وقال ماسان إن شركة باين كابيتال، وهي صندوق استثمار خاص أميركي يدير نحو 180 مليار دولار، ستكمل استثمارا بقيمة 250 مليون دولار في الشركة في 22 أبريل.
وبحسب مجموعة ماسان (MSN)، فإن الشروط تظل كما هي كما هو الحال في الاتفاقية في أكتوبر 2023.
هذا استثمار في حقوق الملكية على شكل أسهم ممتازة قابلة للتحويل بأرباح موزعة، صادرة بسعر 85,000 دونج فيتنامي، وسيتم تحويلها إلى أسهم عادية بنسبة 1:1. معدل توزيع الأرباح الثابت هو 0% للسنوات الخمس الأولى. ابتداءً من السنة السادسة، يصبح معدل التوزيع الثابت 10% سنويًا. في السنة العاشرة من تاريخ الإصدار، سيتم تحويل هذه الأسهم الممتازة إلزاميًا إلى أسهم عادية.
هذه صفقة استثمار في الأسهم، دون هيكل تحوّط أو اقتراض أسهم، وتؤدي إلى بيع أسهم MSN في السوق بتاريخ الإصدار. وقد صُممت هيكلية الاستثمار لضمان مصالح المساهمين الحاليين، وفقًا لتأكيد مجلس إدارة الشركة.
صرح ماسان بأن هيئة الأوراق المالية الحكومية قد استلمت ملفًا كاملًا للطرح الخاص لأسهم تفضيلية قابلة للتحويل من الشركة. وهذه هي الخطوة الأخيرة التي تتطلبها اللوائح لإتمام الصفقة بين الطرفين.
تأسست شركة باين كابيتال عام ١٩٨٤، ولها تاريخ طويل في الاستثمار في نمو وإدارة مجموعات تجارة التجزئة الاستهلاكية في آسيا، بما في ذلك استثمارات في شركتي شوان وكارفر كوريا. ووفقًا لماسان، تُبرز هذه الصفقة ثقة المستثمر في مسيرة نمو سوق المستهلكين في فيتنام، بالإضافة إلى قدرة ماسان على اغتنام فرصة خدمة ١٠٠ مليون مستهلك محلي.
صرح ماسان بأن ضخ رأس المال البالغ 250 مليون دولار سيعزز موارد الشركة، ويزيد السيولة اللازمة للوفاء بجميع التزاماتها المالية، ويمنحها مرونةً لتنفيذ مبادراتها الاستراتيجية. وكانت الشركة قد أعلنت سابقًا أنها تركز على تقليل انكشافها على الأعمال غير الأساسية، وزيادة السيولة، وتحقيق نسبة دين صافي مستدامة إلى الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA) أقل من 3.5 مرة.
تتوقع ماسان هذا العام عودة أعمالها الاستهلاكية إلى مسار نمو أرباحها بفضل انتعاش السوق بشكل عام. وتستهدف الشركة تحقيق إيرادات صافية مجمعة تتراوح بين 84,000 و90,000 مليار دونج فيتنامي، بزيادة تتراوح بين 7% و15% مقارنة بالفترة نفسها من عام 2023. أما بالنسبة للأرباح الأساسية بعد الضريبة وقبل تخصيصها لمساهمي الأقلية، فمن المتوقع أن تتراوح بين 2,290 و4,020 مليار دونج فيتنامي، بزيادة تزيد عن 17%، أي ضعف ما كانت عليه في عام 2023، على التوالي، وذلك وفقًا لظروف الاقتصاد الكلي.
سيدهارتا
مصدر
تعليق (0)