В условиях ускоренного движения экономики к двузначному росту усилия по разблокированию кредитных потоков стали ключевым фактором, помогающим предприятиям ускорить инвестиции в производство и бизнес, открывая новые возможности для роста.
Фактом является то, что, хотя банковская система готова предоставлять кредитные ресурсы, многие предприятия, особенно малые и средние, по-прежнему сталкиваются с трудностями. малые и средние предприятия (МСП) по-прежнему испытывают трудности с доступом к этому источнику капитала.
Создать финансовый рычаг
В современной финансовой структуре вьетнамских предприятий банковский кредит по-прежнему составляет большую часть их оборота, особенно в производственном секторе. Этот кредитный поток является не только средством ведения производства, но и важнейшим фактором стратегии расширения инвестиций, выхода на новые рынки и повышения конкурентоспособности предприятий.
Компания Miza Nghi Son Company Limited – это предприятие, занимающееся переработкой бумаги и производящее высококачественную упаковку для отечественных и зарубежных упаковочных фабрик. Компания начала производство в августе 2021 года, а к 2024 году её выручка достигла 2 230 млрд донгов, создав почти 200 рабочих мест в регионе и обеспечив поставки сырья в районы провинции. Тхань Хоа Среднемесячная заработная плата работников составляет более 10 миллионов донгов на человека. По словам генерального директора компании г-на Ле Ван Хьепа, в ходе инвестирования и реализации проекта в провинции Тханьхоа предприятие постоянно получало поддержку от кредитных организаций для финансирования строительства заводов, приобретения оборудования и материалов. В настоящее время общая задолженность Miza Nghi Son перед кредитными организациями составляет около 1500 миллиардов донгов.
«Особенно в сложный период после пандемии COVID-19, когда экономика ещё не восстановилась, а производственные предприятия, такие как наше, столкнулись с серьёзным давлением со стороны стоимости сырья и рынка потребления, Agribank Nam Thanh Hoa оперативно внедрил эффективные меры поддержки. Были гибко применены программы льготного кредитования, включая отмену и снижение комиссий за переводы денежных средств, предоставление кредитов с низкими процентными ставками и многие другие практические меры, которые помогли компании поддерживать производственную деятельность, особенно в сфере инвестиций и делового сотрудничества с поставщиками переработанной бумаги в провинции», — отметил г-н Ле Ван Хьеп.
Аналогичным образом, г-н Ле Ван Фыонг, генеральный директор компании Lam Son Sugar Company, отметил, что банковский кредит — это не только финансовый рычаг, помогающий предприятиям поддерживать свою деятельность, но и ключевой фактор расширения масштабов производства, инвестиций в технологии и повышения конкурентоспособности. «В нынешних условиях сахарная промышленность сталкивается со множеством проблем: от колебаний цен и изменения климата до роста производственных затрат, поэтому роль банковской системы в оказании финансовой поддержки предприятиям и фермерам крайне важна», — заявил г-н Ле Ван Фыонг.
По словам заместителя управляющего Государственного банка Вьетнама (ГБВ) Фам Куанг Зунга, хотя в соответствии с правилами прошлых лет кредитование часто сокращалось в первые месяцы года из-за влияния Лунного Нового года, рост в начале 2025 года показал признаки улучшения по сравнению с тем же периодом в 2024 году. В частности, к концу марта непогашенный кредитный баланс экономики достиг 16 миллионов миллиардов донгов, что на 2,5% больше по сравнению с концом 2024 года и на 17,65% больше по сравнению с тем же периодом 2024 года (тогда как за тот же период 2024 года он вырос всего на 0,26%).
Но, несмотря на такие позитивные признаки, в контексте многочисленных проблем, для достижения национального целевого показателя роста кредитования в 16% в 2025 году (непогашенные кредиты увеличились на 2,5 млн. млрд. донгов по сравнению с 2024 годом), что будет способствовать достижению национального целевого показателя роста экономики как минимум в 8%, требуется, чтобы вся банковская отрасль решительно внедряла множество решений, а также сотрудничала с клиентами, предприятиями и поддерживала всю политическую систему.
Нужна политическая поддержка
Согласно статистике, из более чем 900 000 предприятий, работающих в экономике, почти 98% из них являются малыми и средними. Несмотря на такую высокую долю, сектор МСП имеет общий капитал всего в 16,6 млн. млрд. донгов, что составляет менее 30% от общего капитала для производственной и коммерческой деятельности всего сектора предприятий. По данным Государственного банка Вьетнама, на конец 2024 года непогашенные кредиты МСП достигли около 2,74 млн. млрд. донгов, что на 10,7% больше по сравнению с концом 2023 года, что составляет 17,6% от общего объема непогашенной задолженности экономики, при этом 208 992 предприятия имеют непогашенные кредиты. Несмотря на рост, этого показателя все еще недостаточно для удовлетворения потребностей МСП в капитале. И хотя процентные ставки снизились, а ликвидность системы обильна, многие предприятия до сих пор не имеют доступа к производственному капиталу. Эта реальность показывает, что рынку необходим более существенный, синхронный и радикальный политический «толчок» со стороны оператора для эффективной активизации кредитного потока.
Председатель правления Ha Nam Food Joint Stock Company Чан Тхи Лан признала, что для максимальной поддержки предприятий в развитии их бизнеса банки всегда создают благоприятные условия: от снижения процентных ставок в трудные времена до ускорения процедур кредитования. Однако в нынешних условиях банкам необходимо продолжать поддерживать льготные кредитные пакеты с процентными ставками и условиями кредитования. Разделяя эту точку зрения, г-н Ле Ван Фыонг также рекомендовал Государственному банку и коммерческим банкам поддерживать льготное кредитование фермеров и предприятий в цепочке поставок, внедряя более льготные кредитные пакеты и упрощая процедуры кредитования. В частности, г-н Фыонг подчеркнул, что обеспечение по-прежнему является большой проблемой для предприятий, поэтому банкам необходимо расширить форму ипотеки по договорам потребления продукции между предприятиями и фермерами, чтобы частично устранить это узкое место.
В действительности, узким местом в движении капитала в настоящее время является кредитный подход, который по-прежнему сильно зависит от залога, и отсутствует модель оценки кредитоспособности, основанная на денежных потоках и цифровых данных о бизнесе. Компании с потенциалом развития, экспортными контрактами, стабильными производственными цепочками и т. д., но без крупных активов, по-прежнему исключены из «игры с капиталом».
Несмотря на то, что компания имеет типовые проекты с общим объемом инвестиций около 1800 млрд донгов, из которых 55% приходится на заемный капитал в размере 1000 млрд донгов, и все эти проекты были реализованы, введены в эксплуатацию с высокой эффективностью, принося хорошую прибыль и денежный поток, генеральный директор акционерного общества CNC Technology Solutions (входит в группу CNCTECH) Динь Тхи Тху Ха отметила, что компания по-прежнему сталкивается с рядом проблем, связанных с доступом к капиталу, включая трудности, связанные с отсутствием залогового обеспечения. В связи с этим г-жа Ха рекомендовала Государственному банку рассмотреть возможность внедрения более гибких механизмов гарантирования кредитов, включая гарантии для предприятий с потенциальными производственными и бизнес-моделями, но не имеющих достаточного залогового обеспечения.
Помимо решения банков, многие эксперты отмечают, что создание компаниями прозрачной системы бухгалтерского учета, управления и финансовой отчетности поможет банкам правильно оценить потенциал компании, тем самым создав благоприятные условия для процесса одобрения кредитов. По словам председателя аудиторской компании ASCO Нгуена Тхань Кхьета, компаниям необходимо улучшить управленческий потенциал, финансовые возможности и информационную прозрачность, применять технологии и искусственный интеллект в бухгалтерском учете и финансовом управлении и т. д.
Для развития бизнеса необходим не только кредитный капитал, но и долгосрочные инвестиции. Доктор Нгуен Динь Кунг, бывший директор Центрального института экономического управления (CIEM), считает, что правительству необходимо открыть более диверсифицированный рынок инвестиционного капитала, развивать рынок капитала с различными типами фондов и активно развивать систему гарантийных фондов для снижения рисков для банков и поддержки предприятий без залога. Одновременно необходимо улучшить процесс предоставления гарантий, чтобы обеспечить прозрачность и эффективность, помогая предприятиям экономить время и средства при доступе к капиталу.
Хотя это трудно Доступ к кредитному капиталу, однако, благодаря усилиям предприятий, своевременному взаимодействию и поддержке банков, а также правильной политике поддержки со стороны государства, можно надеяться, что эти препятствия постепенно будут преодолены. В ближайшем будущем, чтобы создать благоприятную среду для развития бизнеса, каждой из сторон необходимо вносить коррективы, совершенствоваться и постоянно внедрять инновации. Тесное сотрудничество для совместного разрешения трудностей станет «ключом» к доступу к обильному кредитному капиталу, помогая предприятиям прорваться в новую эпоху.
Источник
![[Инфографика] Национальный парк Фонгня-Кебанг и Национальный парк Хин Нам Но — первый трансграничный объект всемирного наследия Вьетнама и Лаоса](https://vphoto.vietnam.vn/thumb/1200x675/vietnam/resource/IMAGE/2025/7/14/e6edaedb8e7345e484b074affac0739b)
Комментарий (0)