بموجب التعميم رقم 14/2025/TT-NHNN:

تسارع البنوك إلى زيادة رؤوس أموالها المرخصة، سعياً منها لتعزيز إمكاناتها المالية، واستيفاءً لمتطلبات التعميم رقم 14/2025/TT-NHNN الصادر عن بنك الدولة (الصادر في 30 يونيو/حزيران 2025)، والذي ينظم نسبة أمان رأس المال للبنوك التجارية وفروع البنوك الأجنبية. ويدخل هذا التعميم حيز التنفيذ اعتباراً من 15 سبتمبر/أيلول 2025.

هناك العديد من الخطط التي سبقت الدائرية.

وبحسب خبراء من شركة سايجون للأوراق المالية (SSI)، فإن التعميم رقم 14/2025/TT-NHNN، بهدف الاقتراب من المعايير الدولية (بازل 3)، يؤكد على أهمية جودة وسلامة هيكل رأس مال البنك، من خلال وضع متطلبات منفصلة لرأس المال الأساسي من الدرجة الأولى ورأس المال من الدرجة الأولى، بدلاً من التركيز فقط على القيمة الإجمالية لرأس المال.

على وجه التحديد، يبلغ الحد الأدنى لنسبة رأس المال الأساسي من الفئة الأولى (CET1) 4.5%، بينما يبلغ الحد الأدنى لنسبة رأس المال الأساسي من الفئة الأولى 6%. بالإضافة إلى ذلك، حُددت نسبة احتياطي الحفاظ على رأس المال (CCB) عند 2.5%، بينما تتراوح نسبة احتياطي رأس المال المضاد للدورات الاقتصادية (CCyB) بين 0% و2.5%، وذلك حسب الظروف الاقتصادية الكلية .

وفقًا لخارطة الطريق، بدءًا من السنة الرابعة فصاعدًا، ستكون نسبة رأس المال الأساسي (CET1) الدنيا 7%، وسترتفع نسبة كفاية رأس المال الإجمالية (CAR)، شاملةً الاحتياطيات الاحتياطية، إلى 10.5% على الأقل من 8.6% في السنة الأولى. وبشكل خاص، صُممت CCyB لمنح بنك الدولة مرونةً في الإدارة، بهدف تقليل المخاطر المتعلقة بالنمو الائتماني المفرط خلال فترة التوسع الاقتصادي، وتعزيز مرونة القطاع المصرفي، من خلال زيادة الاحتياطيات الاحتياطية عند توقع حدوث ركود.

وافق بنك فيتكوم على خطة زيادة رأس ماله. الصورة: كوانغ تاي

بالنسبة لمجموعة البنوك التجارية المملوكة للدولة، طُرحت خطة زيادة رأس مالها قبل صدور التعميم رقم 14/2025/TT-NHNN. وعلى وجه الخصوص، وافق البنك التجاري المساهم للتجارة الخارجية في فيتنام (فيتكوم بنك) على خطة إصدار أسهم فردية لزيادة رأس المال التأسيسي، بحد أقصى للطرح يبلغ 543.1 مليون سهم، لعدد أقصى يبلغ 55 مستثمرًا، بمن فيهم المستثمرون الاستراتيجيون والمستثمرون المحترفون في الأوراق المالية.

في اجتماع الجمعية العمومية السنوي لعام ٢٠٢٥ للبنك التجاري المساهم في فيتنام للصناعة والتجارة ( VietinBank )، وافق المساهمون على خطة لزيادة رأس المال التأسيسي بإصدار أسهم لتوزيع أرباح للفترة ٢٠٠٩-٢٠١٦. وارتفع رأس المال التأسيسي لهذا البنك من ٥٣,٧٠٠ مليار دونج إلى ٧٧,٦٧١ مليار دونج، بزيادة قدرها ٤٤.٦٪. ويعتزم VietinBank إصدار ما يقارب ٢.٤ مليار سهم كحد أقصى للمساهمين الحاليين، من الأرباح المحتجزة في عامي ٢٠٢١ و٢٠٢٢، والفترة ٢٠٠٩-٢٠١٦.

مجموعة البنوك التجارية المساهمة تسعى لزيادة رأس المال

ليس من المستبعد أن تُعلن مجموعة البنوك التجارية المساهمة عن خطة مُحددة لزيادة رأس مالها. وبناءً على ذلك، أعلن بنك كين لونغ التجاري المُساهم (KienlongBank) أن 25 سبتمبر هو الموعد النهائي لإغلاق باب الترشيحات لتوزيع أرباح الأسهم بنسبة تصل إلى 60%. ويُمثل هذا أعلى مستوى توزيع أرباح في القطاع المصرفي بأكمله في عام 2025.

يتم أخذ رأس المال للإصدار من أرباح البنك غير الموزعة بعد الضريبة اعتبارًا من 31 ديسمبر 2024، بعد تخصيص الأموال وفقًا للوائح، مما يساعد البنك على زيادة رأس ماله الأساسي من 3652 مليار دونج إلى 5822 مليار دونج.

وقال ممثل بنك كينلونج إن نسبة كفاية رأس مال البنك (CAR) تبقى دائمًا عند مستوى أعلى بنسبة 3-4% من الحد الأدنى الذي يحدده بنك الدولة.

إلى جانب استكمال إجراءات توزيع الأرباح بنسبة 60%، قدّم البنك أيضًا وثائق تسجيل أسهمه للإدراج في سوق الأوراق المالية. وتُعدّ هذه الإجراءات بمثابة إشارات قوية لتعزيز ثقة المساهمين، وزيادة سيولة الأسهم، وجذب اهتمام المستثمرين.

وافق بنك An Binh Commercial Joint Stock Bank (ABBank) للتو على خطة لزيادة رأس ماله التأسيسي من 10.350 مليار دونج إلى 13.973 مليار دونج من خلال نموذجين: إصدار حقوق شراء الأسهم للمساهمين الحاليين وإصدار الأسهم بموجب برنامج خيار الأسهم للمسؤولين والموظفين.

قام بنك هانوي التجاري المشترك (SHB) بزيادة رأس ماله التأسيسي إلى أكثر من 45942 مليار دونج من خلال دفع أرباح في عام 2024 في الأسهم بمعدل 13٪ من SHB، وهو ما يعادل إصدار 528.5 مليون سهم إضافي، مما يزيد إجمالي عدد الأسهم المدرجة في SHB من أكثر من 4.06 مليار وحدة إلى 4.59 مليار وحدة.

أشار ممثل أحد البنوك التجارية المساهمة في هانوي إلى أن البنوك الفيتنامية، مقارنةً بدول أخرى في المنطقة والعالم، تعاني من مؤشرات مالية متدنية، ما دفعها إلى تحديد هدف زيادة القدرة المالية قبل وقت طويل من إصدار بنك الدولة لللوائح. إلا أن التعميم رقم 14/2025/TT-NHNN يُسهم أيضًا في تسريع وتيرة نمو البنوك وزيادة رأس مالها.

وعلق الخبراء أيضًا على أن المتطلبات الواردة في هذا التعميم بشأن احتياطيات رأس المال، وكذلك آلية تطبيق أساليب التصنيف الداخلي، لحساب الأصول الخطرة، وزيادة الاحتياطيات لمساعدة البنوك على زيادة قدرتها على تحمل المخاطر والحد من التأثيرات السلبية على النظام بأكمله.

وفي الواقع، إذا كان رأس مال البنوك قوياً بما يكفي، فسوف يساهم ذلك في تعزيز احتياطياتها، وبالتالي المساعدة في ضمان سلامة النظام المصرفي بشكل خاص والاقتصاد بشكل عام، وزيادة القدرة على الصمود في مواجهة مخاطر السوق.

المصدر: https://hanoimoi.vn/thuc-hien-thong-tu-so-14-2025-tt-nhnn-ngan-hang-rao-riet-trien-khai-ke-hoach-tang-von-718854.html