NIM তলানিতে পৌঁছেছে, কোন "গোপন অস্ত্র" ব্যাংকগুলিকে বড় জয়ে সাহায্য করে?

(ড্যান ট্রাই) - অগ্রাধিকারমূলক ঋণের সুদের হার ব্যাংকগুলির "প্রধান চালের পাত্র" নষ্ট করে দিচ্ছে, যার ফলে সমগ্র শিল্পের নিট মুনাফা মার্জিন (NIM) ২০১৮ সালের পর সর্বনিম্ন তলানিতে পৌঁছেছে।

গ্রাহকদের, বিশেষ করে তরুণ গ্রাহক এবং নিম্ন আয়ের ব্যক্তিদের সহায়তা করার জন্য একাধিক অগ্রাধিকারমূলক সুদের হার নীতিমালার মাধ্যমে, ব্যাংকগুলির উপর চাপ তৈরি করা হয়েছে।

উল্লেখ্য যে, রাষ্ট্রায়ত্ত ব্যাংকিং খাত অগ্রাধিকারমূলক সুদের হার সহ অনেক ঋণ প্যাকেজ বাস্তবায়নে অগ্রণী ভূমিকা পালন করেছে, যার ফলে জয়েন্ট স্টক বাণিজ্যিক ব্যাংকগুলিকে (জেএসসি) প্রতিযোগিতামূলকতা বজায় রাখার জন্য সমন্বয় করতে বাধ্য করা হয়েছে। ফলস্বরূপ, শিল্পের এনআইএম ২০২৫ সালের দ্বিতীয় প্রান্তিকে ৩.১৮% এ নেমে এসেছে, যা প্রথম প্রান্তিকে ছিল ৩.৩১%।

ব্যাংকসের এনআইএম "তলানিতে" পৌঁছেছে

উল্লেখযোগ্যভাবে, এটি ২০১৮ সালের পর সর্বনিম্ন NIM স্তর, S&I রেটিং-এর একটি প্রতিবেদনে উল্লেখ করা হয়েছে।

এনআইএম (নিট সুদের মার্জিন) হল একটি ব্যাংক বা আর্থিক প্রতিষ্ঠানের নিট মুনাফার মার্জিন, যা ঋণ এবং বিনিয়োগ থেকে প্রাপ্ত সুদের আয় এবং আমানত এবং মূলধনের অন্যান্য উৎসের জন্য প্রদত্ত সুদের ব্যয়ের মধ্যে মোট উপার্জনকারী সম্পদের পার্থক্যকে প্রতিনিধিত্ব করে। এই সূচকটি সাধারণত শতাংশ হিসাবে প্রকাশ করা হয় এবং এটি একটি ব্যাংকের কর্মক্ষমতা এবং লাভজনকতা মূল্যায়নের জন্য গুরুত্বপূর্ণ সূচকগুলির মধ্যে একটি।

ব্যাংকগুলির এনআইএম "প্রায় তলানিতে" পৌঁছেছে (ছবি: এসএন্ডআই রেটিং রিপোর্ট)।

এসঅ্যান্ডআই রেটিং পূর্বাভাস দিয়েছে যে আগামী সময়েও এনআইএম চাপ থাকবে, মূলত অর্থনৈতিক প্রবৃদ্ধিকে সমর্থন করার জন্য স্টেট ব্যাংকের সুদের হার কম রাখার প্রবণতার কারণে ঋণের সুদের হার ২০২৪ সালের শেষের তুলনায় ৬০ পয়েন্ট কমেছে। সেই সাথে, ঋণের চাহিদা মেটাতে ব্যাংকগুলি দীর্ঘমেয়াদী সংহতি বৃদ্ধি করার সময় একই সময়ের তুলনায় সমগ্র শিল্পের জন্য মূলধনের ব্যয় প্রায় ২৫ পয়েন্ট বৃদ্ধি পেয়েছে।

তবে, শিল্পের মুনাফা সুদ-বহির্ভূত আয়, বিশেষ করে খারাপ ঋণ পুনরুদ্ধারের রাজস্ব দ্বিগুণ বৃদ্ধির মাধ্যমে ইতিবাচকভাবে সমর্থিত হবে বলে আশা করা হচ্ছে। রিয়েল এস্টেট বাজার পুনরুদ্ধারের জন্য এই সময়ের মধ্যে ব্যাংকিং খাতের খারাপ ঋণ সংগ্রহ ১০৮% বৃদ্ধি পেয়েছে, যা ঋণ আদায় প্রক্রিয়াকে উৎসাহিত করতে সহায়তা করেছে।

উল্লেখযোগ্যভাবে, ভিয়েতিনব্যাংক (স্টক কোড CTG) ৭,৮০০ বিলিয়ন ভিয়েতনামি ডং, বিআইডিভি (স্টক কোড বিআইডি) ৬,৩০০ বিলিয়ন ভিয়েতনামি ডং, ভিপিব্যাংক (স্টক কোড ভিপিবি) ৫,২০০ বিলিয়ন ভিয়েতনামি ডং আয় করেছে।

একই সময়ে, ব্যাংকগুলি সিকিউরিটিজ ট্রেডিং থেকে আয়ের তীব্র বৃদ্ধি (৭৭% বৃদ্ধি) রেকর্ড করেছে, যা ২০২৫ সালের দ্বিতীয় প্রান্তিকে শিল্পের সামগ্রিক মুনাফায় উল্লেখযোগ্য অবদান রেখেছে।

খেলাপি ঋণ নিষ্পত্তির উজ্জ্বল দিকগুলি

৩০শে জুন পর্যন্ত, সমগ্র শিল্পের সম্পদের গুণমান সম্পর্কে, কিছু ছোট-বড় ব্যাংক ছাড়া, গুণমান সাধারণত উল্লেখযোগ্যভাবে উন্নত হয়েছে। বিশেষ করে, গ্রুপ ২-এর ঋণ অনুপাত ১.২৪%-এ নেমে এসেছে (প্রথম ত্রৈমাসিকের শেষে এটি ১.৬১%-এর তুলনায়) - যা গত ৩ বছরের মধ্যে সর্বনিম্ন স্তর। খারাপ ঋণও ২.০৩%-এ নেমে এসেছে।

২০২৫ সালের দ্বিতীয় প্রান্তিকে ব্যাংকটি ৩৭,১০০ বিলিয়ন ভিএনডি খারাপ ঋণ পরিচালনা করেছে (ছবি: এসএন্ডআই রেটিং)।

এসঅ্যান্ডআই রেটিং অনুসারে, ঋণের পরিমাণ তীব্রভাবে বৃদ্ধি পাওয়ার ফলে প্রযুক্তিগত প্রভাব থেকে এই ইতিবাচক অগ্রগতি এসেছে, যা অনাদায়ী ঋণের সাথে খারাপ ঋণের অনুপাত হ্রাস করতে সাহায্য করেছে। একই সময়ে, ব্যাংকগুলি খারাপ ঋণ পরিচালনা কার্যক্রমও জোরদার করেছে, দ্বিতীয় প্রান্তিকে ৩৭,১০০ বিলিয়ন ভিয়েতনামি ডঙ্গ ঋণ পরিচালনা করেছে।

উল্লেখযোগ্যভাবে, কিছু বৃহৎ ব্যাংক MBBank, SHB , VPBank উন্নত সম্পদের মানের প্রেক্ষাপটে প্রভিশন বৃদ্ধি করেছে। বিপরীতে, PGBank এবং VietABank (স্টক কোড VAB) খারাপ ঋণ বৃদ্ধি সত্ত্বেও প্রভিশন হ্রাস করেছে।

ডিক্রি ৮৬/২০২৪/এনডি-সিপি অনুসারে, রিয়েল এস্টেট জামানত, যদি ক্রেডিট প্রতিষ্ঠান এবং বিদেশী ব্যাংক শাখাগুলির এটি পরিচালনা করার অধিকার থাকার পর থেকে ২ বছরের বেশি সময় অতিবাহিত হয়ে যায়, তাহলে বিধান গণনা করার সময় আর কর্তন করা হবে না। এই নিয়মটি বিধান ব্যয় বৃদ্ধি করতে পারে, বিশেষ করে উচ্চ এবং দীর্ঘায়িত গ্রুপ ৫ ঋণ অনুপাত সহ ব্যাংকগুলিতে।

স্বল্পমেয়াদে, S&I রেটিং মূল্যায়ন করে যে শিল্প জুড়ে খারাপ ঋণের পরিমাণ সামান্য হ্রাস পাওয়ার সম্ভাবনা রয়েছে। তবে, মধ্যম এবং দীর্ঘমেয়াদে, উচ্চ ঋণ বৃদ্ধি সম্পদের মানের উপর চাপ সৃষ্টি করতে পারে কারণ খারাপ ঋণ প্রায়শই তৈরি হতে বিলম্বিত হয়।

ব্যাংকগুলি রিয়েল এস্টেট এবং সিকিউরিটিজের জন্য ঋণ বৃদ্ধি করে

ঋণ বৃদ্ধির ক্ষেত্রে, বছরের প্রথমার্ধে পুরো শিল্প ৯.৯% বৃদ্ধি পেয়েছে - যা এক দশকেরও বেশি সময়ের মধ্যে সর্বোচ্চ স্তর।

৩১শে জুলাই, স্টেট ব্যাংক বছরের শুরুতে প্রদত্ত সীমার ৮০% পূরণকারী ব্যাংকগুলির জন্য ঋণ সীমা সামঞ্জস্য করে, যা বাকি মাসগুলিতে প্রবৃদ্ধির জন্য আরও সুযোগ তৈরি করে। S&I রেটিং মূল্যায়ন করেছে যে সরকারের ১৬% ঋণ প্রবৃদ্ধির লক্ষ্যমাত্রা সম্ভব এবং অর্থনৈতিক পুনরুদ্ধারের সাথে সাথে মূলধন চাহিদা ইতিবাচক থাকলে পুরো বছরের জন্য এটি ১৭-১৮% এ পৌঁছাতে পারে।

ব্যাংক ঋণ বৃদ্ধি (ছবি: এসএন্ডআই রেটিং রিপোর্ট)।

বছরের প্রথমার্ধে, যৌথ স্টক বাণিজ্যিক ব্যাংকগুলির গ্রুপ (বিশেষ করে ব্যবসাগুলিকে ঋণ দেওয়ার ক্ষেত্রে বিশেষজ্ঞ ব্যাংকগুলি) প্রধান চালিকা শক্তি হিসাবে অব্যাহত ছিল। তালিকাভুক্ত রয়েছে VPBank 18.7% প্রবৃদ্ধি সহ, HDBank 15.3% প্রবৃদ্ধি সহ, NamABank 14.7% প্রবৃদ্ধি সহ...

ঋণ প্রদান খাতের ক্ষেত্রে, বেশিরভাগ উৎপাদন, নির্মাণ এবং বাণিজ্য-পরিষেবা খাত সমগ্র ব্যবস্থার ঋণ বৃদ্ধিতে ভালো অবদান রেখেছে।

ইতিমধ্যে, কিছু ব্যাংকে রিয়েল এস্টেট ব্যবসা এবং আর্থিক পরিষেবার জন্য বিতরণের অনুপাত এখনও প্রাধান্য পাচ্ছে। ২০২৪ সালের শেষের তুলনায়, SHB ব্যাংকে রিয়েল এস্টেট বিনিয়োগকারীদের বকেয়া ঋণ ৪১,০০০ বিলিয়ন ভিয়েতনামি ডং বৃদ্ধি পেয়েছে, তারপরে টেককমব্যাঙ্ক ৪০,০০০ বিলিয়ন ভিয়েতনামি ডং বৃদ্ধি পেয়েছে, MBBank ২১,০০০ বিলিয়ন ভিয়েতনামি ডং বৃদ্ধি পেয়েছে।

সিকিউরিটিজ কোম্পানিগুলিকে ঋণ প্রদানও তীব্রভাবে বৃদ্ধি পেয়েছে, উদাহরণস্বরূপ, NamABank ১৫,০০০ বিলিয়ন VND বৃদ্ধি পেয়েছে, VPBank ১৩,০০০ বিলিয়ন VND বৃদ্ধি পেয়েছে...

সূত্র: https://dantri.com.vn/kinh-doanh/nim-cham-day-dau-la-vu-khi-bi-mat-giup-cac-ngan-hang-thang-lon-20250919154714636.htm