Transfert sous la direction des frères présidents d'ABBank, les créances douteuses montent à nouveau en flèche, les bénéfices chutent

Les créances douteuses ont grimpé en flèche

Selon le rapport financier semestriel audité de 2023, le total des actifs de la Banque commerciale par actions An Binh (ABBank - code ABB) au 30 juin a atteint 154 449 milliards de VND, soit une augmentation de près de 19 % par rapport au début de l'année. Sur ce total, les prêts en cours aux clients à la fin du deuxième trimestre s'élevaient à plus de 84 020 milliards de VND, soit une légère hausse de 2,4 % par rapport au début de l'année.

Il est à noter que la qualité de crédit d'ABBank s'est nettement dégradée. Au 30 juin, le total des créances douteuses de la banque figurant au bilan s'élevait à 3 820 milliards de VND, soit une augmentation de près de 1 455 milliards de VND, soit une hausse de 61,5 % par rapport au début de l'année. Le ratio des créances douteuses sur l'encours total des prêts à la clientèle a également augmenté, passant de 2,88 % au début de l'année à 4,55 %.

Le transfert de direction sous la direction des frères du président d'ABBank est néfaste et entraîne une augmentation inexorable des profits et des coûts. Image 1 — Analyse de la qualité des prêts d'ABBank (Source : États financiers semestriels révisés 2023)

Français Dans la structure de la dette d'ABBank à la fin du deuxième trimestre, la dette du groupe 3 (dette non standard) a augmenté de 2,5 fois par rapport au début de l'année pour atteindre 1 385 milliards de VND. La dette du groupe 4 (dette douteuse) a également augmenté de 3,1 fois pour atteindre 1 311 milliards de VND. En revanche, la dette du groupe 5 (dette avec possibilité de perte en capital) s'élevait à 1 124 milliards de VND, en baisse de 20 % par rapport au début de l'année.

ABBank fait partie de l'écosystème d'une société multisectorielle active dans l'immobilier, l'énergie et l'industrie manufacturière, sous la direction de l'homme d'affaires VVT (originaire de Thai Binh ). Avant 2018, il était le plus haut dirigeant du conseil d'administration de la banque. En avril 2018, il a quitté ce poste et l'a confié à son beau-frère, M. Dao Manh Khang, afin de se conformer aux dispositions de la loi modifiée et complétée sur les établissements de crédit.

Il y a dix ans, sous la présidence du conseil d'administration de VVT, le ratio créances douteuses/solde de prêts à la clientèle d'ABBank atteignait 7,63 %. Après de nombreuses années de restructuration, ce ratio était tombé sous la barre des 3 % avant le transfert susmentionné. La qualité de crédit de la banque a été rigoureusement gérée avant de montrer des signes évidents de déclin à partir de 2022.

Le transfert de pouvoir aux frères présidents d'ABBank est néfaste et accroît sans cesse les profits et la main-d'œuvre. Image 2

Le ratio créances douteuses/solde de prêts à la clientèle d'ABBank a atteint 2,88 % fin 2022, avant de poursuivre sa progression pour atteindre 4,55 % à la fin du deuxième trimestre. Il s'agit également du ratio de créances douteuses le plus élevé de la banque depuis 2014.

Lors de l'assemblée générale annuelle des actionnaires de 2023, le président du conseil d'administration, Dao Manh Khang, a déclaré qu'ABBank mettait en œuvre une restructuration liée au règlement des créances douteuses sur la période 2021-2025. Cela montre que les créances douteuses constituent une fois de plus un casse-tête pour les dirigeants de la banque.

Les bénéfices chutent

L'augmentation des créances douteuses a contraint ABBank à augmenter ses provisions, ce qui a considérablement érodé ses bénéfices. Au cours des six premiers mois de l'année, les provisions pour risque de crédit de la banque ont été multipliées par quatre par rapport à l'année précédente, soit près de 815 milliards de VND. Selon les explications, cette augmentation des provisions est conforme à la circulaire 11/2021/TT-NHNN et permettra à la banque d'être plus proactive dans la gestion des risques à l'avenir.

En conséquence, ABBank a enregistré un bénéfice avant impôts au cours des six premiers mois de l'année atteignant près de 679 milliards de VND, en baisse de 59 % par rapport au premier semestre de l'année dernière. Au cours du seul deuxième trimestre, le bénéfice avant impôts d'ABBank s'est élevé à 67 milliards de VND au deuxième trimestre, en baisse de 94 % par rapport à la même période de l'année dernière. Avec ce résultat, la banque n'a parcouru que près d'un quart du parcours après le premier semestre de l'année.

Ainsi, après une période de croissance continue chaque année de 2013 à 2022, ABBank est confrontée au risque de rompre son plan 2023. Cette année, la banque s'est fixé un objectif ambitieux de bénéfice avant impôts de 2 826 milliards de VND, soit une augmentation de 68 % par rapport à 2022. Cependant, la pression exercée par l'augmentation rapide des créances douteuses rend cet objectif lointain, et il pourrait même connaître une croissance négative.

Le transfert de direction sous la direction des frères présidents d'ABBank est mauvais et augmente les profits et le travail sans arrêt, image 3

En 2023, ABBank vise à avoir un actif total de 136 816 milliards de VND, soit une augmentation de 5 % par rapport à 2022 ; un solde de crédit en cours de 97 382 milliards de VND, soit une augmentation de 10 % par rapport à 2022 ; une mobilisation auprès des clients individuels et des organisations économiques de 93 508 milliards de VND, soit une augmentation de 2 % par rapport à 2022. Le taux de croissance du crédit sera ajusté conformément à l'autorisation de la Banque d'État du Vietnam (SBV) et les créances douteuses sur le total de la dette en cours seront contrôlées à moins de 3 %.

Pour atteindre son objectif de bénéfice pour 2023, ABBank a déclaré qu'elle se concentrerait sur trois objectifs principaux. Le premier est d'augmenter sa taille d'au moins 10 %, en privilégiant le segment de détail et les domaines prioritaires conformément aux orientations du gouvernement . L'amélioration de l'efficacité opérationnelle passe par l'augmentation des revenus des activités principales, des activités hors crédit et des frais de service ; le contrôle rigoureux et l'optimisation des coûts d'exploitation, ainsi que la minimisation des coûts de provision pour risques. L'amélioration de la capacité de recouvrement et de gestion des créances douteuses est également essentielle.

Emprunter continuellement des obligations

En août, la Banque commerciale par actions An Binh (ABBank - code ABB) a émis des obligations d'une valeur nominale de 100 millions de VND chacune, pour un montant de 6 000 milliards de VND. Ces obligations sont non convertibles, sans bons de souscription et sans garantie. Leur durée est comprise entre 1 et 5 ans, et leur période d'émission s'étend du 1er août au 31 décembre 2023.

Le principal de l'obligation est remboursé une fois à l'échéance ou à la date de rachat de l'obligation par ABBank. Les intérêts sont versés périodiquement une fois par an. Le paiement du principal et des intérêts provient des revenus d'ABBank et/ou des prêts échus et/ou de la mobilisation de capitaux auprès d'organisations, de particuliers et d'autres capitaux légaux.

Le montant mobilisé sera alloué par ABBank pour prêter 4 500 milliards de VND aux particuliers et 1 500 milliards de VND aux entreprises. Le capital devrait être entièrement décaissé par cette banque avant le 31 mars 2024. Si le décaissement est effectué selon le calendrier prévu, le capital collecté grâce à l'émission d'obligations temporairement inutilisées sera utilisé pour des dépôts auprès de la Banque d'État et d'autres établissements de crédit.

Au deuxième trimestre 2023, ABBank a racheté six fois des obligations avant échéance, pour un montant total de 4 800 milliards de VND. Ces obligations ont toutes été émises en juin-juillet 2021, pour une durée de trois ans. Ces émissions visent à compléter les capitaux à moyen et long terme afin de répondre aux besoins de crédit des entreprises clientes d'ABBank.

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