Immobilienkredite „retten“ die Kreditwürdigkeit vieler Banken

Viele Banken mit dem höchsten Kreditwachstum am Markt verzeichnen „Kredite für Immobiliengeschäfte“ als ihre wichtigsten ausstehenden Schulden.

Ende Oktober lag das Kreditwachstum in der Gesamtwirtschaft bei unter 7 %, verglichen mit 11,5 % im Vorjahreszeitraum. Das Kreditproblem hat sich für den Bankensektor zu einer schwierigen Angelegenheit entwickelt, da er gleichzeitig mit zahlreichen Herausforderungen konfrontiert ist: von der schwachen Kapitalaufnahmefähigkeit der Unternehmen über die geringe Nachfrage bis hin zum hohen Druck durch notleidende Kredite, was zu einer vorsichtigeren Kreditvergabe führt.

Trotz des insgesamt düsteren Bildes gibt es weiterhin Banken mit außergewöhnlichem Kreditwachstum. Von den derzeit 27 börsennotierten Banken verzeichneten drei Banken bis Ende des dritten Quartals ein Kreditwachstum von über 15 %, zwölf Banken ein Wachstum von 10 % oder mehr.

Die VPBank , die Bank mit dem höchsten Kreditwachstum in den ersten neun Monaten dieses Jahres, investierte den Großteil ihres Kreditvolumens in die Immobilienbranche. Die ausstehenden Kredite in diesem Sektor stiegen in den ersten neun Monaten um mehr als 50 % und erhöhten sich um über 27 Billionen VND. Damit gehört dieser Sektor zu den beiden Sektoren mit dem stärksten Anstieg der ausstehenden Kredite. Das verbleibende Segment entfällt auf Unternehmenskredite für private Haushalte mit einem Kreditwachstum von über 31 %.

Zum Ende des dritten Quartals belief sich der ausstehende Kreditbestand der Mutterbank VPBank auf über 454 Billionen VND, ein Anstieg um fast 26 % gegenüber Jahresbeginn. Davon entfielen über 17,5 % auf Kredite für Immobiliengeschäfte und belegten damit den dritten Platz unter den Geschäftssektoren, nach Krediten an Geschäftskunden und Privatkrediten für den Hauskauf und den Erwerb von Grundstücksnutzungsrechten.

Die ausstehenden Kredite von Privatpersonen zum Hauskauf stiegen gegenüber Jahresbeginn um mehr als 5 Billionen VND, der Anteil sank jedoch von 22,93 % auf 19,48 %.

Auch bei der Techcombank , einer führenden Privatbank, wurden ähnliche Entwicklungen verzeichnet.

Laut Finanzbericht der Mutterbank stieg das Kreditvolumen im Immobiliengeschäft der Techcombank in den ersten neun Monaten dieses Jahres um mehr als 50 Billionen VND. Dieser Bereich verzeichnete das stärkste Wachstum und trug maßgeblich zum Kreditwachstum der Bank bei. Ende des dritten Quartals machte dieses Segment 34,63 % der ausstehenden Kundenkredite aus, verglichen mit 26,44 % zu Jahresbeginn.

Im Gegensatz dazu sanken die Privatkredite der Techcombank um fast 20 Billionen VND, wobei ihr Anteil von 52,86 % zu Jahresbeginn auf 42,6 % zurückging.

Unter den fünf Banken mit dem höchsten Kreditwachstum befinden sich neben VPBank und TCB auch MBB, MSB und HDBank. Bis zum Ende des dritten Quartals stieg das Kreditvolumen der Mutterbank MSB im Vergleich zum Jahresbeginn um 18 %, das von MB um 16 % und das von HDBank um 12 %.

Das Wachstum der HDBank ähnelt dem der beiden oben genannten Banken. Bis Ende des dritten Quartals stieg das Immobilienkreditvolumen der Bank im Vergleich zum Jahresbeginn um fast 15 Billionen VND. Der Anteil dieses Segments am gesamten ausstehenden Kreditvolumen betrug Ende des dritten Quartals 12,89 %, verglichen mit 8,49 % zu Jahresbeginn. Auch die ausstehenden Kredite für Bauvorhaben erhöhten sich um mehr als 5 Billionen VND.

Im Vergleich zu VPBank oder Techcombank ist das Wachstum der Immobilienkredite von MB und MSB geringer. Der Anteil dieses Segments an den gesamten ausstehenden Krediten von MB stieg von 4,91 % zu Jahresbeginn auf 6,81 % zum Ende des dritten Quartals, wobei das Kreditvolumen um mehr als 13 Billionen VND zunahm.

Die Sektoren mit dem stärksten Wachstum im Bereich MB sind jedoch der Groß- und Einzelhandel, die Auto- und Motorradreparatur, die Kreditvergabe an private Unternehmen sowie die Kreditvergabe an die verarbeitende Industrie. Der Anteil dieser drei Sektoren beträgt 28,38 %, 26,14 % bzw. 16,73 %.

Bei MSB verteilt sich der Anstieg auf viele Sektoren. Vom Umfang her konzentriert sich die Kreditvergabe auf den Handel mit Leichtindustrie, den Baustoffhandel, Privatkredite und den Immobilienhandel.

Bei mittelgroßen Banken, die ein hohes Kreditwachstum verzeichneten, spielten Immobilienkredite in den ersten neun Monaten des Jahres ebenfalls eine wichtige Rolle für das Kreditwachstum.

Bei SHB beliefen sich die ausstehenden Kredite im Immobiliengeschäft zum Ende des dritten Quartals auf über 66 Billionen VND, mehr als doppelt so viel wie zu Jahresbeginn. Der Anteil dieses Segments stieg mit 16,38 % auf den zweiten Platz, direkt hinter Groß- und Einzelhandelskrediten sowie Auto- und Motorradreparaturen. Bei der TPBank trug das Immobilien- und Baugeschäft dazu bei, dass die Bank in den ersten neun Monaten des Jahres Kredite in Höhe von über 7 Billionen VND vergab.

Zur Erklärung dieses Trends gaben einige Bankmanager an, dass dies eine Anpassung an die Marktgegebenheiten sei. Laut Jens Lottner, Generaldirektor der Techcombank, möchte seine Bank das Privatkundengeschäft fördern und das Kreditportfolio nicht auf Firmenkunden ausweiten, doch das aktuelle Marktumfeld sei dafür „nicht geeignet“.

Das hohe Zinsniveau bremst die Kreditnachfrage im Privatkundengeschäft, und auch die Konsumfinanzierung birgt Risiken. Viele kleine und mittlere Unternehmen beklagen die derzeit zu hohen Kreditkosten; selbst bei Zinssenkungen seien diese nicht attraktiv genug. Laut dem CEO der Techcombank zeigen sich große Unternehmen und Konzerne in diesem Umfeld widerstandsfähiger. Ihre Finanzierungsquellen sind breit gefächert und stammen aus verschiedenen Wirtschaftsbereichen, was ihre Bilanzen stärkt.

„Wir stoppen nicht die Expansion des Einzelhandelssektors, aber wenn wir jetzt nach einem Investitionsort suchen müssten, dann sollten es große Unternehmen sein“, sagte der CEO der Techcombank.

Laut den Daten zum Firmenkreditgeschäft der Techcombank sind die meisten Kredite kurzfristig, was der Bank eine schnellere Transformation ermöglicht. „Die Strategie mit Fokus auf Privatkunden bleibt unverändert, aber in dieser Phase stellen Großunternehmen die risikoärmere Option dar. Wenn sich der Markt ändert, wird die Techcombank, wie bereits erwähnt, entsprechend reagieren. Das ist lediglich eine Frage der Zeit, keine Frage der Strategie“, so Jens Lottner.

In der führenden Gruppe verzeichneten alle drei staatlichen Banken, Vietcombank, BIDV und VietinBank, zum Ende des dritten Quartals ein Kreditvolumen von über 1 Billiarde VND an Kunden. Allerdings veröffentlichten diese Banken keine Aufschlüsselung der ausstehenden Kredite nach Wirtschaftssektoren.

Minh Son

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