ऋण विस्तार, 'छिपे हुए' खराब ऋण से सावधान रहें

परिपत्र संख्या 02 को 6 महीने के लिए बढ़ाने से व्यवसायों को वित्तीय दबाव कम करने और ऋण चुकाने में मदद मिलेगी - फोटो: एनजीओसी हिएन

टुओई ट्रे से बात करते हुए वित्तीय विशेषज्ञों ने कहा कि ऋण चुकौती की अवधि बढ़ाने से बैंकों को अलग से प्रावधान करने से बचने में मदद मिलेगी, जिससे लाभ प्रभावित होगा, साथ ही व्यवसायों को अपने ऋण चुकाने के लिए अधिक समय मिलेगा।

हालांकि, विशेषज्ञों ने चेतावनी दी है कि ऋण की गुणवत्ता बढ़ाने के लिए समाधान की आवश्यकता है, व्यवसाय वास्तव में मजबूत होंगे, और खराब ऋण अनुपात में अचानक वृद्धि और ऋण समूहों में उछाल के जोखिम से बचा जा सकेगा जब यह परिपत्र वर्ष के अंत में समाप्त हो जाएगा।

* एसोसिएट प्रोफेसर, डॉ. गुयेन हू हुआन (वरिष्ठ व्याख्याता, हो ची मिन्ह सिटी अर्थशास्त्र विश्वविद्यालय):

परिपत्र 02 की समाप्ति पर खराब ऋण अनुपात बढ़ जाएगा

आर्थिक स्थिति अभी भी कठिन बनी हुई है, घरेलू और अंतरराष्ट्रीय स्तर पर धीमी गति से सुधार हो रहा है, जिससे उद्यमों की ऋण चुकौती क्षमता प्रभावित हो रही है। परिणामस्वरूप, पूरे बैंकिंग क्षेत्र में डूबत ऋण बढ़ रहा है, जिससे संपत्तियों की ज़ब्ती और कॉर्पोरेट दिवालियापन की लहर पैदा हो सकती है।

इसलिए, परिपत्र संख्या 02 को आगे बढ़ाने से बैंकों को डूबे हुए ऋणों से निपटने और उन्हें संभालने के लिए ज़्यादा समय मिलेगा, साथ ही व्यवसायों को पूँजी प्राप्त करने और उचित ऋण चुकौती योजनाएँ बनाने में भी मदद मिलेगी। जब आर्थिक स्थिति में सुधार होगा, तो व्यवसाय अपने ऋण चुकाने में सक्षम होंगे।

हालांकि, सकारात्मक पक्ष के अलावा, इस नीति का एक नकारात्मक पक्ष भी है क्योंकि यह "खराब ऋण को ढकने के लिए एक आवरण" के रूप में कार्य करता है क्योंकि खराब ऋण का पैमाना और अनुपात वास्तव में "छिपा" रहेगा क्योंकि इसे अभी चुकाना नहीं है, और ऋण समूह वही रहेगा।

अगर स्टेट बैंक इस साल के अंत तक सर्कुलर की अवधि नहीं बढ़ाता है, तो डूबत ऋण अनुपात में उल्लेखनीय वृद्धि हो सकती है, यहाँ तक कि अगर व्यवसाय अभी भी नकदी प्रवाह नहीं बढ़ा पाते हैं और व्यावसायिक दक्षता में सुधार नहीं होता है, तो यह मौजूदा आंकड़े से दोगुना या तिगुना भी हो सकता है। इससे निवेशकों और आम लोगों को मनोवैज्ञानिक झटका लग सकता है, जिससे बैंकिंग प्रणाली के लिए संभावित जोखिम पैदा हो सकते हैं।

वर्तमान में हम जिस तरह से डूबते कर्ज से निपट रहे हैं, वह एक ज़्यादा गरम इंजन को ठंडा करने जैसा है, लेकिन यह तापमान गेज को भी प्रभावित करता है। हालाँकि, सामान्य तौर पर, ऋण विस्तार अभी भी सबसे अच्छा अस्थायी समाधान है, क्योंकि उद्यमों की वर्तमान क्षमता के साथ, अचल संपत्ति की स्थिति अभी भी कठिन है, डूबते कर्ज से निपटना बहुत मुश्किल है और इससे बेहतर समाधान खोजना मुश्किल है।

इस साल के अंत तक, अगर कारोबारी हालात अभी भी सकारात्मक नहीं रहे, तो स्टेट बैंक को निश्चित रूप से सर्कुलर को आगे बढ़ाने के विकल्प पर विचार करना होगा। हालाँकि, मेरा अनुमान है कि इस साल की तीसरी तिमाही में डूबे हुए कर्ज़ का चरम गिर जाएगा और ऊँचा बना रहेगा, और फिर अगर कोई बेहद ज़रूरी कारक, यानी आर्थिक सुधार, हो, तो इसमें कमी आने की संभावना है। ये डूबे हुए कर्ज़ से निपटने के उपायों को धीरे-धीरे कड़ा करने की भी स्थितियाँ हैं।

* एसोसिएट प्रोफेसर, डॉ. दिन्ह ट्रोंग थिन्ह (वित्तीय विशेषज्ञ):

बैंकों को जोखिमों का प्रबंधन करने और उचित प्रावधान करने की आवश्यकता है

परिपत्र 02 का विस्तार व्यवसायों और बैंकों, दोनों के लिए एक सकारात्मक समाधान है। व्यवसायों के लिए, यह परिपत्र अवैतनिक ऋणों या जोखिमग्रस्त ऋणों को डूबत ऋणों में स्थानांतरित होने या ऋण समूहों में स्थानांतरित होने से रोकने में मदद करता है, जबकि व्यवसायों को बैंकिंग प्रणाली से ऋण प्राप्त करने की सुविधा बनी रहती है। इसके बाद, व्यवसायों के पास व्यवसाय जारी रखने, प्रभावी ढंग से पुनर्गठन करने और बैंकों को ऋण और ब्याज चुकाने के लिए संसाधन उपलब्ध रहते हैं।

बैंक को भी लाभ होता है, क्योंकि जब ऋण स्थगित कर दिया जाता है, तो बैंक ऋण समूह में वृद्धि नहीं करता है, प्रतिबंधात्मक उपाय नहीं करता है, बैंक अभी भी वितरण करता है, व्यवसायों को कठिनाइयों को दूर करने में मदद करता है, व्यवसायों को ऋण चुकाने में मदद करता है, बैंक कुछ हद तक ब्याज खोने, मूलधन खोने के जोखिम को कम करता है...

हालाँकि, इस नीति को लागू करने में एक ख़तरा है, यानी ऊपर बताई गई नीति का सक्रिय रूप से लाभ उठाने वाले उद्यमों के अलावा, ऐसे उद्यम भी होंगे जो इस पूँजी स्रोत से मिलने वाले अवसरों का लाभ नहीं उठा पाएँगे। अगर बैंक ऋण देना जारी रखते हैं, तो इससे उद्यमों पर बोझ बढ़ेगा, और डूबत ऋण भी बढ़ेगा, जिससे पूँजी खोने का जोखिम बढ़ जाएगा।

ज़ाहिर है, इस नीति के सकारात्मक पहलू हैं, इसलिए व्यवसाय और बैंक दोनों ही ऋण स्थगन की उम्मीद कर रहे हैं। हालाँकि, नीति के सकारात्मक पहलुओं को बढ़ावा देने के लिए, व्यवसायों को खुद को पुनर्गठित करना होगा, पूंजी का प्रभावी उपयोग करना होगा, और ऋण तथा ब्याज चुकौती के लिए लक्ष्य निर्धारित करने होंगे।

साथ ही, बैंकों को उद्यमों की निगरानी और पर्यवेक्षण भी करना चाहिए, और सही ढंग से यह आकलन करना चाहिए कि कौन से उद्यम पुनर्प्राप्ति में सक्षम हैं, और पुनर्गठन प्रक्रिया में उद्यमों का समर्थन करने के लिए ऋण और ब्याज चुकाने में सक्षम हैं, साथ ही उत्पादन और व्यवसाय के लिए पूंजी भी प्रदान कर सकते हैं। इससे दोनों पक्षों के लिए एक स्थायी स्थिति निर्मित होगी।

राज्य को राज्य के नियमों को उचित रूप से लागू करने के लिए उद्यमों का निरीक्षण और पर्यवेक्षण करने की भी आवश्यकता है और संबंधित प्राधिकारियों को भी उद्यमों के लिए उत्पादन, व्यापार और उत्पादों के उपभोग के लिए अधिकतम परिस्थितियां बनाने की आवश्यकता है, जिससे उद्यमों को उबरने में मदद मिले।

विशेष रूप से, स्टेट बैंक और सरकार को बैंकों से जोखिम प्रबंधन करने तथा आने वाले समय में खराब ऋण में अचानक वृद्धि से बचने के लिए उचित प्रावधान करने की आवश्यकता है, जिससे बैंकिंग परिचालन प्रभावित हो सकता है और यहां तक ​​कि पूरी प्रणाली के लिए जोखिम पैदा हो सकता है।

* श्री ले वियत हाई (वियतनाम एसोसिएशन ऑफ कंस्ट्रक्शन कॉन्ट्रैक्टर्स - VACC के स्थायी उपाध्यक्ष):

आप से जल्दी सुनने की उम्मीद

दरअसल, रियल एस्टेट कंपनियां अभी भी कई मुश्किलों का सामना कर रही हैं, ठेकेदारों को कर्ज चुकाने की उनकी क्षमता अभी भी बहुत धीमी है, और कई कंपनियों ने अभी तक परियोजनाओं को लागू करने के लिए नकदी प्रवाह को संतुलित नहीं किया है। कई परियोजनाएं अभी भी ठप पड़ी हैं, अभी तक पूरी नहीं हुई हैं। इसलिए, कर्ज बढ़ाने और टालने से कंपनियों की मुश्किलें कम होंगी।

वर्तमान में, ठेकेदार अभी भी भारी वित्तीय कठिनाइयों का सामना कर रहे हैं, और कुछ उद्यम गंभीर कठिनाइयों का सामना कर रहे हैं। इसलिए, उद्यम चाहते हैं कि इस ऋण स्थगन नीति को एक और वर्ष के लिए, 2025 के मध्य तक, बढ़ा दिया जाए। हालाँकि, यदि इस परिपत्र को बढ़ाया जाता है, तो इसकी घोषणा समय सीमा से लगभग 2 महीने पहले की जानी चाहिए, उदाहरण के लिए, जून 2024 के बजाय अप्रैल 2024 में, क्योंकि उस समय, उद्यमों को देय ऋणों के भुगतान में कठिनाई होगी।

इसके अलावा, उद्यमों को स्वयं भी अपनी वित्तीय स्थिति सुधारने, मूलधन और ब्याज चुकाने के लिए कड़ी मेहनत करनी चाहिए। उदाहरण के लिए, हमारे उद्यम को ऋण चुकाने के दबाव को कम करने, मशीनरी और उपकरण बेचने आदि के लिए उप-ठेकेदारों को शेयर जारी करने चाहिए। उद्यमों को पुनर्गठन को भी बढ़ावा देना चाहिए।

रियल एस्टेट क्षेत्र में, हम अनुशंसा करते हैं कि अधिकारी शीघ्रता से विशिष्ट समाधान लेकर आएं, ताकि परियोजनाओं के लिए कानूनी बाधाओं को दूर किया जा सके, जिससे बाजार को उबरने में मदद मिले और व्यवसायों को स्थिर वित्तीय प्रवाह प्राप्त हो सके।

स्रोत: https://tuoitre.vn/gia-han-no-can-than-no-xau-an-minh-20240623232822045.htm