เพื่อบรรลุแผนการเติบโตของสินเชื่อ 13-14% ธนาคารพาณิชย์จะต้องพยายามมากขึ้นทั้งการกระตุ้นสินเชื่อให้กับ เศรษฐกิจ และรักษาความปลอดภัยของระบบ
การลดอัตราดอกเบี้ยไม่ใช่ “ไม้กายสิทธิ์”
ปัจจุบันอัตราดอกเบี้ยเงินฝากลดลงสู่ระดับต่ำสุด ส่งผลให้อัตราดอกเบี้ยเงินกู้ลดลงมาอยู่ในระดับที่ “เอื้อมถึง” กว่าเมื่อก่อนมาก แม้ว่าอัตราดอกเบี้ยเงินกู้จะไม่ลดลงอย่างรวดเร็วเท่ากับอัตราดอกเบี้ยเงินฝากเนื่องจากความล่าช้า แต่ตัวแทนธนาคารยืนยันว่าอัตราดอกเบี้ยเงินกู้กำลังลดลงอย่างมากเพื่อพยุงเศรษฐกิจ คำถามคือจะต้องทำอย่างไรจึงจะผลักดันสินเชื่อเข้าสู่ระบบเศรษฐกิจโดยไม่ต้องลดมาตรฐานสินเชื่อลง
ในความเป็นจริง ไม่เพียงแต่ในตลาด 1 (ธนาคารที่มีธุรกิจและบุคคล) อัตราดอกเบี้ยในตลาด 2 (ระหว่างธนาคาร) ก็ลดลงสู่ระดับต่ำสุดเป็นประวัติการณ์เช่นกัน
ในบางเซสชันในช่วงต้นเดือนธันวาคม 2023 อัตราดอกเบี้ยระหว่างธนาคารเฉลี่ยสำหรับเงินดองข้ามคืนอยู่ที่ 0.2% ต่อปี 1 สัปดาห์อยู่ที่ 0.34% ต่อปี 2 สัปดาห์อยู่ที่ 0.57% ต่อปี และ 1 เดือนอยู่ที่ 1.09% ต่อปี ในช่องทางสินเชื่อที่อยู่อาศัย ในเซสชันวันที่ 5 ธันวาคม ธนาคารแห่งรัฐเสนอซื้อ 1,000 พันล้านดอง โดยมีระยะเวลา 7 วัน อัตราดอกเบี้ย 4.0% ต่อปี แต่ไม่มีปริมาณการเสนอราคาที่ชนะ และไม่มีปริมาณการหมุนเวียนในช่องทางนี้ นอกจากนี้ ในเซสชันนี้ มีตั๋วเงินคลังที่ครบกำหนด 5,000 พันล้านดอง ซึ่งหมายความว่าธนาคารแห่งรัฐได้อัดฉีดเงินสุทธิ 5,000 พันล้านดองเข้าสู่ตลาด ทำให้จำนวนตั๋วเงินคลังที่หมุนเวียนอยู่ลดลงเหลือ 5,000 พันล้านดอง
หลังจากออกพันธบัตรติดต่อกัน 35 สมัย มูลค่ารวม 360,345 พันล้านดอง ธนาคารกลางจึงหยุดออกพันธบัตรตั้งแต่วันที่ 9 พฤศจิกายน และอัดฉีดสภาพคล่องจำนวนมากกลับเข้าสู่ระบบธนาคารเมื่อพันธบัตรชุดเก่าครบกำหนด เชื่อกันว่าจำนวนพันธบัตรที่ครบกำหนดมีส่วนทำให้อัตราดอกเบี้ยระหว่างธนาคารลดลงอย่างรวดเร็วในช่วงไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมา
ตัวแทนธนาคารพาณิชย์ร่วมทุนเพื่ออุตสาหกรรมและการค้าเวียดนาม ( VietinBank ) กล่าวว่า ธนาคารมีทุนส่วนเกิน แต่การที่จะผลักดันทุนเข้าสู่ระบบเศรษฐกิจและรับประกันเป้าหมายการเติบโตของสินเชื่อนั้น ไม่ใช่แค่เรื่องของการบริหารนโยบายการเงิน สินเชื่อหรือช่องว่างด้านสินเชื่อเท่านั้น แต่ยังเกี่ยวกับความสามารถของเศรษฐกิจในการดูดซับทุนอีกด้วย
ผู้นำธนาคารพาณิชย์หลายแห่งต่างก็มีความเห็นตรงกันว่า ต่างจากช่วงเวลานี้ในปีที่ผ่านมาซึ่งเป็นฤดูกาลที่ธุรกิจและบุคคลทั่วไปกู้ยืมเงินทุน ในปีนี้ไม่สามารถเบิกจ่ายเงินทุนจำนวนมากได้ อัตราดอกเบี้ยต่ำถือเป็นปัจจัยสำคัญประการหนึ่งที่ทำให้ธุรกิจมีเงื่อนไขในการกู้ยืมเงินทุนในบริบทที่เศรษฐกิจโลกกำลังถดถอย อย่างไรก็ตาม อัตราดอกเบี้ยไม่ใช่ "ไม้กายสิทธิ์" ที่จะช่วยให้ธุรกิจฟื้นตัว แต่ที่สำคัญกว่านั้นคือ ความสามารถในการฟื้นตัวของเศรษฐกิจ
ไม่ปล่อยกู้ทุกกรณี
ความยืดหยุ่นในการบริหารจัดการ ตอบสนองความต้องการในการส่งเสริมการเติบโตของสินเชื่ออย่างต่อเนื่อง เมื่อปลายเดือนพฤศจิกายน 2566 ธนาคารแห่งรัฐได้ส่งเอกสารถึงสถาบันสินเชื่อเพื่อแจ้งอัตราการเติบโตเพิ่มเติม โดยเฉพาะอย่างยิ่ง สถาบันสินเชื่อที่มียอดสินเชื่อคงค้างถึง 80% ของเป้าหมายภายในสิ้นเดือนพฤศจิกายน 2566 จะได้รับการเสริมวงเงินเพิ่มเติมเชิงรุกตามการจัดอันดับปี 2565 ขณะเดียวกัน จะให้ความสำคัญกับสถาบันสินเชื่อที่เน้นสินเชื่อในพื้นที่ที่มีความสำคัญ...
นายเหงียน หุ่ง ผู้อำนวยการใหญ่ธนาคาร Tien Phong Commercial Joint Stock Bank (TPBank) กล่าวว่า หลังจากมีการตัดสินใจจัดสรรสินเชื่อใหม่ ธนาคาร TPBank ก็เพิ่มอัตราดอกเบี้ยขึ้น 5% ปัจจุบัน ช่องทางสินเชื่อสำหรับธุรกิจและบุคคลนั้นมีมาก ดังนั้น ธนาคารจะยังคงลดอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ต่อไป ธนาคารจะคงแพ็คเกจสินเชื่อที่เน้นไปที่การก่อสร้าง อุปกรณ์ทางการแพทย์ ยา โทรคมนาคม ไฟฟ้า ผู้รับเหมาก่อสร้างนิคมอุตสาหกรรม เป็นต้น
เพื่อผลักดันเงินทุนสินเชื่อเข้าสู่ระบบเศรษฐกิจอย่างต่อเนื่อง ธนาคารต่างๆ ได้เปิดตัวแพ็คเกจสินเชื่อสนับสนุนอัตราดอกเบี้ยอย่างต่อเนื่อง ตัวอย่างเช่น Saigon - Thuong Tin Commercial Joint Stock Bank (Sacombank) ได้จัดสรรแหล่งทุนใหม่เพื่อเร่งการผลิตและธุรกิจมูลค่า 10,000 พันล้านดองสำหรับองค์กรต่างๆ โดยมีอัตราดอกเบี้ย 3% ต่อปีสำหรับระยะเวลา 1 เดือน 4% ต่อปีสำหรับระยะเวลา 2 เดือน 5% ต่อปีสำหรับระยะเวลา 3 เดือน และ 5.5% ต่อปีสำหรับระยะเวลา 4-12 เดือน จนถึงวันที่ 31 มกราคม 2024 ธนาคารอื่นๆ เช่น Lien Viet Post Joint Stock Commercial Bank (LPBank), Southeast Asia Commercial Joint Stock Bank (SeABank), An Binh Commercial Joint Stock Bank (ABBANK) ... ก็ได้เปิดตัวแพ็คเกจสินเชื่อมากมายพร้อมอัตราดอกเบี้ยที่น่าดึงดูดเช่นกัน
ตัวแทนธนาคารต่างเห็นพ้องต้องกันว่าในบริบทปัจจุบัน การเบิกจ่ายสินเชื่อถือเป็นปัญหาที่ยาก นายเหงียน ก๊วก หุ่ง รองประธานและเลขาธิการสมาคมธนาคารเวียดนามกล่าวว่า ธนาคารมีสภาพคล่องส่วนเกิน ดังนั้นธนาคารจึงต้องการหาลูกค้า อย่างไรก็ตาม ความต้องการสินเชื่อค่อนข้างอ่อนแอ ธุรกิจหลายแห่งกำลังปรับโครงสร้างสินทรัพย์และฝากเงินไว้ในธนาคาร ปัญหาสำหรับธนาคารในปัจจุบันคือจะจัดหาเงินทุนให้กับลูกค้าที่มีคุณสมบัติได้อย่างไร
ตัวแทนธนาคารยืนยันว่าควบคู่ไปกับกระบวนการส่งเสริมสินเชื่อ สินเชื่อทั้งหมดจะต้องเป็นไปตามมาตรฐาน เพื่อจำกัดหนี้เสียในภายหลัง ธนาคารหลายแห่งพยายามปล่อยสินเชื่อ แต่ก็ไม่ได้ทำทุกวิถีทาง
ธนาคารแห่งรัฐเวียดนามจะติดตามความเคลื่อนไหวของตลาดอย่างใกล้ชิดต่อไป เพื่อควบคุมการเติบโตของสินเชื่อจากธนาคารที่มีสินเชื่อเกินไปจนถึงธนาคารที่มีสินเชื่อไม่เพียงพออย่างทันท่วงที เพื่อให้มีสินเชื่อเพียงพอสำหรับเศรษฐกิจ ช่วยขจัดปัญหาในการผลิตและธุรกิจ และส่งเสริมการเติบโตทางเศรษฐกิจ ขณะเดียวกัน ธนาคารแห่งรัฐจะศึกษา เสนอ แก้ไข และเสริมเอกสารหลายฉบับต่อไป เพื่ออำนวยความสะดวกในการขจัดปัญหาสำหรับเศรษฐกิจ และเพิ่มการเข้าถึงสินเชื่อของธนาคารในอนาคต
-
ผู้ว่าการธนาคารแห่งรัฐเหงียน ทิ ฮ่อง:
ขจัดความยุ่งยากแต่ต้องบริหารจัดการความเสี่ยงอย่างเคร่งครัด
การจัดการการเติบโตของสินเชื่อไม่ใช่เรื่องง่าย เนื่องจากเศรษฐกิจและความต้องการทุนการลงทุนนั้นขึ้นอยู่กับทุนของธนาคารเป็นอย่างมาก
จากรายงานอัตราการหมุนเวียนสินเชื่อของระบบ ณ เดือนตุลาคม 2566 พบว่ามียอดสินเชื่อหมุนเวียนอยู่ที่ 17.6 ล้านล้านดอง สูงกว่ายอดสินเชื่อหมุนเวียนทั้งปี 2564 (17.4 ล้านล้านดอง) โดยเหลือเวลาอีกประมาณ 1 เดือนก่อนสิ้นปี 2566 ตัวเลขดังกล่าวมีแนวโน้มจะทะลุ 19 ล้านล้านดอง ซึ่งเป็นตัวเลขที่สูงมาก แต่สินเชื่อเพิ่มขึ้นเพียง 9.15% ซึ่งแสดงให้เห็นว่าระบบธนาคารยังคงให้สินเชื่อแก่เศรษฐกิจโดยเน้นไปที่สินเชื่อระยะสั้นเป็นหลัก
การเติบโตของสินเชื่อในประเทศต่างๆ ทั่วโลกกำลังชะลอตัวลง ไม่ใช่แค่ในเวียดนามเท่านั้น เนื่องจากอุปสงค์รวมลดลง สำหรับประเด็นเงินทุนระยะกลางและระยะยาวในเวียดนาม จำเป็นต้องระมัดระวังในการระดมเงินทุนระยะสั้นเพื่อกู้ยืมระยะสั้นเท่านั้น เพื่อให้มั่นใจว่ามีความสามารถในการชำระหนี้เมื่อประชาชนถอนเงิน ในส่วนของกรอบกฎหมายนั้น ธนาคารกลางกำลังทบทวนและแก้ไขเอกสารทางกฎหมายหลายฉบับ โดยยึดหลักการขจัดความยุ่งยากแต่จัดการความเสี่ยงอย่างเคร่งครัด เพื่อให้แน่ใจว่าระบบมีความปลอดภัย
รองผู้อำนวยการใหญ่ธนาคารเทคโนโลยีและการพาณิชย์เวียดนาม Phung Quang Hung:
การเพิ่มประสิทธิภาพต้นทุนธุรกิจจากนโยบายการเงิน
ในปี 2023 สถานการณ์ค่อนข้างยากลำบาก ตัวอย่างเช่น ลูกค้าในอุตสาหกรรมสิ่งทอมีรายได้ลดลง 30-40% ในบริบทดังกล่าว อุตสาหกรรมการธนาคารได้ร่วมมือกันลดอัตราดอกเบี้ยอย่างแข็งขัน ส่งผลให้สินเชื่อสำหรับเศรษฐกิจเติบโต ในธนาคาร Vietnam Technological and Commercial Joint Stock Bank ณ เดือนพฤศจิกายน 2023 สินเชื่อเติบโตประมาณ 13.7% ธนาคารจะยังคงเบิกจ่ายให้กับธุรกิจต่างๆ ในเดือนธันวาคมนี้
ปัจจุบันอัตราดอกเบี้ยของประเทศต่างๆ ทั่วโลกสูงมาก โดยเวียดนามเป็นหนึ่งในไม่กี่ประเทศที่สามารถบริหารอัตราดอกเบี้ยและอัตราแลกเปลี่ยนได้อย่างมั่นคง จึงสร้างเงื่อนไขในการลดอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ได้ โดยตั้งแต่ต้นปี ธนาคารต่างๆ ได้ลดอัตราดอกเบี้ยลง 6 ครั้ง โดยเฉลี่ยแล้วลดลง 3-4% ต่อปี จึงช่วยปรับต้นทุนทางการเงินให้เหมาะสมกับธุรกิจได้
อย่างไรก็ตาม การปรับลดต้นทุนให้ธุรกิจนั้นยังมีทางออกอีกมากมายจากนโยบายการคลัง เช่น ลดภาษีเงินได้นิติบุคคล ลดค่าใช้จ่ายโดยตรงสำหรับอุตสาหกรรมและอาชีพต่างๆ เพิ่มช่องทางการระดมทุนให้หลากหลาย เช่น ตลาดพันธบัตรต้องการความสนใจมากขึ้น...
รองศาสตราจารย์ ดร. Pham The Anh หัวหน้าทีมเศรษฐศาสตร์ของศูนย์การศึกษาเศรษฐกิจและกลยุทธ์เวียดนาม (VESS):
การเติบโตของสินเชื่ออาจแตะระดับสองหลัก
การเติบโตของสินเชื่อในปีนี้อาจสูงถึงสองหลัก แต่ก็ไม่ได้มีความสำคัญมากนักในการกระตุ้นการเติบโตทางเศรษฐกิจ เพราะส่วนหนึ่งเป็นเพราะธุรกิจมีการกู้ยืมเงิน
เป้าหมายที่กำหนดไว้เมื่อต้นปีคือการเพิ่มผลิตภัณฑ์มวลรวมในประเทศ (GDP) ขึ้น 6.5% ดังนั้นการเติบโตของสินเชื่อจะต้องอยู่ที่ประมาณ 14% จนถึงขณะนี้ ความเป็นไปได้ที่การเติบโตของ GDP จะต่ำกว่าเป้าหมายที่ประมาณ 5% หมายความว่าการเติบโตของสินเชื่อจะต้องต่ำเช่นกัน โดยเหมาะสมเพียงประมาณ 10%-11% เท่านั้น อัตราดอกเบี้ยตามนโยบายไม่น่าจะลดลงอีกเนื่องจากปัจจัยหลายประการ เช่น อัตราเงินเฟ้อโดยรวมกำลังกลับตัว ขีดจำกัดของอัตราดอกเบี้ยจริงที่เป็นบวก อัตราดอกเบี้ยโลกยังคงถูกตรึงไว้ที่ระดับสูง หรือเป้าหมายเสถียรภาพอัตราแลกเปลี่ยน
ปัจจุบันการลดอัตราดอกเบี้ยเงินกู้อยู่ในมือของธนาคารพาณิชย์ แต่ธนาคารพาณิชย์ก็ประสบปัญหาบางประการเช่นกัน อัตราดอกเบี้ยเงินกู้ในช่วงก่อนหน้านี้สูง ทำให้ธนาคารไม่สามารถลดอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ได้ทันที นอกจากนี้ ระบบธนาคารยังต้องเผชิญกับความเสี่ยงจากหนี้เสียอีกด้วย
แหล่งที่มา
การแสดงความคิดเห็น (0)