เพราะเหตุใดอัตราดอกเบี้ยเงินกู้จึงลดลงช้ากว่าอัตราดอกเบี้ยเงินฝาก?

ANTD.VN - ธนาคารแห่งรัฐเชื่อว่าปัจจุบันธนาคารต่างๆ กำลังระดมเงินทุนระยะสั้นมากกว่า 80% ในขณะที่สินเชื่อคงค้าง 50% เป็นสินเชื่อระยะกลางและระยะยาวที่มีระยะเวลาปรับตัวยาวนาน จึงยังมีความล่าช้าอยู่

อัตราดอกเบี้ยลดลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบ 20 ปี

ดาว มิญ ตู รองผู้ว่าการธนาคารแห่งรัฐเวียดนาม (SBV) ระบุว่า ในปี 2566 ธนาคารแห่งรัฐเวียดนาม (SBV) ได้ปรับลดอัตราดอกเบี้ยนโยบายลง 4 ครั้ง โดยลดลง 0.5-2.0% ต่อปี เนื่องจากอัตราดอกเบี้ย โลก ยังคงปรับตัวสูงขึ้นอย่างต่อเนื่องและอยู่ในระดับสูง ส่งผลให้เกิดภาวะที่อัตราดอกเบี้ยเงินกู้ในตลาดลดลง นอกจากนี้ สถาบันการเงินยังได้รับคำสั่งให้ลดต้นทุนและดำเนินมาตรการต่างๆ เพื่อลดอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ไปพร้อมๆ กัน จนถึงปัจจุบัน อัตราดอกเบี้ยเงินฝากและอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ใหม่ของธนาคารพาณิชย์ลดลงประมาณ 2.0% ต่อปี เมื่อเทียบกับสิ้นปี 2565

รองผู้ว่าการธนาคารพาณิชย์ ระบุว่า ในช่วงต้นปี 2566 อัตราดอกเบี้ยเป็นประเด็นที่ตึงเครียดมาก แต่ในช่วงครึ่งหลังของปี ธนาคารพาณิชย์ต่างตระหนักถึงประเด็นการลดอัตราดอกเบี้ยเพื่อช่วยเหลือภาคธุรกิจและประชาชน ดังนั้น อัตราดอกเบี้ยเงินกู้เฉลี่ยจึงลดลงอย่างมากจนถึงปัจจุบัน

อาจกล่าวได้ว่า ณ จุดนี้ อัตราดอกเบี้ยเงินกู้อยู่ในระดับต่ำมาก ทั้งระยะสั้น ระยะกลาง และระยะยาว รวมถึงภาคธุรกิจที่มีความสำคัญและไม่ใช่กลุ่มธุรกิจที่มีความสำคัญ อัตราดอกเบี้ยโดยรวมลดลงตามที่สื่อประเมินไว้ และเราเห็นว่าอยู่ในระดับต่ำสุดในรอบ 20 ปีที่ผ่านมา ซึ่งธนาคารพาณิชย์หลายแห่งระบุว่าอัตราดอกเบี้ยไม่ควรลดลงไปกว่านี้อีกแล้ว

ปัจจุบันอัตราดอกเบี้ยสูงที่ยังคงเหลืออยู่นั้น มาจากช่วงก่อนหน้าที่ธนาคารพาณิชย์ระดมอัตราดอกเบี้ยสูง แต่แน่นอนว่าภายในปี 2567 ระดับนี้จะไม่สามารถรักษาไว้ได้อีกต่อไป” นายตูกล่าวเน้นย้ำ

Năm 2024 sẽ không còn duy trì lãi suất cao nữa

อัตราดอกเบี้ยสูงจะไม่คงอยู่อีกต่อไปในปี 2567

นาย Pham Chi Quang ผู้อำนวยการฝ่ายนโยบายการเงิน (SBV) เปิดเผยเพิ่มเติมว่า อัตราดอกเบี้ยข้ามคืนระหว่างธนาคารต่างๆ ในปัจจุบันอยู่ในระดับต่ำมากที่ 0.2 - 0.5% ซึ่งสร้างเงื่อนไขที่ดีมากสำหรับสถาบันสินเชื่อในการมีช่องทางในการให้สินเชื่อในอัตราดอกเบี้ยต่ำ

“อัตราดอกเบี้ยเงินฝากเฉลี่ยของธนาคารพาณิชย์สำหรับธุรกรรมที่เกิดขึ้นใหม่อยู่ที่ 3.9% ต่อปี ส่วนอัตราดอกเบี้ยเงินกู้เฉลี่ยสำหรับธุรกรรมที่เกิดขึ้นใหม่อยู่ที่ 6.7% ต่อปี ลดลงกว่า 2% เมื่อเทียบกับสิ้นปี 2565 ดังนั้นอัตราดอกเบี้ยเงินฝากและเงินกู้ของธนาคารในปัจจุบันจึงต่ำกว่าช่วงก่อนเกิดการระบาดของโควิด-19 มาก” นายกวางกล่าว

นาย Pham Chi Quang อธิบายสถานการณ์อัตราดอกเบี้ยเงินกู้ลดลงช้ากว่าอัตราดอกเบี้ยเงินฝากว่า ในโครงสร้างงบดุล แหล่งทุนของธนาคารพาณิชย์ในปัจจุบันร้อยละ 80 มาจากระยะสั้น และร้อยละ 20 มาจากระยะกลางและระยะยาว ในขณะเดียวกัน สินเชื่อคงค้างกว่าร้อยละ 50 เป็นสินเชื่อระยะกลางและระยะยาว

แม้ว่าอัตราดอกเบี้ยจะลดลงอย่างรวดเร็ว แต่ธนาคารแห่งรัฐเวียดนามก็ยอมรับว่าอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ลดลงช้ากว่าอัตราดอกเบี้ยเงินฝาก นาย Pham Chi Quang ระบุว่า สาเหตุมาจากความล่าช้า เนื่องจากยอดสินเชื่อคงค้างของธนาคารสูงถึง 50% เป็นสินเชื่อระยะกลางและระยะยาว

ปัจจุบันเงินทุนที่ธนาคารพาณิชย์ระดมได้สูงถึง 80% มาจากระยะสั้น มีเพียง 20% เท่านั้นที่มาจากระยะกลางและระยะยาว ขณะเดียวกัน กว่า 50% ของสินเชื่อคงค้างอยู่ในระยะกลางและระยะยาว

ธนาคารที่ให้สินเชื่อระยะกลางและระยะยาวมักพึ่งพาอัตราดอกเบี้ยเงินฝากระยะกลางและระยะยาว 12 เดือนหรือ 24 เดือนบวกส่วนต่าง ส่งผลให้การปรับอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ระยะกลางและระยะยาวเมื่อเทียบกับอัตราดอกเบี้ยเงินฝากล่าช้า” นายกวางอธิบาย

การฉีดทุนเข้าสู่ ระบบเศรษฐกิจ ที่รุนแรงมากขึ้น

ในส่วนของวงเงินเติบโตของสินเชื่อ อีกประเด็นหนึ่งคือ ปีนี้ ธปท. ได้กำหนดวงเงินเติบโต 15% ให้กับธนาคารทั้งหมด แทนที่จะแบ่งไว้เป็นหลายระยะให้ธนาคารยื่นข้อเสนอก่อนพิจารณาขยายช่องว่างเหมือนทุกปี

ตามที่รองผู้ว่าการ Dao Minh Tu กล่าว วงเงินกู้ใหม่นี้ถือเป็นก้าวหนึ่งในการเปลี่ยนแปลงกลไกการจัดองค์กรและการบริหารจัดการ โดยส่งสารไปยังธนาคารต่างๆ ว่าเงินทุนที่อัดฉีดเข้าสู่ระบบเศรษฐกิจในปีนี้จะต้องแข็งแกร่งขึ้น เข้มงวดมากขึ้น และมีความรับผิดชอบมากขึ้น

หากในปีก่อนๆ เรามองว่าเป็นเงินช่วยเหลือและการจัดสรรเงินทุน ปัจจุบันมันเป็นกลไกที่ธนาคารต่างๆ พยายามบรรลุเป้าหมาย เพราะปีที่แล้วมีธนาคารหลายแห่งที่เพิ่มวงเงินสินเชื่อ แต่หลายธนาคารกลับไม่บรรลุเป้าหมาย และบางธนาคารถึงขั้นมีอัตราการเติบโตของสินเชื่อติดลบ ธนาคารที่มีอัตราการเติบโตของสินเชื่อติดลบหรือต่ำอาจไม่กล้าที่จะเติบโต ดังนั้น การเปลี่ยนแปลงคือธนาคารเหล่านี้ต้องพยายามบรรลุเป้าหมายสินเชื่อที่กำหนดไว้” รองผู้ว่าการกล่าว

แม้ว่าจะมีการอนุมัติวงเงินเต็มจำนวนตั้งแต่ต้นปีแล้ว แต่นายทูกล่าวว่า หากธนาคารใดใช้วงเงินเกินวงเงิน ธนาคารแห่งรัฐจะยังคงพิจารณาเพิ่มวงเงินต่อไป แต่เงื่อนไขคือ เศรษฐกิจจะต้องเอื้อต่อการขยายตัวของสินเชื่อ และยังต้องรับประกันความปลอดภัยมหภาค และต้องมั่นใจว่าทุนสินเชื่อไปถึงกลุ่มเป้าหมายที่ถูกต้อง

“การเติบโตอาจสูงถึง 16% ได้เลย หากเศรษฐกิจและธุรกิจต้องการสินเชื่อ” นายเดา มินห์ ตู กล่าวยืนยัน

ลิงค์ที่มา