نکاتی در مورد سرمایه‌گذاری در «معادن زیرزمینی» نقره، پلاتین و پالادیوم

(دن تری) - همزمان با افزایش قیمت طلا، بسیاری از سرمایه‌گذاران بی‌سروصدا به نقره، پلاتین و پالادیوم روی می‌آورند. این «معادن زیرزمینی» سرشار از پتانسیل هستند، اما خطرات قابل توجهی نیز به همراه دارند. کلید بهره‌برداری از آنها چیست؟

با توجه به نگرانی‌های مداوم در مورد تورم و بازار سهام که همیشه مملو از خطرات غیرمنتظره است، سرمایه‌گذاران اغلب به دنبال پناهگاه امنی هستند که بتواند ارزش خود را حفظ کند و حتی رشد قابل توجهی را تجربه کند.

علاوه بر سرمایه‌گذاری در طلا، یک روند آرام اما قدرتمند در حال ظهور است: سرمایه‌گذاران حرفه‌ای توجه خود را به نقره، پلاتین و پالادیوم معطوف کرده‌اند.

«مثلث طلایی» جدید برای سرمایه‌گذاران.

اریک کرواک، رئیس کرواک کپیتال، نقره، پلاتین و پالادیوم را به عنوان یک «مثلث ناهمبسته» توصیف می‌کند. این بدان معناست که آنها معمولاً با دارایی‌های سنتی مانند سهام و اوراق قرضه، ناهمگام حرکت می‌کنند. وقتی بازار سهام بی‌ثبات است، این فلزات می‌توانند «راه نجات» باشند.

کروک توصیه می‌کند که سرمایه‌گذاران در صورت داشتن کانال‌های سرمایه‌گذاری بنیادی دیگر، تقریباً ۳ تا ۵ درصد از سبد سرمایه‌گذاری خود را به این گروه از فلزات اختصاص دهند. با این حال، نمی‌توان با هر سه فلز به طور یکسان رفتار کرد، زیرا هر فلز داستان منحصر به فرد خود را با خطرات و پتانسیل‌های خاص خود دارد.

در حالی که طلا در درجه اول برای جواهرات و اهداف مالی استفاده می‌شود، ارزش نقره، پلاتین و پالادیوم توسط جریان اقتصاد تولیدی شکل می‌گیرد (تصویر: یاهو فایننس).

نقره

نقره که هم به عنوان یک فلز سرمایه‌گذاری و هم یک ماده خام صنعتی ضروری عمل می‌کند، در دستگاه‌های الکترونیکی، پنل‌های خورشیدی و قطعات خودرو وجود دارد. به دلیل این نقش دوگانه، قیمت نقره نه تنها تحت تأثیر احساسات بازار قرار می‌گیرد، بلکه به شدت به تقاضای تولید جهانی نیز وابسته است.

با این حال، نکته منفی نقره این است که نسبت به طلا، نقدشوندگی کمتری دارد و نوسانات قیمتی آن بیشتر است و همین امر فروش سریع آن را دشوارتر می‌کند.

پلاتین

پلاتین که حتی از طلا و نقره هم کمیاب‌تر است، به خاطر نقشش در صنعت جواهرسازی و تولید مبدل‌های کاتالیزوری خودروها که به کاهش انتشار گازهای مضر کمک می‌کنند، مشهور است.

با عرضه محدود، عمدتاً از آفریقای جنوبی، هرگونه اختلالی می‌تواند باعث نوسانات قابل توجهی در قیمت پلاتین شود. اریک کروک، پلاتین را به عنوان یک سرمایه‌گذاری "پایدار و دست کم گرفته شده" با پتانسیل بلندمدت مرتبط با گذار انرژی جهانی توصیف می‌کند.

پالادیوم

پالادیوم که مشابه پلاتین است اما حتی کمیاب‌تر، مقاومت حرارتی بالایی دارد. همچنین یکی از اجزای اصلی مبدل‌های کاتالیزوری است. قیمت پالادیوم تقریباً به طور کامل به صنعت خودرو وابسته است و به خطرات ژئوپلیتیکی بسیار حساس است.

این فلز بی‌ثبات‌ترین فلز از بین سه فلز «زیرزمینی» ذکر شده است و نقدینگی کمتری نسبت به پلاتین دارد. بنابراین، کروک آن را به عنوان یک گزینه سرمایه‌گذاری کوتاه‌مدت و پرخطر برای معامله‌گران باتجربه‌ای می‌داند که «به اندازه کافی مقاوم هستند تا در برابر نوسانات مقاومت کنند».

«بیل و کلنگ» مناسب برای استخراج را انتخاب کنید

برای سرمایه‌گذاری در این فلزات، سرمایه‌گذاران دو مسیر اصلی دارند که عبارتند از مالکیت دیجیتال یا فیزیکی.

سرمایه‌گذاری دیجیتال (غیرمستقیم): این شکل از سرمایه‌گذاری کاملاً مدرن و راحت است، از جمله صندوق‌های قابل معامله در بورس (ETF) که به شما امکان می‌دهند همزمان روی یک یا چند فلز سرمایه‌گذاری کنید، سهام استخراج - سرمایه‌گذاری در شرکت‌های معدنی مانند شرکت معدن Hecla (متخصص در نقره) یا Sibanye-Stillwater (استخراج پلاتین، پالادیوم و طلا) برای سودآوری از قیمت فلزات، و قراردادهای آتی - برای سرمایه‌گذاران حرفه‌ای با اهرم و ریسک بالا.

مالکیت فیزیکی (مستقیم): این روش سنتی شامل خرید فلز به شکل شمش، سکه یا جواهرات است. بزرگترین مزیت آن حذف ریسک شخص ثالث است. با این حال، سرمایه‌گذاران با هزینه‌های ذخیره‌سازی، بیمه و خطرات سرقت و همچنین مشکل در فروش سریع با قیمت مناسب در هنگام نوسانات بازار مواجه خواهند شد.

انباشت بلندمدت یا موج‌سواری کوتاه‌مدت؟

اهداف سرمایه‌گذاری شما تعیین می‌کند که چگونه به این «من» نزدیک شوید.

برای سرمایه‌گذاران بلندمدت که به دنبال تنوع‌بخشی و پوشش ریسک تورم هستند، اختصاص بخش کوچکی از سبد سرمایه‌گذاری خود (۳ تا ۵ درصد) به نقره و پلاتین یک استراتژی مناسب است. همبستگی پایین آنها با بازار سهام، تعادل لازم را فراهم می‌کند، به‌ویژه در دوره‌های عدم قطعیت اقتصادی.

برعکس، معاملات کوتاه‌مدت، به‌ویژه با پالادیوم، یک بازی پرخطر محسوب می‌شود. سرمایه‌گذاری نیاز به درک عمیق از بازار، تحمل ریسک بالا و طرز فکر قوی دارد. سود می‌تواند قابل توجه باشد، اما ضرر نیز می‌تواند به سرعت اتفاق بیفتد.

فراتر از سایه طلا، دنیای فلزات گرانبها گزینه‌های جذاب زیادی را ارائه می‌دهد. نقره، پلاتین و پالادیوم نه تنها دارایی‌های دفاعی هستند، بلکه دروازه‌هایی برای سرمایه‌گذاری در آینده صنعت و فناوری نیز می‌باشند.

درک ماهیت، پتانسیل و خطرات هر نوع، قطب‌نمایی خواهد بود که به سرمایه‌گذاران کمک می‌کند تا با موفقیت از این «معادن زیرزمینی» ارزشمند بهره‌برداری کنند.

منبع: https://dantri.com.vn/kinh-doanh/mach-nuoc-cach-dau-tu-mo-ngam-bac-bach-kim-va-palladium-20251011190552985.htm