Csökkennek a betéti kamatok, miért magasak még mindig a hitelkamatok?

[hirdetés_1]

Az Állami Bank szerint négy oka van annak, hogy a hitelkamatok továbbra is magasak, annak ellenére, hogy a betéti kamatok csökkentek.

A bankrendszer a gazdaság fő tőkeellátási csatornája.

Vietnam gazdasága főként a banki hiteltőkétől függ (a hitel/GDP arány 2022 végén 125,34% volt), miközben a gazdaságfejlesztéshez szükséges tőkeigény mindig magas, ami nyomást gyakorol a hitelkamatlábakra.

A Covid-19 világjárvány után a gazdaság helyreállt, így megnőtt a termelés és az üzleti élet tőkeigénye, a bankrendszer a mozgósított tőke maximális mennyiségét felhasználta a gazdaság tőkeigényének kielégítésére.

Jelenleg a betétek és a hitelek közötti különbség VND-ben 167 billió VND; az 1. piacon a tőkekihasználási arány (hitel/tőkemobilizációs arány az 1. piacon) VND-ben 101,45%, ami csökkenést jelent a 2022 végi 102,28%-hoz képest, de még mindig nagyon magas szinten van.

A betéti kamatláb csökken, miért továbbra is magas a hitelkamatláb? 1. ábra — A bankok folyamatosan csökkentik a betéti kamatlábakat, de a hitelkamatok továbbra is magasak. Az Állami Bank magyarázatot adott erre a paradoxonra. Szemléltető fotó

A bankrendszer főként rövid lejáratú tőkét mozgósít (a betétek mintegy 88%-a 12 hónapos vagy annál rövidebb lejáratú), de továbbra is ki kell elégítenie közép- és hosszú távú hiteligényeit (a rendszer VND hitelállományának több mint 52%-a közép- és hosszú lejáratú), ami nyomást gyakorolt a betéti kamatlábakra.

Ugyanakkor a kamatlábak emelésére irányuló nyomás mindig fennáll, mivel Vietnam gazdaságilag nagyfokú nyitottsággal rendelkezik, és a világ pénzügyi és monetáris piacainak ingadozásai gyors és erős hatással vannak a belföldi kamatlábakra és árfolyamokra.

Nyomás belföldön és külföldön

A világpiaci kamatláb 2022-ben emelkedni fog, és 2023 első hónapjaiban is magas marad. A világ főbb központi bankjai továbbra is a monetáris politika szigorítására és a magas kamatlábak fenntartására irányuló ütemtervet hajtanak végre. Az Egyesült Államok Szövetségi Tartalékrendszere (Fed) tízszer emelte a kamatlábakat (jelenleg a Fed Alap célkamatlábja 5,0-5,25%/év; EKB: refinanszírozási kamatláb 3,5%/év, betéti kamatláb 3,0%/év).

Belföldi inflációs nyomás (az átlagos infláció 2023 4 hónapjában 3,84%; a maginfláció 4,9%-kal nőtt; a 2023-as inflációs cél 4,5%). A meglévő és látens inflációs nyomás miatt az emberek pozitív reálkamatlábakat várnak, így a hitelintézetek (HI) nehezen tudják csökkenteni a kamatlábakat a betétek vonzása érdekében, ami a HI-k inputköltségeinek magas szintjét okozza. A tőkemobilizáció 2023. április 27-ig 1,78%-kal nőtt, ami csak közel 50% a 3,04%-os hitelnövekedési ütemhez képest.

02/2023/TT-NHNN számú körlevél

A 2023. április 23-án kiadott 02/2023/TT-NHNN számú körlevél lehetővé teszi az adósságtörlesztési feltételek átütemezését és a nehézségekkel küzdő ügyfelek adósságcsoportjának fenntartását, ami azt jelenti, hogy a hitelintézetek még nem hajtották be az esedékességkor esedékes tartozásokat, miközben a hitelintézeteknek még biztosítaniuk kell a betétfizetéseket, ami csökkenti a hitelértékesítést és lassítja a tőkeforgást a gazdaságban, ezáltal nyomást gyakorolva a tőke egyensúlyozásának képességére és a kamatláb-csökkentés lehetőségére.

Ugyanakkor a bankrendszer még mindig a hitelintézetek átszervezésének és a rossz adósságok kezelésének folyamatában van, a nemzetközi gyakorlatoknak megfelelően korszerűsíti az irányítási normákat..., egyes kis kereskedelmi bankok magas betéti kamatlábakat tartanak fenn az ügyfelek megtartása érdekében, ami megnehezíti a hitelkamatok csökkentését.

A hitel kamatlábát a hitelintézet és az ügyfél közösen határozza meg.

A jelenlegi szabályozás szerint a hitelkamatlábakról a hitelintézet és az ügyfél állapodik meg a piaci tőkekínálat és -kereslet, valamint az ügyfél hitelképessége alapján.

Amennyiben a piaci kamatlábak ingadoznak, vagy az Állambank módosítja az üzemi kamatlábakat, ami a hitelintézetek betéti kamatlábainak felfelé vagy lefelé történő módosításához, vagy a hitelintézetek proaktívan csökkentik a hitelkamatlábakat, az olyan kölcsönök esetében, amelyek esetében a hitelintézetek és az ügyfelek megállapodtak a kamatlábakról, a hitelintézetek a megállapodás szerinti kamatlábakat a kölcsön futamidejének végéig vagy a kamatfizetési időszak végéig továbbra is alkalmazzák a hitelintézetek és az ügyfelek közötti kölcsönszerződés szerint.

Ezenkívül az Állami Bank szabályozta a hitelintézetek maximális rövid lejáratú hitelkamatlábát VND-ben (jelenleg 4,5%/év), hogy az ügyfelek kielégíthessék bizonyos tőkeigényeket, csökkentsék a hitelköltségeket és a kormány iránymutatásainak megfelelően javítsák a hitelekhez való hozzáférést. A hitelintézetek monitoring jelentései szerint a piaci kamatlábak szintje eddig fokozatosan stabilizálódott, és számos kereskedelmi bank csökkentette a hitelkamatlábakat.

[hirdetés_2]
Forrás