42 Sayılı Kararın Yasallaştırılması: Tek bir koridor, birçok fırsat.

42 sayılı Kararın yürürlükten kalkmasının ardından oluşan boşluk sadece prosedürel bir sorun değil. Bu bağlamda, 42 sayılı Kararın yasallaştırılması sadece teknik bir hamle değil, yeni büyüme fırsatları yaratmak için stratejik bir karardır.

Ulusal Meclis, Kredi Kuruluşları Kanunu'nun bazı maddelerini değiştiren ve tamamlayan yasayı kabul etti.

“Özel kararlardan” sürdürülebilir bir çerçeve oluşturma ihtiyacına kadar.

Geçtiğimiz hafta sonu, Ulusal Meclis, Kredi Kuruluşları Kanunu'nun bazı maddelerini değiştiren ve tamamlayan bir yasayı kabul etti. Bu yasada, kredi kuruluşlarının batık borçlarının ele alınmasına ilişkin 42/2017 / QH14 sayılı Kararın üç önemli temel unsuru devralındı; bunlar arasında teminatlara el koyma hakkı, icra takibinde mallara el koyma hakkı ve ceza davalarında delil niteliğindeki malların iadesine ilişkin hükümler yer alıyor.

Ulusal Meclis tarafından 2017 yılında çıkarılan 42 sayılı karar, sözleşmesel anlaşmalara göre teminat varlıklarına el koyma yetkisi vererek işlem süresini kısaltıyor ve yasal maliyetleri önemli ölçüde azaltıyor. Yürürlüğe girdiği tarihten 2023 yılının sonuna kadar bu karar, yaklaşık 444.000 milyar VND tutarındaki batık borcun çözülmesine yardımcı oldu; bu etkileyici rakam, kararın pratik etkinliğini açıkça yansıtıyor.

42 sayılı Kararname sadece borç çözümünü kolaylaştırmakla kalmadı, aynı zamanda piyasa davranışını yeniden şekillendirmede de rol oynadı. Müşterilerin borçlarını proaktif olarak ödeme oranı önemli ölçüde arttı ve bankalarla iş birliği gelişti. Bu reformlar, sermaye akışının önünü açarak, özellikle küçük ve orta ölçekli işletmeler sektöründe kredi büyümesi için koşullar yarattı.

Ancak, sınırlı süreli bir pilot yasal düzenleme olan 42 sayılı Karar, 1 Ocak 2024 tarihinde yürürlükten kalktı. O tarihte, 2024 tarihli Kredi Kuruluşları Kanunu'nun tadil edilmiş hali, içeriğinin yalnızca bir kısmını devraldı.

Teminatlara el koyma hakkının artık geçerli olmamasıyla birlikte, bankalar maliyetli ve yavaş dava mekanizmalarına geri dönmek zorunda kalıyor ve bu da tahsil edilemeyen borçların çözüm sürecini aksatıyor. Kredi kuruluşları, varlıkları proaktif olarak yönetme yeteneklerini kaybetme riskiyle karşı karşıya kalırken, borçlular da borç geri ödeme yükümlülüklerini ertelemeye ve bunlardan kaçınmaya yönelik bir eğilim göstermeye başlıyor.

Ocak 2025 itibarıyla %4,3'e ulaşan bilanço içi takipteki krediler oranı, bankacılık sisteminin belirlediği %3'lük güvenlik eşiğinin oldukça üzerinde olup, karşılık ayırma maliyetlerini artırmakta ve karlılığı ve kredi faiz oranlarını düşürme yeteneğini doğrudan etkilemektedir. Daha geniş bir perspektiften bakıldığında, tahsil edilemeyen eski krediler nedeniyle yeni kredilerin bloke olması, ekonomi için bir "darboğaz" etkisi yaratmaktadır.

"Vietnam hükümeti 2025 yılında en az %8'lik bir büyüme hedefliyor ve bankacılık sektörünün ekonomik büyümenin önemli bir itici gücü olması bekleniyor. 42 sayılı Kararın süresinin dolması ve sektör genelindeki takipteki kredi oranının yüksek kalması (Ocak 2025 itibarıyla %4,3) göz önüne alındığında, takipteki kredileri ele almak için resmi bir yasal çerçeve oluşturmak acil bir hal almıştır," yorumunda bulundu VNDirect Securities analiz ekibi.

İstekli ve yetenekli olanlar için fırsatlar.

Perakende kredilendirmeye odaklanan, çok sayıda küçük kredi veren veya otomobil kredilendirmesine daha çok ağırlık veren kredi kuruluşları bundan fayda sağlayacaktır.

Yasallaştırma bankalara ek ayrıcalıklar sağlamaz, aksine güçlü uygulama yeteneklerine, titiz iç süreçlere ve net kredi stratejilerine sahip kurumların avantajlı olacağı eşit bir rekabet ortamı yaratır.

SSI Research, bankacılık sektörüne ilişkin değerlendirme raporunda, "42 sayılı Kararnamede belirtilen düzenlemelerin yasallaştırılmasının, bankacılık sektöründeki tahsil edilemeyen alacakların yönetimi sürecine ilişkin zorlukların çözülmesinde önemli bir adım olduğuna inanıyoruz" ifadelerine yer verdi.

Yasal bir çerçeve oluşturulduktan sonra, tahsil edilemeyen borçlar uzun süre "beklemede" kalmayacak ve sorumsuz borçlanma önlenecektir. Tersine, borç alanlar seçeneklerini dikkatlice değerlendirmek zorunda kalacak, bankalar ise sözleşmeleri şeffaf bir şekilde, denetim altında, adalet ve yasalara uygunluğu sağlayacak şekilde uygulamak için daha fazla araca sahip olacaktır.

VNDirect'in analiz ekibine göre, VPBank, ACB, TPB ve VIB gibi perakende kredilendirmeye odaklanan ve çok sayıda küçük borcu yönetmek zorunda olan veya daha çok otomobil kredilerine odaklanma stratejisi izleyen kredi kuruluşları bundan fayda sağlayacak. Ayrıca, yasallaştırma, VPBank, MB, Vietcombank ve HDBank gibi zorunlu devirlere tabi tutulan kredi kuruluşlarının, teminat varlıklarını proaktif olarak geri kazanmalarını sağlayarak zayıf bankaları yeniden yapılandırmalarına da destek olacaktır.

Bankalar için en önemli avantajlardan biri, önceki dönemde yaptıkları hazırlıklardır. 42 sayılı Karar yürürlükteyken, özellikle VPBank gibi üst düzey bankalar olmak üzere perakende bankalar, merkezi borç işleme merkezleri geliştirmiş ve dijital teknolojiyi teminat yönetimine entegre etmişlerdir. Sonuç olarak, yasal çerçeve mevzuat yoluyla yeniden düzenlenip güncellendiğinde, bu kurumlar hem personel hem de süreçler açısından zaten hazırlıklıydılar.

2024 yılında, 42 sayılı Kararın yasalaşmasından hemen önce, VPBank, risk yönetimine yönelik artan talebi karşılamak için Borç Tahsilatı ve Çözümleme Bölümü'nü (DCD) kurdu. Sonuç olarak, 2025 yılının ilk çeyreğinde, VPBank'ın risk yönetimi altındaki borçlardan elde ettiği gelir 856 milyar VND'ye ulaşarak geçen yılın aynı dönemine göre iki katından fazla artış gösterdi ve diğer faaliyetlerden elde edilen net kâra önemli ölçüde katkıda bulundu. Vietcap Securities'e göre, 42 sayılı Karar yasalaştığında, VPBank'ın 2025 yılındaki borç tahsilat verimliliği önemli ölçüde artacak ve böylece finansman maliyetleri ve faiz oranı rekabetinden kaynaklanan baskı azalacaktır.

Özetle, yasallaştırma, istikrarlı ve uzun ömürlü bir yasal çerçeve oluşturacak ve yerli ve yabancı yatırımcıların Vietnam'ın makroekonomik yönetim yeteneklerine ve finansal piyasasının şeffaflığına olan güvenini güçlendirmeye yardımcı olacaktır. Küresel entegrasyon ve rekabet bağlamında, bu, Vietnam için uzun vadeli yatırım sermayesini çekme haritasında önemli bir avantajdır.

Kaynak: https://baodautu.vn/luat-hoa-nghi-quyet-42-mot-hanh-lang-nhieu-co-hoi-d318569.html