แนวโน้มภาคการธนาคารและตลาดทุนปี 2568

เมื่อเร็วๆ นี้ Deloitte Center for Banking, Financial Services and Capital Markets เผยแพร่รายงาน Banking and Capital Markets Outlook 2025 ดังนั้น ภาพรวมเศรษฐกิจมหภาคที่ไม่มั่นคงในสหรัฐฯ จึงเป็นปัจจัยเร่งให้ธนาคารต่างๆ กระจายพอร์ตการลงทุน เปลี่ยนความสนใจไปที่รายได้ที่ไม่ใช่ดอกเบี้ย และเข้มงวดในการบริหารต้นทุนอย่างยั่งยืน

Thời báo Ngân hàng•10/04/2025

Triển vọng ngân hàng và thị trường vốn năm 2025

ภาพมาโครจากตลาดอเมริกา

ความไม่แน่นอน ทางเศรษฐกิจ ในปี 2568 จะทำให้ผู้บริหารธนาคารต้องระมัดระวัง เนื่องจากตัวเลขการใช้จ่ายของผู้บริโภคยังคงอยู่ในระดับปานกลางและมีแนวโน้มที่จะลดลง ตามรายงานของ Deloitte โดยเฉพาะอย่างยิ่งแรงกดดันทางการเงินจำนวนมากจากผู้บริโภคจะทำให้การใช้จ่ายบัตรเครดิตและการซื้อรถยนต์ชะลอตัวลงด้วย

ความต้องการสภาพคล่องของธนาคารและความไม่เต็มใจของผู้ฝากเงินที่จะยอมรับอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำอาจทำให้อัตราดอกเบี้ยสูงขึ้น คาดว่าอัตรากำไรสุทธิเฉลี่ยของธนาคารจะลดลงเหลือ 3% และ 2.7% ในปี 2568 และ 2569

กำไรลดลง ทำให้ธนาคารต้องปรับปรุงพอร์ตการลงทุน โดยเฉพาะพอร์ตหุ้น ภายใต้แผนนี้ ธนาคารขนาดใหญ่จะมีข้อได้เปรียบการแข่งขันที่ดียิ่งขึ้นจากพอร์ตโฟลิโอที่หลากหลาย จุดเด่นอื่นๆ ในรายได้จากธนาคารเพื่อการลงทุนคือกิจกรรมการควบรวมและซื้อกิจการ การออกหรือการเน้นกิจกรรมตลาดทุน ซึ่งจะช่วยให้ธนาคารปรับปรุงรายได้ที่ไม่ใช่ดอกเบี้ยบางส่วนได้ในระดับหนึ่ง

ในบริบทนี้ ธนาคารสามารถให้ความสำคัญกับการเน้นการใช้กลไกที่ถูกต้องเพื่อควบคุมต้นทุน วางแผนการปรับปรุงเทคโนโลยี และรักษาบุคลากรที่มีคุณภาพสูง

รายได้ที่ไม่ใช่ดอกเบี้ย

ตามที่กล่าวไว้ คาดว่าต้นทุนเงินฝากจะยังคงสูงอยู่แม้ว่าอัตราดอกเบี้ยจะลดลงท่ามกลางความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจซึ่งสร้างสภาพแวดล้อมที่เอื้ออำนวยต่อการพัฒนากระแสรายได้ที่ไม่ใช่ดอกเบี้ย ตามการวิเคราะห์ของ Deloitte ธนาคารในสหรัฐฯ มีหลายทางเลือกให้พิจารณาเพื่อปรับปรุงรายได้ที่ไม่ใช่ดอกเบี้ย

ธนาคารค้าปลีก: ธนาคารสามารถแนะนำบริการใหม่ ๆ รวมถึงแพ็คเกจการให้คำปรึกษาและการบริการเพื่อเพิ่มมูลค่าให้กับลูกค้า พิจารณาแนวทางการกำหนดราคาใหม่ๆ เช่น การเรียกเก็บเงินสำหรับบริการที่ปัจจุบันฟรี การออกแบบรูปแบบการกำหนดราคาใหม่ หรือการรวมหรือแยกบริการ รับข้อมูลเชิงลึกที่มากขึ้นเกี่ยวกับความต้องการของลูกค้าและความอ่อนไหวต่อราคาผ่านการปรับปรุงข้อมูลและการตลาดแบบกำหนดเป้าหมาย

การชำระเงิน: รับประกันการทำธุรกรรมที่ราบรื่นและปลอดภัยเพื่อเพิ่มปริมาณการดำเนินการธุรกรรม ร่วมมือกับพ่อค้าเพื่อเสนอวิธีการชำระเงินที่ปลอดภัยหลากหลาย ตอบสนองความต้องการของลูกค้าและข้อกังวลด้านความปลอดภัย

การจัดการสินทรัพย์: การจัดการสินทรัพย์กลายเป็นเรื่องยากยิ่งขึ้นเนื่องจากการแข่งขันที่เพิ่มขึ้น ในบริบทนี้ ธนาคารสามารถขยายกิจกรรมการให้คำปรึกษาด้านการลงทุนหลักไปยังด้านต่างๆ เช่น ภาษี การวางแผนทรัพย์สิน หรือการดูแลระยะยาว ผลิตภัณฑ์ที่เหมาะสมยิ่งขึ้น เช่น การลงทุนทางเลือก หรือการออกแบบโครงสร้างค่าธรรมเนียมใหม่เพื่อให้เหมาะกับลูกค้า ก็เป็นปัจจัยที่ควรพิจารณาเช่นกัน

ธนาคารเพื่อการลงทุน: ธนาคารควรพิจารณาค่าธรรมเนียมการยกเลิกสัญญาที่สูงขึ้น (สูงถึง 25%) สำหรับข้อตกลงขนาดใหญ่ มุ่งเน้นไปที่ข้อตกลงที่เล็กกว่าและทำซ้ำได้ในตลาดระดับกลางเพื่อธุรกิจที่สม่ำเสมอ สำรวจ ตลาดทางภูมิศาสตร์ใหม่ๆ (เช่น เม็กซิโก) เพื่อใช้ประโยชน์จากการควบรวมกิจการที่เพิ่มมากขึ้น

คำแนะนำสำหรับธนาคารเวียดนาม

เพื่อรองรับเป้าหมายการเติบโตทางเศรษฐกิจร้อยละ 8 ขึ้นไปในปี 2568 ธนาคารพาณิชย์มากกว่า 20 แห่งได้ดำเนินการตามคำขอลดอัตราดอกเบี้ยเงินฝาก ควบคู่ไปกับการเปิดตัวแพ็กเกจสินเชื่อดอกเบี้ยต่ำมากมาย ความแตกต่างของอัตราดอกเบี้ยในทั้งสองทิศทางคาดว่าจะส่งผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญต่ออัตรากำไร โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อการดำเนินงานของธนาคารยังคงต้องพึ่งพาสินเชื่อ

เมื่อได้รับมอบหมายจาก รัฐบาล ให้ดำเนินการตามหลักการ “ผลประโยชน์ที่สอดประสานและแบ่งปันความเสี่ยง” ธนาคารจึงต้องกระจายแหล่งรายได้และปรับปรุงรายได้ที่ไม่ใช่ดอกเบี้ยให้ดีขึ้นอย่างหลีกเลี่ยงไม่ได้ ตามการคาดการณ์ สัดส่วนรายได้ที่ไม่ใช่ดอกเบี้ยต่อรายได้รวมของธนาคารในปี 2568 จะยังคงอยู่ที่ 22% สัดส่วนนี้อาจเพิ่มขึ้นได้เมื่อธนาคารปรับกลยุทธ์ในแต่ละกลุ่มธุรกิจ ซึ่งสอดคล้องกับการวิจัยจากรายงานของ Deloitte

ในทางกลับกัน ธนาคารยังต้องให้ความสำคัญกับการลดต้นทุนการดำเนินงานด้วย ตามที่ Deloitte ระบุ ธนาคารหลายแห่งกำลังดำเนินการตามความพยายามหรือริเริ่มในการลดต้นทุน แต่บ่อยครั้งที่ไม่อาจบรรลุผลลัพธ์ตามที่คาดหวัง

ในตลาดสหรัฐฯ ธนาคารหลายแห่งได้ประกาศแผนการอย่างเป็นทางการซึ่งรวมถึงการเพิ่มประสิทธิภาพสาขา ลดจำนวนพนักงาน ปรับปรุงองค์กร หรือถอนตัวออกจากตลาดรอง จากการสำรวจของ Deloitte MarginPLUS พบว่าผู้นำด้านธนาคารและตลาดทุนระดับโลกจำนวน 25 รายถึง 56% ระบุว่าองค์กรของตนไม่สามารถบรรลุเป้าหมายในการลดต้นทุนได้ถึง 50% เมื่อปีที่แล้ว

นางสาว ตรัน ทิ ทุย ง็อก

นางสาวทราน ทิ ทุย ง็อก รองกรรมการผู้จัดการใหญ่ฝ่ายลูกค้าและตลาด บริษัท Deloitte Vietnam กล่าวว่า ธนาคารต่างๆ จำเป็นต้องกระจายแหล่งรายได้ และปรับปรุงรายได้ที่ไม่ใช่ดอกเบี้ยให้ดีขึ้น นอกจากนี้ จากประสบการณ์ของธนาคารระหว่างประเทศ ธนาคารของเวียดนามควรมีเป้าหมายในการเปลี่ยนแปลงต้นทุนที่ยั่งยืนมากขึ้นโดยใช้กลไกที่มีประสิทธิภาพมากขึ้น

ในการนี้ จำเป็นต้องใช้ประโยชน์จากพลังของความโปร่งใสของต้นทุน การสร้างความโปร่งใสด้านต้นทุนเพื่อทำความเข้าใจว่าเหตุใดต้นทุนพื้นฐานจึงเพิ่มขึ้น วิเคราะห์ต้นทุนการดำเนินงานเพื่อทำความเข้าใจวิธีการใช้ทรัพยากรให้ดีขึ้นและลดต้นทุนอย่างยั่งยืน

นอกจากนี้ ยังมีความจำเป็นต้องปรับขนาดระบบอัตโนมัติและ AI เพื่อลดต้นทุนและเพิ่มผลผลิต เร่งการนำเครื่องมืออัตโนมัติและการเรียนรู้ของเครื่องจักรมาใช้ การปรับขนาด AI และการใช้งานโมเดลภาษาขนาดใหญ่จะช่วยสร้างประสิทธิภาพเพิ่มเติมและประหยัดต้นทุน

บูรณาการการควบคุมความเสี่ยงเข้ากับการริเริ่มการเปลี่ยนแปลงในระยะเริ่มต้น การบูรณาการความเสี่ยงและการปฏิบัติตามข้อกำหนดตั้งแต่เริ่มต้นในการเปลี่ยนแปลงและการริเริ่มการเปลี่ยนแปลงต้นทุนจะส่งผลให้ลดต้นทุนได้อย่างยั่งยืน

นอกจากนี้ การรักษาวินัยการบังคับใช้กฎหมายที่เข้มแข็งก็เป็นสิ่งสำคัญเช่นกัน ตามที่นางสาว Tran Thi Thuy Ngoc กล่าวว่า จำเป็นต้องติดตามผลลัพธ์เมื่อเทียบกับเป้าหมายทางธุรกิจอย่างต่อเนื่อง เน้นที่ความรับผิดชอบเมื่อดำเนินการตามเป้าหมายในการลดต้นทุน

ที่มา: https://thoibaonganhang.vn/trien-vong-ngan-hang-va-thi-truong-von-nam-2025-162588.html