Las tasas de interés operativas disminuyen, ¿bajarán las tasas de interés de los préstamos?

Las tasas de interés de los depósitos disminuyen, las tasas de interés de los préstamos no se han mantenido al mismo ritmo

Según las nuevas decisiones emitidas el 16 de junio por el Banco Estatal de Vietnam, la tasa máxima de interés aplicada a los depósitos con plazos de 1 mes a menos de 6 meses ha disminuido del 5%/año al 4,75%/año, mientras que la tasa máxima de interés para los depósitos en VND en los Fondos de Crédito Popular y las Instituciones de Microfinanzas ha disminuido del 5,5%/año al 5,25%/año. La tasa de interés para los depósitos con plazos de 6 meses o más es determinada por las instituciones de crédito con base en la oferta y la demanda de capital en el mercado. Además, la tasa de interés de los préstamos a un día en los pagos electrónicos interbancarios y los préstamos para cubrir la escasez de capital en los pagos de compensación del Banco Estatal a las instituciones de crédito ha disminuido del 5,5%/año al 5%/año; la tasa de interés de refinanciamiento ha disminuido del 5%/año al 4,5%/año; la tasa de interés de redescuento ha disminuido del 3,5%/año al 3%/año.

El tipo de interés máximo para movilizar ahorros en VND a un plazo de seis meses se ha reducido al 4,75% anual desde el 19 de junio.

Se reduce del 4,5% anual al 4% anual el tipo de interés máximo de los préstamos a corto plazo en VND de las instituciones de crédito para cubrir las necesidades de capital de diversos sectores e industrias económicas ; y se reduce del 5,5% anual al 5% anual el tipo de interés máximo de los préstamos a corto plazo en VND de los Fondos de Crédito Popular y las Instituciones de Microfinanzas para cubrir estas necesidades de capital.

El nuevo tipo de interés se aplicará oficialmente el 19 de junio. Esta es la cuarta vez que el Banco Estatal reduce el tipo de interés operativo. El 16 de junio, el tipo de interés en el mercado interbancario disminuyó entre un 0,04 % y un 0,36 % anual para todos los plazos en comparación con el día anterior. El tipo de interés a un día es del 1,01 % anual, el de una semana es del 1,37 % anual, el de dos semanas es del 1,86 % anual, el de un mes es del 3,21 % anual, el de tres meses es del 4,94 % anual, el de nueve meses es del 6,75 % anual y el de un año es del 7,18 % anual. Por lo tanto, en comparación con hace una semana, los tipos de interés transaccionales de los bancos disminuyeron del 0,2 % al 1,66 % anual y, en comparación con el nivel más alto del último año, los tipos de interés disminuyeron del 1,88 % al 7,34 % anual para todos los plazos.

Aunque las tasas de interés interbancarias han caído drásticamente, las tasas de interés para la movilización de VND de los bancos a clientes particulares se mantienen altas. Para plazos inferiores a 6 meses, el tipo de interés máximo para la movilización de VND, vigente desde el 19 de junio, se ha reducido un 1,25 % anual, hasta el 4,75 % anual. Algunos bancos, entre ellos cuatro grandes bancos: Vietcombank, Vietinbank, BIDV y Agribank, ofrecen tasas de interés inferiores al nuevo límite, con un rango del 4,1 % al 4,6 % anual para plazos inferiores a 6 meses. A partir de 6 meses, el tipo de interés oscila entre el 5,5 % y el 6,8 % anual. Sin embargo, otros bancos comerciales ofrecen tasas de interés para la movilización de VND a plazos inferiores a 6 meses, del 4,5 % al 5 % anual; para plazos de 6 meses, del 6 % al 7,8 % anual; y para plazos de 12 meses, del 6,7 % al 8,1 % anual.

¿Cómo bajar los tipos de interés?

Mientras tanto, las tasas de interés de los préstamos no han caído tan rápido como las de los depósitos. Para los clientes que solicitan préstamos para comprar casas, autos, etc., las tasas de interés bancarias oscilan entre el 12 % y el 15 % anual. Las empresas obtienen préstamos a tasas de interés comunes del 9 % al 10 % anual.

El Dr. Le Dat Chi, director del Departamento de Finanzas de la Universidad de Economía de Ciudad Ho Chi Minh, no espera mucho del Banco Estatal de Vietnam en esta ocasión para reducir la tasa de interés operativa y así reducir rápidamente la tasa de interés de los préstamos en el mercado. Al igual que en las tres ocasiones anteriores, los bancos argumentarán que las razones para no poder reducir la tasa de interés de los préstamos de inmediato incluyen desde la demora en la aplicación de la política hasta el límite de crédito limitado y la posibilidad de morosidad. El mecanismo de gestión del límite de crédito de cada banco, que ha existido durante tantos años, ha distorsionado el mercado crediticio, lo cual es también una de las razones por las que la tasa de interés de los préstamos es difícil de reducir.

Las tasas de interés en el mercado interbancario y el mercado abierto (donde el Banco Estatal inyecta y retira dinero del mercado) han disminuido, pero las tasas de interés de movilización en el sector residencial se mantienen altas, lo que demuestra que los mercados de capitales no están muy conectados entre sí. El Sr. Nguyen Huu Huan, director del Departamento de Finanzas de la Universidad de Economía de la Ciudad de Ho Chi Minh, afirmó que algunos bancos tienen grandes necesidades de capital para resolver problemas internos como límites de crédito, bonos corporativos, etc. Si solo unos pocos bancos necesitan capital, lo que impulsa al alza las tasas de interés de movilización, a otros les resultará difícil reducirlas rápidamente. Además, temen que al ajustar a la baja las tasas de interés de movilización se pierda capital, por lo que siguen negociando en secreto tasas de interés superiores al nivel anunciado. Si las tasas de interés de movilización son altas, ¿cómo se pueden reducir los préstamos? Si queremos que bajen las tasas de interés de los préstamos, los reguladores deben controlar estrictamente la "colusión" en las tasas de interés y, al mismo tiempo, apoyar a los bancos que actualmente enfrentan problemas como los límites de crédito, los bonos corporativos, etc., enfatizó el Sr. Huan.

Para que la política mencionada siga siendo eficaz, reduzca los retrasos y cree las condiciones para la reducción de las tasas de interés, el Instituto de Capacitación e Investigación BIDV formula las siguientes recomendaciones: Es necesario mejorar la eficacia de la coordinación de políticas, especialmente entre la política monetaria, la política fiscal, la política de precios y otras políticas macroeconómicas para controlar proactivamente la inflación y estabilizar la macroeconomía. Acelerar la reestructuración de las instituciones crediticias débiles y con baja liquidez para minimizar la competencia desleal en el aumento de las tasas de interés, que en ocasiones supera el nivel general de las mismas y dificulta su reducción. Al mismo tiempo, eliminar con prontitud los obstáculos en los procedimientos administrativos, la legalidad, el capital, etc., en áreas como terrenos, bienes raíces, construcción, licitaciones, despacho de aduanas, acceso a la electricidad, prevención y extinción de incendios, registro, etc. Estas son soluciones coordinadas para ayudar a empresas y personas a reducir las dificultades y los desafíos, y también para estimular la inversión, el consumo y el crédito en el futuro. Las instituciones crediticias y las propias empresas continúan promoviendo la reestructuración, reduciendo costos y fortaleciendo la gestión de riesgos (especialmente riesgos de mercado, financieros y legales), creando así las condiciones para una reducción más generalizada y sostenible de las tasas de interés.

Enlace de origen: https://thanhnien.vn/lai-suat-dieu-hanh-giam-lai-vay-co-di-xuong-185230616172353788.htm