Verbraucherkredite mit überhöhten Zinssätzen

Bei einigen Konsumgüterunternehmen haben sich die Gewinne stark erholt, und die prognostizierte Erholung der Konsumnachfrage dürfte sich in diesem Jahr positiv auf die Gewinne auswirken.

Der vietnamesische Konsumfinanzierungsmarkt erfreut sich weiterhin großer Beliebtheit, wobei das gesamte ausstehende Kreditvolumen für Lebenshaltungskosten 2,8 Billionen VND erreicht.

Die Gewinne stiegen

Home Credit Vietnam, eine hundertprozentige Tochtergesellschaft von Home Credit, hat ihren geprüften Jahresabschluss für 2024 an der Börse von Hanoi (HNX) veröffentlicht. Der Bericht zeigt, dass das gesamte ausstehende Kreditvolumen des Unternehmens im Jahr 2024 im Vergleich zum Vorjahr um 12,4 % gestiegen ist, was auf eine verstärkte Kreditvergabe an Privatkunden zurückzuführen ist. Die Quote notleidender Kredite sank bis Ende 2024 deutlich auf 1,76 % (2023: 2,49 %) und liegt damit deutlich unter dem Durchschnitt anderer Finanzunternehmen.

Home Credit Vietnam verzeichnete einen bemerkenswerten Nachsteuergewinn von 1.290 Milliarden VND, was einer Steigerung um das 3,5-Fache gegenüber 2023 (375 Milliarden VND) entspricht – nur ein Jahr nach der Ankündigung des Verkaufs an die Bank von Thailand (SCB). Das Unternehmen erklärte, dieses Ergebnis sei auf die Effektivität seiner flexiblen Geschäftsstrategie und seines Risikomanagements zurückzuführen. Der positive Gewinn spiegelt zudem die Erholung des Konsumfinanzierungsmarktes nach einer schwierigen Phase wider.

Die HDBank gab bekannt, dass sie im Jahr 2024 einen Vorsteuergewinn von 16,73 Milliarden VND erzielte, ein Plus von 28,5 % gegenüber 2023 und eine Übererfüllung der Aktionärsziele um 106 %. Insbesondere im Bereich Konsumfinanzierung konnte die Tochtergesellschaft HD Saison (an der die HDBank eine 50-prozentige Mehrheitsbeteiligung hält) ihre führende Marktposition im Hinblick auf den Gewinn weiter ausbauen und einen Vorsteuergewinn von 1,2 Billionen VND erzielen, was einem deutlichen Anstieg von 83,9 % gegenüber 2023 entspricht. Dieses Ergebnis unterstreicht einmal mehr die nachhaltige Entwicklungsstrategie von HD Saison, ihre Fähigkeit, hohes Wachstum zu erzielen, und ihr effektives Risikomanagement.

Unterdessen erzielte FE Credit laut dem geprüften Bericht für 2024 einen Vorsteuergewinn von fast 515 Milliarden VND. Diese starke Erholung nach der Restrukturierungsphase ist auf ein gestiegenes Kreditvolumen, Maßnahmen zur Verbesserung der Vermögensqualität, optimierte Kosten und ein effektives Risikomanagement sowie eine erfolgreiche Forderungseinziehung zurückzuführen. Sie ist das Ergebnis eines umfassenden, zweijährigen Restrukturierungsprozesses (2023, 2024) und der Unterstützung zweier bedeutender nationaler und internationaler Finanzinstitute: der VPBank und der SMBC Consumer Finance Company (SMBC CF, Teil der Sumitomo Mitsui Financial Group).

Vietcap Securities Company schätzt den positiven Einfluss von FE Credit auf die Nettozinsmarge (NIM) und die Vermögensqualität der konsolidierten Bank sehr. Auch die Zinserträge der konsolidierten Bank profitierten von den Sanierungsbemühungen des Finanzunternehmens.

Dem Geschäftsbericht zufolge erreichte der Vorsteuergewinn von EVNFinance im vierten Quartal 2024 über 166 Milliarden VND, und der kumulierte Gewinn für das Gesamtjahr 2024 belief sich auf 703,7 Milliarden VND.

Triebkraft für 2025

Die Geschäftsleitung von FE Credit erklärte, dass das Unternehmen sein Wachstum und seine nachhaltige Entwicklung bis 2025 fortsetzen will. Gleichzeitig wird FE Credit sein Geschäftsmodell weiter optimieren, Kreditrisiken kontrollieren, sein Produktportfolio diversifizieren, die digitale Transformation vorantreiben und das Kundenerlebnis umfassend verbessern. SMBC, mit seiner globalen Vision und seiner Erfahrung im internationalen Finanzmanagement, eröffnet weiterhin zahlreiche Möglichkeiten für weiteres Wachstum. Dank der verbesserten Kapitalnachfrage erwartet VPBank, dass der Vorsteuergewinn von FE Credit ab 2025 wieder 3.000–4.000 Milliarden VND erreichen wird.

Ein günstiges Umfeld für Verbraucherkredite.

Die Regierung strebt für 2025 ein BIP-Wachstum von mindestens 8 % an, während der Bankensektor ein Kreditwachstum von 16 % anstrebt. Dies schafft ein günstiges Umfeld für Konsumkredite, da Beschäftigung und Einkommen steigen und sich die Kaufkraft der Bevölkerung verbessert. Gleichzeitig stützen expansive Geld- und Fiskalpolitiken die Konsumkreditnachfrage weiterhin stark und eröffnen damit erhebliche Chancen.

Der vietnamesische Konsumfinanzierungsmarkt erfreut sich weiterhin großer Beliebtheit. Das gesamte ausstehende Kreditvolumen für Konsumausgaben erreichte Mitte des Jahres 2,8 Billionen VND und entsprach damit 20 % des gesamten ausstehenden Kreditvolumens der vietnamesischen Wirtschaft. Davon entfielen 94 % auf Geschäftsbanken und rund 4,8 % auf Konsumfinanzierungsunternehmen mit einem ausstehenden Kreditvolumen von insgesamt 139 Billionen VND. Konsumkredite sind somit weiterhin stark vom Bankensystem abhängig, während Finanzierungsunternehmen trotz ihrer wichtigen Rolle bei der Erschließung dieser einkommensschwachen Kundengruppe vor erheblichen Herausforderungen stehen.

Der Konsumfinanzierungssektor in Vietnam birgt weiterhin erhebliches Wachstumspotenzial. Laut einem Bericht von FiinGroup ist die Marktdurchdringung von Konsumkrediten in Vietnam im Vergleich zu anderen Ländern der Asien-Pazifik-Region noch relativ gering, was auf ein beträchtliches Wachstumspotenzial hindeutet. Bis 2025 wird erwartet, dass sich der Konsumfinanzierungssektor insgesamt beschleunigt, da sich das makroökonomische Umfeld verbessert und die Verbrauchernachfrage sowie die Haushaltseinkommen steigen.

Die MBS Securities Company prognostiziert für 2025 einen Boom im Konsumkreditsektor aufgrund der wirtschaftlichen Erholung mit beschleunigtem BIP-Wachstum und steigenden Haushaltseinkommen. Diese Faktoren werden die Nachfrage nach Konsumfinanzierungen deutlich ankurbeln. Zusätzlich fördern staatliche Unterstützungsmaßnahmen und Reformen im Konsumfinanzierungssektor die Kreditaufnahme. Insbesondere bei Krediten unter 100 Millionen VND müssen Kunden keinen detaillierten Verwendungszweck vorlegen.

Laut Finanzanalysten steht der Konsumkreditmarkt trotz seiner Erholung weiterhin vor erheblichen Herausforderungen. Fehlverhalten der vergangenen Jahre hat die Verbraucher gegenüber Konsumkrediten, insbesondere von Finanzunternehmen, äußerst misstrauisch gemacht. Die Ausweitung des Konsumkreditgeschäfts auf einkommensschwache Kunden oder solche mit schwacher Bonität birgt ein hohes Ausfallrisiko, weshalb Vorsicht geboten ist.

Quelle: https://baodautu.vn/tin-dung-tieu-dung-lai-khung-d264595.html