MSB'nin zirveye dönüşü için on yıldan fazla çaba

Kimlik değişiminde bir dönüm noktası

Vietnam Deniz Ticaret Anonim Şirketi (MSB), eski adıyla Denizcilik Bankası, 1991 yılında Hai Phong şehrinde 40 milyar VND'lik başlangıç ​​sermayesiyle kuruldu.

Bu banka, kuruluşundan ve gelişmesinden bu yana geçen 33 yıl boyunca, kuruluş sermayesini sürekli olarak artırmıştır. Bankanın kuruluş sermayesi, bugüne kadar, kuruluş sermayesine kıyasla 500 kat artarak 20.000 milyar VND'ye ulaşmıştır ve bu rakam, günümüzde 28 ticari banka arasında orta seviyede yer almaktadır.

MSB, 2024 yılında %30'luk azami ihraç oranıyla 600 milyon adede kadar ek hisse ihraç etmeyi planlıyor. Bu, 100 hisseye sahip olan ortaklara 30 yeni hisse verilmesine eşdeğer. Böylece, esas sermaye 20.000 milyar VND'den 26.000 milyar VND'ye çıkarılacak.

Logonun henüz mavi olduğu günlerde, MSB'de bulunan büyük hissedarlar da güçlü bir denizcilik karakterine sahipti; Vietnam National Shipping Lines (Vinalines) 163,1 milyondan fazla hisseye, yani sermayenin %10,88'ine, Gemadept Joint Stock Company 99,8 milyon hisseye, yani sermayenin %6,66'sına ve Vietnam Ocean Shipping Company (VOSCO) yaklaşık 93 milyon hisseye, yani sermayenin %6,2'sine sahipti.

Ayrıca, Vietnam Posta ve Telekomünikasyon Grubu ( VNPT ) da bankanın sermayesinin %19,91'ine denk gelen 298,6 milyondan fazla hisseye sahiptir.

MSB, 14 Ocak 2019'da resmi olarak marka kimliğini ve kısaltmasını Maritime Bank'tan MSB'ye değiştirerek, MSB'yi Vietnam'ın en güvenilir, müşteri dostu ve karlı bankası haline getirmek için 2019-2023 yıllarını kapsayan 5 yıllık bir strateji başlattı.

MSB marka kimliğini değiştiriyor.

HoSE için 2 yıldan fazla hazırlık

Aralık 2020 sonu itibarıyla, MSB'nin 1,17 milyardan fazla hissesi , ilk işlem gününde hisse başına 15.000 VND referans fiyatıyla Ho Chi Minh Şehir Borsası'nda (HoSE) resmen işlem görüyordu; bu da 17.625 milyar VND'nin üzerinde bir piyasa değerine denk geliyordu. Ancak bankanın bu sonuca ulaşmak için uzun bir hazırlık sürecinden geçmesi gerekti.

MSB'nin 2018 yılındaki yıllık genel kurul toplantısında, şirketin HoSE'de hisse senedi listelenmesi için kayıt yaptırma planı onaylandı ve tarihin 2019'un ilk çeyreği olması bekleniyor.

Ancak bankanın halka arz danışmanlık ortağı Ho Chi Minh Securities Corporation (HSC), hissedarlar ve yatırımcıların faydalarını en üst düzeye çıkarmak ve aynı zamanda MSB'nin imajını güçlendirmek için olumlu piyasa gelişmelerinden yararlanmak amacıyla halka arzın iki uygulama yol haritası seçeneğinden birine göre uygulanmasını önerdi.

Buna göre, 2018 sonu ile 2019 başı arasında finans ve borsa piyasalarında yaşanan gelişmelerin resmi olarak listeleme için olumlu sinyaller vermemesi üzerine MSB yönetimi, hisselerin 2019'un üçüncü çeyreğinde HoSE'de listelenmesi planını uygulamaya koymaya karar verdi.

MSB, halka arz uygulamasının Bankanın yatırım portföyünü çeşitlendirmesine (yabancı hissedar oranını artırmasına), borsada işlem gördükten sonra piyasa değerini yükseltmesine yardımcı olacağını ve tüm hazine hisselerinin seçilmiş yatırımcılara satılmasıyla yaklaşık 1,1 milyar dolara ulaşmasının beklendiğini belirtti.

HoSE, Kasım 2019'da MSB'nin borsaya kote olma başvurusunu aldığını duyurmuştu. Ancak, Mayıs 2020'de yapılan yıllık genel kurul toplantısında, HoSE'deki ilk borsaya kote olma başvurusunun askıya alınması onaylanmış ve hisselerin borsaya kote edilmesinin uygun bir piyasa zamanında yeniden başlatılmasına karar verilmiştir.

Banka, Aralık 2020'de HoSE'de resmi olarak listelenmeden önce birçok olumlu bilgi yayınladı.

Buna göre MSB, 2020 yılının ilk 9 ayına ilişkin iş sonuçlarını açıkladı; konsolide toplam aktifler 166.000 milyar VND'yi aşarak belirlenen planın yaklaşık %98'ine ulaştı; vergi öncesi kâr ise 1.666 milyar VND'ye ulaşarak önceki 1.439 milyar VND'lik planı aştı.

En dikkat çekici olanı, 2020'nin üçüncü çeyreğinin sonunda MSB'nin VAMC'ye satılan tüm batık alacakları kapatmış olmasıdır. Oysa banka, Haziran 2020'de VAMC tarafından ihraç edilen özel tahvillerin nominal değeri yaklaşık 1.185 milyar VND'ydi. Böylece banka, sadece 3 ay içinde VAMC'deki borcunu başarıyla kapatmıştır.

Mali rapora göre, MSB, 2016 yılında VAMC tarafından ihraç edilen özel tahvillerden yaklaşık 8,874 milyar VND tutarında tahvil çıkardı. 31 Aralık 2017 itibarıyla MSB'nin VAMC'ye sattığı tahsili gecikmiş alacaklar 9,319 milyar VND'ye yükseldi.

2018 yılına gelindiğinde VAMC tarafından ihraç edilen özel tahvillerin değeri 6.000 milyar VND'den yaklaşık 3.314 milyar VND'ye keskin bir düşüş göstermiş ve 2019 yılı sonunda 1.533 milyar VND'ye gerilemiştir.

23 Aralık 2020, Vietnam Deniz Ticaret Anonim Şirketi'nin (MSB hisse kodlu) 1,175 milyar hissesinin Ho Chi Minh City Borsası'nda resmen listelendiği tarihi bir olaydır.

MSB, Ho Chi Minh City Borsası'nda 3 yılı aşkın süredir işlem gören hisselerinin ardından bugüne kadar 1 milyar ABD dolarını aşan bir tüzük sermayesine ulaşmıştır. 2024 yılında tüzük sermayesindeki artış, bankanın ölçek açısından rekabetçi konumunu iyileştirmek, sermaye tamponlarını desteklemek, yüksek bir CAR oranını korumak ve kredi akışını teşvik etmek için ivme yaratmaya devam etmektedir.

Stratejik ortaklar

ROX Group (eski adıyla TNG Holdings Vietnam), 2007 yılında faaliyet alanını finansal yatırıma genişleterek Maritime Bank (MSB) ile ortak oldu. 2020 yılına gelindiğinde Grup, 100'den fazla şirket, 11 sanayi bölgesi, 5 kompleks kentsel alan, 4 yerleşim alanı, 6 ticari merkez ve 6 ofis binası geliştirmiş ve yönetmişti.

ROX Group web sitesinde tanıtım.

ROX Group ekosisteminde yer alan bir şirket olan ve borsada TN1 koduyla işlem gören ilk ROX Group üyesi olan ROX Key Holdings JSC'nin (eski adıyla TNS Holdings) finansal raporunda, şirketin 2024 yılı birinci çeyreğinin sonunda MSB hisselerinde 518 milyar VND'nin üzerinde orijinal fiyata sahip kısa vadeli finansal yatırımı, bunun da 707 milyar VND'nin üzerinde adil değeri olduğu görülmektedir.

Ayrıca 2020 yılında ROX Cons Vietnam İnşaat Yatırım Anonim Şirketi (eski adıyla TNCons Vietnam İnşaat Yatırım Anonim Şirketi) de MSB'ye yaklaşık 490 milyar VND sermaye yatırımı kaydedildiğini gösteren bir mali rapor açıkladı.

MSB halka açılmadan önce şirket, 2018 yılında 29 milyon MSB hissesi satın almış, 2020 yılında ise 23,9 milyon MSB hissesi alıp satmıştı.

MSB, 2019 yılında Yönetim Kurulu Kararı/Kararına ilişkin Genel Kurul belgelerini açıkladı; bu belgeler, söz konusu bankanın bir zamanlar Saigon Garment - Match Joint Stock Company'ye garanti sağladığını ve birçok kez Nha Trang Bay Construction Investment Joint Stock Company'ye kredi sağladığını gösteriyor.

May - Diem Sai Gon, Ho Chi Minh City, Ben Van Don 346 adresinde bulunan ve toplam 23.061 m2'lik arsa alanına sahip GoldView projesinin yatırımcısı olarak biliniyor. Toplam yatırım tutarı 3.600 milyar VND'nin üzerinde olan GoldView projesi, Aralık 2017'de tamamlandı.

Proje web sitesinde, proje yönetim ve geliştirme biriminin TNR Holdings Vietnam (şimdiki adıyla ROX Living) olduğu belirtiliyor. Aynı zamanda, bilinen stratejik finans ortağı ise o zamanlar Maritime Bank olarak bilinen MSB.

GoldView projesinin web sitesi hakkında bilgi.

Nha Trang Körfezi Yatırım ve İnşaat Anonim Şirketi, Phuoc Huu güneş enerjisi santrali projesinin yatırımcısıdır. Bu proje aynı zamanda , ROX Group bünyesinde enerji santrallerinin yatırımı, geliştirilmesi ve işletilmesi alanında faaliyet gösteren özel bir şirket olan TNPower Enerji Anonim Şirketi'nin de tipik bir projesidir .

Proje, 50 MW kurulu güce sahip ve 110 kV gerilim seviyesi üzerinden ulusal elektrik sistemine bağlı, doğrudan şebeke bağlantılı bir fotovoltaik güneş enerjisi santrali içerecek şekilde tasarlanmıştır. Proje, fotovoltaik hücre teknolojisi ve yaklaşık 65 MWp - 50 MWac kurulu güce sahip merkezi invertör kullanarak, toplam yaklaşık 1.200 milyar VND yatırımla hayata geçirilecektir.

MSB hisse senedi ticaretindeki son gelişmelerde, ROX Grubu tüzel kişiliği olan ROX Living JSC, 30 Mayıs - 28 Haziran 2024 tarihleri ​​arasında müzakere yöntemiyle yatırımın yeniden yapılandırılması amacıyla yaklaşık 58,8 milyon MSB hissesini satmak üzere kayıt yaptırdı.

İşlem öncesinde ROX Living, yaklaşık 76,8 milyon MSB hissesine sahipti ve bu da bankanın sermayesinin %3,84'üne denk geliyordu. İşlem başarılı olursa, şirketin sahiplik oranı 18 milyon hisseye, yani bankanın sermayesinin %0,9'una düşecek.

MSB'nin 2023 yönetim raporunda, ROX Living'in yanı sıra ROX Group'a bağlı ROX Key gibi kuruluşların 48,6 milyon MSB hissesi, yani sermayenin %2,4'ü, TN Property Management'ın ise 15,6 milyon MSB hissesi, yani sermayenin %0,8'i bulunmaktadır .

Kaynak: https://www.nguoiduatin.vn/hon-mot-thap-ky-no-luc-tro-lai-top-dau-cua-msb-a669809.html