2024年を振り返って、鉄鋼業界は画期的なチャンスを見つけたのでしょうか?

我が国の鉄鋼業界は長い衰退期を経て、今年に入って回復の兆しが数多く見られるようになりました。

これらの明るい兆しは、我が国の鉄鋼業界が最も困難な時期を乗り越えたことを示していると言える。しかしながら、依然として多くの課題が存在しており、我が国の鉄鋼業界が新たな成長段階に突入するには、まだ多くの時間が必要です。

国内鉄鋼市場は回復の兆し

2022年から2023年にかけて、我が国の鉄鋼業界は、原材料価格の高騰や需要の減少など一連の課題に直面し、急激な衰退を経験しました。しかし、2023年後半から2024年初頭にかけて、鉄鋼業界は国内需要の改善や世界の鉄鋼業界の見通しの楽観化など、回復の兆しを見せています。

ベトナム鉄鋼協会（VSA）の統計によると、今年第1四半期だけで、わが国の完成鋼生産量は706万トンに達し、昨年の同時期に比べて5.5％増加した。消費量は同10％増の668万トンに達した。輸出も好調な伸びを記録し、前年比36％増の225万トンとなった。国内の鉄鋼価格も3年ぶりの安値から回復し、この期間中上昇を続けた。北朝鮮の鉄鋼価格は昨年11月から今年3月まで計6回連続で値上がりした。 CB240コイル鋼の価格は6回の調整後、約91万VND上昇し、1トンあたり1434万VNDに上昇しました。 D10 CB300鉄筋の価格も1トンあたり1,453万VNDに上昇し、11月末に比べて約79万VND上昇した。

第2四半期と第3四半期では鉄鋼業界は再び静かになりましたが、全体としては前年同期に比べてより安定した成長率を維持しました。特に、第3四半期末から第4四半期初めにかけて、鉄鋼業界は中国鉄鋼業界の「熱」から重要な支援を受けた。現時点では、ここの鉄鋼価格は数年ぶりの安値から回復し、3か月ぶりの高値まで上昇している。鉄鋼生産の原料である鉄鉱石の価格も継続的に上昇しています。これに伴い、国内市場における鉄鋼価格も9月末から再び上昇に転じている。度重なる調整を経て、わが国の鉄鋼価格は現在1トンあたり約1,400万ドンで安定している。

2023年初頭から現在までの国内建設用鋼材価格の推移

このように、前向きな見方をすれば、我が国の鉄鋼業界は最も困難な時期を脱し、徐々に安定を取り戻しつつあると言えます。多くの企業では消費需要、売上高、利益率が改善しており、安価な在庫が徐々に処分され、鉄鋼価格も徐々に回復している。しかしながら、我が国の鉄鋼業界は依然として多くの困難と課題が絡み合っており、完全に回復し、大きな成長を遂げようとしているとはまだ断言できません。

鉄鋼業界は依然として多くの「棘」に直面している

ベトナム商品取引所（MXV）のドゥオン・ドゥック・クアン副総裁は、今後の鉄鋼業界の見通しについて、今年ベトナムの鉄鋼業界は多くの回復の兆しを見せており、長い衰退期を経て徐々に安定しつつあるとコメントした。

ベトナム商品取引所（MXV）副総裁、ドゥオン・ドゥック・クアン氏

しかし、これらは回復の初期兆候に過ぎず、消費需要がまだ大きく伸びていないため、この回復は依然として不確実で持続不可能である。回復データは依然として主に昨年の低いベースに基づいています。さらに、世界の鉄鋼業界は、中国の鉄鋼危機の悪影響により、依然として多くの困難に直面しています。したがって、短期的には、我が国鉄鋼業界は新たな成長局面を突破できず、少なくとも来年前半は低迷が続くものと予想される。

実際、回復に向けた努力にもかかわらず、我が国の鉄鋼業界は依然として国内外の市場からの多くの課題に直面しています。

まず、今年の国内鉄鋼業界の回復は、消費需要の明確な改善というよりも、むしろ2023年の比較ベースが低かったことに一部起因している。 2023年、我が国の鉄鋼業界は、不動産市場の凍結、建設プロジェクトの減少、さらに中国産業の弱体化の影響を受けて、急激な衰退を経験しました。需要の急激な減少により、企業は継続的に鉄鋼価格を引き下げており、特に11月まで19回連続の値下げが続き、国内の鉄鋼価格は3年ぶりの安値に落ち込んだ。一方、今年の鉄鋼業界の状況を見ると、鉄鋼需要と生産が好調な伸びを記録した第1四半期に比べ、第2四半期と第3四半期はかなり静かでした。

第二に、我が国の鉄鋼産業は中国の鉄鋼産業に大きく支配されています。同国は現在、鉄鋼供給過剰危機に見舞われており、巨大な鉄鋼産業は衰退し、鉄鋼価格は数年ぶりの安値に急落し続けている。したがって、わが国は「ドミノ効果」のような悪影響を避けることはほとんど不可能である。さらに、同国が安価な鉄鋼の輸出を継続的に推進することで、国内企業が市場シェアを失うリスクが高まる可能性がある。

中国の鉄鋼輸出

第三に、企業は輸入市場により設けられた貿易防衛訴訟、反ダンピング、反補助金、自衛の技術的障壁に直面するため、輸出活動は多くの困難に直面します。統計によると、2024年10月末までにベトナムに対する外国貿易防衛調査計267件のうち、約30％が鉄鋼製品関連だった。注目すべきは、これらの訴訟は主に米国、欧州連合（EU）、オーストラリア、インドなど我が国の主要鉄鋼輸出市場で発生したということだ。

こうした課題により、我が国の鉄鋼業界は、短期間で大きな躍進を遂げることは難しく、少なくとも来年前半は低迷が続くものと予想されます。しかし、機会という点では、これはベトナムの鉄鋼業界が改善に努め、将来的により持続可能な方向性を見つける時期であると考えられる。

出典: https://congthuong.vn/nhin-lai-nam-2024-lieu-nganh-thep-da-tim-duoc-co-hoi-but-pha-365072-365072.html