„Zářící červená“ na energetickém trhu oslabuje index MXV

Komoditní trh dnes 4. října: Cena železné rudy dosáhla nejvyšší úrovně, cena kakaa prudce klesla. Komoditní trh dnes 8. října 2024: Cena ropy se nadále „ohřívá“.

Je pozoruhodné, že po mnoha po sobě jdoucích seancích růstu cen se na trh s ropou vrátil silný prodejní tlak, což způsobilo prudký pokles cen obou komodit. Stejným směrem oslabily i na zemědělském trhu ceny kukuřice a sóji v důsledku zrychlení sklizně v USA a příznivých povětrnostních vyhlídek pro novou úrodu v Brazílii. Index MXV uzavřel obchodování o 2,24 % na 2 209 bodů.

MXV-Index

Světové ceny ropy klesají poté, co EIA snížila prognózu deficitu dodávek

Na konci obchodování včera (8. října) byl trh s energií ve ztrátě. Zejména světové ceny ropy prudce klesly a smazaly tak růst, který nastal na začátku minulého týdne poté, co americký Úřad pro energetické informace (EIA) snížil svou prognózu deficitu dodávek. Na konci seance ceny ropy WTI a Brent klesly o 4,63 % na 73,57 USD/barel, respektive 77,18 USD/barel.

Ceník energií

Navzdory obavám z geopolitických rizik na Blízkém východě EIA prohlásila, že toky ropy v regionu nebyly a v blízké budoucnosti pravděpodobně nebudou ovlivněny. Ve svém říjnovém krátkodobém energetickém výhledu EIA zvýšila svou prognózu globální produkce ropy o 300 000 barelů denně (b/d) oproti předchozí zprávě na 102,5 milionu b/d. Růst poptávky v roce 2024 však zůstal nezměněn na 1,1 milionu b/d, přičemž celková poptávka se odhaduje na 103,1 milionu b/d, než v roce 2025 klesne na 104,3 milionu b/d.

Ačkoli EIA stále předpovídá tržní deficit ve výši přibližně 600 000 barelů denně v roce 2024, deficit je výrazně nižší než předchozí prognóza. Zároveň se agentura domnívá, že rovnováha mezi nabídkou a poptávkou se v příštím roce vrátí do relativně vyrovnaného stavu. V souladu s tím EIA snížila svou prognózu ceny ropy Brent pro letošní a příští rok na 80,89 USD/barel, respektive 77,59 USD/barel, což je mnohem méně než zářijová prognóza 84,09 USD/barel.

Ruský export ropy mezitím vzrostl na nejvyšší úroveň od července, přičemž čtyřtýdenní průměr dosáhl k 6. říjnu 3,32 milionu barelů denně, což představuje nárůst o 60 000 barelů denně. Podle agentury Bloomberg přichází bohatá nabídka ruského exportu v době, kdy rafinerie vstupují do sezónní údržby.

Kromě toho mělo negativní dopad na trh i prohlášení místopředsedy Hizballáhu Naima Kásema. Naim Kásem nečekaně podpořil snahu předsedy libanonského parlamentu , spojence Hizballáhu, o dosažení dohody o příměří v zemi, aniž by se zmínil o příměří v Gaze. To by mohlo signalizovat krok vpřed v úsilí o zmírnění napětí v tomto důležitém regionu světa produkujícím ropu.

Ceny zemědělských produktů prudce klesají kvůli tlaku na sklizeň v USA a Brazílii

Včerejší obchodní seance zaznamenal zemědělský trh pokles cen kukuřice a sóji. Prosincové futures kontrakty na kukuřici klesly o více než 1 % na 165,64 USD/tunu, zatímco sója prodloužila svou pětidenní sérii ztrát poklesem o více než 1,72 % na 373,41 USD/tunu.

Ceník zemědělských produktů

Hlavním důvodem poklesu cen kukuřice je zrychlení sklizně v USA spolu s příznivými povětrnostními vyhlídkami pro novou úrodu v Brazílii. Konzultační firma AgRural uvedla, že postup výsadby kukuřice číslo 1 v Brazílii je na stejném tempu jako ve stejném období loňského roku a dosahuje 37 % plánu. Klimatické podmínky na jihu země jsou ideální pro počáteční vývoj kukuřice. Vzhledem k předpovědi návratu dešťů od 10. října by Brazílie pravděpodobně tento měsíc výsadbu urychlí, což přinese vyhlídky na hojné zásoby.

Mezitím v USA zpráva USDA o pokroku v pěstování plodin ukazuje, že kvalita kukuřice je vysoká, přičemž 64 % úrody bylo hodnoceno jako dobré nebo vynikající, což je výrazně více než ve stejném období loňského roku. Kromě toho bylo sklizeno 30 % plochy kukuřice v USA, což je díky příznivému počasí více než pětiletý průměr. Předpokládá se, že nabídka kukuřice na trhu vzroste, což bude vyvíjet tlak na ceny.

Podobně je i sója pod tlakem kvůli rychlé sklizni v USA. Ministerstvo zemědělství USA uvádí, že v zemi bylo sklizeno 47 % sójové plochy, což je nárůst oproti 26 % minulý týden a výrazně nad pětiletým průměrem 34 %. Nárůst nabídky bude klíčovým faktorem pro formování krátkodobého trendu cen sóji.

Vzhledem k současnému tempu sklizně a pozitivnímu výhledu nabídky v hlavních exportních zemích se ceny kukuřice a sóji pravděpodobně v nadcházejících seancích budou i nadále potýkat s obtížemi. Faktory, jako je spotřební poptávka, exportní situace a kolísání směnných kurzů, je však stále třeba pečlivě sledovat, protože mohou na trhu vyvolat neočekávané obraty.

Ceny některého dalšího zboží