Надлишок 70 мільйонів на місяць: чи варто мені заощаджувати чи купувати золото?

Якщо у вас є надлишок у розмірі 50-70 мільйонів донгів на місяць, експерти пропонують розглянути депозитний сертифікат замість заощаджень та виділити частину на золото.

Я 29-річний чоловік, одружений з жінкою мого віку. Зараз я працюю в компанії, і нею керує моя дружина. Щомісяця, після вирахування всіх витрат, ми з дружиною маємо надлишок у розмірі 50-70 мільйонів донгів.

З огляду на поточну економічну ситуацію, я звернувся за порадою до експерта, куди вкласти ці надлишки грошей, щоб уникнути інфляції. Я не розумію двох каналів: внесення коштів у банк та купівля золота. При внесенні коштів у банк я бачу низькі процентні ставки, боюся, що цього буде недостатньо для компенсації інфляції. При купівлі золота я бачу велику різницю в цінах між внутрішніми та міжнародними цінами, крім того, ціна на золото зростає, боюся, що вона "досягає піку".

В інші канали, такі як акції, я не хочу інвестувати в цей нестабільний період через свій досвід і відчуття, що я недостатньо здатний "брати гроші" з ринку. Наразі у мене недостатньо капіталу на нерухомість, крім того, я вже володію квартирою для проживання та кількома невеликими об'єктами нерухомості, тому на цьому етапі я боюся ризиків, пов'язаних з грошовими потоками.

Хюй

Працівники магазину в Хошиміні демонструють золото в день Бога Багатства, вранці 31 січня. Фото: Тхань Тунг — Працівники магазину в Хошиміні демонструють золото в день Бога Багатства, вранці 31 січня. Фото: *Тхань Тунг*

Консультант:

З вашого запитання я бачу, що ви досліджували інвестиційні канали та маєте особистий досвід у цій сфері. Тому я надам огляд двох каналів, які вас цікавлять, банківських депозитів та золота, а також надішлю вам деяку інформацію щодо інших інвестиційних каналів.

Перш ніж визначати відповідний інвестиційний канал для щомісячного надлишку в 50-70 мільйонів донгів, я припускаю, що у вас вже є фінансовий план, і ви можете повністю використати весь надлишок для інвестицій.

Щодо банківських депозитів та золота, обидва канали мають перевагу в тому, що вони безпечні, захищають та збільшують вартість капіталу. Як ви зазначили, враховуючи поточну процентну ставку за депозитами, яка становить лише близько 5-6% річних, потенційний прибуток від банківських заощаджень може бути обмежений через вплив інфляції, проте ви можете розглянути можливість додавання депозитних сертифікатів у деяких банках.

Депозитний сертифікат – це цінний папір, що видається банками для залучення капіталу від організацій або фізичних осіб. Цей сертифікат схожий на ощадну книжку, яку ви кладете в банк. Гроші, які ви кладете, зберігатимуться протягом певного періоду часу. У цей час банк періодично виплачуватиме відсотки за вашим депозитом. Процентна ставка зазвичай вища, ніж у звичайних формах заощаджень, але вам не дозволяється знімати гроші з рахунку до закінчення терміну дії договору. У разі зняття грошей до закінчення терміну з вас буде стягнуто штраф залежно від умов та угоди між вами та банком. Деякі банки дозволяють вам «передати» цей сертифікат та отримувати відсотки щодня. Однак, наявність отримувача значною мірою залежатиме від того, чи є ринкова ситуація достатньо привабливою.

Перевагою цього продукту є вища процентна ставка за звичайну процентну ставку за заощадженнями. Недоліком є тривалий термін (середньостроковий та довгостроковий), невисока ліквідність, відсутність гнучкості, і ви не зможете скористатися привабливими процентними ставками заощадженнями, як на початку цього року.

Що стосується золота, то це безпечний інвестиційний канал, інструмент захисту від інфляції та коли геополітична ситуація нестабільна. Внутрішня ціна на золото все ще зростає та коливається близько 70 мільйонів донгів за таель, незважаючи на тенденцію до зниження світових цін. Наразі різниця в ціні на золото між двома ринками становить понад 10 мільйонів донгів за таель.

Експерти пояснюють, що зростання внутрішніх цін на дорогоцінні метали пов'язане з тим, що вони давно не імпортувалися, а пропозиція була обмеженою. Крім того, зростання ціни долара США також є причиною зростання внутрішніх цін на золото. Більше того, зростання внутрішніх цін на золото також зумовлене психологією, поточною ситуацією з процентними ставками та нестабільністю геополітики, такою як побоювання щодо конфлікту між Ізраїлем та ХАМАС.

Я вважаю, що це все ще інвестиційний канал, який генерує стабільний прибуток. Згідно зі статистикою фонду Dragon Capital, з 2000 по 2021 рік середній прибуток цього каналу становить 9% на рік. Однак, враховуючи високий рівень внутрішньої ціни на золото, варто розглянути можливість виділення лише частини щомісячного профіциту на цей канал, щоб оптимізувати прибуток від усього портфеля та мінімізувати системний ризик.

Крім того, через брак інформації про ваш портфель нерухомості, я не зміг оцінити доцільність та ефективність портфеля нерухомості. Однак нерухомість все ще є каналом зі здатністю генерувати стабільні та досить високі прибутки в довгостроковій перспективі. З огляду на поточний стабільний та хороший надлишковий грошовий потік, ви можете розглянути використання фінансового левериджу для купівлі будинків та землі. Використання левериджу буде доцільним, коли процентна ставка, яку ви позичаєте, нижча за потенціал зростання придбаної нерухомості.

Наприклад, коли ви позичаєте в банку під середню процентну ставку 9% на рік, тоді як зростання житлової нерухомості у великих містах часто падає в середньому на 11-12% на рік, ви використовуєте «кредитне плече» для збільшення активів вашої родини. Навпаки, коли процентна ставка за кредитом вища, ніж потенціал зростання нерухомості, це означає, що вам не слід використовувати кредитне плече. Оскільки процентна ставка за кредитом знаходиться на привабливому рівні та очікується, що вона буде стабільною в цій країні, використання фінансового левериджу для накопичення активів є цілком розумним, і вам варто його розглянути.

Нгуєн Тхі Туй Чі
Експерт з особистого фінансового планування в
Компанія з інвестиційного консалтингу та управління активами FIDT

Посилання на джерело