Ciudad. Ciudad Ho Chi Minh: Préstamos inmobiliarios por casi 1,1 billones de VND

El Sr. Nguyen Duc Lenh, subdirector del Banco Estatal de Vietnam, sucursal de la Región 2, intervino en el Foro. Foto: YL

Los préstamos hipotecarios aumentan drásticamente

Información en el Foro “Mecanismos especiales y flujos de capital para el mercado inmobiliario” realizado el 9 de abril, en la ciudad. Ciudad Ho Chi Minh , el Sr. Nguyen Duc Lenh, subdirector del Banco Estatal de Vietnam, sucursal de la Región 2, dijo que a fines de febrero de 2025, el crédito inmobiliario total pendiente en la ciudad. Ciudad Ho Chi Minh alcanzó casi 1,1 billones de VND, lo que representa aproximadamente el 28% del crédito total pendiente en el área y aumentó un 1,15% en comparación con el final de 2024 (más alto que la tasa de crecimiento del crédito general en el área en los primeros 2 meses del año).

En particular, en el segmento de préstamos para vivienda, en los dos primeros meses del año, el sistema de instituciones de crédito en la ciudad de Ho Chi Minh también tuvo un crecimiento positivo. Así, en enero de 2025 el crédito para vivienda aumentó un 0,51% y en febrero de 2025 un 0,16%.

El Sr. Nguyen Duc Lenh dijo que el crecimiento del crédito en el sector inmobiliario en general y en la vivienda en particular como se mencionó anteriormente es positivo, tiene un impacto en la promoción de la recuperación del mercado inmobiliario y al mismo tiempo contribuye significativamente a la implementación de la estrategia nacional de vivienda.

En concreto, los préstamos inmobiliarios al consumo y los préstamos para fines de vivienda representan la proporción más alta (66% del total del crédito inmobiliario pendiente en el área), lo que demuestra que las personas tienen una necesidad de pedir capital prestado y han tenido un buen acceso al capital de las entidades de crédito. El crédito inmobiliario (incluyendo vivienda social, vivienda comercial, otras viviendas...) alcanzó más de 600 billones de VND, un 7,39% más que en el mismo período, lo que también refuerza este argumento.

Además, el crédito inmobiliario al servicio de la producción, las empresas, el comercio y los servicios presenta actualmente una buena tasa de crecimiento y es superior a la tasa de crecimiento del crédito inmobiliario general. De los cuales, los préstamos a parques industriales y zonas de procesamiento de exportaciones alcanzaron aproximadamente VND 56,550 mil millones a fines de febrero de 2025, un aumento del 33% respecto del mismo período en 2024; Los préstamos para construcción, reparación e inversión en el desarrollo de hoteles, restaurantes, zonas turísticas , ecoturismo y complejos turísticos alcanzaron los 28.068 billones de VND, un 44,4% más que en el mismo período.

“La deuda inmobiliaria crece en consonancia con el crecimiento y desarrollo de las actividades comerciales, de servicios y turísticas, asociadas a la producción, las empresas y los servicios comerciales. Este crecimiento tiene un efecto positivo e integral, contribuyendo a la recuperación del mercado inmobiliario y contribuyendo significativamente a la implementación de la estrategia nacional de vivienda”, enfatizó el Sr. Lenh.

El Dr. Truong Van Phuoc, ex presidente interino del Comité Nacional de Supervisión Financiera, dijo que, solo en términos de crédito bancario, las políticas crediticias actuales para bienes raíces en general y vivienda en particular del sector bancario pueden considerarse "aceptables" y se están "inyectando" en las necesidades del mercado.

El Sr. Phuoc dijo que aunque todavía hay muchas preocupaciones relacionadas con el tema de la financiación crediticia a largo plazo para proyectos inmobiliarios, infraestructura y comercio en todos los segmentos y tipos de bienes raíces. Sin embargo, el problema de las deudas incobrables en el crédito inmobiliario necesita un enfoque más abierto para que el mercado pueda autorregularse.

“La clave para eliminar el cuello de botella de las fuentes de capital en el mercado inmobiliario reside en coordinar mecanismos y soluciones financieras, movilizar capital fuera del crédito, implementar con prontitud mecanismos específicos para los centros financieros, completar con celeridad la documentación legal relacionada con bonos corporativos y bonos de proyecto, y promover la socialización y la colaboración público-privada”, reconoció el Sr. Phuoc.

“Curar a los ancianos” para el mercado inmobiliario

Comparando la salud del mercado inmobiliario en Vietnam con el cuerpo de una persona mayor, economista financiero, profesor. Tran Ngoc Tho dijo que actualmente, el mercado inmobiliario local sufre de tres enfermedades comunes: "presión arterial alta", "azúcar alta en sangre" y "colesterol alto".

En concreto, el síntoma de “presión arterial alta” en el mercado inmobiliario se refleja en el aspecto de los precios de las viviendas, que están más allá de la tolerancia de los compradores. Con los precios actuales de la vivienda, la gente puede ahorrar durante cientos de años pero aún así no tener suficiente dinero para comprar una casa, por lo que el apoyo al crédito y las políticas de incentivos no tienen mucho efecto.

Para la enfermedad "nivel alto de azúcar en sangre", GS. Tho cree que, en la actualidad, la mayoría de las fuentes de capital de los segmentos y proyectos inmobiliarios dependen demasiado del crédito de los bancos. Esto es como si el cuerpo humano tuviera un nivel alto de azúcar en la sangre.

"Si no se evitan activamente los dulces y se combina la dieta con la medicación (y se movilizan otras fuentes de financiación para apoyar), es muy fácil sufrir un derrame cerebral", afirmó el Sr. Tho.

Respecto al síntoma del “colesterol alto”, según el Sr. Tho, el inventario inmobiliario actual puede considerarse bastante riesgoso. Las empresas, los inversores y las localidades necesitan calcular la demanda de cada segmento, bajar los precios y liberar flujo de caja para limitar el impacto de las deudas incobrables que surgen silenciosamente y que pueden provocar rupturas en la cadena.

Además, es necesario crear mecanismos innovadores para que los "médicos" del sector fiscal y monetario puedan "salir con valentía de su zona de confort" y diseñar políticas específicas para crear un mercado de capitales sostenible para el sector inmobiliario y la vivienda.

Para ampliar las fuentes de capital para el mercado inmobiliario, el Dr. Truong Van Phuoc dijo que Vietnam necesita aprender más de las experiencias de los países de la región para equilibrar la demanda interna y calcular la asignación de capital de inversión para el sector inmobiliario. En cuanto al sector crediticio, que los bancos y las entidades crediticias decidan por sí mismos según los mecanismos del mercado.

Además, según empresarios inmobiliarios, deberían existir más incentivos y mecanismos preferenciales para que los inversionistas tengan recursos para desarrollar viviendas de tipología social. En cuanto al capital, además de los préstamos bancarios, es necesario que haya fondos adicionales para priorizar el desarrollo de vivienda social.

Fuente: https://thoibaonganhang.vn/tp-ho-chi-minh-cho-vay-linh-vuc-bat-dong-san-gan-11-trieu-ty-dong-162514.html