Generația Z în vortexul FOMO: Când frica de a rata ocazia schimbă jocul financiar

(Dan Tri) - Crescând cu rețelele sociale și visând la îmbogățiri instantanee, Generația Z este atât în ​​căutare de „unicorni” de investiții, cât și cheltuind sume mari pentru a nu rămâne în urmă. Follow-Out of Money (FOMO) le modelează modul în care percep banii, succesul și prietenia.

Ed Elson, un analist în vârstă de 26 de ani, aude adesea cu regret povești despre generațiile anterioare care au făcut averi din bursă. Chiar și co-prezentatorul său de podcast, profesorul Scott Galloway, în vârstă de 60 de ani, a transformat o investiție de 800.000 de dolari în Apple și Amazon în 2009 în 40 de milioane de dolari. De asemenea, Elson tânjește după o oportunitate similară cu companiile care i-au definit generația. În ochii săi, acestea sunt OpenAI și SpaceX - companii gigantice cu o evaluare combinată de peste 300 de miliarde de dolari.

Povestea lui Elson nu este unică, ci emblematică pentru o frică numită FOMO (Frica de a Pierde Ocazie) care se strecoară în fiecare colț al vieții financiare a Generației Z. Generația Z este noua generație de investitori, care încep să tranzacționeze în medie la 19 ani, mult mai devreme decât cei 35 de ani ai generației baby boomers. Dar ei intră într-un joc în care regulile par să se fi schimbat.

Ușa pe jumătate închisă a „clubului închis”

Elson și milioane de membri ai Generației Z vor să facă același lucru. Ei se uită la OpenAI, al cărui ChatGPT zguduie lumea , sau la SpaceX, ale cărui rachete reutilizabile modelează viitorul, și văd oportunități definitorii pentru generații. Dar există o barieră uriașă: niciuna dintre companii nu este listată la bursă.

Acesta este paradoxul amar al investitorilor din Generația Z. Aceștia trăiesc într-o eră în care cele mai inovatoare companii cu cel mai exploziv potențial de creștere aleg să rămână pe piețele private mai mult ca niciodată. În loc să se confrunte cu presiunea rapoartelor trimestriale și a investitorilor publici, acești „unicorni” continuă să primească finanțare abundentă din fondurile de capital de risc (VC). Conform datelor de la PitchBook, finanțarea globală prin capital de risc s-a triplat în ultimul deceniu.

„Cei care au acces la companiile de cea mai înaltă calitate sunt investitorii de capital de risc care sunt deja bogați. Și aceasta este o mare problemă pentru generația noastră”, a spus Elson.

Acest sentiment de a fi lăsat în urmă nu este lipsit de merit. Jay Ritter, profesor de finanțe la Universitatea din Florida, spune că firmelor de astăzi le ia, în medie, 14 ani pentru a deveni publice. Până când o companie devine în sfârșit publică, cea mai rapidă fază de creștere este adesea încheiată. O IPO nu mai este un semn de „promisiune viitoare”, ci mai degrabă un semn că cea mai mare petrecere s-a încheiat.

Acest lucru îi lasă pe aspiranții la investiții într-o arenă diferită: piața secundară, unde se tranzacționează acțiuni ale companiilor private. Dar acesta este un club extrem de exclusivist. Pentru a te alătura, trebuie să fii un investitor acreditat conform standardelor SEC: o avere netă de peste 1 milion de dolari, excluzând o locuință, sau un venit anual de peste 200.000 de dolari. Doar aproximativ 13% dintre americani îndeplinesc aceste criterii.

„Se simte ca într-un club închis”, a spus Vivian Tu, o educatoare în finanțe personale în vârstă de 31 de ani. „Dacă ești bogat, ești înăuntru. Dacă nu ești, îmi pare rău, ești afară.”

Generația Z din întreaga lume începe să investească înainte de vârsta de 21 de ani din cauza fricii de a rata ocazia - FOMO (Ilustrație: Getty).

„TikTok-izarea” finanțelor - Când FOMO întâlnește click-ul

Pe măsură ce ușile curentului mainstream par să se închidă, Generația Z își găsește propriile căi. Și aici se întâlnește FOMO financiar cu tehnologia și cultura online. Fiind crescută cu tendințe virale și povești despre îmbogățiri instantanee, această generație aplică aceeași urgență portofoliilor sale de investiții.

„TikTokizarea” finanțelor este un factor cheie. Platforme precum TikTok, YouTube Shorts și camerele de chat Discord au transformat concepte complexe precum ETF-urile, tranzacționarea cu opțiuni și criptomonedele în lecții scurte și ușor de digerat.

Influenceri financiari precum Tori Dunlap și Humphrey Yang au făcut investițiile accesibile, distractive și, cel mai important, au creat un sentiment de urgență. Aproape 7 din 10 membri ai Generației Z recunosc că simt o FOMO financiară atunci când navighează pe rețelele sociale.

Aplicațiile de tranzacționare precum Robinhood și Public au dărâmat ultima barieră. Cu interfețe simplificate, fără comisioane și funcții de acțiuni fracționare, cumpărarea unei fracțiuni dintr-o acțiune Tesla a devenit la fel de ușoară ca glisarea pe Tinder. Investițiile au devenit mai puțin o decizie financiară serioasă și mai mult o doză de dopamină care creează dependență.

Rezultatul a fost o creștere fără precedent a participării. Pew Research raportează că până în 2024, 53% dintre adulții din Generația Z din SUA vor deține cel puțin o formă de investiție, față de 34% cu doar doi ani în urmă.

Însă această democratizare vine și la pachet cu o cultură tribală a investițiilor. O postare pe forumul WallStreetBets de pe Reddit poate zgudui întreaga piață, așa cum demonstrează saga GameStop.

Investițiile au devenit o formă de „monedă socială”. Deținerea unei acțiuni de tip meme sau a unei criptomonede la modă nu este doar o decizie financiară, ci o declarație despre apartenența la o comunitate, despre „urmarea trendului”. Nimeni nu vrea să fie singurul care nu înțelege ce se întâmplă când prietenii săi vorbesc despre „Dogecoin pe Lună”.

Prețul „nu vrei să fii lăsat în urmă”

Frica Generației Z de a rata ceva nu se oprește la bursă. Ea pătrunde în fiecare aspect al vieții sociale și creează o povară financiară uriașă.

Un sondaj șocant realizat de Ally Financial pe tema „prieteniei” a dezvăluit că Generațiile Z și Y cheltuiesc în medie 250 de dolari pe lună pe activități sociale cu prietenii. În timp ce trei din cinci recunosc că acest lucru le afectează negativ obiectivele financiare pe termen lung, 69% încă acordă prioritate întâlnirilor cu prietenii cel puțin săptămânal.

Odată cu creșterea costului vieții, de la cocktailuri de 20 de dolari la bilete scumpe la concerte, menținerea relațiilor sociale a devenit o dilemă: cheltuielile „obosesc portofelul” sau lipsa cheltuielilor „obosește inima”. Aproximativ 20% au recunoscut că diferențele financiare au dus la destrămarea unei prietenii. Aproape 25% au dat vina pe greutățile economice pentru că le-a îngreunat întâlnirea cu prietenii.

Totuși, ei încă acceptă „să plătească pentru a juca”. Aproximativ 25% dintre respondenți au confirmat că ar prefera să rămână fără bani decât fără prieteni. În spatele acestei alegeri se află o frică chiar mai mare decât teama de a rămâne cu mâinile goale: teama de singurătate. Organizația Mondială a Sănătății (OMS) a avertizat că singurătatea este o amenințare gravă la adresa sănătății, echivalentă cu fumatul a 15 țigări pe zi. Un sondaj Gallup a arătat, de asemenea, că bărbații din Generațiile Z și Y din SUA sunt printre cei mai singuri din lume.

FOMO (Fear Of Money - Dezamăgire personală) socială, amplificată de imaginile pline de farmec de pe Instagram, a devenit un puternic factor motivațional pentru cheltuieli. Un studiu Empower a constatat că mai mult de jumătate dintre americani (57%) au luat decizii financiare după ce au văzut stilul de viață al altor persoane online. Cele mai frecvente cheltuieli legate de FOMO au fost mâncatul în oraș (21%) și călătoriile (18%).

Multe membre ale Generației Z și Y se simt prinse între teama de a rata evenimente importante și povara tot mai mare a datoriilor (Ilustrație: Getty).

Sabia cu două tăișuri - între risc și dorința de autonomie

Așadar, unde o va duce această furtună FOMO pe Generația Z? Experții financiari oferă perspective contradictorii, zugrăvind o imagine complexă a unei generații care este atât nesăbuită, cât și ambițioasă.

Partea întunecată a FOMO (Fucking Out - Dezorientare Mentală) este incredibil de riscantă. „Îi sfătuim pe investitori să fie atenți la ce își doresc”, avertizează Matt Kennedy, strateg la Renaissance Capital. Implicarea în companii aflate în stadiu incipient poate genera randamente uriașe, dar înseamnă și parierea pe modele de afaceri nedemonstrate.

Listarea la bursă a Figma este o lecție valoroasă. Acțiunile au deschis la 85 de dolari, dublu față de prețul de 33 de dolari al IPO-ului. Investitorii individuali, incapabili să cumpere la prețul inițial, s-au grăbit să achiziționeze acțiunile la maxim. Doar câteva săptămâni mai târziu, prețul acțiunilor s-a prăbușit vertiginos, lăsând mulți „cărbuni încinși” în timp ce investitorii instituționali au obținut profituri mari.

Piețele private sunt și mai riscante. Falimentul bursei Linqto, pre-IPO, care este investigată de SEC pentru presupusa vânzare de valori mobiliare către investitori necalificați, este un semnal de alarmă cu privire la lipsa de transparență și supraveghere.

Barry Ritholtz, fondatorul Ritholtz Wealth Management, o spune fără menajamente: „O companie privată precum OpenAI apare, iar imediat oamenii sunt râvniți, se tem să nu rateze ocazia și cred că o pot alege pe următoarea. Istoria arată că probabilitatea ca acest lucru să se întâmple este aproape zero.”

Însă FOMO (frica de a rămâne în urmă) este, de asemenea, o forță surprinzător de pozitivă. Frica de a fi lăsați în urmă a alimentat un val de autoeducație financiară. 66% dintre americani caută în mod activ conținut educațional financiar pe rețelele de socializare.

Faptul că au văzut succesul altor persoane, deși a provocat comparații, a inspirat și 71% dintre oameni să își îmbunătățească obiceiurile financiare. Peste 15% dintre persoanele care se confruntă cu FOMO financiar au spus că acest lucru i-a inspirat să investească, în timp ce alții au deschis un nou cont de economii (14%) sau și-au îmbunătățit strategia de rambursare a datoriilor (13%).

Mai important, reflectă o schimbare psihologică profundă. Generația Z nu vrea să urmeze calea sigură a părinților lor. Simt că sistemul actual nu le este de folos, așa că decid să-și stabilească propriile reguli.

„Există o dorință de control și autonomie, o mentalitate proactivă în stil american: să-ți găsești propriul drum, în loc să depinzi de sistem”, a declarat Juliette Richert, specialistă la The Artemis Fund.

Când casele au devenit inaccesibile și acțiunile companiilor de top erau prea scumpe, aceștia s-au orientat către noi clase de active: criptomonede, proprietăți imobiliare fracționare și obiecte de colecție, de la cărți sportive la adidași. După cum spune Scott Galloway: „S-au gândit: «Bine, uitați de asta. Îmi voi crea propria clasă de active. Și îmi voi crea propria volatilitate.»”

Frica de a rata ceva (FOMO) remodelează modul în care o generație definește investițiile, succesul și chiar prietenia (Ilustrație: QuickFrame).

Generația Z nu este o versiune mai tânără a generațiilor anterioare de investitori. Este produsul unei ere unice, una marcată de inegalitatea oportunităților, conectivitate digitală omniprezentă și o presiune socială constantă numită FOMO (Fucking Out - Depresie la Migrație).

Frica de a rata ocazia este atât slăbiciunea lor, care îi împinge în decizii impulsive și riscante, cât și cea mai mare putere a lor, care îi motivează să exploreze, să învețe și să încalce vechile reguli financiare. Sunt îndrăzneți, au relații bune și nu se tem să conteste Wall Street-ul.

Jocul financiar al acestui an și al celor care vor urma este remodelat de această generație. Instituțiile financiare trebuie să se reinventeze, creând produse mai transparente, adaptate la dispozitive mobile, care combină educația, divertismentul și etica. Pentru că, pentru Generația Z, FOMO (Fucking Out of Money - Dezamăgirea de a fi în pericol) este mai mult decât un sentiment, este o forță financiară puternică și nu va dispărea prea curând.

Sursă: https://dantri.com.vn/kinh-doanh/gen-z-giua-vong-xoay-fomo-khi-noi-so-bo-lo-thay-doi-cuoc-choi-tai-chinh-20250815214041147.htm