De bank die Signature Bank heeft overgenomen, heeft het moeilijk.

Een jaar na de overname van de failliete Signature Bank verkeert New York Community Bancorp nu zelf in problemen.

Op vrijdag (1 maart) kelderden de aandelen van New York Community Bancorp (NYCB) met 25,89% nadat CEO Thomas Cangemi, die al lange tijd aan het roer stond, onverwacht ontslag nam en de publicatie van het jaarverslag uitstelde. Hij gaf aan dat hij eerst "werkzaamheden moest afronden met betrekking tot het beoordelen van en het plannen van maatregelen om materiële tekortkomingen aan te pakken".

Eerder dit jaar had Thomas het grootste deel van het jaar besteed aan het geruststellen van investeerders over de levensvatbaarheid van de bank. De aandelen van NYCB zijn dit jaar tot nu toe met 65% gedaald.

NYCB, met hoofdkantoor in Hicksville, New York, heeft een waarde van 114 miljard dollar en is een van de 30 grootste banken in de VS. In het vierde kwartaal van 2024 noteerde de bank een vertienvoudiging van de verliezen, tot 2,7 miljard dollar. Dit was te wijten aan de zware impact van de neergang op de vastgoedmarkt.

Naast de verzwakte kantoorvastgoedmarkt als gevolg van de recessie na de pandemie, heeft NYCB ook een aanzienlijke blootstelling aan de markt voor huurwoningen met huurprijsregulering, die 22% van haar totale leningen vertegenwoordigt. Volgens David Chiaverini, managing director van aandelenonderzoek bij Wedbush, is dit een groot risico, aangezien NYCB een belangrijke kredietverstrekker is aan eigenaren van deze panden in New York City.

Het NYCB-logo is te zien op de beursvloer van de New York Stock Exchange op 31 januari. Foto: AP

Ook deze bank kampt met problemen omdat ze na de overname van de failliete Signature Bank in maart 2023 vrijwel van de ene op de andere dag een enorme groei doormaakte. Destijds verwierf Flagstar Bank – een dochteronderneming van NYCB – het grootste deel van de deposito's van de bank, zo'n 4 miljard dollar, ongeveer 60 miljard dollar aan leningen en alle 40 filialen.

Dit brengt NYCB naar een nieuw niveau, wat een uitdagende overgang en meer toezicht van de regelgevende instanties vereist. In documenten die eind maart bij de Amerikaanse Securities and Exchange Commission (SEC) werden ingediend, presenteerde de bank een afwaardering van de goodwill van 2,4 miljard dollar, wat betekent dat de waarde van haar activa opnieuw wordt beoordeeld.

"Het management heeft aanzienlijke tekortkomingen geconstateerd met betrekking tot de interne beoordeling van leningen, als gevolg van een ineffectieve risicobeoordeling en -monitoring," aldus het rapport.

Analisten in de sector maken zich geen zorgen over het risico op besmetting in de bankensector nu NYCB in de problemen komt. Zij zijn van mening dat dit een uniek geval is, gezien de grote blootstelling van de bank aan commercieel vastgoed en de snelle groei na de overname van Signature Bank.

Steven Alexopoulos, analist bij JPMorgan, zei: "Wij blijven de situatie bij NYCB als een zeer geïsoleerd geval beschouwen en niet als representatief voor de bredere druk/onzekerheid bij regionale banken."

Op vergelijkbare wijze suggereerde Keith Horowitz, CEO van Citi, dat de vertraging in het jaarverslag van NYCB mogelijk bedoeld was om accountants voldoende tijd te geven elke individuele lening grondig te onderzoeken.

"Het openbaar maken van grote zwakheden in het kredietbeoordelingsproces is cruciaal en zal in de toekomst aanzienlijke veranderingen in de kredietrisicobewaking noodzakelijk maken. Wij geloven dat dit hen in de toekomst proactiever kan maken bij het signaleren van problemen," verklaarde hij.

De felbegeerde positie van voormalig CEO Thomas Cangemi wordt nu bekleed door uitvoerend voorzitter Alessandro DiNello. DiNello was eerder CEO van Flagstar Bank, een bank die eind 2022 door NYCB werd overgenomen.

Phiên An ( volgens AP, Yahoo Finance )

Bronlink