 |
Ağustos 1982'de küresel finans piyasaları sarsıldı, ancak Meksika Haftası ve onu takip eden günlerde alınan aceleci önlemler küresel finans sistemini istikrara kavuşturdu. Meksika'nın borcu uzatıldı; ancak küresel petrol krizi geçtikten sonra, "petrolün gücünün" insanların düşündüğü kadar güçlü olmadığı ortaya çıktı.
Petrol ihraç eden bir ülke için petrol sadece bir güç değil, aynı zamanda bir zayıflıktır. Dahası, yeni bir geçiş de yakında gerçekleşecektir. Bu geçişte, petrol krizi uluslararası bir borç krizine dönüşecek ve petrol ihraç eden ülkeler, petrolün her zaman yüksek fiyatlarla satılacağı inancıyla borçlanmış olacaklardır.
Meksika iflasın eşiğinde sallanırken, Oklahoma'da mütevazı bir alışveriş merkezinde bulunan küçük bir banka olan Penn Square de temerrüde düşme tehlikesiyle karşı karşıyaydı. Bu banka, enerji sektörüne yönelik krediler konusunda uzmanlaşmıştı.
Penn Square Bank, Federal Rezerv ve diğer düzenleyici kurumlar arasında yoğun bir tartışmanın odağı haline geldi. Peki Meksika iflasın eşiğindeyken, banliyödeki bir alışveriş bölgesinde yer alan küçük bir bankaya neden bu kadar çok dikkat çekiliyordu?
Bunun nedeni, bankanın petrol ve doğalgaz için büyük miktarda kredi vermiş olması ve bunların çoğunun sorunlu olmasıydı. Daha sonra bu kredilerin yaklaşık iki milyar dolarlık kısmını Continental Illinois, Bank of America ve Chase Manhattan gibi büyük para piyasası bankalarına yeniden sattı. Ancak Penn Square'in elinde değersiz borçlardan oluşan bir portföy vardı. Banka borçlarını geri ödeyemedi ve kapanmak zorunda kaldı. Ancak bu, olayların sonu değildi.
Ulusal çapta, enerji sektörüne yönelik kredilerde en aktif banka, Orta Batı'nın en büyük ve ulusal çapta yedinci büyük banka olan Continental Illinois'tir. Genel olarak, en hızlı büyüyen kredi bankasıdır ve en iyi yönetim ödüllerini kazanmıştır. Yönetim kurulu başkanı "Yılın Bankacısı" seçilmiştir. Continental Illinois, diğer sektörlerin yanı sıra petrol ve doğalgaz bazlı borç kredilerinde hızla büyüyen pazar payıyla güçlü bir rakiptir. Wall Street Journal, Continental Illinois'i "yenilmez banka" olarak nitelendirmiştir.
Petrol fiyatları düştüğünde, Penn Square ve diğer kaynaklardan devredilen devasa enerji tabanlı kredi portföyüyle Continental Illinois'in tehlikeli bir durumda olduğu açıktır.
Sonuç olarak, 1984 yılı dünya tarihinde en büyük banka çekimlerinin yaşandığı yıl oldu. Dünya genelindeki bankalar ve diğer şirketler toplu halde para çekti. Continental Illinois'in kredi notu oldukça karamsar bir tablo sergiledi. Bunun ardından, tüm bankacılık sistemi de çok zor bir duruma düştü.
Federal hükümet, 5,5 milyon dolarlık yeni sermaye garantisi, 8 milyon dolarlık acil kredi ve elbette yeni bir yönetim ekibiyle müdahale etmek zorunda kaldı. En azından o zamana kadar ABD'de eşi benzeri görülmemiş bir şey, Continental Illinois'in millileştirilmesiydi. Böylesine büyük ölçekli bir operasyonun zamanında müdahale edilmemesinin sonuçları vahimdi.
Continental Illinois'in gerilemesiyle birlikte, enerjiye dayalı krediler anında daha az cazip hale geldi. Enerji şirketlerine kredi vermeyi amaçlayan veya verebilecek herhangi bir banka, işletme prosedürlerini daha sıkı bir şekilde yeniden gözden geçirmek zorunda kaldı. Bu durum, petrol ve doğalgaz kredisi almayı eskisinden çok daha zor hale getirdi. Sermaye olmadan, petrol fiyatlarında bir patlama döneminde bile, işletme veya geliştirme faaliyetlerini gerçekleştiremeyeceklerdi.
Kaynak: https://znews.vn/quyen-nang-cua-dau-mo-lon-toi-dau-post1650725.html
Yorum (0)