Ta bort kreditgränser, öka bankernas autonomi.

Vietnams statsbank har en färdplan för att gradvis avskaffa kreditgränser, men den behöver en politik som är lämplig för Vietnams specifika förhållanden, både för att stärka kreditinstitutens proaktiva roll och för att säkerställa systemsäkerhet, ekonomisk trygghet och inflationskontroll.

Vietnams statsbank meddelade att den noggrant kommer att utvärdera och rapportera till regeringen om färdplanen för att avskaffa kreditgränser - Illustrationsfoto: QUANG DINH

Vid en presskonferens om banksektorns resultat under årets första sex månader, organiserad av Vietnams statsbank (SBV) den 8 juli, bekräftade Pham Chi Quang, chef för avdelningen för penningpolitik (SBV), detta när han diskuterade premiärministerns direktiv att avskaffa kreditgränser (utrymme) med pressen.

Enligt herr Quang kommer Vietnams statsbank att göra en grundlig bedömning innan den rapporterar till regeringen om färdplanen för att avskaffa kreditgränser.

Går mot att avskaffa kreditgränser.

Enligt herr Quang har Vietnams statsbanks hantering av kredittillväxten sedan 2012 mött många svårigheter, med kredittillväxten som ibland nått snabba 32 % per år, och under vissa år till och med upp till 54 %, vilket överstiger kreditinstitutens kontrollkapacitet. Samtidigt steg räntorna på marknaden mycket högt och hamnade i en spiral av ohälsosam konkurrens.

För att ta itu med detta problem och bidra till makroekonomisk stabilitet, inflationskontroll och säkerhet och stabilitet i kreditinstitutssystemet har Vietnams statsbank (SBV) hanterat kredittillväxtgränser sedan 2012. Enligt Quang är dock inget verktyg permanent. Med tiden har SBV implementerat en färdplan för att förbättra och förnya sin penningpolitiska förvaltning.

Mer specifikt tilldelade Vietnams statsbank (SBV) år 2024 kredittillväxtmål till kreditinstitut i början av året. År 2025 avskaffade SBV kravet att tilldela kredittillväxtmål till utländska banker, filialer till utländska banker, joint venture-banker och institutioner tillhörande icke-bankkreditorganisationer. Således tilldelas endast inhemska affärsbanker kredittillväxtmål.

"Detta är en färdplan mot att helt avskaffa kredittillväxtmålen inom en snar framtid. Tidigare konsekvenser och svårigheter i kreditsystemet kvarstår dock fortfarande. För att avskaffa kreditgränser behöver Vietnams statsbank därför ha åtgärder och policyer som är lämpliga för Vietnams specifika förhållanden."

"Målet är att både stärka kreditinstitutens proaktiva roll och säkerställa systemets säkerhet, ekonomisk trygghet och kontrollera inflationen", sade Quang.

Enligt Quang skulle ett avskaffande av kreditgränser riskera att höja räntorna. En av de åtgärder som rekommenderas av internationella organisationer är att Vietnams statsbank (SBV) måste vara mycket proaktiv i räntehanteringen. "Därför kommer SBV noggrant att överväga och grundligt bedöma de politiska konsekvenserna innan den rapporterar till regeringen och premiärministern om färdplanen för att avskaffa kreditgränser inom en snar framtid", tillade Quang.

Risken för att inflationen ska stiga igen kvarstår.

Vid presskonferensen uppgav även vice chef för Vietnams statsbank, Pham Thanh Ha, att USA tidigt på morgonen den 8 juli tillkännagav tullar på 25–40 % för 14 länder, med verkan från och med den 1 augusti, och varnade för att de skulle höja tullarna om dessa länder skulle vidta repressalier, vilket indikerar att den globala ekonomin förblir mycket osäker under den kommande perioden.

"Även om inflationen har sjunkit ner till målnivån finns det fortfarande en potentiell risk att den stiger igen. Därför sätter de potentiella riskerna på de globala finans- och monetära marknaderna press på hanteringen av penningpolitiken, växelkurser och räntor inhemskt, samt på att uppnå målet att stödja en ekonomisk tillväxt på 8 % eller mer år 2025", sa Ha.

Samtidigt, enligt Pham Chi Quang, har den amerikanska regeringen sedan början av året snabbt ändrat sin politik, inklusive ekonomisk, finanspolitisk och särskilt penningpolitik. Detta har lett till betydande fluktuationer i USD, som har fallit med cirka 10 %, och till och med mer än 10 % under vissa perioder. USD:s nedgång har gynnat många valutor, särskilt de i Asien.

VND fortsätter dock att depreciera och har hittills fallit med cirka 2,7–2,8 % mot USD. Enligt Mr. Quang måste valutan vara attraktiv för att bibehålla sin styrka. Denna attraktionskraft uppnås delvis genom räntor. På senare tid har dock Vietnams statsbank infört en penningpolitik som syftar till att upprätthålla låga räntor för att stödja ekonomisk tillväxt.

"För att ha låga räntor måste det finnas vissa avvägningar, inklusive växelkurser, eftersom när man bibehåller låga räntor kommer ränteskillnaden mellan den vietnamesiska dongen och den amerikanska dollarn att bli negativ. Som ett resultat kommer institutioner att konvertera till andra, mer attraktiva valutor att inneha", sade Quang och tillade att även om Vietnams betalningsbalans förblir stabil och dess handelsbalans fortfarande visar överskott, har uttaget av utländskt kapital från aktiemarknaden sedan 2024 satt press på valutamarknaden.

"Vietnams ekonomi är mycket öppen, med en stor exportmarknad, särskilt till USA, så skattepolitiken kommer att påverka växelkurser och räntor under den kommande perioden i takt med att kapitalflödena förändras mellan länderna", kommenterade Quang.

Jordbruks-, skogsbruks- och fiskesektorn stod för 6,7 % av kreditstrukturen under första halvåret i år - Foto: Q.D.

Över 17,2 miljoner miljarder VND har injicerats i ekonomin.

I ett uttalande till pressen vid presskonferensen sa Pham Thanh Ha att den totala krediten i hela systemet per den 30 juni uppgick till 17,2 miljoner miljarder VND, en ökning med 9,9 % jämfört med slutet av 2024. Detta är den högsta tillväxttakten sedan 2022. Beträffande den genomsnittliga utlåningsräntan (tillämpad på nya lån) är den nuvarande genomsnittliga utlåningsräntan 6,24 %/år, en minskning med 0,64 % jämfört med slutet av 2024.

Av den totala andelen stod jordbruk, skogsbruk och fiske för 6,37 %, tillverkningsindustrin för 12,84 % och byggsektorn för 7,53 % (inklusive infrastrukturinvesteringsprojekt som regeringen styr för att påskynda investeringar).

Partihandels- och detaljhandelssektorn; reparation av bilar, motorcyklar och andra motorfordon har den största utestående lånesaldot i hela systemet och står för 23,74 %. Fastighetsverksamhet står för 18,47 %. Verksamhet som involverar sysselsättning i hushållen, produktion av fysiska varor och tjänster för egen konsumtion av hushållen står för 12,91 %.

Flera sektorer med en stor andel av den totala utestående krediten i ekonomin fortsatte att växa avsevärt. Dessa inkluderade sektorer som bidrar till tillväxt, såsom jordbruk, landsbygdsområden och små och medelstora företag, vilka fortsatte att stå för en stor andel av den totala utestående krediten i ekonomin, med 23,16 %, 17,51 %, en ökning med 5,31 % respektive en ökning med 5,71 %.

Stödjande industrier och högteknologiska företag upplevde högre kredittillväxttakter än den totala ekonomiska tillväxttakten, på 15,69 % respektive 17,59 %.

Vietnams statsbank bekräftar att den noggrant övervakar den makroekonomiska utvecklingen och de inhemska och internationella finans- och monetära marknaderna för att utveckla lämpliga operativa scenarier, proaktivt, flexibelt, snabbt och effektivt hantera penningpolitiken, och samordna synkront, harmoniskt och nära med finanspolitiken och annan makroekonomisk politik för att prioritera att främja ekonomisk tillväxt samtidigt som makroekonomisk stabilitet upprätthålls.

Enligt Pham Chi Quang spelar kredittillväxten en mycket viktig roll för att stödja en ekonomisk tillväxt på över 8 % i år. Kredittillväxten nådde per den 30 juni nästan 10 %, den högsta ökningen sedan 2022, 2,5 gånger högre än samma period 2024.

"Vi är inte självbelåtna över inflationen utan följer noga utvecklingen för att hantera krediten enligt de uppsatta målen och fokuserar på prioriterade områden. Dessutom är osäkra fordringar under kontroll, och Vietnams statsbank kommer att fortsätta att justera kredittillväxtmarginalen från och med nu till slutet av året på en rimlig nivå, vilket säkerställer att den bidrar till ekonomisk tillväxt", informerade Quang.

Att ta bort kreditgränser är lämpligt.

I ett uttalande till tidningen Tuoi Tre sa Nguyen Quoc Hung, generalsekreterare för Vietnams bankförening, att det är mycket lämpligt att ta bort kreditgränser för att öka bankernas autonomi, särskilt med tanke på att stora banker redan har antagit Basel 3-standarderna. Dessutom förbättras bankernas finansiella kapacitet i takt med att det årliga bolagskapitalet ökas.

"Dessutom kommer bankerna proaktivt att tillhandahålla lån baserat på deras förmåga att anskaffa kapital och marknadens lånebehov."

"Vi måste undvika en situation där banker har kapital men inte kan låna ut det eftersom de begränsas av kredittillväxtgränser", sa Hung och tillade att för att vara oberoende i kredittillväxt måste bankerna bygga sina egna säkerhetskvoter för att säkerställa sitt kapitals säkerhet och förmågan att återkräva lån.

Ur ett regleringsperspektiv behöver Vietnams statsbank, enligt Hung, utveckla en uppsättning kriterier för säkerhetsindikatorer för att hantera och övervaka bankernas kredittillväxt.

"Till exempel, angående säkerhetskvoten för fastighetsutlåning, vad är förhållandet mellan kortfristig kapitalmobilisering och långfristig utlåning?... Målet är att säkerställa kreditinstitutets egna säkerhet såväl som systemets säkerhet", föreslog Hung.

ANH HONG - LE THANH

Källa: https://tuoitre.vn/bo-room-tin-dung-tang-chu-dong-cho-ngan-hang-20250709080024604.htm