CII justerer planen for å mobilisere ytterligere 1 977,8 milliarder VND

[annonse_1]

CII planlegger å utstede ytterligere 1 977,8 milliarder VND i konvertible obligasjoner

Den 25. desember 2023 vil Ho Chi Minh City Infrastructure Investment Joint Stock Company (Code CII) ferdigstille listen over ekstraordinære generalforsamlinger. Selskapet forventes å legge frem for aksjonærene en justering av planen om å utstede konvertible obligasjonspakke 2, som ble godkjent av generalforsamlingen i mai 2023.

Mer spesifikt er dette en konvertibel obligasjonspakke med en pålydende verdi på 1 977,8 milliarder VND, uten sikkerhet og uten tegningsretter. De konvertible obligasjonene utstedes til eksisterende aksjonærer i forholdet 20:1, tilsvarende at aksjonærer som eier 20 aksjer har rett til å kjøpe 1 ny obligasjon med en pålydende verdi på 100 000 VND/obligasjon.

Planen om å mobilisere 2 840 milliarder nye obligasjoner er justert for å mobilisere ytterligere 19 778 milliarder dong, bilde 1 — CII planlegger å justere mobiliseringsplanen sin til 1 977,8 milliarder VND (Foto TL)

Obligasjonene som utstedes har en løpetid på 10 år, med en fast rente på 10 %/år for de første 4 renteperiodene. For de påfølgende renteperiodene vil renten bli beregnet ved å bruke den gjennomsnittlige referanserenten hos Vietcombank pluss 2,5 %/år.

Formålet med kapitalen for denne obligasjonsutstedelsen er å betale ned CIIs obligasjonsgjeld. Mer spesifikt vil 500 milliarder bli brukt til å betale ned obligasjonsgjeld på CIIB2023009. 590 milliarder vil bli brukt til å betale ned obligasjonsgjeld på CIIB2124001. I tillegg planlegger selskapet å bidra med 1 200 milliarder VND til Ninh Thuan BOT LLC og kjøpe selskapsobligasjoner utstedt av denne enheten.

Tidligere, fra 26. oktober 2023 til 28. desember 2023, utstedte Ho Chi Minh City Infrastructure Investment også den første gruppen konvertible obligasjoner i forholdet 10:1. Det totale mobiliserte beløpet var 2 840,2 milliarder VND. Av dette ble 1 200 milliarder VND brukt til å investere i obligasjoner tilhørende Ninh Thuan BOT One Member Co., Ltd., og 1 640,2 milliarder VND ble investert i obligasjoner utstedt av Hanoi Highway Investment and Construction Joint Stock Company.

CII omstrukturerer kapitalkilder, inntektene faller med 65 %

Obligasjonsutstedelsesplanen er en del av CIIs kapitalrestruktureringsplan for å redusere gjeldsgraden i selskapets finansielle gearing. Følgelig planlegger CII å utstede ytterligere 7 000 milliarder VND i konvertible obligasjoner. Selskapet sa at dersom planen fullføres, vil CIIs gjeldsgrad reduseres fra 2,2 ganger til 1,1 ganger.

I løpet av restruktureringsperioden viste CII en betydelig nedgang i omsetningen i tredje kvartal. Mer spesifikt nådde omsetningen 761,2 milliarder VND i tredje kvartal, en nedgang på 65,5 % i samme periode. Varekostnaden utgjorde 466,3 milliarder VND, og bruttofortjenesten nådde 265,7 milliarder VND, en nedgang på 19,2 %.

Finansinntektene økte med 83,5 % i perioden og nådde 270,6 milliarder VND. Tvert imot økte også finanskostnadene med 15,1 % og nådde 371,8 milliarder VND. Rentekostnadene alene utgjorde 267,9 milliarder VND. Driftskostnader og salgskostnader utgjorde henholdsvis 12,9 milliarder VND og 68,1 milliarder VND. Resultat etter skatt i tredje kvartal nådde 107,3 milliarder VND, en økning på 9,7 % i samme periode.

I CIIs kapitalstruktur har den totale gjelden en tendens til å synke med mer enn halvparten sammenlignet med begynnelsen av året, fra 20 258,5 milliarder til bare 10 022,6 milliarder VND. Langsiktig gjeld gikk ned fra 9 415 milliarder til 7 791,1 milliarder VND. Egenkapitalen nådde 8 058 milliarder VND, med akkumulert ikke-utdelt overskudd etter skatt som nådde 2 441,5 milliarder VND.

Skandalen med ledere som selger kapital fører til at aksjekursene faller kraftig.

CII-aksjonærene var også nylig svært interessert i saken der Le Quoc Binh, selskapets administrerende direktør, og hans kone plutselig solgte alle sine nesten 10 millioner aksjer. Etter transaksjonen sank eierandel mellom Binh og hans kone til 0 %.

Selv om Binh uttalte seg for å berolige aksjonærene og forklarte at salget var for å skaffe penger til å fortsette å investere i CIIs konvertible obligasjoner, hadde imidlertid CIIs aksjekurs også en ugunstig utvikling i løpet av Binhs salgsperiode.

Fra 10. til 23. oktober, i løpet av tiden herr Binh og hans kone solgte 10 millioner CII-aksjer, falt prisen på denne koden fra 18 400 VND/aksje til kun 15 600 VND/aksje. Ved handelsdagen 5. desember 2023 hadde CII så vidt kommet seg til rundt 17 500 VND/aksje.

[annonse_2]
Kilde