Berapa pajak yang akan dibayarkan atas keuntungan 1 miliar VND dari penjualan surat berharga menurut usulan baru?

thuế - Ảnh 1. — Dengan opsi tarif pajak 20%, jumlah total uang yang harus dibayarkan oleh investor yang menguntungkan kepada otoritas pajak akan relatif lebih besar daripada jumlah saat ini - Foto: HA QUAN

Tidak ada cara yang "lebih unggul" untuk menghitung pajak penghasilan atas transfer sekuritas bagi semua orang. Dengan metode pemungutan pajak saat ini—tarif pajak 0,1% dikalikan dengan total nilai sekuritas yang dijual—investor yang memperoleh keuntungan akan mendapatkan keuntungan lebih besar, begitu pula sebaliknya...

Perbedaan antara pajak saat ini dan proposal baru

Berdasarkan undang-undang pajak penghasilan pribadi saat ini, pendapatan dari transfer sekuritas dikenakan tarif pajak sebesar 0,1% dari total nilai transaksi penjualan, tanpa memperhitungkan untung atau rugi.

Misalnya, jika seorang investor menjual saham ABC dengan keuntungan 10%, dengan total nilai jual sebesar 2 miliar VND, maka pajak penghasilan pribadi yang terutang adalah sekitar 2 juta VND. Sebaliknya, jika investor mengalihkan saham tersebut dengan kerugian 10%, yang berarti total nilai jual hanya 1,8 miliar VND, maka pajak penghasilan pribadi yang terutang adalah 1,8 juta VND.

Sementara itu, menurut rancangan Undang-Undang Pajak Penghasilan Orang Pribadi (pengganti) yang sedang dikonsultasikan, Kementerian Keuangan mengusulkan agar orang pribadi dalam negeri yang melakukan transfer surat berharga akan dikenakan tarif pajak sebesar 20% atas penghasilan kena pajak.

Penghasilan kena pajak ini ditentukan berdasarkan harga jual dikurangi harga beli dan biaya-biaya wajar terkait dalam masa pajak tahunan. Apabila harga beli dan biaya-biaya terkait tidak dapat ditentukan, jumlah pajaknya akan sama dengan 0,1% dikalikan harga jual efek, yang dihitung untuk setiap transaksi.

Dengan demikian, dapat dipahami bahwa pajak penghasilan orang pribadi baru terutang apabila terjadi laba, sesuai dengan logika bahwa pajak penghasilan orang pribadi adalah pajak atas “penghasilan”, apabila terjadi kerugian maka tidak timbul kewajiban pajak.

Tarif pajak 20% akan "dipungut" dari laba bersih. Misalnya, seorang investor menjual saham XYZ dengan keuntungan 10%, modal 10 miliar VND, dan laba 1 miliar VND, maka pajak yang terutang sekitar 200 juta VND. Sebaliknya, jika saham XYZ dijual dengan kerugian 10%, tidak akan ada pajak yang terutang.

Seorang pakar keuangan dan sekuritas mengatakan bahwa meskipun opsi 2 "tampak lebih masuk akal" pada prinsipnya (hanya mengenakan pajak jika ada pendapatan), melalui contoh di atas, dapat dilihat bahwa jumlah pajak yang terutang dengan tarif pajak 20% atas laba bersih jauh lebih tinggi daripada tarif saat ini sebesar 0,1%.

Belum lagi perhitungan pajak atas bunga akan menjadi lebih rumit, yang mengharuskan penyelesaian harga pokok dan biaya secara rinci, tidak dapat dilakukan secara langsung seperti saat ini.

Bagaimana negara lain mengumpulkan pajak?

Untuk meningkatkan kredibilitas metode pemungutan pajak baru yang diusulkan, Kementerian Keuangan mengutip Jepang sebagai contoh. Di negara ini, pendapatan dari penjualan surat berharga tertentu (termasuk saham, ekuitas perusahaan, obligasi waran, dll.) dikenakan pajak terpisah dari sumber pendapatan lain dengan tarif tetap sebesar 20,315%.

Di Tiongkok, tarif pajak 20% dikenakan pada pendapatan dari transfer sekuritas yang tidak tercatat, ditentukan oleh pendapatan dikurangi biaya terkait.

Menurut penelitian penulis, di AS, pajak transfer saham adalah pajak penghasilan modal, yang dihitung hanya berdasarkan laba bersih, tetapi tarif pajak bergantung pada periode kepemilikan dan pendapatan individu.

Khususnya, AS mengizinkan pengurangan kerugian modal. Jika Anda menjual saham dengan kerugian, Anda dapat menggunakan kerugian tersebut untuk mengurangi keuntungan dari transaksi lain atau menguranginya dari penghasilan kena pajak (hingga $3.000/tahun; sisa kerugian dialihkan ke tahun berikutnya).

Tarif pajak yang diterapkan AS juga dihitung berdasarkan waktu, jangka pendek (Keuntungan modal jangka pendek) dan jangka panjang (Keuntungan modal jangka panjang).

Di mana jangka pendek berlaku untuk surat berharga yang dimiliki kurang dari 1 tahun. Dengan demikian, tarif pajaknya sama dengan tarif pajak penghasilan biasa, yaitu 10-37%, tergantung pada tingkat pendapatan individu.

Jangka panjang berlaku untuk surat berharga yang dimiliki selama 1 tahun atau lebih. Tarif pajak preferensial: 0%, 15%, atau 20%, tergantung pada pendapatan individu.

Kembali ke topik

BINH KHANH

Sumber: https://tuoitre.vn/lai-1-ti-dong-ban-chung-khoan-se-nop-thue-bao-nhieu-theo-de-xuat-moi-20250722101812181.htm