Révélation des géants de l'immobilier financés par les banques

La notion de « personnes apparentées » aux actionnaires d’une banque est étendue aux grands-parents, oncles, tantes, neveux et nièces. – Photo : QUANG DINH

Les banques continuent de publier la liste des actionnaires détenant 1 % du capital social et des personnes liées, conformément à la nouvelle réglementation de la loi modifiée sur les établissements de crédit.

Divulgation publique des actionnaires détenant 1 % ou plus du capital de la banque

La banque An Binh (ABBank) vient d'annoncer une liste de 19 actionnaires (16 personnes physiques et 3 organisations) détenant 1 % ou plus du capital social de la banque.

M. Vu Van Tien, vice-président d'ABBank et figure emblématique de cette banque, ne figure pas sur la liste.

Cependant, deux sociétés liées à M. Tien détiennent directement 17,21 % des actions de la banque. Parmi celles-ci, le groupe Geleximco, société immobilière présidée par M. Tien, possède 12,78 % du capital. Par ailleurs, les personnes liées à ce groupe détiennent 4,65 % des actions de la banque.

La société par actions Glexhomes, filiale du groupe Geleximco, détient également 4,43 % du capital d'ABBank. Le dernier actionnaire institutionnel est Malayan Banking Berhad (Maybank), qui possède 16,39 % du capital.

Parmi les actionnaires individuels figurent également des personnes liées à M. Tien, comme son frère, M. Vu Van Hau. Ce dernier détient 1,96 % du capital, tandis que les personnes apparentées en possèdent 15,45 %.

Dans une récente mise à jour, la Banque maritime du Vietnam (MSB) a également rendu publique l'identité de ses neuf principaux actionnaires détenant au moins 1 % du capital. Le plus important est VNPT, avec 6,05 % du capital.

Les actionnaires institutionnels restants sont liés au groupe ROX (anciennement TNG Holdings Vietnam - une grande entreprise du secteur immobilier).

Parmi celles-ci, ROX Key Holdings Joint Stock Company détient 2,43 % du capital de MSB et ses parties liées près de 1 %. Ensuite, TNL Asset Investment and Leasing Joint Stock Company détient 1,08 % du capital de la banque et ses parties liées 1,87 % de ce capital ; et ROX Cons Construction Investment Joint Stock Company détient 1,87 %.

La liste comprend également un certain nombre d'autres entreprises détenant du capital MSB, telles que : Bai Dai Resort Company Limited (4,96 %) ; Hanoi Green Technology City Company Limited (4,97 %) ; Hanoi - Dai Tu Industrial Park Infrastructure Construction and Trading Company (4,98 %) ; Ricohomes Investment Joint Stock Company (2,64 %)...

Chez HDBank , Sovico Holdings détient plus de 417,7 millions d'actions, soit 14,27 % du capital social. Il s'agit également du seul actionnaire détenant plus de 5 % du capital, comme l'a annoncé HDBank.

Sovico fait partie de l'écosystème du groupe Sovico, propriété de la milliardaire Nguyen Thi Phuong Thao. Ce groupe investit dans de nombreux secteurs, de l'immobilier à l'aviation, en passant par la banque et la finance…

Par ailleurs, OCB dispose également d'une liste de 19 actionnaires détenant plus de 1 % du capital social de la banque. Outre 3 actionnaires étrangers, Aozora Bank (15 %), Portal Global Limited (3 %) et Pyn Elite Fund (2,4 %), les 16 autres personnes physiques et morales nationales détiennent plus de 60 % du capital social.

Concernant le groupe d'actionnaires individuels, M. Trinh Van Tuan, président d'OCB, et les personnes qui lui sont liées détiennent près de 20 % du capital. Parmi les organisations, on trouve Binh An House Investment Joint Stock Company (4,7 %), Greenwave Capital (4,4 %), HVR Investment (3,85 %), Tay Ninh Industrial Park Infrastructure Development Joint Stock Company (3,24 %), Hve Renewable Energy (3,14 %), Next Green Capital (2,89 %), TQA Investment Company Limited (1,13 %)...

De nombreuses banques n'ont pas encore communiqué leurs chiffres. Le nombre de sociétés immobilières détenant des capitaux bancaires pourrait être mis à jour prochainement.

Outre l'immobilier, les banques intéressent également de nombreux autres secteurs tels que l'assurance, le commerce de détail... À l'instar de Prudential Vietnam, cette compagnie d'assurance-vie détient des parts dans au moins trois banques (MBB, Vietinbank, ACB)... Ou encore, le groupe Masan et ses associés détiennent plus de 15 % du capital de Techcombank.

Pourquoi est-il nécessaire de le rendre public ?

Avant le 1er juillet 2024, l'obligation de publication d'informations ne s'applique qu'aux actionnaires importants détenant 5 % ou plus du capital. Cependant, afin de prévenir toute manipulation bancaire, la loi relative aux établissements de crédit (modifiée) introduit une réglementation plus stricte.

La divulgation d'informations sur les actionnaires détenant 1 % du capital est considérée comme une solution pour aider les organismes compétents à surveiller et à inspecter les établissements de crédit afin d'évaluer leur niveau de risque.

M. Phan Duy Hung, CFA, directeur analyste principal chez Visrating, a déclaré que des risques de gouvernance peuvent survenir lorsque des personnes occupant des postes importants dans les banques et les entreprises peuvent influencer les opérations bancaires à des fins personnelles.

Parmi les exemples cités figurent récemment SCB ou Construction Bank (CB Bank) et Global Commercial Joint Stock Bank (GP Bank) en 2015.

« Les opérations bancaires sont dominées par un petit nombre d'actionnaires, et les banques ont accru leurs crédits aux promoteurs immobiliers et aux projets liés à ces actionnaires. »

En raison de la baisse de la capacité financière des entreprises concernées et de leurs projets, la banque a dû faire face à une forte augmentation des créances douteuses et à des pertes prolongées, ce qui a finalement conduit à un défaut de paiement », a réitéré l'expert de Visrating.

Selon les experts de VPBanks Securities, la réglementation sur la divulgation d'informations concernant les actionnaires détenant 1 % ou plus du capital permettra aux investisseurs d'avoir une vision plus claire de la structure de propriété et, par conséquent, d'évaluer plus précisément les risques et le potentiel de la banque.

Parallèlement, la réduction du taux de participation maximal des actionnaires et des parties liées limitera la capacité d'un groupe d'actionnaires à manipuler la banque.

Cependant, les experts craignent également que la réduction des parts sociales n'engendre des difficultés de gestion bancaire. Sans un actionnaire majoritaire jouant un rôle moteur, les banques pourraient avoir du mal à parvenir à un consensus et à prendre des décisions stratégiques.

Source : https://tuoitre.vn/lo-dien-nhung-dai-gia-bat-dong-san-tam-co-nam-von-ngan-hang-20240827202315147.htm