参加銀行はいずれも、信用需要の回復により2024年後半には預金金利が若干上昇する可能性があると考えているが、今後の純金利マージン（NIM）の動向については依然として見解が分かれている。
SSI証券株式会社の専門家による調査によると、銀行は信用需要の回復により預金金利が2024年後半に若干上昇する可能性があると考えているものの、今後のNIMの動向については依然としてさまざまな見解があります。
国有商業銀行のNIMは、上半期と比較して横ばいまたは若干上昇すると予想されますが、民間商業銀行のNIMは貸出金利の競争により若干低下する可能性があります。プラス面としては、不良債権発生率が低下傾向にあり、不良債権比率が2024年第3四半期から第4四半期にかけてピークを迎えると予想されるため、資産の質は徐々に回復する見込みです。概して、参加銀行は2024年の利益計画について前向きな評価を示しています。
銀行が2024年第3四半期に貸出金利を大幅に引き下げて市場シェアを獲得しようと激しく競争している中、 ACBは2024年第2四半期の好況後に信用を拡大するのではなく、NIMを維持することを決定しました（新しい信用限度は18.4％）。
リテール部門の融資需要は依然として低迷しており、企業は固定資産への投資ではなく、主に運転資金の借入を行っています。今後、法人顧客セグメント、特に中堅・大企業とそのサプライチェーンは、ACBの主要な成長原動力となるでしょう。グリーンクレジットに関しては、ACBは2024年第3四半期に2兆ドンの融資パッケージの66%を既に実行しました。同行の不良債権は特定のセグメントやセクターに集中していません。また、預金金利の上昇により、下半期の純投資額（NIM）は上半期と比較して減少する可能性がありますが、貸出金利はそれに応じて上昇する可能性は低いでしょう。
ベトナム投資開発株式会社商業銀行（ BIDV ）は、今年最初の9ヶ月間の信用引当金計上前営業利益（PPOP）が36.1兆ベトナムドンに達すると予想しています。BIDVは、製造業の牽引により、2024年第3四半期の累計総融資額が年初来10%増加しました。
2024年上半期は、与信の伸びが鈍化し、金利収入にも一部影響が出ることから、純金利（NIM）は減少する見込みです。BIDVは、金利引き下げや優遇措置など、顧客への積極的な支援策を実施します。2024年下半期には、与信回復と資産最適化により、純金利（NIM）は増加すると予想されます。さらに、サービス手数料収入や債務整理による回収金など、非金利収入も力強く回復する見込みです。
軍事商業銀行（ MBBank ）は、2024年第3四半期の与信額の伸びが12%を超えると予想している。これは、ベトナム国家銀行（SBV）が付与する与信限度額の18.6%を上回っている。2024年9月第3週末時点で、MBBankの営業利益は33兆VNDに達した。しかし、2024年第3四半期の信用リスク引当金費用の増加により、税引前利益は横ばいにとどまった。MBBankは、ベトナム国家銀行からの「0VND」銀行の譲渡に関する正式承認を待っており、2024年に完了する予定である。
ベトナム繁栄商業銀行（VPBank）の場合、銀行は信用拡大のために金利競争を強いられるため、貸出金利はほとんど上昇しない見込みです。そのため、2024年後半には純貸出金利（NIM）は圧迫される可能性が高いものの、全体としては2023年と比較して改善する見込みです。資産の質という点では、不良債権は主にリテール部門、特に住宅ローンに起因しています。
2024年第3四半期には、法人顧客を中心に債務再編対象債務総額が12兆ドンに達する見込みです。FEクレジットは2019年から2021年にかけて、大衆層および低所得層向けの現金ローンを推進することで積極的に市場シェアを拡大してきました。しかしながら、特にCOVID-19パンデミックの期間中は、不良債権も増加しました。同社は、不良債権は2023年第3四半期にピークを迎え、消費者需要の回復に伴い改善すると見込んでいます。今後、FEクレジットは、現金ローンなどの高リスク分野への融資を制限しながら、電子機器やバイク向けの消費者ローンを優先していく予定です。
ベトナム商工商業銀行（VietinBank）は、融資需要の回復により、2024年後半の預金金利はわずかに上昇するにとどまるものの、経済を支えるために低金利を維持するとの見通しを維持している。資産の質に関しては、VietinBankは2024年第3四半期の不良債権比率を1.5%未満にすることを目標としている。再編債務は、特に不動産、建設、サービスセクターからの債務が、総未払債務の1.5%を占めている。
同行は、影響を受けた顧客を支援するため、総額100兆ドンの支援策を実施し、金利を最大2%引き下げました。2024年には、総与信引当金費用は25兆ドンに達すると予想されており、そのうち2024年上半期の引当金費用は15.7兆ドンに達しています。VietinBankは現在、2009年から2016年および2021年の留保利益からの株式配当の支払いについて、中央銀行（SBV）の正式承認を待っています。
ベトナム対外貿易合資商業銀行（ベトコムバンク）は、製造・加工、貿易、FDIセクターの法人顧客への融資を優先しています。リテール部門のリスク管理のため、ベトコムバンクは住宅ローンから生産・事業向け個人ローンへと段階的にシフトし、積極的にローン対価値比率（LTV）を引き下げてきました。ベトコムバンクは、2024年第4四半期に段階的にリテール部門に移行し、中長期ローンの供給に注力して純資産価値（NIM）を支える計画です。他行とは異なり、ベトコムバンクのリテール部門は不良債権が最も少ない部門です。同行は経済回復の見通しについて非常に楽観的な見方をしており、今後数年間で不良債権比率を約1％まで引き下げることができると見ています。
ベトナム技術商業銀行（テクコムバンク）は、2024年に18～20%の与信成長を達成する計画です。不動産市場については、テクコムバンクは北部で大幅な回復が見込まれる一方で、南部市場の回復率は依然として緩やかであると見込んでいます。同行は、2025年後半が不動産市場の回復に適した時期になると見込んでいます。2024年の不良債権比率は1.3%～1.4%程度に達すると予測され、不良債権の大部分は個人顧客によるものとなります。
ベトナム国家銀行（SBV）予測部が実施した2024年第4四半期の金融機関（CI）の事業動向に関する調査結果によると、2024年第3四半期の顧客の銀行サービス利用需要（預金、決済サービス、カード、ローンの需要を含む）は、2024年第2四半期と比較して改善したものの、期待には達しませんでした。特に、決済サービスとカードの需要は、同期間のローンや預金の需要よりも大幅に改善したと評価されました。
信用機関は、2024年第4四半期および2024年通年では、預金や支払いの需要よりも融資の需要が改善すると予想される2024年第3四半期および2023年よりも、銀行サービスに対する顧客の需要がより改善する可能性があると予測しています。
調査に回答した信用機関は、サービス料金の引き下げよりも限界金利の引き下げに重点を置き、商品・サービスの平均価格を安定または調整する傾向を引き続き維持していると述べた。
同時に、信用機関の17%は、2024年第4四半期に商品・サービスの平均価格がわずかに上昇すると予想しており、主にサービス手数料の増加が見込まれるものの、限界金利は依然として低下すると予想しています。全体として、信用機関は2024年の商品・サービスの平均価格が2023年と比較して低下し、限界利回りとサービス手数料の両方が低下すると予測していますが、2025年には再びわずかに上昇する可能性があります。
信用機関は預金金利を小幅に引き上げ、貸出金利を低水準に維持する傾向にある。2024年通年では、信用機関は2023年末と比較して、預金金利が小幅（0.1パーセントポイント）上昇し、貸出金利が小幅（0.09パーセントポイント）低下すると予測している。信用機関は、システム全体の資本動員が2024年第4四半期に平均3.2%、2024年全体で7.9%増加すると予想している。
ソース
コメント (0)