Signaux positifs en provenance des banques : le coût du capital diminue et les créances douteuses sont maîtrisées.

ANTD.VN - La mobilisation de capitaux à faible taux d'intérêt permet aux banques de réduire leurs coûts en fonds propres, améliorant ainsi leurs marges d'intérêt nettes. Les créances douteuses continuent d'augmenter, mais la part des prêts de catégorie 2 diminue progressivement, signe d'un ralentissement de leur formation.

Les banques publiques ont connu une faible croissance du crédit.

La société VNDirect Securities vient de publier son rapport sur les résultats d'activité du secteur bancaire pour le troisième trimestre 2023.

En conséquence, à la fin du troisième trimestre 2023, la croissance du crédit dans l'ensemble du système a atteint 7,0 % par rapport au début de l'année, soit bien moins que les 11,0 % enregistrés à la même période l'année précédente, mais une augmentation significative par rapport aux 4,48 % à la fin du mois d'août 2023.

Les banques publiques Vietcombank et BIDV ont enregistré une croissance modeste de leurs crédits, respectivement de 1,0 % et 1,4 %, par rapport au trimestre précédent, un niveau nettement inférieur à la croissance moyenne de 2,4 % observée pour les 25 plus grandes banques cotées. Selon les experts, cette faible croissance s'explique par une demande de crédit atone, due à une reprise économique encore incomplète, et par la faible propension de ces banques à prendre des risques.

Parallèlement, certaines banques commerciales par actions (BCPA) ont enregistré une forte croissance de leurs crédits, principalement destinés aux entreprises. On peut notamment citer VPBank (+6,4 % par rapport au trimestre précédent), VIB (+4,6 %) et LPBank (+4,0 %).

VNDirect estime qu'au quatrième trimestre, les banques disposant d'une part importante de prêts aux entreprises et de limites de croissance de crédit élevées (VPBank, MB, HDBank ) maintiendront leur position de leader en matière de croissance du crédit dans le secteur.

« Nous maintenons nos prévisions de croissance du crédit à 10 % en glissement annuel pour 2023, contre 7,0 % à la fin du troisième trimestre, mais ce chiffre reste inférieur à l'objectif de 14 % fixé par la Banque d'État du Vietnam », indique le rapport.

Les faibles taux d'intérêt sur les dépôts permettent aux banques de réduire leur coût du capital.

Les faibles taux d'intérêt sur les dépôts contribuent à réduire le coût du capital.

Selon les données, la marge d'intérêt nette (MIN) totale de 25 banques cotées a diminué de 47 points de base pour s'établir à 3,32 % au troisième trimestre, 22 de ces 25 banques ayant enregistré une baisse de leur MIN sur un an en raison du ralentissement de la hausse des taux d'intérêt sur les prêts par rapport à celle des coûts de financement nécessaires pour soutenir leurs clients.

Parmi les banques commerciales de moyenne et grande capitalisation, seules Sacombank, VIB et VietinBank ont ​​maintenu ou amélioré leur marge nette d'intérêt (MNI) par rapport à la même période de l'année précédente. VIB et VietinBank, en particulier, ont fortement misé sur les prêts interbancaires par rapport à la même période de l'année précédente (ces banques affichant le ratio de prêts interbancaires le plus bas depuis 2022) dans leur structure de capital afin de réduire leurs coûts en fonds propres.

Pour Sacombank, l'absence de pression liée aux intérêts courus a alimenté une forte croissance de la marge d'intérêt nette en 2023.

Parallèlement, la marge d’intérêt nette (MIN) des banques ayant une forte proportion d’obligations d’entreprises, telles que VPBank et Techcombank, a continué à baisser le plus.

Toutefois, un signe positif se dessine : le coût du capital du secteur a diminué de 33 points de base par rapport au trimestre précédent, marquant ainsi la première baisse trimestrielle (d'un trimestre à l'autre) depuis début 2022.

Cela est principalement dû à l’efficacité des sources de financement à faible coût et à l’augmentation du ratio CASA (de 18,1 % à la fin du deuxième trimestre 2022 à 18,9 % à la fin du troisième trimestre 2023).

« Au quatrième trimestre, nous prévoyons une nouvelle baisse du coût du capital grâce à une part plus importante des dépôts à faible coût dans les sources de financement des banques (les taux d'intérêt sur les dépôts ont baissé de manière significative de 40 à 100 points de base sur toutes les échéances au troisième trimestre). »

Toutefois, la marge d'intérêt nette (MIN) pourrait ne pas s'améliorer immédiatement compte tenu de la faiblesse actuelle de la demande de crédit. « Nous estimons que certaines banques, dont la part des prêts personnels est élevée et celle des dépôts en dollars américains faible, auront de meilleures chances d'améliorer leur MIN que d'autres », prévoient les experts de VNDirect.

VNDirect estime qu'en 2024, la marge d'intérêt nette (MIN) devrait se redresser grâce au retour de la demande de crédit et à la croissance économique.

La formation de créances douteuses a ralenti.

Le ratio de créances douteuses (NPL) des 25 plus grandes banques cotées a poursuivi sa progression, atteignant 2,24 % à la fin du troisième trimestre, son plus haut niveau depuis 2017. Cependant, le taux de couverture des créances douteuses n'a que légèrement diminué, s'établissant à 94 % à la fin du troisième trimestre, contre 98 % à la fin du deuxième trimestre, et restant identique à son niveau de fin 2020. Ceci témoigne d'une meilleure constitution de réserves pour le secteur bancaire ces dernières années.

Par ailleurs, un signe positif est que le pourcentage total de la dette du groupe 2 (dette nécessitant une attention particulière) a diminué pour atteindre 2,3 %, contre 2,5 % à la fin du deuxième trimestre, ce qui indique que la formation de créances douteuses ralentit.

Toutefois, compte tenu des difficultés économiques persistantes, les experts prévoient que les coûts de provisionnement continueront de peser sur les bénéfices des banques au cours des prochains trimestres. Les banques disposant de réserves de provisionnement élevées (Vietcombank : 270 %, VietinBank : 172 %, BIDV : 158 %) seront moins soumises à la pression de constituer des provisions que les autres banques.

Lien source: https://www.anninhthudo.vn/tin-hieu-tich-cuc-tu-ngan-hang-chi-phi-von-giam-no-xau-dang-duoc-ham-phanh-post557414.antd