קשה מאוד להשיג הון ירוק "זול".

על הבנקים לפתור את בעיית האיזון בין הקצאת ההון להלוואות אשראי ירוק בין כלל מקורות הון האשראי, תוך הבטחת צמיחת אשראי.

"ESG נמוך ימשוך את האשראי הבנקאי"

בסדנה בנושא "ESG בתעשיית הבנקאות", אמרה גב' נגוין טי תו הא, סגנית ראש ועדת ההיגוי של ESG באגריבנק, כי בעבר ארגוני דירוג אשראי בינלאומיים העריכו רק את ביצועי האשראי של הבנקים, מבלי להתחשב בדוחות פיתוח בר-קיימא. עם זאת, בשנתיים האחרונות, ארגוני דירוג אשראי ערכו הערכות עצמאיות משלהם של דוחות פיתוח בר-קיימא.

"בדומה למודי'ס, ארגון זה מדרג כל גורם E, S, G עבור כל בנק בווייטנאם. לא משנה כמה טוב דירוג האשראי, אם ESG נמוך, דירוג האשראי של הבנק ייגרר למטה", הדגישה גב' נגוין טי טו הא את החשיבות של יישום ESG בענף הבנקאות.

ESG הוא ראשי תיבות של E-Environmental; S-Social ו-G-Governance, סט של סטנדרטים למדידת גורמים הקשורים לפיתוח בר-קיימא והשפעת עסקים על הקהילה. ככל שציון ה-ESG של עסק גבוה יותר, כך יכולתו לתרגל ESG טובה יותר.

בהתייחסו לחשיבות יישום ESG בענף הבנקאות, אמר נציג Agribank כי ארגונים אירופאים קיבלו על עצמם התחייבויות רבות לפיתוח בר-קיימא, התחייבויות שהולכות וגדלות. ב-1 באוקטובר 2023, אירופה השיקה פיילוט של מנגנון התאמת גבולות פחמן (CBAM) שחל על 6 פריטים. עד 2026 הוא יחול במלואו על יותר מ-60 פריטים.

"בנקים המיישמים ESG יתרום להגברת התחרותיות ולתמיכה בלקוחות להשתתף בשווקי ייצוא לאירופה", העריכה גב' נגוין טי תו הא.

עם זאת, לדברי נציג אגריבנק, יישום הלוואות אשראי ירוק בווייטנאם עומד בפני אתגרים רבים. בהתאם לכך, היעדר סט ספציפי של קריטריונים ירוקים מקשה מאוד על הערכת ומתן אשראי. הבעיה השנייה היא שלפרויקטים ירוקים יש לעתים קרובות תנאים ארוכים, מקורות הון גדולים וסיכונים גבוהים, ולכן תהליך הערכת ההלוואות וההלוואות חייב להיות זהיר מאוד.

"פריסת ESG בענף הבנקאות היא צעד מקיף, לא רק מתן אשראי. תהליך זה דורש הון, משאבי אנוש וטכנולוגיה", העריכה גב' נגוין טי טו הא.

בהתייחסה נוספת לקשיים ביישום ESG בענף הבנקאות, גב' נגוין טוי דואנג, יו"ר חברת הייעוץ המשותפת EY Vietnam Consulting, הדגישה כי על הבנקים לעמוד בתקני הבטיחות של בנק המדינה. בנוסף, עליהם להבטיח את האינטרסים של בעלי המניות, תוך איזון בין אינטרסים לטווח קצר לטווח ארוך.

על הבנקים לפתור את בעיית האיזון בין הקצאת ההון להלוואות אשראי ירוק בין כלל מקורות הון האשראי, תוך הבטחת צמיחת אשראי.

"לכן, קשה מאוד ללכת לבנק כדי ללוות בריביות זולות יותר עבור פרויקטים ירוקים. זה כמעט ולא קיים", אמרה גב' דואנג.

לכן, על מנת לגשת להון ירוק, גב' דואנג מאמינה שבנוסף לפרויקטים של "תיוג ירוק", עסקים ובנקים צריכים להתעמק באופיים ובתוכנם כדי לפתור בעיות כגון הקצאת הון, חישוב סיכונים וכו'.

זרימת האשראי גדלה מהר יותר בתחומי עיסוק בתחום ה-ESG

בדברים שנשא בסדנה, אמר סגן נגיד הבנק הממלכתי דאו מין טו כי מדינות אירופה קובעות סטנדרטים מחמירים מאוד לסחורות המיוצאות. חברות שלא יקבלו הסמכה סביבתית או הפחתה לא יהיו זכאיות לייבא. בדרך כלל, במגזר הביגוד, אם אינן עומדות בסטנדרטים ובאישורים להערכת הפחתת פליטות פחמן, ייתכן שלא ניתן יהיה לייבא מוצרים למדינות אלו.

לדברי סגן הנגיד, זהו נושא חם ודחוף עבור עסקים וייטנאמים. עבור ענף הבנקאות בפרט, קידום ESG כגון אשראי ירוק, הנפקת אג"ח ירוקות ודרישת ניהול סיכונים סביבתיים בפעילויות מתן אשראי של מוסדות אשראי.

סגן הנגיד הדגיש גם כי סיכונים סביבתיים וחברתיים אינם עומדים בפני עצמם או בנפרד, אלא קשורים גם לסיכונים של מוסדות אשראי (סיכון אשראי, סיכון שוק, סיכון נזילות, סיכון אסטרטגי, סיכון מוניטין וכו'). לכן, יישום של ESG יסייע למוסדות אשראי לשפר את יעילות ניהול הסיכונים, ובכך לשפר את איכות הפעילות והרווחים. יחד עם זאת, בעת יישום ESG, למוסדות אשראי יש הזדמנות להרחיב את השוק, לקבל זרימת הון להשקעה, תמיכה טכנית ממוסדות פיננסיים בינלאומיים ולפתח מוצרי אשראי.

"הגברת היישום של ESG מחייבת מוסדות אשראי ליישם, לציית ולעדכן באופן שוטף שינויים בתקנות ובמדיניות כדי להפגין אחריות טובה כלפי הסביבה והחברה. מצד שני, יישום סטנדרטים של ESG יסייע בשיפור המוניטין והמותג של מוסדות אשראי באמצעות גילוי ושקיפות של נושאים הקשורים לממשל, סביבה וחברה", הדגיש סגן הנגיד.

על פי נתונים סטטיסטיים נכון ל-30 בספטמבר 2024, היו 50 מוסדות אשראי עם יתרות אשראי ירוקות בסכום של למעלה מ-665,000 מיליארד דונג וייטנאמי, עלייה של 7.11% בהשוואה לסוף 2023, המהוות למעלה מ-4.5% מסך החוב של המשק כולו, תוך התמקדות בעיקר באנרגיה מתחדשת, אנרגיה נקייה (המהווה למעלה מ-43%) וחקלאות ירוקה (מעל 30%).

מוסדות אשראי חיזקו את ניהול הסיכונים הסביבתיים והחברתיים בפעילויות מתן אשראי. סכום האשראי המצטבר שהוערך במסגרת סיכונים סביבתיים וחברתיים הגיע ל-3.28 מיליון מיליארד דונג וייטנאמי, המהווה יותר מ-22.33% מסך ההלוואות המצטברות של המשק, עלייה של 15.62% בהשוואה לסוף שנת 2023.

לפי טוי אן/VTV

מקור: https://doanhnghiepvn.vn/kinh-te/rat-kho-de-co-von-xanh-gia-re/20241119061730331