กำไรธนาคารในปี 2567 จะเป็นอย่างไร?

Vietcombank ครองตำแหน่งสูงสุดอย่างมั่นคง

เมื่อสิ้นสุดปี 2566 ภาพรวมของอุตสาหกรรมธนาคารเริ่มปรากฏให้เห็นอย่างต่อเนื่อง โดยมีกำไรหลังหักภาษีรวมของธนาคารอยู่ที่ประมาณ 203,500 พันล้านดอง เพิ่มขึ้นร้อยละ 3.8 จากปีก่อนหน้า

ด้วยเหตุนี้ Vietcombank จึงรักษาตำแหน่งสูงสุดด้วยกำไรก่อนหักภาษีที่ 41,243 พันล้านดอง และกำไรหลังหักภาษีที่ 33,054 พันล้านดอง เพิ่มขึ้นเกือบ 10.5% เมื่อเทียบกับปีก่อน

อย่างไรก็ตาม ในปี 2566 Vietcombank วางแผนที่จะมีกำไรก่อนหักภาษี 43,000 พันล้านดอง ซึ่งเมื่อเทียบกับเป้าหมายที่ตั้งไว้ ธนาคารกลับทำกำไรได้เพียง 96% ของเป้าหมายเท่านั้น

อย่างไรก็ตาม ตัวเลขดังกล่าวยังคงสูงกว่า BIDV รองลงมาอย่างมาก โดยมีกำไรก่อนหักภาษี 27,650 พันล้านดอง และกำไรหลังหักภาษี 22,027 พันล้านดอง เพิ่มขึ้นร้อยละ 20 เมื่อเทียบกับปีก่อน

MB อยู่อันดับที่ 3 มีกำไรก่อนหักภาษีอยู่ที่ 26,306 พันล้านดอง และมีกำไรหลังหักภาษีอยู่ที่ 20,667 พันล้านดอง เพิ่มขึ้น 18.3% เมื่อเทียบกับช่วงเวลาเดียวกัน

VietinBank และ Techcombank อยู่ในอันดับที่ 4 และ 5 ตามลำดับในการจัดอันดับผลกำไร โดยมีกำไรก่อนหักภาษีอยู่ที่ 25,100 พันล้านดอง และ 22,888 พันล้านดอง ตามลำดับ ส่วนกำไรหลังหักภาษีอยู่ที่ 20,133 พันล้านดอง และ 18,191 พันล้านดอง ตามลำดับ

อันดับที่ 6 คือ ACB 6 มีกำไรก่อนหักภาษีเกือบ 20,100 พันล้านดอง และกำไรหลังหักภาษีอยู่ที่ 16,045 พันล้านดอง เพิ่มขึ้นร้อยละ 17 เมื่อเทียบกับปี 2565

HDBank รั้งอันดับรองจาก ACB ด้วยกำไรก่อนหักภาษีในปี 2566 ที่ 13,017 พันล้านดอง และกำไรหลังหักภาษีที่ 10,366 พันล้านดอง เพิ่มขึ้น 25.9%

แม้ว่ากำไรก่อนหักภาษีจะลดลง 48% เหลือ 10,987 พันล้านดอง และกำไรหลังหักภาษีจะลดลง 48.9% เหลือ 8,641 พันล้านดอง แต่ VPBank ยังคงครองอันดับที่ 8 ในการจัดอันดับกำไร

อันดับที่ 9 เป็นของ VIB โดยมีกำไรก่อนหักภาษีและหลังหักภาษีเพิ่มขึ้นเล็กน้อย 1% เมื่อเทียบกับปี 2565 โดยอยู่ที่ 10,703 พันล้านดอง และ 8,562 พันล้านดอง ตามลำดับในปี 2566

Sacombank ติดอันดับ 10 ด้วยกำไรก่อนหักภาษี 9,595 พันล้านดอง เพิ่มขึ้น 51% ส่วนกำไรหลังหักภาษีอยู่ที่ 7,717 พันล้านดอง เพิ่มขึ้น 53% จากปีก่อน ซึ่งถือเป็นอัตราการเติบโตสูงสุดในบรรดาธนาคารทั้ง 28 แห่งที่ประกาศรายงานทางการเงิน

ธนาคารหลายแห่งทำกำไรมหาศาลจากการซื้อขายหลักทรัพย์

ในปี 2566 รายได้ส่วนใหญ่ของธนาคารจะยังคงมาจากกิจกรรมสินเชื่อ อย่างไรก็ตาม ธนาคารหลายแห่งยังคงได้รับกำไรมหาศาลจากการซื้อขายหลักทรัพย์ อัตราแลกเปลี่ยน และบริการ

ตัวอย่างเช่น ในกลุ่ม Big4 รายงานทางการเงินรวมของ BIDV แสดงให้เห็นว่ากำไรสุทธิจากหลักทรัพย์ซื้อขายและการลงทุนของธนาคารเพิ่มขึ้น 14 เท่าเมื่อเทียบกับปีก่อน

สำหรับ VietinBank กำไรสุทธิจากกิจกรรมการซื้อขายหลักทรัพย์ของธนาคารเพิ่มขึ้นอย่างมาก โดยพลิกกลับจากขาดทุน 112 พันล้านดองในปีที่แล้วมาอยู่ที่ 293 พันล้านดอง เช่นเดียวกัน Vietcombank จุดเด่นของธนาคารคือกิจกรรมการซื้อขายหลักทรัพย์ ซึ่งทำกำไรได้ 124 พันล้านดอง ในขณะที่ในช่วงเวลาเดียวกันนี้ ธนาคารกลับขาดทุน 115 พันล้านดอง

สำหรับธนาคารพาณิชย์เอกชนหลายแห่ง การซื้อขายหลักทรัพย์ถือเป็นจุดแข็งในผลประกอบการทางธุรกิจเช่นกัน ยกตัวอย่างเช่น กำไรสุทธิจากการซื้อขายและการลงทุนหลักทรัพย์เพิ่มขึ้นเกือบ 200% ที่ OCB และเพิ่มขึ้น 267% ที่ HDBank หรือ ACB ลงทุนในหลักทรัพย์มากกว่า 70,000 พันล้านดอง ทำกำไรได้มากกว่า 2,647 พันล้านดอง...

การเงิน - ธนาคาร - กำไรธนาคารในปี 2567 จะเป็นอย่างไร?

ดร. เชา ดิงห์ ลินห์ จากมหาวิทยาลัยการธนาคารแห่งนครโฮจิมินห์ กล่าวถึงประเด็นนี้ว่า ผลกำไรจากการลงทุนดังกล่าวช่วยให้ธนาคารกระจายแหล่งรายได้ ส่งผลให้ธนาคารมีกำไรสูง ผลกำไรจากการลงทุนมีส่วนช่วยสร้าง “ส่วนแบ่งกำไร” ของธนาคาร ช่วยกระจายความเสี่ยงในการดำเนินงานของธนาคาร และหลีกเลี่ยงการพึ่งพากิจกรรมด้านสินเชื่อ

ตามที่รองศาสตราจารย์ ดร.เหงียน ฮู่ ฮวน จากมหาวิทยาลัยเศรษฐศาสตร์นครโฮจิมินห์ กล่าวไว้ว่า เหตุผลที่ธนาคารเพิ่มการลงทุนในกิจกรรมดังกล่าวเป็นเพราะมีทุนส่วนเกิน ซึ่งสามารถระดมได้แต่ให้กู้ยืมได้ยาก

ขณะเดียวกัน ในปี 2566 ในบริบทของแหล่งรายได้หลักอย่างรายได้ดอกเบี้ยสุทธิที่ลดลงหรือไม่เติบโตมากนัก ธนาคารจะมองหาแหล่งรายได้อื่น เช่น การควบรวมและซื้อกิจการ การลงทุน... เพื่อชดเชยกำไรที่ลดลง เพื่อให้แน่ใจว่าอัตราการเติบโตของกำไร

อย่างไรก็ตาม นายฮวน กล่าวว่า ผลกำไรจากการลงทุนดังกล่าวอาจไม่เป็นผลดีต่อระบบธนาคารเสมอไป เนื่องจากผลกำไรดังกล่าวอยู่ห่างไกลจากกิจกรรมทางธุรกิจหลักของธนาคาร ซึ่งก็คือรายได้จากดอกเบี้ยและค่าบริการ

นอกจากนี้ การพึ่งพาผลกำไรจากการลงทุนมากเกินไปยังก่อให้เกิดความเสี่ยงต่อธนาคารเนื่องจากความไม่แน่นอน “ปัจจุบันเราสามารถทำกำไรได้มาก แต่ใครจะรู้ เราอาจขาดทุนในภายหลังก็ได้” คุณฮวนกล่าว

กำไรจะไม่เห็นการพัฒนามากนักในปี 2024

นายลินห์ กล่าวถึงการคาดการณ์กำไรธนาคารในปี 2567 ว่า กำไรจะมีอัตราการเติบโตที่สูงกว่าปี 2566 โดยปัจจัยมหภาคทั้งหมดเริ่มเป็นไปในทางบวกมากขึ้น

อย่างไรก็ตาม กำไรของธนาคารก็จะมีความแตกต่างกันอย่างมาก โดยธนาคารชั้นนำที่มีกำไรมากกว่า 10,000 พันล้านดองยังคงรักษาผลการดำเนินงานไว้ได้ และแนวโน้มการเติบโตของกำไรก็จะสูงกว่าปีที่แล้วด้วย

ในขณะเดียวกัน ธนาคารขนาดเล็กซึ่งต้องมุ่งเน้นไปที่การเอาชนะความเสี่ยงด้านหนี้เสีย ก็จะเห็นกำไรเพิ่มขึ้นเช่นกัน แต่จะไม่มากเท่ากับกลุ่มธนาคารชั้นนำ “กำไรจะดีขึ้นเล็กน้อยในปี 2567 แต่จะไม่เกิดการเปลี่ยนแปลงมากนัก” หลินกล่าว

ในส่วนของนายฮวน การคาดการณ์กำไรที่เพิ่มขึ้นและลดลงในปี 2567 นั้นเป็นเรื่องยาก เพราะขึ้นอยู่กับหลายปัจจัย เขาได้ชี้ให้เห็นถึงความเสี่ยงที่จะฉุดรั้งการเติบโตของกำไรธนาคาร เช่น การที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) คงอัตราดอกเบี้ยไว้ และไม่ลดอัตราดอกเบี้ยตามที่คาดการณ์ไว้อย่างน้อยจนถึงเดือนมิถุนายน การฟื้นตัวอย่างเชื่องช้าของเศรษฐกิจโลกส่งผลกระทบต่อเศรษฐกิจภายในประเทศ หนี้เสียไม่น่าจะฟื้นตัวได้อย่างรวดเร็ว นายฮวนกล่าวว่า ธนาคารต่างๆ จะยังคงเผชิญกับความยากลำบากในปี 2567

บริษัทหลักทรัพย์ เอ็มบี (MBS) ให้ความเห็นว่าผลประกอบการทางธุรกิจที่ย่ำแย่ในปี 2566 ทำให้ฐานเปรียบเทียบการเติบโตในปี 2567 ต่ำ นอกจากนี้ MBS คาดการณ์ว่าการเติบโตของสินเชื่อจะเป็นไปในเชิงบวก พร้อมกับอัตราส่วนรายได้ดอกเบี้ยสุทธิ (NIM) ที่ดีขึ้น อันเนื่องมาจากสภาวะอัตราดอกเบี้ยที่อยู่ในระดับต่ำ และคาดว่ากำไรหลังหักภาษีของธนาคารส่วนใหญ่น่าจะอยู่ในเกณฑ์ดี กำไรหลังหักภาษีของธนาคารที่ MBS ติดตามคาดการณ์ว่าจะเติบโต 25.1% เมื่อเทียบกับปีก่อนหน้าในปี 2567

ตามการวิเคราะห์ของศูนย์วิเคราะห์หลักทรัพย์ Mirae Asset Vietnam แม้ว่าธนาคารต่างๆ จะยังคงต้องแบกรับภาระการตั้งสำรองเงินในระดับสูงเช่นเดียวกับในปี 2566 ปีหน้าก็ตาม

อย่างไรก็ตาม ด้วยการคาดการณ์ว่าอัตราส่วน NPL จะถึงจุดสูงสุดในเร็วๆ นี้ จึงมีแนวโน้มว่าตัวชี้วัดคุณภาพสินทรัพย์ของธนาคารจะฟื้นตัวในเร็วๆ นี้ในช่วงปลายปี 2567 หรืออย่างมากที่สุดก็ในปี 2568 ปัจจัยที่ผลักดันการเติบโตของกำไรในปี 2567 จะรวมถึงปัจจัยต่างๆ เช่น การฟื้นตัวของ NIM การเติบโตของสินเชื่อที่สูงขึ้น และฐานที่ต่ำที่สร้างขึ้นในปี 2566

ในระยะสั้น แหล่งรายได้ที่ไม่ใช่ดอกเบี้ย เช่น บริการธนาคารหรือการกู้คืนหนี้สูญที่ดำเนินการแล้ว จะเป็นตัวแปรต่อการเติบโตของกำไรของอุตสาหกรรมธนาคารในปีหน้า โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อคาดว่าอุตสาหกรรมอสังหาริมทรัพย์จะฟื้นตัวตั้งแต่ปี 2567 เป็นต้นไป ในขณะเดียวกัน การประยุกต์ใช้เทคโนโลยีในการให้บริการจะช่วยให้ธนาคารลดความสัมพันธ์ระหว่างรายได้จากการดำเนินงานและต้นทุน (CIR ที่ได้รับการปรับปรุง )

แหล่งที่มา