Rekordlåga inlåningsräntor, hur är låneräntorna?

Låneräntan är dubbelt så hög som sparräntan

Under de första dagarna i januari fortsatte sparräntorna att minska från 0,1–0,7 %/år beroende på bank. Till exempel sänkte LPBank räntorna från 0,5–0,7 % för löptider, ner till 2 %/år för löptider på 1–2 månader; 3 månader till 2,5 %/år; 6 månader till 3,5 %; över 12 månader från 5 %. KienLongBank sänkte räntorna med 0,2 % för löptider på 6 månader eller mer, räntorna för löptider på 6–8 månader till 5 %/år; 10–12 månader till 5,3 %/år; den högsta mobiliseringsräntan är 5,9 %/år för löptider på 60 månader... Dessutom sänkte andra banker som MB, Techcombank, MSB, BaoVietBank... också mobiliseringsräntorna till ganska låga nivåer. På bankernas sparräntetabeller visas nivån 6 %/år endast hos ett fåtal banker.

Sparräntorna sjunker kraftigt

Bankernas räntor har sjunkit avsevärt jämfört med för ett år sedan, där vissa löptider är 1–9 gånger lägre. För långfristiga insättningar har många banker justerat ner räntorna från 0,5–1 %/år till 0,1 %/år, vilket är 5–9 gånger lägre. För löptider på 1–2 månader har räntorna sjunkit från 5–6 %/år till 1,9–4 %/år; löptider på 3–5 månader med räntor på 5–6 %/år är nu endast 2,5–4 %/år; löptider på 6–9,1 %/år är nu 3,5–5 %/år; Den vanliga 12-månadersräntan är från 7,3–9,5 %/år ner till 4–5,6 %/år... Den genomsnittliga 12-månaders noterade räntan för kunder är 4,4 %/år för gruppen av statligt ägda affärsbanker och 5,3 %/år för gruppen av affärsbanker, en minskning med 2–3,5 % jämfört med slutet av 2022.

Insättningsräntorna är låga men pengar flödar fortfarande in i bankerna. Enligt Vietnams statsbank (SBV) kommer mängden pengar som sätts in i kreditinstitutssystemet i slutet av 2023 att uppgå till 13,5 miljoner miljarder VND, en ökning med 13,2 %, vilket motsvarar en ökning med 1,68 miljoner miljarder VND, den högsta ökningen någonsin och nästan dubbelt så hög som 2022. Särskilt stora banker med hög kapitalmobiliseringsgrad, såsom BIDV med en kapitalmobiliseringstillväxt på 16,5 %, VietinBank som når 13,7 % och Vietcombank som ökar med 12,1 %.

Eftersom mängden pengar fortfarande flödar in i bankerna tenderar bankernas nya utlåningsräntor att minska för att öka kapitalutflödet. Nyligen lanserade Vietcombank ett kreditpaket på 160 000 miljarder VND för privatpersoner att låna kortfristigt för produktion och företag med räntor från 5,3–6,6 %/år beroende på låneperioden från 3–12 månader. Vissa banker tillämpar också låga utlåningsräntor från endast 3–5 %/år under en period av 1–3 månader. För fastighetslån kämpar bankerna för att sänka utlåningsräntorna för privatpersoner, utlåningsräntorna under de första månaderna är från 5,9–6,5 %/år, rörliga under de följande månaderna. Den genomsnittliga bostadslåneräntan för nya lån och befintliga lån har också justerats till 9–10 %/år, motsvarande 2021.

En undersökning bland vissa kunder som lånar pengar visar att nya lån har lägre räntor än medel- och långfristiga lån. Fru Pham Thanh (Tan Binh-distriktet, Ho Chi Minh-staden) sa att banken beräknar räntorna för gamla lån med en gräns på 2 miljarder VND till 9 %/år. Fru Thanh planerar att byta till en annan bank för att få en lägre ränta, från 6–7 %/år. Samtidigt sa herr Le Viet (Tan Phu-distriktet, Ho Chi Minh-staden) att han lånade kapital för produktionsändamål i form av ett företagshushåll. Nyligen tillkännagav banken en sänkning av utlåningsräntorna till 6,5 %, lägre än 8,5 % för 3 månader sedan.

Enligt Viet rådde bankpersonalen honom att bara låna på 6 månader, vilket skulle vara en bättre ränta än 12 månader. ”Detta är den lägsta räntan jag har lånat på de senaste 3 åren. Men det verkar som att banken inte uppmuntrar långfristiga lån, så kreditpersonalen brukar bara ge råd om låneansökningar på 6, 9 eller 12 månader. Kortfristiga lån sätter dock större press på skuldåterbetalningen. Eftersom jag inte lånar för mycket är det fortfarande acceptabelt”, delade Le Viet.

Herr Nguyen Quoc Anh, direktör för Duc Minh Rubber Company Limited, informerade också om att den nya räntan som bankerna erbjuder endast är 6,3 %/år för kortfristiga lån, som betjänar produktion och verksamhet. Samtidigt har företagets medelfristiga lån fortfarande en ränta på 11 %/år och har inte ändrats. Dessutom verkar bankerna inte erbjuda medel- och långfristiga lånepaket utan oftast "erbjuder nya" och lanserar förmånliga program för rörelsekapitallån på 1 år eller mindre.

Behov av att sänka räntorna på medellånga och långfristiga lån

Enligt Dr. Huynh Thanh Dien, Nguyen Tat Thanh-universitetet, har banker alltid tillhandahållit medellånga och långfristiga lån med högre räntor än kortfristiga lån eftersom ju längre låneperioden är, desto högre är riskkvoten. Detta visar också att banker knappast uppmuntrar medellånga och långfristiga lån. I teorin bör företag bara låna kapital från banker för att betjäna kortfristiga affärsverksamheter. Om de till exempel köper råvaror för produktion under de närmaste månaderna men saknar kapital, kommer de att låna från banker.

Särskilt för medel- och långfristiga lån för att köpa utrustning, maskiner och expandera fabriker etc. måste företag mobilisera kapital på finansmarknaden. Det kan vara genom att emittera aktier eller låna genom att emittera obligationer. Obligationsmarknaden har dock ännu inte återhämtat sig efter överträdelser, och emittenterna är långsamma med att betala ränta och kapital, vilket gör investerare avskräckta. Dessutom svävar aktiemarknaden också på en låg nivå, och företag står inför svårigheter.

Därför finns det väldigt få företag som kan mobilisera långfristigt kapital via finansmarknaden idag, endast ett fåtal stora varumärkesföretag. Därför är den stora majoriteten av små och medelstora företag, som inte är noterade på börsen, helt beroende av bankkapital. Detta är en nackdel för vietnamesiska företag eftersom räntorna på medel- och långfristiga lån är höga och lånevillkoren är svåra.

Dr. Huynh Thanh Dien föreslog: Mot bakgrund av att regeringen fokuserar på lösningar för att utveckla ekonomin och att statsbanken också har satt upp mål för kredittillväxt för hela året 2024, bör bankerna överväga att snabbt sänka utlåningsräntorna på medellång och lång sikt. Räntorna måste sänkas ytterligare så att företagen vågar låna kapital för att investera och utöka produktionen. Enligt honom måste regeringen på lång sikt fortfarande främja lösningar för att återfå förtroendet för företagsobligationsmarknaden.

För aktiemarknaden, överväg att introducera fler nya produkter för att attrahera investerare och uppgradera marknaden. I synnerhet behöver statliga förvaltningsmyndigheter stärka inspektionen och tillsynen av verksamheten på finansmarknaden i allmänhet för att begränsa överträdelser. När investerare har förtroende kommer de att investera i aktier och obligationer, och företag kan mobilisera kapital, vilket minskar användningen av lån från banker.

Pham Chi Quang, chef för avdelningen för penningpolitik (SBV), förklarade att medel- och långfristiga utlåningsräntor är högre än kortfristiga utlåningsräntor och sa att nuvarande mobiliserings- och utlåningsräntor har minskat avsevärt jämfört med perioden före covid-19-pandemin. För närvarande kommer upp till 80 % av bankernas mobiliserade kapital från kort sikt, medan endast 20 % kommer från medel- och lång sikt. Samtidigt är över 50 % av den utestående krediten på medel- och lång sikt. Banker som lånar ut på medel- och lång sikt förlitar sig ofta på medel- och långfristiga mobiliseringsräntor på 12 månader eller 24 månader plus en marginal, vilket leder till en försening i justeringen av medel- och långfristiga utlåningsräntor jämfört med mobiliseringsräntorna.

Kortfristiga mobiliseringsräntor kommer sannolikt inte att minska ytterligare, medan mobiliseringsräntor med löptider på 12 månader eller mer kan bibehållas över 5 %/år, vilket är lämpligt, eftersom med en inflation på 3 % kan denna positiva ränta fortfarande stödja banker att mobilisera kapital. Utlåningsräntorna kan sänkas ytterligare eftersom de för närvarande är relativt höga jämfört med mobiliseringsräntor.

Docent, Dr Dinh Trong Thinh

Källänk: https://thanhnien.vn/lai-suat-huy-dong-thap-ky-luc-lai-vay-the-nao-1852401102139466.htm