Delegații Adunării Naționale sunt de acord cu necesitatea creșterii capitalului social la Vietcombank.

În cadrul sesiunii de discuții din cadrul grupului de evaluare a rezultatelor implementării planului de dezvoltare socio-economică din 2024 și a planului de dezvoltare socio-economică din 2025, din 26 octombrie, mulți delegați au fost de acord cu necesitatea investițiilor suplimentare de capital de stat la Banca Comercială pe Acțiuni pentru Comerț Exterior din Vietnam ( Vietcombank ) pentru a instituționaliza politicile partidului și Rezoluția Adunării Naționale.

Delegatul Adunării Naționale, Pham Duc An, vorbește la întâlnire

Delegatul Pham Duc An (Delegația orașului Hanoi ) a declarat că creșterea capitalului social al Vietcombank este foarte importantă, deoarece această bancă joacă un rol cheie în sistemul bancar vietnamez.

Vietcombank este una dintre cele patru bănci comerciale de stat, alături de BIDV, VietinBank și Agribank, reprezentând 41,5% din creditele restante din întregul sistem. Aceste bănci sunt întotdeauna în avangarda implementării politicii monetare, jucând un rol important ca „actori” ai statului și ai Băncii de Stat în reglementarea pieței. Cu toate acestea, în prezent, capitalul social al băncilor comerciale de stat, inclusiv Vietcombank, este mai mic decât cel al unor bănci comerciale pe acțiuni. Deși creditele restante reprezintă mai puțin de jumătate din cele ale unor bănci mari, VPBank, Techcombank și ACB au un capital social de 79.000 miliarde VND, peste 70.000 miliarde VND și, respectiv, 44.000 miliarde VND. Între timp, băncile comerciale de stat, cum ar fi Vietcombank, operează foarte eficient, cu marje de profit bune, atât implementând politica monetară, cât și aducând beneficii economice, dar capitalul lor social este destul de scăzut.

Între timp, Legea privind instituțiile de credit prevede un raport minim de siguranță a capitalului de 8%, calculat prin împărțirea capitalului propriu (în principal din capitalul social) la activele riscante. Cu o rată de creștere a creditului de 10-15% pe an, Vietcombank trebuie să își mărească capitalul social pentru a asigura raportul de siguranță a capitalului, a menține cota de piață și poziția de lider pe piață.

În prezent, majorarea capitalului social al băncilor comerciale de stat se confruntă încă cu numeroase dificultăți. Agribank este o bancă deținută 100% de stat, profiturile trimestriale trebuie plătite la buget, astfel încât solicitarea de majorare a capitalului este foarte complicată. Băncile comerciale pe acțiuni au voie să păstreze profiturile nedistribuite pentru reinvestire, în timp ce băncile de stat trebuie să treacă prin numeroase proceduri administrative greoaie.

Pentru ca Vietcombank să continue să se dezvolte, să satisfacă cererea de creștere a creditelor și să joace un rol de lider, este nevoie de un mecanism mai flexibil și mai eficient pentru creșterea capitalului social. În loc să fie nevoie să se efectueze proceduri complicate și consumatoare de timp pentru creșterea capitalului, așa cum se întâmplă în prezent, ar trebui să existe un mecanism care să permită băncilor comerciale de stat să își mărească proactiv capitalul social anual, în funcție de performanța afacerii lor. Acest lucru va ajuta Vietcombank în special și băncile comerciale de stat în general să funcționeze mai eficient, contribuind la stabilitatea și dezvoltarea economiei țării.

Delegatul Nguyen Viet Ha (delegația Tuyen Quang) a apreciat, de asemenea, foarte mult raportul Guvernului și analiza Comitetului Economic al Adunării Naționale privind investiția suplimentară de capital de stat în Vietcombank. Delegatul a declarat că majorarea capitalului pentru Vietcombank este oportună.

Vietcombank este o bancă comercială pe acțiuni, cu 74,8% din capitalul social deținut de stat. Datele privind amploarea activelor totale, sursele de capital și datoriile restante, așa cum sunt raportate de Guvern, sunt toate foarte bune, mai ales că, în ciuda amplorii mari a datoriilor restante, rata datoriilor neperformante a Vietcombank este de 0,99%. Profitul înainte de impozitare în 2023 este de 40.456 miliarde VND. Contribuția bugetară din 2021-2023 este de aproximativ 29.000 miliarde VND; în perioada 2019-2023, Vietcombank este întotdeauna cotată ca A.

Delegatul Nguyen Viet Ha

Vietcombank este una dintre cele mai mari patru bănci comerciale de stat din prezent, una dintre cele patru bănci care joacă un rol principal și reprezintă un instrument pentru Partid și Stat în gestionarea pieței monetare, inclusiv sarcina deosebit de importantă de a satisface nevoile de capital ale economiei, inclusiv creditarea pentru multe proiecte naționale importante cu nevoi de capital deosebit de mari și facilitarea furnizării de capital și servicii de plată pentru economie.

În special, la 23 septembrie 2024, Guvernul a emis o Rezoluție prin care aproba Planul de transfer obligatoriu al unei instituții de credit slabe către Vietcombank. Aceasta este o soluție implementată conform politicii Biroului Politic de restructurare și rearanjare a instituțiilor de credit slabe, cu scopul de a asigura siguranța sistemului instituțiilor de credit și de a stabiliza macroeconomia. Atunci când Vietcombank va implementa acest transfer obligatoriu, va fi necesară creșterea capacității sale financiare, în special a capitalului social, pentru a avea suficiente resurse pentru a susține finanțarea, precum și pentru a extinde creditul ca bază pentru transferul unei părți din datoria restantă către instituția de credit slabă. Dna Ha a apreciat că acesta este un motiv foarte important pentru creșterea capitalului social al Vietcombank.

Cu toate acestea, capitalul social actual al Vietcombank este încă scăzut în comparație cu alte instituții de credit. Capitalul social actual al Vietcombank este de 55.891 miliarde VND, mult mai mic decât cel al VPBank (79.339 miliarde VND), Techcombank (70.450 miliarde VND) și nu există o mare diferență în comparație cu alte bănci comerciale pe acțiuni, cum ar fi MB (52.871 miliarde VND), ACB (44.667 miliarde VND), SHB (36.629 miliarde VND).

Între timp, Legea actuală privind instituțiile de credit prevede o limită pentru acordarea de credite unui client și unui client și persoană afiliată. Dacă capitalul social al Vietcombank nu este majorat, acest lucru va afecta prevederile de capital conform acestui regulament. În plus, conform Strategiei de dezvoltare a industriei bancare până în 2025, cu o viziune pentru 2030, Vietcombank se străduiește să se extindă în regiune pentru a se număra în top 100 de bănci mari din Asia în ceea ce privește activele totale. Cu toate acestea, în prezent, capitalul social și activele totale ale Vietcombank sunt destul de scăzute în comparație cu băncile regionale și internaționale.

O altă dificultate pentru Vietcombank este rata minimă de adecvare a capitalului (CAR). Conform raportului Guvernului, CAR-ul individual al Vietcombank la 31 decembrie 2023 era de 11,05%, iar CAR-ul consolidat era de 11,39%. Raportul CAR al Vietcombank asigură respectarea cerințelor minime prevăzute de Legea privind instituțiile de credit (8%), dar este mai mic decât cel al grupului de bănci comerciale pe acțiuni din Vietnam (VPBank este 12-13%, Techcombank este 13-15%), mult mai mic decât cel al băncilor din regiunea Asia și Asia de Sud-Est.

În plus, acest raport CAR depinde în mare măsură de profitul după impozitare, după rezervarea fondurilor pe care Vietcombank le reține (aproximativ 50% din capitalul propriu) și depinde parțial de obligațiunile care majorează capitalul (aproximativ 5% din capitalul propriu). Acest raport este ridicat, dar nu este sustenabil.

În cazul în care Vietcombank trebuie să continue să plătească dividende în numerar pentru toate profiturile sale după impozitare, după ce a pus deoparte aceste fonduri, fără a i se permite să plătească dividende în acțiuni pentru a-și mări capitalul social, așa cum se propune, rata capitalului propriu de nivel 1 și a RCA vor scădea la 5,64%, respectiv 6,28%, neatingând nivelul minim prevăzut de Legea privind instituțiile de credit. În consecință, Vietcombank ar putea reduce datoria restantă cu aproape 280 de trilioane VND pentru a se asigura că rata RCA ajunge la 8%, iar oferta de capital către economie va fi afectată. Prin urmare, creșterea capitalului pentru Vietcombank este foarte necesară.

„Majorarea capitalului pentru Vietcombank nu afectează bugetul de stat, deoarece profitul acumulat rămas până în 2018 și 2021 al Vietcombank este profitul rămas după plata impozitelor, rezervarea fondurilor și plata dividendelor în numerar, contabilizat și monitorizat în prezent la Vietcombank și nu reprezintă un venit al bugetului de stat conform prevederilor Legii Bugetului de Stat”, a declarat dna Ha.

În ceea ce privește temeiul juridic, conform raportului Guvernului și raportului de analiză al Comitetului Economic, acesta este foarte complet și garantat. Planul de majorare a capitalului Vietcombank a fost aprobat de acționari, inclusiv de acționarul strategic MIZUHO (reprezentând 15% din capitalul social).

„Sunt de acord cu propunerea Guvernului de a include conținutul acordului de a investi capital suplimentar de stat la Vietcombank în Rezoluția celei de-a 8-a sesiuni a celei de-a 15-a Adunări Naționale”, a declarat delegatul Nguyen Viet Ha.

Delegatul Hoang Van Cuong (Delegația orașului Hanoi) a declarat că majorarea capitalului social al Vietcombank este corectă, deoarece banca trebuie să își mărească capitalul propriu pentru a-și asigura rata de adecvare a capitalului (CAR). În prezent, CAR-ul Vietcombank este de aproximativ 11%, ținta conform Basel III fiind de 13% sau mai mult.

Delegatul Hoang Van Cuong

Problema este însă că mai mult de jumătate din actualul 11% al capitalului propriu nu este capital social, ci profituri nedistribuite și economii din investiții. Această sumă poate fi distribuită acționarilor, dar dacă este distribuită, capitalul propriu va scădea. Banca a propus convertirea acestei sume în acțiuni nedistribuite pentru a crește capitalul social.

„Cred că investițiile aici sunt necesare. Suma totală propusă a fi convertită este de 27 de trilioane VND, ceea ce este foarte mic în comparație cu suma totală nedistribuită de 97 de trilioane VND. Așadar, de ce se propune o cifră atât de mică? Profitul în 2022 este de aproximativ 21 de trilioane VND, în 2023 de aproximativ 25 de trilioane VND. Astfel, profitul total nereținut care poate fi convertit în capital în acești doi ani este foarte mare, dar propunem să convertim doar 27 de trilioane VND din 2019, restul de 46 de trilioane VND din 2022 și 2023, de ce să nu ne ocupăm de asta, dar totuși să-l amânăm? Cred că este necesar să convertim această parte în capital social pentru a crește capitalul propriu”, a exprimat dl Cuong.

Potrivit domnului Cuong, creșterea capitalului social al Vietcombank înseamnă creșterea raportului CAR, dar, de fapt, luăm din profiturile nerepartizate și le transformăm în capital social. Astfel, capitalul social total nu se modifică. Transferul unei părți din capitalul acumulat la capitalul social nu modifică capitalul social total și, prin urmare, nu poate crește CAR.

Prin urmare, pe lângă plasarea profiturilor din 2021, 2022, 2023 în capital, este nevoie de o altă modalitate de a crește capitalul, și anume emiterea de acțiuni sau obligațiuni pentru a mobiliza capital din exterior. Dacă iei un buzunar și investești în altul, capitalul total va rămâne același.

În al treilea rând, aceasta este a doua oară când văd o bancă de stat solicitând creșterea capitalului social prin convertirea profiturilor acumulate în capital. Ultima dată a fost Agribank, de data aceasta este Vietcombank. Au investit profitabil, au acumulat capital, iar acum trebuie să ceară Adunării Naționale să îl convertească în capital.

„În 2019 și 2020, profitul a fost mic, așa că Guvernul a decis să îl transforme în capital social fără a solicita alte solicitări. În 2022 și 2023, profitul a fost mare (peste 20.000 de miliarde, statul deținea 74%), dar Guvernul nu a putut decide singur, ci a trebuit să solicite Adunării Naționale. Cred că aceasta este o problemă foarte nerezonabilă. Ceea ce vor ei să facă cu banii întreprinderilor este afacerea întreprinderilor, decide Guvernul, de ce trebuie să solicităm noi? Această problemă necesită modificarea Legii privind gestionarea capitalului de stat la întreprinderi. Altfel, această situație va restricționa și va împiedica dezvoltarea întreprinderilor”, a declarat dl Cuong.

Sursă: https://thoibaonganhang.vn/dai-bieu-quoc-hoi-nhat-tri-voi-su-can-thiet-tang-von-dieu-le-tai-vietcombank-157135.html