Bank-bank milik negara berkembang pesat.

VnExpress•16/01/2024

Sementara banyak bank swasta mengakhiri tren peningkatan keuntungan mereka, bank-bank milik negara mempertahankan tingkat pertumbuhan dua digit pada tahun 2023.

Alih-alih mencatatkan keuntungan besar seperti dalam tiga tahun terakhir, hasil bisnis bank tahun ini jauh lebih lemah. 14 dari 27 bank yang terdaftar di bursa saham mengalami penurunan laba dalam sembilan bulan pertama dibandingkan periode yang sama tahun lalu. Kapasitas penyerapan modal yang buruk dari bisnis menyebabkan pertumbuhan kredit yang rendah, sementara meningkatnya kredit macet mengikis keuntungan sektor perbankan. Namun, prospek suram ini tidak sepenuhnya seragam di seluruh industri, karena penurunan terutama terkonsentrasi di bank-bank tingkat bawah. Bank-bank milik negara masih mengalami pertumbuhan dua digit tahun ini.

Tiga bank besar milik negara, Vietcombank, VietinBank, dan BIDV, mengumumkan bahwa mereka semua telah mencapai atau melampaui target tahunan mereka.

Vietcombank mencatatkan peningkatan laba lebih dari 10%, mencapai lebih dari 40.000 miliar VND, dan terus menjadi bank terdepan dalam hal laba di seluruh sistem perbankan.

VietinBank tidak mengungkapkan angka spesifik, tetapi menyatakan bahwa laba "melebihi target yang direncanakan". Sebelumnya, bank tersebut mengumumkan target laba sebesar 22.500 miliar VND untuk tahun ini, meningkat 10,5% dibandingkan tahun 2022.

Bagi BIDV, laba sebelum pajak konsolidasi tahun ini mencapai 27.400 miliar VND, meningkat lebih dari 19%.

Faktor pendorong utama pertumbuhan bank-bank milik negara berasal dari pertumbuhan kredit, margin bunga bersih (NIM) yang stabil, dan provisi yang terkontrol.

Dari perspektif penyisihan, Vietcombank adalah bank dengan kinerja terbaik. Antara tahun 2019 dan 2022, bank ini meningkatkan rasio cakupan piutang tak tertagihnya menjadi lebih dari 300%, yang berarti bahwa untuk setiap dolar piutang tak tertagih, terdapat tiga dolar penyisihan – tingkat tertinggi dalam sistem perbankan.

Para analis memandang perkembangan ini sebagai cara cerdas untuk "menyembunyikan keuntungan." Di satu sisi, hal ini membantu mengalihkan keuntungan dari periode pertumbuhan tinggi ke masa depan, sekaligus membantu bank mempertahankan pertumbuhan yang stabil.

Hal ini terbukti efektif pada tahun 2023, ketika piutang macet menjadi masalah sistemik. Pada kuartal ketiga, beban provisi risiko Vietcombank hanya sedikit di atas 1.500 miliar VND, penurunan hampir 50% dibandingkan periode yang sama tahun lalu, meskipun terjadi peningkatan tajam dalam piutang macet. Untuk sembilan bulan pertama tahun ini, angka tersebut mencapai lebih dari 6.000 miliar VND, dibandingkan dengan 7.800 miliar VND pada tahun 2022. Hasil ini berasal dari pemanfaatan cadangan dari tahun-tahun sebelumnya, yang juga membantu Vietcombank mempertahankan momentum pertumbuhan labanya.

Pada akhir tahun 2023, rasio cakupan kredit bermasalah Vietcombank telah menurun menjadi 185% dari 270% pada akhir kuartal ketiga, meskipun tetap menjadi yang tertinggi dalam sistem perbankan. Kredit bermasalah bank tersebut juga tetap di bawah 1%.

Berbeda dengan Vietcombank, BIDV dan VietinBank memanfaatkan potensi mereka dari kredit dan NIM (Net Interest Margin), yang terpengaruh pada tahun-tahun sebelum mereka mampu meningkatkan modal mereka.

Pada akhir kuartal ketiga, pendapatan bunga bersih BIDV dan VietinBank hampir sama dengan tahun sebelumnya. Pendapatan bunga untuk kedua bank ini meningkat tajam, cukup untuk mengimbangi peningkatan biaya bunga. Bersama dengan beberapa segmen bisnis lainnya, total pendapatan operasional kedua bank ini lebih tinggi daripada periode yang sama tahun lalu. Ini merupakan kinerja yang jauh lebih positif dibandingkan dengan banyak bank swasta lainnya, di mana tekanan dari biaya modal secara signifikan memengaruhi sumber pendapatan utama mereka – bunga bersih.

Saldo pinjaman VietinBank yang beredar meningkat hampir 16% pada akhir tahun, lebih tinggi dari tingkat pertumbuhan kredit keseluruhan industri perbankan. Kredit BIDV meningkat hampir 16,7%, sementara simpanan meningkat lebih dari 16% – jauh lebih tinggi daripada sistem perbankan lainnya.

Menurut SSI Research, BIDV memimpin sistem dalam total kredit, dengan rasio pinjaman ritel terhadap pinjaman korporasi sebesar 44%/56% pada akhir kuartal ketiga. Bank tersebut secara aktif menyalurkan pinjaman perumahan berkualitas pada kuartal terakhir tahun ini melalui program pinjaman preferensial. "Hal ini dapat membantu BIDV menarik lebih banyak pelanggan individu berkualitas tinggi, sehingga membantu meningkatkan Margin Bunga Bersih (NIM) dalam jangka menengah," demikian penilaian SSI Research dalam laporannya.

Namun, di sisi lain, tantangan bagi bank-bank milik negara adalah masalah peningkatan modal dasar mereka.

Tingkat ekspansi kredit yang tinggi membantu bank-bank milik negara melewati tahun 2023 yang sulit, tetapi juga berdampak pada rasio kecukupan modal (CAR) mereka. Dibandingkan dengan bank-bank swasta, bank-bank milik negara menghadapi peningkatan modal yang lebih terbatas, terutama bergantung pada laba ditahan.

Seperti Vietcombank, bank ini didesak oleh Wakil Gubernur Pham Quang Dung untuk segera menyerahkan rencana peningkatan modal dasarnya dari laba yang tidak dibagikan, guna meningkatkan kapasitasnya dan memastikan rasio kecukupan modal. Selain itu, untuk menghindari pengenceran kepemilikan negara, Vietcombank juga diharuskan untuk membatasi penempatan saham swasta.

Minh Son

Tautan sumber