ธนาคารต่าง ๆ กำลังเร่งระดมทุน

แม้ว่าเงินฝากจะเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง แต่ธนาคารต่างๆ ก็ยังคงแข่งขันกันเพื่อดึงดูดเงินทุน สาเหตุของเรื่องนี้คืออะไร?

พนักงานธนาคาร "ตามหา" เงินฝาก

ในฐานะลูกค้าระดับวีไอพีของ ธนาคารเวียด คอมแบงก์ นางสาวเอ็นเค (อาศัยอยู่ในนครโฮจิมินห์) ได้รับการติดต่อจากพนักงานธนาคารเมื่อปลายเดือนพฤษภาคม เพื่อให้คำแนะนำเกี่ยวกับการเพิ่มจำนวนเงินฝากให้เหมาะสมที่สุด พนักงานยังขอให้เธอกรอกหมายเลขโทรศัพท์ของธนาคารในช่อง "ผู้แนะนำ" ในแอปพลิเคชันเมื่อทำการฝากเงินออมทรัพย์ออนไลน์ เพื่อให้บรรลุเป้าหมายตัวชี้วัดผลการดำเนินงาน (KPI) ไม่ถึงหนึ่งสัปดาห์ต่อมา พนักงานธนาคารเวียดคอมแบงก์อีกคนได้ติดต่อนางสาวเอ็นเคด้วยคำขอเดียวกัน

เห็นได้ชัดว่าการแข่งขันเพื่อแย่งชิงเงินฝากระหว่างธนาคารนั้นดุเดือดมากขึ้นเรื่อยๆ ดังนั้นแรงกดดันในการบรรลุเป้าหมาย KPI ของพนักงานจึงเข้มข้นไม่แพ้กัน ในช่วงปลายเดือนพฤษภาคม นางสาว Tran Thu (นครโฮจิมินห์) ได้รับแจ้งจากพนักงานธนาคาร B ว่าอัตราดอกเบี้ยเงินฝากออมทรัพย์ 6 และ 12 เดือนอยู่ที่ 8.4% ต่อปี ซึ่งสูงกว่าอัตราดอกเบี้ยที่เธอได้รับเมื่อหกเดือนก่อนเกือบ 2% อย่างไรก็ตาม ไม่นานหลังจากนั้น นางสาว Thu ได้รับข้อเสนอจากธนาคารอื่นให้ฝากเงินในอัตราดอกเบี้ยสูงถึง 9% ต่อปี เมื่อเห็นว่านางสาว Thu ต้องการถอนเงินไปฝากที่อื่น พนักงานธนาคาร B จึงขอร้องว่า "ช่วยเพิ่มอัตราดอกเบี้ยอีกหน่อยได้ไหมคะ ถ้าต้องถอนเงินตอนสิ้นเดือน จะชดเชยส่วนที่ขาดไปไม่ได้ค่ะ"

เงินฝากธนาคารเพิ่มขึ้น

ภาพ: NGOC THANG

เมื่อเข้าสู่เดือนมิถุนายน อัตราดอกเบี้ยเงินฝากออมทรัพย์ไม่ได้ผันผวนมากนัก แม้ว่าบางธนาคารจะลดอัตราดอกเบี้ยลงเล็กน้อย แต่ส่วนใหญ่ยังคงรักษาระดับอัตราดอกเบี้ยสูงไว้ ตัวอย่างเช่น ธนาคาร VPBank สาขาเค้กบาย ยังคงเสนออัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติม 1.5% ให้กับลูกค้าใหม่ ทำให้อัตราดอกเบี้ยอยู่ที่ 8.7-8.9% ต่อปี ธนาคารแห่งนี้ยกตัวอย่างว่า ลูกค้าฝากเงิน 2,000 ล้านดอง เป็นระยะเวลา 12 เดือน ด้วยอัตราดอกเบี้ย 7.4% ต่อปี ดอกเบี้ยที่ได้รับหลังจากครบกำหนดฝากคือ 148 ล้านดอง เฉพาะดอกเบี้ยโบนัส 1.5% ก็เท่ากับ 30 ล้านดองแล้ว กำไรทั้งหมดหลังจากครบกำหนดฝากคือ 178 ล้านดอง

ตามรายงานของสมาคมธนาคารเวียดนาม อัตราดอกเบี้ยเงินฝากในธนาคารในช่วงสัปดาห์สุดท้ายของเดือนพฤษภาคมลดลงเล็กน้อยและทรงตัวที่ 0.1-0.2% ต่อปี สำหรับเงินฝากระยะสั้น ขึ้นอยู่กับระยะเวลา ธนาคารขนาดใหญ่ 4 แห่ง (ธนาคารพาณิชย์ของรัฐ 4 แห่ง ได้แก่ Agribank , BIDV, VietinBank และ Vietcombank) เสนออัตราดอกเบี้ยตั้งแต่ 2-4.75% ต่อปี สำหรับระยะเวลาต่ำกว่า 6 เดือน 3.5-6.6% ต่อปี สำหรับระยะเวลา 6-9 เดือน และ 5.9% ต่อปี สำหรับระยะเวลา 12 เดือนขึ้นไป ธนาคารขนาดเล็กและขนาดกลางยังคงรักษาอัตราดอกเบี้ยที่แข่งขันได้มากกว่า โดยมีอัตราทั่วไปอยู่ที่ 6-7% ต่อปี สำหรับระยะเวลา 6 เดือน และ 6.9-8% ต่อปี สำหรับระยะเวลา 12 เดือน (อัตรา 10% ต่อปี ต้องใช้เงินฝากจำนวนมาก)

จากข้อมูลของธนาคารกลางเวียดนาม เงินฝากภาคครัวเรือนในธนาคารมีมูลค่าถึง 10,561 ล้านล้านด่อง ณ สิ้นเดือนมีนาคม เพิ่มขึ้น 226 ล้านล้านด่อง หรือ 2.19% เมื่อเทียบกับสิ้นปี 2568 นับเป็นเดือนที่สามติดต่อกันที่เงินฝากจากภาคครัวเรือนเพิ่มขึ้น โดยเงินฝากภาคครัวเรือนสูงกว่าเงินฝากภาคธุรกิจถึง 4,547 ล้านล้านด่อง นอกจากนี้ เงินฝากจากองค์กรธุรกิจในธนาคารก็เพิ่มขึ้น 143 ล้านล้านด่อง เป็นเดือนที่สามติดต่อกัน หลังจากลดลงสองเดือน อย่างไรก็ตาม เงินฝากจากภาคธุรกิจยังคงลดลง 166,000 ล้านด่อง เหลือ 6,014 ล้านล้านด่อง หรือลดลง 2.69% เมื่อเทียบกับสิ้นปี 2568 การแข่งขันด้านอัตราดอกเบี้ยที่เริ่มต้นในช่วงปลายปี 2568 และเร่งตัวขึ้นในสัปดาห์สุดท้ายของเดือนมีนาคม โดยมีอัตราดอกเบี้ยสูงถึง 7-8% ต่อปี และคงอยู่ที่ระดับนั้นจนถึงปัจจุบัน ได้ดึงดูดกระแสเงินออมเข้ามา

แรงกดดันด้านสภาพคล่อง

แม้ว่าเงินฝากในธนาคารจะเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง และธนาคารกลางเวียดนาม (SBV) ได้ดำเนินมาตรการสนับสนุนสภาพคล่องหลายอย่าง แต่แรงกดดันด้านสภาพคล่องยังคงอยู่ในระดับสูง ในเดือนพฤษภาคม หลังจากที่กระตุ้นให้ธนาคารลดอัตราดอกเบี้ยเพื่อสนับสนุนอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ที่ต่ำลง SBV ได้อัดฉีดเงินสุทธิ 30,732.83 พันล้านดองเข้าสู่ตลาดผ่านช่องทางการดำเนินงานในตลาดเปิด (OMO) ในสัปดาห์สุดท้ายของเดือนพฤษภาคม อันที่จริง การอัดฉีดเงินทุนเข้าสู่ตลาดผ่านช่องทาง OMO ได้ดำเนินการอย่างสม่ำเสมอตลอดเดือนพฤษภาคมและช่วงต้นเดือนมิถุนายน อย่างไรก็ตาม อัตราดอกเบี้ยธุรกรรมระหว่างธนาคารยังคงปรับตัวสูงขึ้นเล็กน้อยและอยู่ที่ประมาณ 7% ต่อปี โดยเฉพาะอย่างยิ่งในวันที่ 29 พฤษภาคม อัตราดอกเบี้ยข้ามคืนอยู่ที่ 6.97% ต่อปี 1 สัปดาห์ 7.14% ต่อปี 2 สัปดาห์ 7.34% ต่อปี 1 เดือน 7.16% ต่อปี 3 เดือน 7.45% ต่อปี และ 6 เดือน 7.53% ต่อปี… ปริมาณธุรกรรมในระยะข้ามคืนพุ่งสูงขึ้นถึง 1.09 ล้านล้านดอง เพิ่มขึ้นประมาณ 200,000 ล้านดองเมื่อเทียบกับวันก่อนหน้า นี่เป็นวันที่หาได้ยากที่ปริมาณธุรกรรมข้ามคืนเกิน 1 ล้านล้านดอง

จากการวิเคราะห์ของบริษัทหลักทรัพย์หรงเวียด (VDSC) พบว่า แรงกดดันด้านสภาพคล่องในระบบธนาคารและแนวโน้มอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นนั้น คาดว่าจะไม่สิ้นสุดลงในเร็ววัน เนื่องจากปัจจัยพื้นฐานยังคงไม่มีสัญญาณบ่งชี้ว่าจะดีขึ้นอย่างชัดเจน ณ สิ้นเดือนเมษายน การเติบโตของเงินฝากอยู่ที่เพียง 2.2% ในขณะที่การเติบโตของสินเชื่ออยู่ที่ 4.4% เนื่องจากธนาคารต่างๆ ไม่ได้อยู่ภายใต้ข้อจำกัดด้านการเติบโตอีกต่อไปตั้งแต่ไตรมาสที่สอง ซึ่งแสดงให้เห็นว่าช่องว่างระหว่างเงินฝากและสินเชื่อยังคงกว้างขึ้นเรื่อยๆ นอกจากนี้ ยอดเกินดุลงบประมาณสะสม ณ สิ้นเดือนเมษายน 2569 ยังคงเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องเป็น 445,000 ล้านดอง ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงความคืบหน้าในการเบิกจ่ายเงินลงทุนของภาครัฐที่ช้ากว่าแผนที่วางไว้ หมายความว่าเงินจำนวนมากยังคงหมุนเวียนอยู่ในตลาด รายงานของ VDSC ระบุว่า "เราคาดว่าแรงกดดันด้านสภาพคล่องจะคลี่คลายลงอย่างมีนัยสำคัญในช่วงครึ่งหลังของปี 2026 หากการเบิกจ่ายเงินลงทุนของภาครัฐมีความคืบหน้าไปในทิศทางที่ดีขึ้น นี่จะเป็นสัญญาณที่สำคัญที่สุดที่จะต้องติดตามเพื่อประเมินว่าเมื่อใดแรงกดดันต่อต้นทุนเงินทุนของธนาคารจะเริ่มคลี่คลายลง"

นายเหงียน ฟิ ลาน ผู้อำนวยการกรมพยากรณ์ สถิติ และเสถียรภาพทางการเงินและการเงิน (ธนาคารแห่งชาติเวียดนาม) วิเคราะห์ว่า ในช่วงที่เหลือของปี มีความเสี่ยงหลายประการ รวมถึงแรงกดดันที่เพิ่มขึ้นต่อระบบธนาคารและระบบการเงิน เนื่องจากช่องว่างระหว่างการเติบโตของสินเชื่อและการระดมทุนมีแนวโน้มที่จะกว้างขึ้น ในขณะที่อัตราส่วนสินเชื่อต่อ GDP ของเวียดนามในปัจจุบันสูงมากเมื่อเทียบกับหลายประเทศในภูมิภาค ในบริบทนี้ พื้นที่ในการดำเนินนโยบายการเงินจึงมีจำกัดเมื่อเทียบกับช่วงที่ผ่านมา โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อนโยบายการเงินต้องจัดการกับวัตถุประสงค์หลายประการพร้อมกัน เช่น การควบคุมอัตราเงินเฟ้อ การรักษาเสถียรภาพอัตราแลกเปลี่ยน การสนับสนุนการเติบโต และการสร้างความมั่นคงของระบบ สิ่งนี้จำเป็นต้องมีการพัฒนาที่สมดุลมากขึ้นระหว่างตลาดเงินและตลาดทุน การกระจายช่องทางเงินทุนสำหรับเศรษฐกิจ และการลดการพึ่งพาสินเชื่อธนาคารที่มากเกินไปอย่างค่อยเป็นค่อยไป

นายเหงียน ฟิ ลาน กล่าวว่า ธนาคารกลางเวียดนามและระบบธนาคารจะยังคงบริหารจัดการนโยบายการเงินอย่างกระตือรือร้น ยืดหยุ่น และรอบคอบ โดยประสานงานกับนโยบายการคลังและนโยบายเศรษฐกิจมหภาคอื่นๆ เพื่อควบคุมอัตราเงินเฟ้อ รักษาเสถียรภาพตลาดเงินและตลาดแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศ และสนับสนุนการเติบโตทางเศรษฐกิจอย่างเหมาะสม ในขณะเดียวกัน ธนาคารจะต้องลดต้นทุนการดำเนินงาน เร่งการเปลี่ยนแปลงสู่ระบบดิจิทัล และเพิ่มการประยุกต์ใช้เทคโนโลยีเพื่อลดต้นทุนด้านเงินทุน และพยายามรักษาระดับอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ที่เหมาะสม เพื่อสนับสนุนให้ธุรกิจและบุคคลทั่วไปสามารถเข้าถึงสินเชื่อได้

ผ่อนปรนเงื่อนไขสินเชื่อสำหรับที่อยู่อาศัยเพื่อสังคม เขตอุตสาหกรรม และเขตแปรรูปเพื่อการส่งออก

ธนาคารกลางเวียดนาม (SBV) ได้ส่งเอกสารเกี่ยวกับการเติบโตของสินเชื่อ โดยเฉพาะสินเชื่ออสังหาริมทรัพย์ ไปยังธนาคารพาณิชย์ 25 แห่ง โดยเน้นการผ่อนคลายการปล่อยสินเชื่อสำหรับโครงการบ้านจัดสรรและนิคมอุตสาหกรรม/เขตแปรรูปเพื่อการส่งออก ดังนั้น ตั้งแต่วันที่ 1 มกราคม 2569 ถึง 31 ธันวาคม 2569 ธนาคารจะไม่ต้องนำยอดสินเชื่อคงค้างเพิ่มเติมเมื่อเทียบกับสิ้นปี 2568 สำหรับโครงการบ้านจัดสรรและนิคมอุตสาหกรรม/เขตแปรรูปเพื่อการส่งออก ไปรวมในยอดคงเหลือสินเชื่ออสังหาริมทรัพย์ เมื่อควบคุมการเติบโตของสินเชื่ออสังหาริมทรัพย์ ตามที่ระบุไว้ในข้อ 4 ของเอกสารเลขที่ 11686 ลงวันที่ 31 ธันวาคม 2568

ที่มา: https://thanhnien.vn/ngan-hang-chay-dua-huy-dong-von-185260602204012493.htm