Het bouwen van een 'hek' om te voorkomen dat magnaten banken manipuleren

De Staatsbank wil de verhouding tussen aandelenbezit en kredietverstrekking aan aandeelhoudersgroepen versmallen om zo de 'schaduw' van de grote jongens achter de banken te beperken.

Vanmiddag zal de Nationale Assemblee naar verwachting de herziene Wet op Kredietinstellingen bespreken. Deze wet bevat veel voorgestelde regelingen om problemen rond kruisbezit aan te pakken.

Kruisparticipatie is het fenomeen waarbij één bank aandelen in een andere bank bezit, wat volgens veel experts nog steeds een pijnlijke situatie is in Vietnam. Volgens afgevaardigden van de Nationale Assemblee verhoogt kruisparticipatie in banken bepaalde risico's, zoals het vergroten van virtueel kapitaal door leningen aan te gaan voor investeringen, het inbrengen van kapitaal in elkaar (direct of indirect via dochterondernemingen en kleinkinderen). Een ander gevolg is het risico van overname en dominantie door grote aandeelhouders en aanverwante partijen: de moederbank, dochterondernemingen en geassocieerde ondernemingen investeren gezamenlijk in een onderneming en bezitten aandelen die de bedrijfsactiviteiten van commerciële banken controleren.

Een van de belangrijke doelstellingen bij het opstellen van de herziene Wet op de Kredietinstellingen is het beperken van manipulatie van een kredietinstelling door een groep aandeelhouders en verwante personen. Daarom bevat het ontwerp van de herziene Wet op de Kredietinstellingen veel bepalingen om manipulatie en de invloed van een groep aandeelhouders op de bedrijfsvoering van een bank te beperken.

Volgens het toelichtende en aanvaardende rapport dat zojuist naar de afgevaardigden van de Nationale Vergadering is gestuurd, wordt voorgesteld de aandelenbezitverhouding voor individuele aandeelhouders te handhaven op 5%. De limiet voor institutionele aandeelhouders (inclusief het aantal aandelen dat deze aandeelhouders indirect bezitten) wordt verlaagd van 15% naar 5%. Aandeelhouders en daaraan verbonden personen worden verlaagd van 20% naar 11%.

Maximale eigendomsverhouding in banken	Huidige wet	Wijzigingswet
Individuele aandeelhouders	5%	5%
Aandeelhouders en verbonden partijen	20%	15%
Institutionele aandeelhouders (inclusief indirect eigendom)	15%	10%

Wat betreft de beperking van dominantie in management en bestuur, bevat het wetsontwerp strengere regels voor gevallen waarin het mensen niet is toegestaan om posities te bekleden en niet dezelfde posities te bekleden bij een kredietinstelling. Hiermee wordt beperkt dat degenen met autoriteit bij de bank kunnen ingrijpen, dominant zijn en de beslissingen van die kredietinstelling kunnen veranderen in een richting die de groep personen en organisaties die dominant zijn, bevoordeelt.

Bovendien wordt met het wetsontwerp de verantwoordelijkheid uitgebreid om informatie over verwante personen van bestuurders en leidinggevenden van kredietinstellingen openbaar te maken, evenals de verantwoordelijkheid om informatie over aandeelhouders die 1% of meer van het maatschappelijk kapitaal van een kredietinstelling bezitten, openbaar te maken.

Naast het beperken van de eigendomsverhouding van een groep aandeelhouders bij een bank, is de beheerder ook van plan de kredietlimiet voor één klant en gerelateerde partijen strenger te controleren, waardoor de concentratie van krediet op één klantengroep wordt beperkt. Het plan om de kredietlimiet voor één klant en gerelateerde partijen te verlagen, zal echter worden geïmplementeerd in een stappenplan om plotselinge gevolgen voor de bedrijfsvoering van banken te voorkomen.

Het ontwerp bevat daarom een stappenplan om de kredietlimiet binnen vijf jaar geleidelijk te verlagen naar 10% van het eigen vermogen van een klant en 15% van het eigen vermogen van klanten en verbonden partijen om de impact te minimaliseren. Voor niet-bancaire kredietinstellingen bedraagt dit percentage respectievelijk 15% en 25%.

Bij kredietverstrekking die de limiet overschrijdt, stelt de premier de voorwaarden en documenten vast voor de goedkeuring van het maximale kredietniveau. Het totale kredietbedrag dat de limiet van een bank overschrijdt, mag niet meer bedragen dan vier keer het eigen vermogen van de bank.

Transactie bij een commerciële bank. Foto: Thanh Tung. — Transactie bij een commerciële bank. Foto: *Thanh Tung*

Gouverneur Nguyen Thi Hong gaf tijdens de vergadering van het Permanent Comité van de Nationale Assemblee medio september toe dat als we wachten op een regelgeving die dit probleem grondig aanpakt, "het er nooit zal komen". Ze zei dat de regelgeving om kruisbezit 'strenger' te maken de veiligheid van het systeem zal helpen waarborgen en risico's zal beheersen, maar dat het gevolgen zal hebben voor de aandelenmarkt en de marktregulering van de economie .

Het percentage personen en organisaties dat aandelen in banken bezit of kapitaal leent, kan eenvoudig worden geteld en gecontroleerd. De werkelijke eigenaren die de macht hebben, worden echter niet in de registers vermeld als ze anderen vragen of inhuren om namens hen aandelen te houden of als ze 'spookbedrijven' opzetten om kapitaal te lenen.

Zo blijkt uit de laatste conclusies van het onderzoeksbureau (Ministerie van Openbare Veiligheid) bij Saigon Bank (SCB) dat de gegevens slechts aantonen dat mevrouw Truong My Lan 4,98% van het startkapitaal in handen heeft. Maar in werkelijkheid bezit mevrouw Truong My Lan meer dan 91% van de aandelen van de bank via 27 rechtspersonen en natuurlijke personen (oktober 2022). Van 2012 tot 2022 stroomde meer dan 90% van de uitstaande leningen van SCB via duizenden opgerichte "spookbedrijven" naar de groep van mevrouw Lan.

"Het wetsontwerp inzake kredietinstellingen beschouwt dit ook als een belangrijke kwestie voor aanpassing", aldus mevrouw Hong. Het beheersen van de eigendomsverhouding van particulieren en bedrijven is ook lastig als "zij opzettelijk anderen op hun naam laten staan, dat is niet te regelen." De onderzoeksinstantie moet hierbij betrokken zijn.

De Staatsbank is daarom van mening dat het moeilijk is om regelgeving te hebben die dit grondig aanpakt, maar dat het noodzakelijk is om dit op een alomvattende manier aan te pakken, inclusief de inhoud van de gewijzigde Wet op de Kredietinstellingen en andere oplossingen zoals het koppelen van nationale gegevens over de bevolking, bedrijfsregistratie en coördinatie van relevante overheidsinstanties, inspectie-, onderzoeks- en auditdiensten.

Naast het verminderen van kruisparticipatie die de bankactiviteiten manipuleert, noemt het wetsontwerp ook maatregelen voor vroegtijdige interventie bij kredietinstellingen. De Permanente Commissie van de Nationale Assemblee gaf aan dat er tijdens de behandeling en voltooiing van het wetsontwerp veel verschillende meningen bestaan over de bepalingen inzake vroegtijdige interventie, speciale controle en speciale kredietverstrekking aan kredietinstellingen.

In sommige opinies werd gesteld dat de bepalingen inzake vroegtijdige interventie in het wetsontwerp nog steeds traag zijn en zorgvuldig bestudeerd en herzien moeten worden. Daarom zal het wetsontwerp, na goedkeuring, worden herzien in de richting van vroegtijdige interventie. Beheersinstanties zullen met name plannen hebben om in te grijpen wanneer kredietinstellingen en buitenlandse bankfilialen verliezen hebben opgelopen van meer dan 15% van de waarde van het geregistreerde kapitaal, het toegewezen kapitaal en de reservefondsen.

Wat betreft speciale leningen, schrapt het wetsontwerp de regelgeving met betrekking tot banken die speciaal mogen lenen van depositogarantiestelsels, andere banken en de Staatsbank die speciale leningen verstrekt aan depositogarantiestelsels. In plaats daarvan mogen banken volgens de wettelijke bepalingen speciaal lenen van andere organisaties.

De premier heeft de bevoegdheid om speciale leningen met een rentepercentage van 0% per jaar aan banken onder speciaal toezicht te verstrekken. Dit is namelijk een geval van indirect gebruik van staatsmiddelen in speciale gevallen om de veiligheid van het systeem te waarborgen.

Quynh Trang - Anh Minh

Bronlink