Деякі акції, за якими варто стежити 15 жовтня

Рекомендація щодо купівлі акцій CTR

Компанія Smart Invest Securities (AAS) рекомендує купувати акції Viettel Construction Joint Stock Corporation (CTR), цільова ціна 137 000 VND/акція, виходячи з інвестиційного тезису: Значне зростання доходів від оренди інфраструктури: Станом на серпень 2024 року CTR володіє 8 447 станціями BTS (+57% за той самий період), з яких 335 є спільними станціями (+101% за той самий період), ціль до 2030 року сягне 21 975 станцій BTS, що приблизно в 3 рази більше, ніж зараз.

У вересні 2024 року тайфун Ягі завдав значної шкоди телекомунікаційній інфраструктурі на півночі, зокрема понад 6000 станцій BTS втратили зв'язок/електропостачання. CTR бере участь у ліквідації наслідків шторму.

Деякі акції, за якими варто стежити 15 жовтня (ілюстрація: KT)

Будівельний сектор вважається таким, що має великий потенціал, особливо сектор B2C. AAS очікує, що сектор житлового будівництва лідируватиме у зростанні завдяки великому портфелю замовлень з 2023 року та нещодавно підписаному портфелю замовлень у 2024 році.

За перші 8 місяців року CTR підписала низку значних будівельних контрактів/проектів, таких як міська зона Чунг Мінь B (188 млрд донгів, місто Хоа Бінь ), розкішний курорт Монг Бан (181 млрд донгів, провінція Лаокай), міська зона Чунг Мінь A (158 млрд донгів, місто Хоа Бінь) та Gem Sky World (68 млрд донгів, провінція Донг Най).

Операційний сегмент залишається основним. У 2024 році CTR розширила свою мережу фіксованого широкосмугового доступу в провінції Мандалай, М'янма. У 2023 році CTR почала розгортати цей сегмент у провінції Найп'їдо, М'янма. Однак AAS все ще бачить значні політичні ризики в цій країні, оскільки громадянська війна (з 2021 року) все ще триває. Наразі закордонний ринок забезпечує 20%-30% доходу цього сегмента.

Компанія Viettel виграла аукціон на золотий частотний блок для мережі 5G. Viettel виграла аукціон на частотний блок 2500-2600 МГц, який вважається золотим частотним блоком сегмента 5G завдяки своїй кращій продуктивності порівняно з іншими частотними блоками. Це допоможе підвищити вартість майбутніх станцій BTS CTR порівняно з іншими мережевими операторами, які володіють іншими частотними блоками, тим самим підвищуючи конкурентну перевагу підприємства в сегменті оренди станцій BTS.

Цільова ціна HSG становить 27 000 донгів за акцію.

Згідно з даними BIDV Securities Company (BSC), інвестиційний тезею для акцій Hoa Sen Steel Group Corporation (HSG): оцінка P/B FWD 2025 = 1,02x, що наближається до середнього діапазону оцінки HSG у сталеливарному циклі (0,7x - 1,2x).

Деякі акції, за якими варто стежити 15 жовтня (ілюстрація: KT)

Крім того, очікується, що у 2025 році обсяг споживання відновиться (на 10-15% порівняно з попереднім роком), що зумовлено відновленням внутрішнього ринку завдяки поверненню ринку нерухомості. Міністерство промисловості і торгівлі схвалило політику запровадження антидемпінгового мита на холоднооцинковану сталь та сталь з кольоровим покриттям з Китаю.

За прогнозами BSC, у 2024 році чистий дохід HSG складе 36 868 млрд донгів (зростання на 15%), прибуток після оподаткування – міноритарні акціонери – 731 млрд донгів (зростання на 3 096%), що еквівалентно прибутку на акцію за версією FWD 2024 = 1 222 донгів/акцію, коефіцієнту P/E за версією FWD 2024 = 17,4x, коефіцієнту P/B за версією FWD 2024 = 1,1x з обсягом виробництва 1,8 млн тонн (зростання на 28%), валовою рентабельністю 11,2%.

За прогнозами BSC, у 2025 році чистий дохід HSG складе 39 834 млрд донгів (зростання на 8%), прибуток після оподаткування – міноритарні акціонери – 814 млрд донгів (зростання на 11%), що еквівалентно прибутку на акцію FWD 2025 = 1 360 донгів/акція, P/E FWD 2024 = 15,7x, P/B FWD 2024 = 1,0x, з обсягом виробництва 1,99 млн тонн (зростання на 10%), валовою рентабельністю 11,2%.

У жовтні BSC оцінила акцію позитивно та встановила цільову ціну на рівні 27 000 донгів за акцію.

>> Коментар фондового ринку 15 жовтня: Ринок має тенденцію коливатися вище області 1283 пунктів

Джерело: https://vov.vn/thi-truong/chung-khoan/mot-so-co-phieu-can-quan-tam-ngay-1510-post1128371.vov