หุ้นบางตัวที่น่าจับตามองในวันที่ 9 ตุลาคม

แนะนำให้ซื้อหุ้น PTB

บริษัทหลักทรัพย์ บีไอดีวี (BSC) ปรับคำแนะนำหุ้น PTB ของ Phu Tai Joint Stock Company จากถือเป็นซื้อ โดยมีราคาเป้าหมาย 1 ปีที่ 79,200 ดองต่อหุ้น (เพิ่มขึ้น 30% เมื่อเทียบกับราคาเมื่อวันที่ 8 ต.ค. 2567) BSC ใช้เป้าหมาย P/E ที่ 9.5 เท่าและ EPS สำหรับปี 2568 คล้ายกับคำแนะนำก่อนหน้าในไตรมาสที่ 1/2567 และไตรมาสที่ 2/2567 การเปลี่ยนคำแนะนำจากการถือเป็นซื้อ ส่วนใหญ่เป็นเพราะว่าราคาหุ้นของ PTB ลดลง 20% จากจุดสูงสุดและกลับมาอยู่ในระดับราคาที่น่าสนใจในการซื้ออีกครั้ง

ประเด็นการลงทุน: BSC ยังคงมองว่ากลุ่มส่งออกไม้จะเติบโต 19% ในทั้งปี 2567 และ 2568 เนื่องจากสมมติฐานของเรายังคงเป็นไปตามแผน คาดว่าการส่งออกไม้จะรักษาแนวโน้มการฟื้นตัวในปี 2567/2568 การเติบโตของกลุ่มหินที่ปรับแล้วในปี 2567 เติบโตจาก 10% เป็น 6% โดยหลักแล้วเป็นผลจากการบริโภคกลุ่มหินในประเทศที่ต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้เบื้องต้น 10% ขณะที่ BSC ยังคงมุมมองการฟื้นตัวในปี 2568 ตามคำแนะนำก่อนหน้า

หุ้นบางตัวที่น่าจับตามองในวันที่ 9 ตุลาคม (ภาพประกอบ: KT)

BSC ยังคงมีมุมมองว่าโครงการ Phu Tai Central Life จะถูกส่งมอบในปี 2568 เนื่องจากโครงการกำลังก่อสร้างตามกำหนด และยอดขายแรกของ PTB ส่วนใหญ่ได้ถูกขายหมดแล้ว PTB กำลังซื้อขายในราคาที่สมเหตุสมผลในการซื้อ โดยมี P/E FW 2025 ที่ 7.4 เท่า

ในปี 2567 BSC คาดการณ์ว่า PTB ​​จะบันทึกรายได้สุทธิและกำไรหลังหักภาษีของผู้ถือหุ้นรายย่อยที่ 6,037 พันล้านดอง (เพิ่มขึ้น 7.5% เมื่อเทียบกับปีก่อน) และ 383 พันล้านดอง (เพิ่มขึ้น 31% เมื่อเทียบกับปีก่อน) ตามลำดับ ซึ่งลดลง 2%/ลดลง 2% เมื่อเทียบกับการคาดการณ์ก่อนหน้า โดยเทียบเท่ากับ EPS ประจำปี 2567 ที่ 5,723 ดองต่อหุ้น และ P/E ประจำปี 2567 ที่ 10.8 เท่า

ในปี 2568 BSC ยังคงคาดการณ์ว่า PTB ​​จะบันทึกรายได้สุทธิและกำไรหลังหักภาษีสำหรับผู้ถือหุ้นรายย่อยที่ 7,512 พันล้านดอง (เพิ่มขึ้น 24.4%) และ 556 พันล้านดอง (เพิ่มขึ้น 45%) ตามลำดับ ซึ่งเทียบเท่ากับ EPS FW 2568 ที่ 8,314 ดองต่อหุ้น และ P/E FW 2568 ที่ 7.4 เท่า

แนะนำให้ซื้อหุ้น HPG

บริษัทหลักทรัพย์ดีเอสซีแนะนำหุ้น Hoa Phat Group Joint Stock Company (HPG) ในเชิงบวก ราคาเป้าหมาย 30,000 บาท/หุ้น ตามทฤษฎีการลงทุน: ต้นทุนปัจจัยการผลิตสนับสนุนอัตรากำไรในระยะกลาง: องค์กรใหญ่ๆ ทั่วโลก (WorldBank, Fitch Ratings) คาดการณ์ว่าราคาถ่านหินและแร่เหล็กในปี 2567 จะลดลงจากปี 2566 และล้วนมีการปรับเปลี่ยนอย่างมีนัยสำคัญเมื่อเทียบกับต้นปี DSC คาดว่าราคาผลผลิตจะไม่พุ่งสูงขึ้นเนื่องจากตลาดจีนยังคงซบเซา แต่จะไม่ลดลงอย่างรวดเร็วเนื่องจากความต้องการในตลาดภายในประเทศที่ฟื้นตัว ในเวลาเดียวกัน ตามที่คณะกรรมการบริหารแจ้ง HPG ได้ปล่อยสินค้าคงคลังราคาสูงในไตรมาสแรกเพื่อเน้นการกักตุนสินค้าราคาต่ำ จึงช่วยให้อัตรากำไรขั้นต้นในปี 2567 ปรับปรุงเป็น 15%

หุ้นบางตัวที่น่าจับตามองในวันที่ 9 ตุลาคม (ภาพประกอบ: KT)

ความต้องการเหล็กก่อสร้างค่อยๆ กลับมา: ผลผลิตการบริโภคเหล็กก่อสร้างอาจค่อยๆ ฟื้นตัวขึ้นพร้อมกับการกลับมาของโครงการอสังหาริมทรัพย์ โดยเฉพาะปริมาณสินค้าที่ติดอยู่ในปัญหาทางกฎหมายในปีที่แล้ว ซึ่งความสามารถในการอนุมัติเอกสารทางกฎหมายจากทางการได้รับการสนับสนุนจากการปรับปรุงกฎหมายใหม่ที่ควบคุมตลาดอสังหาริมทรัพย์ ซึ่งอาจมีผลบังคับใช้พร้อมกันตั้งแต่เดือนสิงหาคม 2024 ดังนั้น ผลผลิตการบริโภคเหล็กก่อสร้าง HPG ในปี 2024 อาจกลับสู่ระดับประวัติศาสตร์ของปี 2022 ที่ประมาณ 4.1 ล้านตัน (+10% ในช่วงเวลาเดียวกัน)

โครงการ Dung Quat 2 Complex เป็นแรงขับเคลื่อนระยะยาว: โครงการ Dung Quat 2 ที่สำคัญในระยะที่ 1 ซึ่งมีกำลังการผลิต HRC 2.8 ล้านตัน/ปี กำลังค่อยๆ เป็นรูปเป็นร่างขึ้น คาดว่าจะเริ่มผลิตได้ตั้งแต่ปี 2025 ด้วยเทคโนโลยีที่ทันสมัยมากขึ้น HPG สามารถผลิต HRC คุณภาพสูงที่มีคุณลักษณะทางเทคนิคที่หลากหลาย เหมาะสำหรับอุตสาหกรรมยานยนต์และเรือ... โดยลดการใช้เชื้อเพลิงลงได้ประมาณ 10% DSC ประเมินว่าความต้องการ HRC ยังมีอีกมากทั้งในตลาดส่งออกและในประเทศ ดังนั้น เฟส 1 จะสามารถดำเนินการได้อย่างเต็มกำลังการผลิตภายในปี 2571

บทวิเคราะห์ตลาดหุ้น 9/10: ตลาดอาจฟื้นตัวต่อไป

ที่มา: https://vov.vn/thi-truong/chung-khoan/mot-so-co-phieu-can-quan-tam-ngay-910-post1127069.vov