Prevenire la proprietà incrociata tra banche:

Secondo le informazioni della Banca di Stato del Vietnam, la situazione delle partecipazioni incrociate e delle manipolazioni nel settore bancario è stata gradualmente affrontata, ma eliminarla completamente non è un compito facile...

Ciò richiede che le autorità continuino a monitorare attentamente la situazione, mantengano la rotta e adottino misure energiche per contrastare le violazioni.

Clienti che effettuano transazioni presso la Saigon Commercial Joint Stock Bank. Foto: Ngoc Mai

Prevenire la nascita di attività commerciali "segrete".

Ripensando al caso del Gruppo Van Thinh Phat, l'opinione pubblica ha prestato particolare attenzione al rapporto tra le banche e le loro società di copertura. In questo caso, l'imputata Truong My Lan è stata processata per appropriazione indebita, corruzione e violazione delle normative sui prestiti presso la Saigon Commercial Bank (SCB), tra cui l'accusa di aver sottratto oltre 304.000 miliardi di VND dalla banca... Il caso riflette in parte la situazione in cui i veri proprietari delle banche, attraverso numerose conoscenze, creano centinaia di società controllate per detenere partecipazioni di controllo, e questo sistema non viene comunque controllato efficacemente.

Tutte le conseguenze negative per l' economia derivanti dalla proprietà incrociata nel settore bancario rendono necessari strumenti di gestione più rigorosi e decisi. In realtà, affrontare e prevenire la pratica delle banche che operano come imprese "indirette" non è una preoccupazione nuova. Molti anni fa, sono state introdotte normative volte a controllare questa situazione, ma molti individui e organizzazioni hanno continuato a sfruttare le lacune legislative per profitto personale.

Tuttavia, grazie a misure più rigorose, la pratica di superare i limiti di partecipazione azionaria prescritti e la presenza di partecipazioni incrociate all'interno del sistema degli istituti di credito hanno mostrato una tendenza alla diminuzione negli ultimi tempi, in quanto la manipolazione e il controllo delle banche da parte dei principali azionisti e gruppi di azionisti si sono ridotti rispetto al passato.

Secondo gli esperti, la significativa riduzione delle partecipazioni incrociate è dovuta al graduale miglioramento del quadro giuridico avviato dalla Banca di Stato del Vietnam nel 2024, con l'obiettivo di stabilire standard più elevati e conformi agli standard internazionali per la governance e il controllo del rischio nel sistema bancario. Ad esempio, la Legge sugli Istituti di Credito del 2024 disciplina chiaramente la concessione di credito a parti correlate e il limite massimo di credito per un cliente o un gruppo di clienti.

Recentemente, la Circolare n. 14/2025/TT-NHNN, emessa dalla Banca di Stato del Vietnam il 30 giugno 2025, stabilisce i coefficienti di adeguatezza patrimoniale per le banche commerciali e le filiali di banche estere. Di conseguenza, tale circolare integra la normativa sui cuscinetti di capitale che le banche commerciali sono tenute a rispettare.

È possibile risolverlo completamente?

Quali altre soluzioni sono dunque necessarie per affrontare in modo esaustivo il problema della proprietà incrociata nelle banche?

Secondo il dottor Nguyen Quoc Hung, vicepresidente e segretario generale dell'Associazione bancaria vietnamita, se le banche presentano ancora gruppi con partecipazioni incrociate o concedono credito a parti correlate, concentrando il credito su una specifica categoria di clienti, è necessario che rivedano immediatamente la situazione in modo proattivo. Attraverso ispezioni e verifiche, la Banca di Stato del Vietnam ha inizialmente individuato diversi gruppi "nascosti" collegati agli istituti di credito. Tuttavia, la risoluzione completa del problema delle partecipazioni incrociate non può essere risolta immediatamente e richiede una strategia ben definita. L'eliminazione dei limiti al credito deve procedere di pari passo con il controllo delle partecipazioni incrociate.

Gli istituti di credito possono valutare la possibilità di coinvolgere altre banche nel cofinanziamento al fine di diversificare adeguatamente il rischio. Il signor Nguyen Quoc Hung ha inoltre aggiunto: "La legge sugli istituti di credito del 2024 contiene norme chiare in materia di proprietà per contrastare la proprietà incrociata e la manipolazione bancaria".

Tuttavia, identificare con precisione quali gruppi siano coinvolti in "accordi sottobanco" e quali invece si dedichino a manipolazioni di partecipazioni incrociate rimane una sfida, poiché non ci si può basare esclusivamente sulle segnalazioni degli istituti di credito; è necessario rafforzare l'autorità della banca centrale nei processi di ispezione e vigilanza.

Attualmente, i casi di azionisti e parti correlate che detengono quote azionarie superiori ai limiti consentiti si verificano principalmente nelle società e imprese statali. Tuttavia, anche le imprese statali gestite da ministeri e agenzie, così come le banche commerciali, incontrano difficoltà nell'imporre a questi azionisti la cessione delle proprie azioni. Pertanto, per affrontare efficacemente il problema delle partecipazioni incrociate, è necessario un meccanismo di controllo più rigoroso e indipendente, in grado di impedire ai gruppi di interesse di continuare a manipolare il sistema attraverso forme di "collegamenti giuridici" che, in realtà, mascherano le partecipazioni incrociate.

Sebbene la Legge sugli Istituti di Credito del 2024 abbia introdotto numerose norme per rafforzare i controlli sulla proprietà, sugli investimenti incrociati e sulla manipolazione bancaria, in realtà individuare i casi di occultamento o di utilizzo di prestanome per la detenzione di azioni rimane una sfida importante.

Per monitorare in modo più efficace le partecipazioni incrociate in futuro, la governatrice della Banca di Stato, Nguyen Thi Hong, ha affermato che la Banca di Stato continuerà a vigilare sulla sicurezza operativa degli istituti di credito per prevenire i rischi.

Nello specifico, la Banca di Stato del Vietnam continua a rafforzare i controlli su questioni relative alle quote di proprietà azionaria; all'acquisto, alla vendita e al trasferimento di azioni bancarie; e alla concessione di credito a grandi clienti/gruppi di clienti (prestiti, investimenti in obbligazioni societarie, ecc.) al fine di individuare, indirizzare la gestione e correggere carenze e violazioni, in particolare quelle relative alla concessione di credito, agli investimenti, ai conferimenti di capitale e all'acquisto di azioni da parte degli istituti di credito.

Dal punto di vista legale, la Banca di Stato del Vietnam continuerà a esaminare, studiare e fornire consulenza su eventuali modifiche e integrazioni ai documenti legali, al fine di perfezionare il quadro giuridico in materia di proprietà azionaria, come previsto dalla Legge sugli Istituti di Credito.

Fonte: https://hanoimoi.vn/ngan-chan-so-huu-cheo-ngan-hang-can-manh-tay-xu-ly-vi-pham-720363.html