Η Techcombank έχει αξιολογηθεί με «BB-» από την S&P Global Ratings, με «σταθερές» προοπτικές.

Η έκθεση σημειώνει θετικές εξελίξεις από την Techcombank με σταθερή αύξηση των κερδών, της κεφαλαιοποίησης της αγοράς και της ποιότητας του ενεργητικού.

Η Techcombank έλαβε αξιολόγηση «BB-» και «σταθερές» προοπτικές από την S&P Global Ratings - Φωτογραφία: Techcombank

Αναγνωρίζοντας θετικές εξελίξεις από την Techcombank, η ετήσια έκθεση αξιολόγησης της Vietnam Technological and Commercial Joint Stock Bank («Techcombank» ή TCB) για το 2024 δημοσιεύτηκε από την S&P Global Ratings («S&P»), επιβεβαιώνοντας την αξιολόγηση εκδότη «BB-» και τις «σταθερές» προοπτικές της τράπεζας, υψηλότερες από το σημείο αναφοράς «b+» του τραπεζικού κλάδου στο Βιετνάμ. Η έκθεση αναγνωρίζει τις θετικές εξελίξεις της Techcombank, συμπεριλαμβανομένης της σταθερής αύξησης των κερδών, της κεφαλαιοποίησης της αγοράς και της ποιότητας του ενεργητικού, μιας διαφοροποιημένης βάσης καταθέσεων και του χαμηλού κόστους διαχείρισης χάρη στις τεχνολογικές καινοτομίες προϊόντων. Σε αυτήν την περίοδο αξιολόγησης, η S&P τόνισε την πεποίθησή της ότι η Techcombank είναι πιθανό να διατηρήσει κερδοφορία άνω του μέσου όρου παράλληλα με σταθερή κεφαλαιοποίηση της αγοράς και ποιότητα του ενεργητικού. Ο οίκος αξιολόγησης εξέφρασε επίσης την άποψη ότι η μεγάλη, χαμηλού κόστους και σταθερή βάση καταθέσεων της Techcombank θα βοηθήσει στον μετριασμό των κινδύνων που σχετίζονται με τις πηγές χονδρικής χρηματοδότησης όταν η αγορά είναι ασταθής. Σύμφωνα με την S&P, οι «σταθερές» προοπτικές αντικατοπτρίζουν την άποψη ότι η Techcombank θα διατηρήσει «ένα ισχυρό δίκτυο χρηματοδότησης και κερδοφορία άνω του μέσου όρου τους επόμενους 12-18 μήνες». Επιπλέον, η S&P επιβεβαίωσε την εμπιστοσύνη της στη συνεχιζόμενη ανώτερη κερδοφορία της τράπεζας, συμβάλλοντας σε υψηλότερη από το μέσο όρο πιστωτική ανάπτυξη. Η Techcombank είναι γνωστή για τις εξαιρετικές αποδόσεις της, με βασική απόδοση επί του συνολικού ενεργητικού 3% τα τελευταία τέσσερα χρόνια, σημαντικά υψηλότερη από τον μέσο όρο του κλάδου, που είναι 1-1,5%. Οι παράγοντες αυτής της εξαιρετικής απόδοσης, όπως αναγνωρίζεται από την S&P, είναι «ένα χαρτοφυλάκιο δανείων υψηλού περιθωρίου κέρδους, ένα μεγάλο ποσοστό χρηματοδότησης χαμηλού κόστους και σημαντικά έσοδα εκτός τόκων». «Είμαστε ικανοποιημένοι που ο οίκος αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας S&P αναγνώρισε την πρόοδο που έχει σημειώσει η Τράπεζα σε διάφορους τομείς: ανώτερη κερδοφορία, σταθερή κεφαλαιοποίηση και ποιότητα ενεργητικού, διαφοροποιημένη βάση καταθέσεων και χαμηλό κόστος που υποστηρίζεται από τεχνολογική και προϊοντική καινοτομία». Ενώ τόσο η αξιολόγηση όσο και οι προοπτικές έχουν διατηρηθεί, η τελευταία ενημέρωση της αξιολόγησης της S&P λαμβάνει μια πιο θετική άποψη για το λειτουργικό περιβάλλον της τράπεζας, αντανακλώντας τόσο τον υψηλό ρυθμό αύξησης του ΑΕΠ του Βιετνάμ όσο και την ποιότητα του πιστωτικού χαρτοφυλακίου της τράπεζας, μετά τη διατήρηση πολύ υγιούς ποιότητας κατά τη διάρκεια της επιβράδυνσης της αγοράς ακινήτων τα τελευταία δύο χρόνια. «Η S&P έχει επίσης προσαρμόσει το σενάριο αναβάθμισης της πιστοληπτικής αξιολόγησης για την Techcombank, με κριτήρια συμβατά με τον δημόσια ανακοινωθέντα πιστωτικό προσανατολισμό της Τράπεζας, ιδίως όσον αφορά την περαιτέρω διαφοροποίηση του χαρτοφυλακίου στο μέλλον», δήλωσε ο Alex Macaire, Οικονομικός Διευθυντής του Ομίλου. Η Techcombank είναι μεταξύ των κορυφαίων τραπεζών με τα υψηλότερα επίπεδα μη εξυπηρετούμενων δανείων (NPL).   χαμηλότερο στο σύστημα

Η Techcombank κατατάσσεται σταθερά μεταξύ των κορυφαίων τραπεζών με τα χαμηλότερα επίπεδα μη εξυπηρετούμενων δανείων και δανείων που απαιτούν προσοχή σε ολόκληρο το τραπεζικό σύστημα - Φωτογραφία: Techcombank

Όσον αφορά την ποιότητα του ενεργητικού, η S&P αναμένει ότι τα μη εξυπηρετούμενα δάνεια (NPLs) της τράπεζας θα βελτιωθούν σταδιακά τους επόμενους 12-18 μήνες, καθώς η αύξηση του ΑΕΠ του Βιετνάμ συνεχίζει να ανακάμπτει. Επιπλέον, ο οργανισμός προβλέπει ότι, μαζί με τη θέσπιση αρκετών νόμων περί γης και ακινήτων, ο τομέας ακινήτων του Βιετνάμ αναμένεται να ανακάμψει σημαντικά το 2025. Σύμφωνα με την S&P και πολλούς αναλυτές (βάσει των αποτελεσμάτων του τρίτου τριμήνου του 2024), αυτό θα ωφελήσει την Techcombank λόγω του επιχειρηματικού μοντέλου της τράπεζας. Η S&P σημειώνει ότι η ποιότητα του ενεργητικού της τράπεζας έχει «δοκιμαστεί» πρόσφατα, καθώς παρά το σημαντικό ποσοστό των ανεξόφλητων δανείων στον τομέα των ακινήτων, τα NPLs που σχετίζονται με τα ακίνητα ήταν σταθερά χαμηλότερα από τα συνολικά NPLs. Η Techcombank κατατάσσεται επίσης σταθερά μεταξύ των τραπεζών με τα χαμηλότερα NPLs και δάνεια που απαιτούν προσοχή στο τραπεζικό σύστημα. Ένα βασικό μέρος της τελευταίας αξιολόγησης της S&P είναι η κεφαλαιακή διάρθρωση της Techcombank. Ο οίκος αξιολόγησης επαίνεσε ιδιαίτερα την εξαιρετική ικανότητα της τράπεζας να διαφοροποιεί τις πηγές χρηματοδότησής της. Αυτό επιτρέπει στην Techcombank να έχει πρόσβαση σε ποικίλες επιλογές χρηματοδότησης με μεγαλύτερες διάρκειες λήξης και χαμηλότερο κόστος χρηματοδότησης. Η S&P πιστεύει επίσης ότι η Techcombank θα «συνεχίσει να προσελκύει διαφοροποιημένες, χαμηλού κόστους καταθέσεις μέσω καινοτόμων προϊόντων αποταμίευσης και βελτιωμένων εμπειριών ψηφιακής τραπεζικής. Αυτό θα βοηθήσει την τράπεζα να διατηρήσει έναν από τους υψηλότερους δείκτες τρεχούμενων λογαριασμών και λογαριασμών ταμιευτηρίου (CASA) στον κλάδο και πολύ ανταγωνιστικό κόστος χρηματοδότησης». Τέλος, στην τελευταία της ανακοίνωση, η S&P αναθεώρησε την αξιολόγησή της στο σενάριο αναβάθμισης της Techcombank, δηλώνοντας ότι θα μπορούσε να «αναβαθμιστεί» εάν ο δείκτης κεφαλαιακής επάρκειας (RAC) της τράπεζας, προσαρμοσμένος στον κίνδυνο, βελτιωθεί τους επόμενους 12-18 μήνες. Πρόκειται για μια σημαντική αλλαγή από την πιο πρόσφατη αξιολόγησή της, η οποία ανέφερε ότι «η αναβάθμιση είναι απίθανη». Αυτή η αξιολόγηση της S&P είναι απολύτως συμβατή με την ανακοινωθείσα και εφαρμοσμένη στρατηγική της Techcombank για περαιτέρω διαφοροποίηση του χαρτοφυλακίου πιστώσεων. Αυτό θα μεταβάλει σημαντικά τη δομή του ενεργητικού με αυξημένο ποσοστό προσαρμοσμένων στον κίνδυνο περιουσιακών στοιχείων και χαμηλότερες αποδόσεις, βελτιστοποιώντας έτσι την απόδοση του συνολικού ενεργητικού προσαρμοσμένου στον κίνδυνο και αυξάνοντας την πιθανότητα αναβάθμισης από διάφορους οργανισμούς αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας στο μέλλον.

ΒΑΘΜΟΛΟΓΙΑ ΑΞΙΟΛΟΓΗΣΗΣ Πιστοληπτική αξιολόγηση εκδότη: BB-/Σταθερή Βαθμολογία τραπεζικού κλάδου: b+ Επιχειρηματική θέση: Ισχυρή (+1) Κεφάλαιο και εισόδημα: Μέτρια Θέση κινδύνου: Κατάλληλη Χρηματοδότηση και ρευστότητα: Κατάλληλη και Κατάλληλη Κρατική υποστήριξη: +0

Πηγή: https://tuoitre.vn/techcombank-duoc-sp-global-ratings-xep-hang-bb-trien-vong-on-dinh-20241108184916615.htm