มติ 42 ว่าด้วยกฎหมาย: หนึ่งทางเดิน หลายโอกาส

ช่องว่างที่เหลืออยู่หลังจากมติ 42 หมดอายุลงนั้นไม่ใช่เพียงปัญหาด้านขั้นตอนเท่านั้น ในบริบทนั้น การทำให้มติ 42 ถูกกฎหมายนั้นไม่ใช่เพียงแค่การเคลื่อนไหวทางเทคนิคเท่านั้น แต่เป็นการตัดสินใจเชิงกลยุทธ์เพื่อเปิดพื้นที่การเติบโตใหม่

รัฐสภา ได้ผ่านกฎหมายแก้ไขและเพิ่มเติมมาตราต่างๆ ของกฎหมายสถาบันสินเชื่อ

จาก “มติพิเศษ” สู่ความจำเป็นในการสร้างกรอบการทำงานที่ยั่งยืน

เมื่อสุดสัปดาห์ที่ผ่านมา รัฐสภาได้ผ่านกฎหมายแก้ไขและเพิ่มเติมมาตราต่างๆ ของกฎหมายว่าด้วยสถาบันสินเชื่อ โดยเฉพาะอย่างยิ่ง เสาหลักสำคัญ 3 ประการของ มติ 42/2017 / QH14 ว่าด้วยการนำร่องการจัดการหนี้เสียของสถาบันสินเชื่อ มาสืบทอด ได้แก่ สิทธิในการยึดทรัพย์สินที่มีหลักประกัน สิทธิในการยึดทรัพย์สินในการบังคับคดี และระเบียบเกี่ยวกับการส่งคืนทรัพย์สินเป็นหลักฐานในคดีอาญา

มติ 42 ที่ออกโดยรัฐสภาในปี 2560 ให้สิทธิในการยึดทรัพย์สินที่มีหลักประกันตามข้อตกลงในสัญญา ลดระยะเวลาในการดำเนินการ และลดต้นทุนทางกฎหมายได้อย่างมาก นับตั้งแต่มีผลบังคับใช้จนถึงสิ้นปี 2566 มติฉบับนี้ช่วยจัดการหนี้เสียได้เกือบ 444,000 พันล้านดอง ซึ่งเป็นตัวเลขที่น่าประทับใจและสะท้อนถึงประสิทธิผลในทางปฏิบัติได้อย่างชัดเจน

มติ 42 ไม่เพียงแต่อำนวยความสะดวกในการชำระหนี้เท่านั้น แต่ยังมีบทบาทในการปรับเปลี่ยนพฤติกรรมของตลาดอีกด้วย อัตราลูกค้าที่ชำระหนี้เชิงรุกเพิ่มขึ้น และการรับรู้ถึงความร่วมมือกับธนาคารก็ดีขึ้น การปฏิรูปเหล่านี้ช่วยปลดล็อกกระแสเงินทุน สร้างเงื่อนไขสำหรับการเติบโตของสินเชื่อ โดยเฉพาะอย่างยิ่งในภาคธุรกิจขนาดกลางและขนาดย่อม

อย่างไรก็ตาม เนื่องจากเป็นกฎหมายนำร่องที่มีระยะเวลาจำกัด มติ 42 จึงจะหมดอายุในวันที่ 1 มกราคม 2024 เมื่อถึงเวลานั้น กฎหมายว่าด้วยสถาบันสินเชื่อที่แก้ไขใหม่ พ.ศ. 2567 จะสืบทอดเนื้อหาเพียงบางส่วนเท่านั้น

สิทธิในการยึดหลักประกันไม่มีผลใช้บังคับอีกต่อไป ทำให้ธนาคารต้องหันกลับไปใช้กลไกการดำเนินคดีที่มีค่าใช้จ่ายสูงและล่าช้า ส่งผลให้กระบวนการจัดการหนี้เสียหยุดชะงัก สถาบันสินเชื่อเสี่ยงต่อการสูญเสียความสามารถในการจัดการสินทรัพย์เชิงรุก ในขณะที่ผู้กู้เริ่มแสดงสัญญาณของการผัดวันประกันพรุ่งและหลีกเลี่ยงภาระผูกพันในการชำระหนี้

อัตราส่วนหนี้สูญในงบดุลซึ่งอยู่ที่ 4.3% ณ เดือนมกราคม 2568 สูงกว่าเกณฑ์ความปลอดภัยที่ 3% ซึ่งกำหนดโดยระบบธนาคาร ส่งผลให้ต้นทุนการสำรองเพิ่มขึ้น ส่งผลโดยตรงต่อผลกำไรและความสามารถในการลดอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ เมื่อมองในมุมกว้างขึ้น จะเกิดผลกระทบแบบ “คอขวด” ต่อ เศรษฐกิจ เมื่อสินเชื่อใหม่ถูกปิดกั้นเนื่องจากหนี้เก่าที่ไม่ได้รับการชำระคืน

“ รัฐบาล เวียดนามตั้งเป้าการเติบโตอย่างน้อย 8% ในปี 2025 โดยคาดว่าภาคการธนาคารจะเป็นตัวกระตุ้นสำคัญในการกระตุ้นเศรษฐกิจ ในบริบทที่มติ 42 กำลังจะหมดอายุลงและอัตราส่วนหนี้เสียของทั้งอุตสาหกรรมยังคงอยู่ในระดับสูง (4.3% ณ เดือนมกราคม 2025) การสร้างกรอบกฎหมายอย่างเป็นทางการเพื่อจัดการกับหนี้เสียจึงเป็นเรื่องเร่งด่วน” ทีมวิเคราะห์จาก VNDirect Securities แสดงความคิดเห็น

โอกาสสำหรับผู้มีความตั้งใจและมีความสามารถ

ผู้ให้กู้ที่เน้นการให้สินเชื่อปลีกซึ่งจัดการสินเชื่อรายย่อยจำนวนมากหรือกลยุทธ์ที่เน้นการให้สินเชื่อรถยนต์เป็นหลักจะได้รับประโยชน์

กฎหมายไม่ได้ให้สิทธิพิเศษแก่ธนาคารมากขึ้น แต่สร้างสนามแข่งขันที่ยุติธรรมซึ่งผู้ที่มีความสามารถในการดำเนินการ กระบวนการภายในที่แข็งแกร่ง และมีกลยุทธ์สินเชื่อที่ชัดเจนจะได้รับประโยชน์

“เราเชื่อว่าการทำให้กฎระเบียบข้างต้นของมติ 42 ถูกต้องตามกฎหมายถือเป็นก้าวสำคัญในการขจัดปัญหาที่เกี่ยวข้องกับกระบวนการจัดการหนี้เสียของอุตสาหกรรมการธนาคาร” SSI Research ระบุความเห็นในรายงานการประเมินอุตสาหกรรมการธนาคาร

เมื่อมีการวางกรอบกฎหมายแล้ว หนี้เสียจะไม่ค้างชำระเป็นเวลานานอีกต่อไป ทำให้เกิดทัศนคติในการกู้ยืมที่ไม่รับผิดชอบ ในทางกลับกัน ผู้กู้ยืมจะถูกบังคับให้พิจารณาอย่างรอบคอบ ในขณะที่ธนาคารจะมีเครื่องมือมากขึ้นในการบังคับใช้สัญญาต่อสาธารณะ โดยมีการกำกับดูแล เพื่อให้เกิดความยุติธรรมและสอดคล้องกับกฎหมาย

จากการวิเคราะห์ของทีม VNDirect สถาบันสินเชื่อที่เน้นการให้สินเชื่อรายย่อย เช่น VPBank, ACB, TPB, VIB ซึ่งต้องจัดการกับหนี้รายย่อยจำนวนมากหรือมีกลยุทธ์เน้นไปที่กลุ่มสินเชื่อรถยนต์มากขึ้น จะได้รับประโยชน์ นอกจากนี้ กฎหมายดังกล่าวจะสนับสนุนสถาบันสินเชื่อที่ได้รับการถ่ายโอนบังคับ เช่น VPBank, MB, Vietcombank หรือ HDBank ในการปรับโครงสร้างธนาคารที่อ่อนแอด้วยความสามารถในการเรียกคืนหลักประกันเชิงรุก

สำหรับธนาคาร ข้อได้เปรียบที่สำคัญคือขั้นตอนการเตรียมการในขั้นตอนก่อนหน้า ในช่วงเวลาที่มติ 42 มีผลบังคับใช้ กลุ่มธนาคารค้าปลีก โดยเฉพาะธนาคารชั้นนำในตลาด เช่น VPBank ได้พัฒนาศูนย์ประมวลผลหนี้แบบรวมศูนย์และผสานเทคโนโลยีดิจิทัลเข้ากับการจัดการหลักประกัน เป็นผลให้เมื่อเส้นทางกฎหมายได้รับการฟื้นฟูและยกระดับผ่านกฎหมาย หน่วยงานต่างๆ ก็พร้อมทั้งในแง่ของบุคลากรและกระบวนการ

ก่อนที่มติ 42 จะได้รับการรับรอง ในปี 2024 VPBank ได้จัดตั้งแผนกจัดเก็บหนี้และชำระหนี้ (DCD) ขึ้นเพื่อตอบสนองความต้องการที่เพิ่มมากขึ้นในด้านการบริหารความเสี่ยง ส่งผลให้ในไตรมาสแรกของปี 2025 ยอดจัดเก็บหนี้ที่ได้รับการแก้ไขความเสี่ยงของ VPBank สูงถึง 856,000 ล้านดอง ซึ่งเพิ่มขึ้นกว่าสองเท่าจากช่วงเวลาเดียวกัน ส่งผลให้รายได้สุทธิจากกิจกรรมอื่นๆ เพิ่มขึ้นอย่างมาก ตามข้อมูลของ Vietcap Securities เมื่อมติ 42 ได้รับการรับรอง ประสิทธิภาพการจัดเก็บหนี้ของ VPBank ในปี 2025 จะดีขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ ซึ่งจะช่วยลดแรงกดดันจากต้นทุนการระดมเงินและการแข่งขันด้านอัตราดอกเบี้ย

โดยสรุป การทำให้ถูกกฎหมายจะสร้างช่องทางทางกฎหมายที่มีประสิทธิภาพและมั่นคงในระยะยาว ช่วยเสริมสร้างความเชื่อมั่นของนักลงทุนในประเทศและต่างประเทศในศักยภาพการบริหารจัดการในระดับมหภาคและความโปร่งใสของตลาดการเงินของเวียดนาม ในบริบทของการบูรณาการและการแข่งขันระดับโลก นี่ถือเป็นข้อดีอย่างมากสำหรับเวียดนามในแผนที่การดึงดูดเงินทุนการลงทุนระยะยาว

ที่มา: https://baodautu.vn/luat-hoa-nghi-quyet-42-mot-hanh-lang-nhieu-co-hoi-d318569.html