Koperasi yang mempunyai aset yang terikat secara sah masih menghadapi kesukaran untuk mendapatkan modal

“Halangan berganda” menyukarkan koperasi untuk mengakses modal

Pada hari-hari terakhir tahun ini, apabila banyak koperasi bergegas untuk menyediakan rancangan pelaburan baharu, kisah akses modal sekali lagi menjadi kebimbangan yang berterusan. Terutama bagi model yang cuba beralih daripada pengeluaran manual kepada pemprosesan mendalam, keperluan untuk modal jangka sederhana dan panjang bukan sahaja mendesak tetapi juga penting. Namun, paradoks sukar yang wujud selama bertahun-tahun ialah walaupun terdapat aset, dokumen undang-undang masih kurang, menyebabkan pintu kredit ditutup kepada kebanyakan koperasi.

Koperasi Pelaburan dan Pembangunan Lembu Ladang Hijau Ba Vi ( Hanoi ) adalah contoh biasa. Walaupun terdapat rancangan untuk mengembangkan skala dan melabur dalam barisan pemprosesan untuk meningkatkan kualiti produk, mencari modal adalah satu perjalanan yang sukar. Encik Ta Viet Hung, Pengarah Koperasi, berkongsi hasratnya untuk mekanisme yang lebih terbuka, di mana prosedur yang tidak perlu dipotong, membantu koperasi berpeluang merealisasikan orientasi pengeluarannya. Jangkaan untuk pinjaman daripada bank atau dana kredit selalunya hanya pada tahap "harapan" apabila koperasi tidak dapat memenuhi sepenuhnya syarat undang-undang yang diperlukan oleh institusi kredit.

*Menternak lembu di Koperasi Pelaburan dan Pembangunan Lembu Ladang Hijau Ba Vi (Hanoi). Foto: TL*

Kisah dalam Ba Vi bukanlah cerita yang terpencil. Di Thai Nguyen, Koperasi Produk Pertanian Bersih Vietnam, model yang dijangka mencipta perubahan langkah dalam pengeluaran pertanian tempatan, juga menghadapi realiti yang sama. Walaupun memiliki proses pemprosesan yang unik dan berpengalaman menjalankan perniagaan eksport pisang, namun kepimpinan koperasi masih "disiram air sejuk" apabila permohonan pinjamannya ditolak kerana koperasi itu baru ditubuhkan dan kurang pengalaman. Janji untuk mengkaji semula selepas 1 tahun hanya membuat pemimpin lebih bimbang: "Tanpa modal, apa yang boleh dilakukan oleh koperasi untuk bertahan pada masa itu, di mana petani boleh bergantung, dan berapa banyak peluang yang akan berlalu?"

Menurut statistik Bank Negara, pada akhir November 2025, jumlah pinjaman terkumpul untuk koperasi dan kesatuan koperasi dalam keseluruhan sistem hanya mencecah kira-kira 6,428 bilion VND, bersamaan dengan 0.04% daripada jumlah pinjaman terkumpul di seluruh negara. Satu bahagian yang sangat kecil berbanding bilangan dan keperluan lebih 20,000 koperasi di seluruh negara.

Statistik daripada Perikatan Koperasi Vietnam menunjukkan bahawa pada masa ini hanya kira-kira 20% daripada koperasi di seluruh negara mempunyai akses kepada pinjaman daripada institusi kredit.

Adalah mudah untuk melihat bahawa kebanyakan koperasi pertanian mempunyai aset "ketara" seperti kilang, mesin dan kawasan bahan mentah. Bagaimanapun, kebanyakan mereka tidak mempunyai dokumen sah atau tidak memenuhi syarat cagaran mengikut piawaian bank. Aset bersama koperasi selalunya tidak dipisahkan dengan jelas daripada aset peribadi ahli. Apabila bercakap mengenai gadai janji, aset peribadi sukar dikendalikan apabila risiko timbul, menjadikan bank "teragak-agak" untuk memberi pinjaman.

Sementara itu, tidak semua koperasi dapat memenuhi keperluan keupayaan kewangan dan kelayakan kredit. Banyak institusi kredit mahu koperasi mempunyai modal ekuiti yang menyertai projek pada tahap 20-30%. Walau bagaimanapun, bagi kebanyakan koperasi dengan modal sewaan yang kecil, ini di luar kemampuan mereka. Di samping itu, banyak rekod pengeluaran dan perniagaan koperasi tidak mencapai standard, laporan kewangan mereka tidak lengkap, perakaunan mereka tidak mengikut peraturan, dan mereka tidak mempunyai invois dan dokumen yang telus.

Malah program kredit dasar mempunyai had. Seperti yang dikongsi oleh Cik Hoang Thi Chuong, Timbalan Pengarah Jabatan Kredit Pelajar dan mata pelajaran dasar lain (Bank untuk Dasar Sosial), jumlah pinjaman maksimum dalam sektor pertanian hanya 2 bilion VND/projek, bersamaan tidak lebih daripada 100 juta VND/pekerja. Program pinjaman rantaian nilai, walaupun mempunyai kadar faedah keutamaan, jumlah pinjaman maksimum 2 bilion VND masih terlalu kecil berbanding keperluan sebenar koperasi yang ingin membangun ke arah moden dan bulat.

Untuk model yang memerlukan pelaburan berpuluh bilion dong untuk saluran pemprosesan atau gudang penyimpanan, had beberapa bilion dong tidak mencukupi untuk mencipta perubahan. Oleh itu, pintu kredit dipersempit, mendorong koperasi ke dalam situasi "cukup idea, tidak cukup wang untuk melakukannya".

*Menjelang akhir November 2025, jumlah pinjaman terkumpul untuk koperasi dan kesatuan koperasi dalam keseluruhan sistem hanya mencecah kira-kira 6,428 bilion VND. Foto: Duy Minh*

“Kunci” kepada akses modal untuk koperasi

Tekanan daripada realiti telah memaksa Kerajaan membuat pelarasan penting. Dekri 156/2025/ND-CP telah meningkatkan had pinjaman tidak bercagar untuk koperasi kepada maksimum VND5 bilion. Ini merupakan langkah penting, mewujudkan syarat bagi unit yang tidak mempunyai cagaran untuk masih berpeluang mengakses modal. Walau bagaimanapun, pinjaman tidak bercagar masih memerlukan koperasi mempunyai reputasi kredit, rekod yang telus dan rancangan pengeluaran dan perniagaan yang boleh dilaksanakan. Keperluan ini, pada hakikatnya, adalah kelemahan kebanyakan koperasi.

Oleh itu, pakar percaya bahawa adalah perlu untuk membentuk mekanisme jaminan kredit nasional untuk koperasi. Dr Tran Thanh Long, Pengarah Akademi Perbankan (Cawangan Phu Yen), berkata Vietnam boleh belajar daripada model Korea dan Taiwan. Perkara yang penting bukan sahaja dana sokongan, tetapi juga permohonan mandatori insurans kredit untuk berkongsi risiko, mengurangkan tekanan ke atas bajet dan memaksa organisasi insurans komersil untuk mengambil bahagian dalam menilai projek koperasi.

Jika model ini digunakan secara perintis kepada Dana Sokongan Pembangunan Koperasi, ia akan mewujudkan "lapisan pertama jaminan", membantu banyak koperasi dengan output yang stabil dan mengambil bahagian dalam rantaian nilai untuk dapat meminjam modal yang jauh lebih besar daripada kapasiti dana.

Dari perspektif bank perdagangan, wakil Agribank berkata bahawa mereka sedang melaksanakan banyak pakej kredit khusus untuk koperasi, terutamanya unit yang mengambil bahagian dalam projek beras berkualiti tinggi seluas 1 juta hektar di Delta Mekong. Bank menyokong kadar faedah minimum 1%/tahun berbanding biasa dan meningkatkan pinjaman mengikut rantaian nilai. Bagaimanapun, wakil Agribank juga terus terang berkata bahawa kapasiti pengurusan yang lemah, kekurangan cagaran, kekurangan ketelusan kewangan, skala pengeluaran yang kecil...adalah punca utama mengapa koperasi menghadapi kesukaran untuk mendapatkan modal.

Oleh itu, bank itu mencadangkan empat kumpulan penyelesaian: Menggalakkan kredit pertanian luar bandar; melaksanakan pemberian pinjaman mengikut model rantaian nilai; membangunkan kredit hijau; dan memudahkan prosedur dan mendigitalkan proses kredit untuk koperasi. Pada masa yang sama, koperasi perlu proaktif meningkatkan skala mereka dengan menarik lebih ramai ahli atau bergabung mengikut industri dan lokasi.

Melihat kepada perspektif yang lebih luas, Resolusi 68-NQ/TW telah mengenal pasti paksi "koperasi, perusahaan dan Negara" sebagai tumpuan ekonomi koperasi. Apabila ekonomi pertanian beralih daripada pertumbuhan mengikut kuantiti kepada pertumbuhan dengan nilai tambah, hubungan antara koperasi dan perusahaan bukan lagi satu pilihan tetapi satu keperluan. Untuk membuka laluan kredit jangka panjang, koperasi bukan sahaja memerlukan aset, tetapi juga kesahan, ketelusan, dan model tadbir urus yang cukup dipercayai untuk bank berkongsi risiko.

Dr. Tran Thanh Long, Pengarah Akademi Perbankan (Cawangan Phu Yen): Sudah tiba masanya untuk menukar minda daripada "cagaran" kepada "pengurusan risiko melalui mekanisme jaminan dan insurans". Mewujudkan ekosistem jaminan kredit dengan insurans kredit bukan sahaja penyelesaian kewangan tetapi juga pengiktirafan terhadap peranan dan prestij koperasi yang berkesan.

Sumber: https://congthuong.vn/vuong-phap-ly-hop-tac-xa-so-huu-tai-san-van-kho-tiep-can-von-432880.html