Reducir el tipo de interés en un 1%.

La Oficina del Gobierno acaba de publicar un documento que recoge las conclusiones del Primer Ministro en una reunión sobre política fiscal, política monetaria, mercado del oro, tipo de cambio, tipos de interés y movilización de capital para la inversión en desarrollo. En concreto, el Primer Ministro solicitó al Banco Estatal de Vietnam (SBV) que colabore con los bancos comerciales para dirigir y solicitar la reducción continua de los costes operativos, incrementar la aplicación de la tecnología y esforzarse por reducir los tipos de interés de los préstamos entre un 1 % y un 2 %, especialmente para los motores de crecimiento tradicionales, las industrias emergentes, la transformación digital, la transformación verde y la vivienda social.

Aumentará la presión sobre los tipos de interés de los insumos

En declaraciones a un periodista del periódico Lao Dong sobre la solicitud del Primer Ministro de reducir los tipos de interés de los préstamos, el Dr. Can Van Luc, miembro del Consejo Asesor Nacional de Política Financiera y Monetaria, afirmó que esto representa tanto un objetivo como un desafío para las entidades de crédito. Actualmente, los depósitos bancarios apenas varían, lo que obliga a las entidades a aumentar los tipos de interés de captación para atraer depósitos.

De hecho, al 21 de mayo, la mayoría de los bancos comerciales privados habían aumentado sus tasas de interés de depósitos desde finales de marzo. Algunos bancos incluso ajustaron sus tasas de interés de depósitos a plazo en múltiples ocasiones. Recientemente, el Banco Comercial Conjunto Militar incrementó las tasas de interés de depósitos entre 0,1 y 0,4 puntos porcentuales para plazos de 1 a 15 meses. El Banco Comercial Conjunto Internacional de Vietnam (VIB ) aumentó las tasas de interés de depósitos por tercera vez desde principios de mes, con un incremento de entre 0,1 y 0,3 puntos porcentuales para plazos de 1 a 5 meses.

Muchos depositantes ya han empezado a notar claramente el aumento de los tipos de interés de sus ahorros. Los plazos habituales de 6 a 12 meses, que antes tenían tipos de interés en torno al 4% anual, ahora en su mayoría superan el 4%, e incluso en algunos casos llegan a más del 5%.

Según el informe del mercado monetario de mayo de 2024 de MB Securities Company (MBS), en abril los bancos comerciales aumentaron sus tasas de interés de depósito en un rango promedio de 0,2 a 0,3 puntos porcentuales anuales. Las tasas de interés de ahorro volvieron a subir en un contexto de alarmante descenso de los depósitos de la población en el sistema bancario. Según datos de la Oficina General de Estadística al 25 de marzo, la captación de capital de las entidades de crédito disminuyó un 0,76 % con respecto al inicio del año, mientras que en el mismo periodo del año anterior aumentó casi un 1,2 %.

Sin embargo, el Sr. Truong Dac Nguyen, Jefe del Departamento de Investigación de WiGroup (especializado en proporcionar informes e investigaciones económicas y financieras), dijo que la buena noticia es que hasta este momento, 4 bancos comerciales estatales, incluidos Agribank, Vietcombank, BIDV y VietinBank, mantienen la tasa de interés de los depósitos a plazo de 12 meses en 4,7% anual y no han mostrado ninguna señal de aumentarla.

«Actualmente, la presión para aumentar los tipos de interés se concentra principalmente en los pequeños bancos comerciales, ya que sus tipos de interés ya no difieren mucho de los de los grandes bancos, mientras que estos suelen tener que captar fondos a tipos más altos y atractivos para competir. Algunos otros bancos tienen objetivos de crecimiento crediticio elevados, por lo que se ven obligados a aumentar los tipos de interés de captación para atraer capital. Sin embargo, se prevé que los tipos de interés de captación solo aumenten ligeramente, entre 0,5 y 1 punto porcentual, en el segundo semestre de este año», afirmó el Sr. Nguyen.

Los tipos de interés tienden a subir, la presión sobre el tipo de cambio y la inflación dificultan los esfuerzos por reducir los tipos de interés de los préstamos. Foto: LAM GIANG

Difícil de reducir en todos los ámbitos

MBS prevé que los tipos de interés de los depósitos a 12 meses de los principales bancos comerciales podrían aumentar entre 0,5 y 0,7 puntos porcentuales, hasta situarse entre el 5,1% y el 5,3% en el segundo semestre de 2024. Sin embargo, los tipos de interés de salida se mantendrán estables en el nivel actual, dado que las agencias de gestión y los bancos comerciales están apoyando activamente a las empresas para que accedan a capital crediticio.

Según los registros, muchos bancos comerciales siguen implementando una serie de paquetes de crédito con tasas de interés preferenciales para apoyar a las empresas y promover el crecimiento del crédito. El Sr. Dao Minh Tuan, subdirector a cargo de clientes de pequeñas y medianas empresas en ABBANK, afirmó que, en comparación con hace tres meses, el banco ha reducido las tasas de interés de los préstamos entre dos y tres puntos porcentuales con respecto al paquete de crédito anterior, en cumplimiento con las directrices del Banco Central y del Gobierno.

Agribank también está destinando 20 billones de VND a préstamos preferenciales a corto plazo con tasas de interés 2 puntos porcentuales más bajas que las tasas de préstamo normales para que las empresas complementen su capital de trabajo e implementen planes de producción y negocios...

El Dr. Chau Dinh Linh, experto en finanzas bancarias, afirmó que, en un contexto de presión cambiaria e inflación que afectan las tasas de interés, reducir aún más las tasas de interés de los préstamos no es tarea sencilla. Por lo tanto, en la actualidad, dicha reducción depende de la estructura de las fuentes de capital movilizadas por los bancos comerciales, sus recursos financieros y las tasas de interés de los préstamos para cada sector y grupo de clientes. "Si se logra reducir las tasas de interés de los préstamos, los bancos tendrán una ventaja competitiva para captar clientes e impulsar el crecimiento del crédito", señaló el Dr. Linh.

Según Truong Dac Nguyen, el margen de interés neto (MIN) de todo el sector bancario ha alcanzado su nivel más bajo desde 2021, lo que refleja los bajísimos tipos de interés de los préstamos. Sumado al reciente aumento de los tipos de interés de los depósitos, los bancos tendrán poco margen para reducir aún más los tipos de interés de los préstamos.

La Sra. Tran Khanh Hien, Directora de Análisis de MBS, afirmó que, a pesar de la presión de los tipos de cambio y los tipos de interés de los insumos, los bancos comerciales aún tienen margen para reducir sus tasas de interés. De hecho, el margen de interés neto (NIM) de los bancos comerciales ronda el 3,2%, llegando en algunos casos al 4%. En comparación con países de la región con sistemas bancarios más desarrollados, como Singapur, Malasia y Tailandia, el promedio se sitúa entre el 2% y el 2,5%.

«El elevado margen de interés neto (MIN) se debe fundamentalmente a que el crédito sigue siendo el principal canal de suministro de capital para la economía, mientras que las empresas de otros países pueden movilizar capital a través de diversos canales, como acciones, bonos, etc. Esto significa que los bancos pueden seguir reduciendo el MIN para disminuir los tipos de interés de los préstamos. Que el Banco Estatal permita a los clientes obtener financiación para amortizar préstamos de otros bancos o que exija a los bancos anunciar los tipos de interés medios de los préstamos también constituye una solución para generar presión competitiva y, por consiguiente, reducir los tipos de interés de los préstamos», afirmó la Sra. Hien.

Reducir proactivamente los costos

El Dr. Can Van Luc afirmó que aún existe la posibilidad de una mayor reducción de los tipos de interés de los préstamos si las entidades de crédito adoptan medidas para reestructurar razonablemente sus fuentes de capital con el fin de reducir los costes de los insumos, continúan aplicando la tecnología de la información, la transformación digital y reforman los procedimientos administrativos para reducir costes y aumentar la productividad laboral.

Fuente: https://nld.com.vn/giam-lai-vay-them-1-2-de-hay-kho-196240521211313557.htm