Di tengah 'demam' litium yang kacau, bisnis China enggan mengambil langkah berisiko?

Perusahaan-perusahaan Tiongkok mengambil risiko menghabiskan miliaran dolar untuk membeli saham perusahaan pertambangan litium, namun jika berhasil, mereka dapat mengamankan akses ke sepertiga kapasitas pertambangan litium dunia pada tahun 2025.

Tiongkok meningkatkan kepemilikan sahamnya di tambang litium di seluruh dunia. Dalam gambar, terlihat proyek litium Mount Marion di Australia Barat, di mana perusahaan Tiongkok, Ganfeng Lithium, memiliki saham. (Sumber: Ganfeng Lithium)

Sumber di seluruh dunia

Upaya China untuk mengamankan pasokan logamnya mendorongnya untuk membeli saham di pertambangan di seluruh dunia, menurut The Wall Street Journal .

Tiongkok telah lama mendominasi penyulingan litium. Namun, menghadapi penentangan yang semakin meningkat di Barat, perusahaan-perusahaan Tiongkok secara agresif berupaya mendapatkan pangsa pasar logam dunia yang lebih besar dengan meningkatkan kepemilikan saham mereka di berbagai tambang di seluruh dunia.

Ini strategi yang berisiko. Tiongkok menghabiskan miliaran dolar untuk membeli saham di negara-negara dengan sejarah ketidakstabilan politik . Proyek-proyek tersebut seringkali menghadapi penolakan, penundaan regulasi, dan bahkan pembatalan.

Namun, jika Beijing berhasil, ia dapat mengamankan akses ke sepertiga kapasitas produksi tambang litium yang dibutuhkan dunia pada tahun 2025.

Litium, logam lunak berwarna keperakan, merupakan bahan dalam baterai litium-ion yang digunakan untuk kendaraan listrik dan ponsel pintar. Pada akhir dekade ini, permintaan litium dapat melampaui pasokan sekitar 300.000 ton, menurut Benchmark Mineral Intelligence, sebuah konsultan yang berbasis di London.

Upaya Tiongkok untuk mengamankan lebih banyak pasokan litium dunia muncul di tengah kekhawatiran bahwa industri kendaraan listriknya yang sedang berkembang pesat akan kesulitan mengakses pasokan seiring meningkatnya ketegangan dengan AS dan sekutunya. Kanada dan Australia, yang memiliki cadangan litium terbesar di dunia, baru-baru ini memblokir investasi baru Tiongkok karena masalah keamanan nasional.

China, yang hanya memiliki 8% cadangan litium dunia, tidak punya pilihan selain melakukannya, kata Susan Zou, wakil presiden konsultan energi Rystad Energy yang berbasis di Norwegia.

Perusahaan China telah menghabiskan $4,5 miliar selama dua tahun terakhir untuk membeli saham di hampir 20 tambang litium, sebagian besar di Amerika Latin dan Afrika, menurut data yang dikumpulkan oleh Bloomberg.

Ini termasuk investasi di negara-negara seperti Mali dan Nigeria – yang menghadapi ancaman keamanan akibat terorisme – dan Zimbabwe, Meksiko, Chili – yang mencoba mendapatkan lebih banyak kendali atas sumber daya mineral mereka.

Sebuah langkah yang menantang

Pada Desember 2022, Zimbabwe memberlakukan larangan ekspor litium mentah, yang memaksa perusahaan asing untuk memprosesnya secara lokal. Pada bulan Februari, pemerintah Meksiko menandatangani dekrit untuk mempercepat nasionalisasi cadangan litium negara tersebut. Pada bulan April, presiden Chili mengusulkan agar perusahaan swasta harus bermitra dengan perusahaan milik negara jika mereka ingin menambang litium di negara tersebut.

Chili, bersama Bolivia dan Argentina, sedang membahas pembentukan aliansi litium, serupa dengan Organisasi Negara-negara Pengekspor Minyak (OPEC).

Bolivia, yang mengabadikan nasionalisasi sumber daya mineralnya dalam konstitusinya, adalah salah satu negara tempat Tiongkok berinvestasi besar-besaran. Negara ini memiliki sekitar seperlima cadangan litium dunia, tetapi memiliki sejarah membatalkan kesepakatan litium dengan perusahaan asing.

Di Potosi, wilayah yang menjadi lokasi beberapa tambang garam Bolivia, banyak penduduk waspada terhadap pihak luar yang ingin mengeksploitasi sumber daya mereka. Pada tahun 2019, kesepakatan penambangan litium dengan perusahaan Tiongkok terhenti setelah Presiden Evo Morales, yang saat itu mendukung proyek tersebut, digulingkan.

Pada tahun yang sama, Bolivia membuat kesepakatan lain antara perusahaan litium milik negara Yacimientos de Litio Bolivianos, atau YLB, dan sebuah perusahaan Jerman setelah protes berkepanjangan oleh penduduk setempat yang menuntut royalti yang lebih tinggi dari penjualan litium berikutnya.

Namun, perusahaan-perusahaan Tiongkok terus melanjutkan proyek-proyek baru di negara tersebut. Pada Januari 2023, Contemporary Amperex Technology Co. Ltd. (CATL), produsen baterai terbesar di dunia, menyatakan akan memimpin konsorsium dalam usaha patungan dengan YLB.

Komisi sipil Potosi, sebuah koalisi serikat pekerja dan organisasi sosial, mengkritik kurangnya transparansi dalam proses seleksi. Bolivia mewajibkan perusahaan peserta untuk menulis proposal dan menunjukkan kemampuan mereka, tetapi hasilnya tidak pernah dipublikasikan.

Para ahli litium mengatakan usaha patungan itu tidak mungkin memenuhi target produksi 25.000 ton litium karbonat (Li2CO3) tingkat baterai pada tahun 2024.

Penambangan bahkan tidak akan dimulai sampai pemerintah meloloskan undang-undang baru yang mengizinkan perusahaan asing untuk berpartisipasi dalam penambangan litium, kata Diego von Vacano, seorang profesor ilmu politik di Universitas Texas A&M dan mantan penasihat pemerintah Bolivia.

Pilihlah kerjasama yang saling menguntungkan

Pada pertemuan tahunan anggota parlemen di bulan Maret, Presiden Tiongkok Xi Jinping mengkritik sifat kacau dari demam litium Tiongkok dan meminta perusahaan-perusahaan Tiongkok untuk lebih memahami pasar yang mereka masuki sebelum berinvestasi lebih banyak.

Bolivia memiliki cadangan litium terbesar di dunia. (Sumber: New York Times)

Terlepas dari tantangan yang mereka hadapi, perusahaan-perusahaan di negara dengan ekonomi terbesar kedua di dunia ini memiliki keunggulan dibandingkan perusahaan-perusahaan Barat. CATL, misalnya, adalah raksasa baterai yang didukung pemerintah dan memiliki jaringan perusahaan yang kuat di sepanjang rantai pasokan.

“Jika ada yang bisa melakukannya, itu adalah perusahaan Tiongkok,” kata Emilio Soberón, seorang analis di konsultan mineral SFA Oxford.

Negara-negara berkembang yang lebih memilih bekerja sama dengan perusahaan Tiongkok terutama tertarik untuk mengamankan pasokan bahan baku yang stabil, alih-alih hanya mengekstraknya dengan biaya rendah dan menjualnya dengan harga tinggi, menurut para analis. Ini berarti mereka dapat menjamin pendapatan yang stabil bagi negara tuan rumah.

Perusahaan-perusahaan Tiongkok juga berupaya menarik investasi sebagai cara untuk membantu negara-negara tersebut berkembang. Pada upacara penandatanganan di bulan Januari, Presiden Bolivia Luis Arce mengatakan konsorsium yang dipimpin CATL akan menginvestasikan lebih dari $1 miliar pada tahap pertama proyek, yang akan didedikasikan untuk membangun infrastruktur, termasuk jalan dan listrik.

Sinomine Resources Group, yang telah mengakuisisi tambang litium di Zimbabwe seharga $180 juta, berjanji untuk menciptakan lebih dari 1.000 lapangan kerja baru dan meningkatkan infrastruktur lokal seperti listrik, jalan raya, dan jembatan.

Faktanya, perusahaan-perusahaan Tiongkok dipandang sebagai mitra investasi yang jelas di Zimbabwe yang sedang kekurangan uang, kata Jee-A van der Linde, ekonom senior di Oxford Economics Africa. Banyak perusahaan Barat telah menarik aset mereka dari Zimbabwe, negara yang telah berada di bawah sanksi AS dan Uni Eropa selama lebih dari dua dekade, tetapi perusahaan-perusahaan Tiongkok tidak terlalu terpengaruh oleh kekhawatiran tersebut.

Pendatang baru yang ingin membangun bisnis di Afrika dapat memanfaatkan jaringan lama perusahaan dan pekerja Tiongkok yang beroperasi di wilayah tersebut.

Perusahaan pertambangan Australia Prospect Resources telah menjual 87% sahamnya di tambang litium batuan keras Arcadia di Zimbabwe kepada Zhejiang Huayou Cobalt dari China seharga $378 juta pada April 2022.

Orang Cina telah mendominasi lingkungan operasi di Zimbabwe, sama seperti yang mereka lakukan di banyak negara Afrika lainnya, kata Sam Hosack, CEO Prospect Resources Australia.

Risiko nyata bagi perusahaan-perusahaan Tiongkok dalam lonjakan litium mungkin bersifat finansial. Beberapa analis menunjukkan fakta bahwa pada pertengahan tahun 2000-an, ketika harga komoditas melonjak, perusahaan-perusahaan Tiongkok menghabiskan uang untuk membangun pasokan komoditas jangka panjang seperti bijih besi atau aluminium, lalu menjualnya ketika harganya turun.

Pola pikir kelangkaan yang sama kini merasuki diskusi kebijakan seputar mineral penting, yang berpotensi membuka jalan bagi putaran investasi yang dipertanyakan lainnya, kata Gabriel Wildau, CEO firma konsultasi dan komunikasi Teneo.

Didorong oleh melonjaknya permintaan kendaraan listrik di China, harga litium telah melonjak lebih dari 500% dalam dua tahun terakhir tetapi telah turun kembali tahun ini hingga kurang dari setengah rekor tertinggi sebelumnya.

Sumber: https://baoquocte.vn/giua-con-sot-lithium-hon-loan-doanh-nghiep-trung-quoc-bat-dac-di-choi-nuoc-co-mao-hiem-228545.html