Глобальная минимальная ставка корпоративного налога в размере 15%, вероятно, нарушит стратегию привлечения инвестиций и принципы работы транснациональных компаний. Поэтому Вьетнаму необходимо изменить стратегию привлечения прямых иностранных инвестиций при применении глобальной минимальной ставки налога.
Корпоративный налог не является основным драйвером прямых иностранных инвестиций
Глобальный минимальный налог был инициирован Организацией экономического сотрудничества и развития (ОЭСР) и к настоящему времени согласован более чем 140 странами. Соответственно, транснациональные компании с выручкой свыше 750 миллионов евро будут облагаться налогом по минимальной ставке 15%. Организации и страны по всему миру в срочном порядке разрабатывают политику адаптации к этому налогу.
В настоящее время ставка налога на прибыль предприятий во Вьетнаме составляет 20%, что выше предлагаемой минимальной налоговой ставки. Тем не менее, мы предлагаем множество налоговых льгот для проектов иностранных инвесторов, таких как: льготные налоговые ставки 5%, 10% на срок до 15 лет; налоговые льготы и скидки на ограниченный период... Согласно расчётам, фактический налог для предприятий с иностранными инвестициями в течение льготного периода составляет в среднем 12,3%. Ставки налога на прибыль предприятий часто рассматриваются как переменная величина в многомерных моделях прямых иностранных инвестиций. В большинстве случаев ожидается, что снижение процентной ставки налога на прибыль предприятий приведёт к предполагаемому увеличению прямых иностранных инвестиций.
Однако корреляции между снижением ставок корпоративного налога и ростом прямых иностранных инвестиций в глобальном масштабе не наблюдается. Более того, значимой корреляции не наблюдается при рассмотрении прямых иностранных инвестиций на душу населения или только «зелёных» прямых иностранных инвестиций (и «зелёных» прямых иностранных инвестиций на душу населения). Другие важные факторы, влияющие на привлечение прямых иностранных инвестиций, такие как размер рынка, уровень рабочей силы, стабильность, условия ведения бизнеса и т. д., играют важную роль в принятии решений, способствующих поддержанию конкурентоспособности и устойчивого развития стран.
При рассмотрении влияния корпоративного налога на прямые иностранные инвестиции (ПИИ) по видам деятельности проводится важное различие. Снижение ставок корпоративного налога с большей вероятностью повлияет на деятельность коммерческих центров, чем на деятельность производственных центров. Например, штаб-квартиры и офисы продаж сильнее пострадают от изменения ставок корпоративного налога.
Деятельность по разработке программного обеспечения и НИОКР, скорее всего, будет в меньшей степени затронута изменениями налоговых ставок, поскольку эти виды деятельности в большей степени ориентированы на затраты и в меньшей степени зависят от налогов и в большей степени от качества рабочей силы, исследований и сетей.
Прямые иностранные инвестиции, ориентированные на рынок, также будут меньше подвержены влиянию изменений налоговых ставок. Например, США (со ставкой налога на прибыль предприятий 27%) и Китай (25%) продолжают лидировать в рейтинге прямых иностранных инвестиций. Это объясняется тем, что компании готовы платить более высокие налоги в обмен на доступ к более широкой клиентской базе.
Проактивно разрабатывать политику реагирования
Вьетнаму необходимо подготовиться во всех аспектах к физическому присутствию Столпа II (внутренней оценки достаточности капитала) в контексте того, что с 2024 года многие страны начнут применять глобальную политику минимального налогообложения. Политики реагирования на воздействие Столпа II должны разрабатываться как в краткосрочной, так и в долгосрочной перспективе.
В краткосрочной перспективе следует рассмотреть возможность применения стандартного внутреннего минимального налогового режима для получения права на сбор налогов на раннем этапе, сравнив его с правилами ОЭСР, а также оценить выгоды и издержки в случае его внедрения. В долгосрочной перспективе следует также рассмотреть возможность реформирования налоговой системы и налоговых льгот, чтобы ограничить негативное влияние второго столпа, обеспечить привлечение реальных инвестиций, ограничить деятельность, подрывающую налоговую базу и выводящую прибыль.
Принятие любой новой политики или механизма должно быть тщательно продумано, чтобы гарантировать справедливость для предприятий, подпадающих и не подпадающих под действие Столпа II, а также соответствие положениям об обеспечении прав инвесторов в соответствии с действующим Законом об инвестициях и не нарушать международные обязательства и правила ОЭСР, в которых участвует Вьетнам.
При поддержке многонациональных предприятий, затронутых II-м компонентом, следует рассмотреть новые формы инвестиционных стимулов, основанные на затратах, особенно денежные стимулы, которые обладают определенными преимуществами по сравнению с инвестициями, основанными на доходах. Вьетнаму следует рассмотреть возможность реформирования системы налоговых стимулов, чтобы она лучше соответствовала новой ситуации, параллельно консультируясь с ОЭСР и изучая политику, реализуемую другими странами.
Вьетнам может скорректировать свою текущую налоговую политику, чтобы предоставить соответствующие стимулы многонациональным предприятиям, подпадающим под действие GMT, с целью защиты интересов этих предприятий при инвестировании во Вьетнам для поощрения и расширения инвестиций, а также для согласования интересов Вьетнама в получении налоговых прав в контексте GMT.
Наряду с этим Вьетнаму следует продолжать исследовать и содействовать развитию других факторов привлечения инвестиций, помимо налоговых льгот, таких как инфраструктура, качество рабочей силы, правовая система... (факторы, которые помогают улучшить рейтинг деловой среды Вьетнама).
Вьетнаму также необходимо рассмотреть вопрос об эффективной реализации 15 соглашений о свободной торговле (ССТ), которые были подписаны и вступили в силу, особенно ССТ нового поколения, недавно подписанных с основными торговыми партнерами, такими как CPTPP, EVFTA, UKVFTA, RCEP..., одновременно продвигая и участвуя в переговорах и подписании ССТ с США и другими торговыми партнерами.
Транснациональным корпорациям следует внимательно следить за развитием правил, предусмотренных в рамках «Столпа II», как в мире, так и во Вьетнаме, особенно за политикой вьетнамского правительства в контексте «Столпа II». Кроме того, предприятиям следует совместно со своими материнскими компаниями заблаговременно оценивать влияние «Столпа II» на их бизнес-операции и структуру в краткосрочной и долгосрочной перспективе, а также представлять правительству Вьетнама свои мнения в процессе разработки и корректировки национального законодательства.
Источник
Комментарий (0)