CII корректирует план по мобилизации дополнительных 1 977,8 млрд донгов

CII планирует выпустить конвертируемые облигации на сумму 1 977,8 млрд донгов

25 декабря 2023 года акционерное общество «Ho Chi Minh City Infrastructure Investment Joint Stock Company» (код CII) опубликует список акционеров для внеочередного собрания. В частности, ожидается, что компания представит акционерам корректировку плана выпуска второго пакета конвертируемых облигаций, одобренного собранием акционеров в мае 2023 года.

В частности, это пакет конвертируемых облигаций номинальной стоимостью 1 977,8 млрд донгов без обеспечения и без варрантов. Конвертируемые облигации выпускаются среди существующих акционеров в соотношении 20:1, что эквивалентно праву акционеров, владеющих 20 акциями, приобрести 1 новую облигацию номинальной стоимостью 100 000 донгов за облигацию.

План по мобилизации 2,840 млрд новых облигаций был скорректирован для мобилизации дополнительных 19,778 млрд донгов, изображение 1 — CII планирует скорректировать свой план мобилизации до 1 977,8 млрд донгов (фото TL)

Срок обращения облигаций составляет 10 лет, с фиксированной процентной ставкой 10% годовых в течение первых четырёх процентных периодов. Для последующих процентных периодов процентная ставка будет рассчитываться на основе средней справочной процентной ставки Vietcombank плюс 2,5% годовых.

Целью выпуска облигаций является погашение долга CII по облигациям. В частности, 500 млрд донгов будет направлено на погашение долга по облигациям CIIB2023009, а 590 млрд донгов — на погашение долга по облигациям CIIB2124001. Кроме того, компания планирует внести 1 200 млрд донгов в Ninh Thuan BOT LLC и приобрести корпоративные облигации, выпущенные этим подразделением.

Ранее, с 26 октября 2023 года по 28 декабря 2023 года, компания Ho Chi Minh City Infrastructure Investment также выпустила первую партию конвертируемых облигаций в соотношении 10:1. Общая сумма привлеченных облигаций составила 2 840,2 млрд донгов. Из них 1 200 млрд донгов были инвестированы в облигации компании Ninh Thuan BOT One Member Co., Ltd., а 1 640,2 млрд донгов — в облигации компании Hanoi Highway Investment and Construction Joint Stock Company.

CII реструктурирует источники капитала, выручка падает на 65%

План выпуска облигаций является частью программы реструктуризации капитала CII, направленной на снижение доли долга в общем объёме финансового левериджа компании. В связи с этим CII планирует выпустить конвертируемые облигации на сумму 7 000 млрд донгов. Компания заявила, что в случае реализации плана соотношение долга к собственному капиталу CII снизится с 2,2 до 1,1.

В период реструктуризации выручка CII в третьем квартале значительно снизилась. В частности, выручка достигла 761,2 млрд донгов, снизившись на 65,5% по сравнению с аналогичным периодом. Себестоимость реализованной продукции составила 466,3 млрд донгов, а валовая прибыль — 265,7 млрд донгов, снизившись на 19,2%.

Финансовые доходы за этот период увеличились на 83,5%, достигнув 270,6 млрд донгов. Финансовые расходы, напротив, также увеличились на 15,1%, достигнув 371,8 млрд донгов. Только процентные расходы составили 267,9 млрд донгов. Расходы на управление бизнесом и продажи составили 12,9 млрд и 68,1 млрд донгов соответственно. Прибыль после уплаты налогов в третьем квартале достигла 107,3 млрд донгов, увеличившись на 9,7% по сравнению с аналогичным периодом.

В структуре капитала CII наблюдается тенденция к снижению совокупных обязательств более чем вдвое по сравнению с началом года: с 20 258,5 млрд до 10 022,6 млрд донгов. Долгосрочная задолженность сократилась с 9 415 млрд до 7 791,1 млрд донгов. Собственный капитал достиг 8 058 млрд донгов, а накопленная нераспределенная прибыль после налогообложения — 2 441,5 млрд донгов.

Скандал с выводом капитала лидерами компаний приводит к резкому падению цен на акции.

Также недавно акционеры CII проявили большой интерес к делу о внезапной продаже г-ном Ле Куок Бинем, генеральным директором компании, и его женой всех своих почти 10 миллионов акций. После сделки доля владения г-ном Бинем и его женой снизилась до 0%.

Хотя г-н Бинь и попытался успокоить акционеров, объяснив, что продажа активов направлена на получение средств для дальнейшего инвестирования в конвертируемые облигации CII, в период продажи акций г-ном Бинем цена акций CII также продемонстрировала неблагоприятную динамику.

С 10 по 23 октября, когда г-н Бинь и его жена продали 10 миллионов акций CII, цена этого кода снизилась с 18 400 донгов за акцию до всего лишь 15 600 донгов за акцию. На торгах 5 декабря 2023 года цена CII только-только восстановилась до примерно 17 500 донгов за акцию.

Источник