Hvordan oppnådde de fire «store» bankene enorme fortjenester, opptil nesten 5 milliarder dollar?

Den statseide bankgruppen er fortsatt ledende, og markedsandelen for utlån er hovedsakelig konsentrert i «Big 4»-gruppen. Fire banker (inkludert Agribank ) står for 45 % av markedsandelen.

Statseide banker har en stor markedsandel i utlånsmarkedet - Foto: QUANG DINH

Bankene har ennå ikke offentliggjort sine økonomiske rapporter for fjerde kvartal 2024, men estimerte tall viser at de «fire store»-gruppen (Vietcombank, Vietinbank, BIDV , Agribank) vil fortsette å sette nye profitttopper i 2024.

I et intervju med Tuoi Tre Online sa forskningsdirektøren i et verdipapirselskap at bankgruppen «Big 4» har mange fordeler både innen kapitalmobilisering og utlån.

«Obligasjonskanalen har ikke kommet seg ennå, bedrifter er fortsatt avhengige av kredittkapital, kredittveksten er fortsatt høy til tross for økonomiske vanskeligheter. Utlånsrentene har sunket, men ikke betydelig, mens mobiliseringsrentene er lave og bare øker gradvis mot slutten av året», sa han.

Fire banker står for nesten halvparten av markedsandelen

De fleste analyserapporter fra verdipapirselskaper vurderer Vietcombank (VCB), Vietinbank (CTG), BIDV (BID) (unntatt Agribank fordi den ikke er børsnotert)... som banker med konkurransefortrinn innen kapitalkostnader, noe som gir dem mange muligheter til å opprettholde NIM (netto rente) og øke markedsandelen i sammenheng med en gjenoppretting av kredittetterspørselen.

VPBank Securities Analysis Department (VPBanks) sa at den statseide bankgruppen fortsatt leder an, og at markedsandelen for utlån hovedsakelig er konsentrert i denne «Big 4»-gruppen. Fire banker (inkludert Agribank) står for 45 % av markedsandelen.

MBB, VPB og TCB står for betydelige markedsandeler, men de tre største private bankenes utlån er bare omtrent lik BIDVs utlån alene.

Agribank* (30. juni 2024)	1,59
Vietcombank	1.4
Vietinbank	1.6
BIDV	1,95
MBBank	0,7
VPBank	0,63
Techcombank	0,62

Data: Konsoliderte regnskaper

Hos Vietcombank oppga ikke banken et tall, men sa bare at overskuddet før skatt i 2024 fortsatt var det høyeste i bankbransjen og at den tildelte planen ble fullført.

Med vekstmålet på 5 % som ble satt i begynnelsen av fjoråret, anslås Vietcombanks konsoliderte resultat før skatt å overstige 43 300 milliarder VND, og ​​separat 42 500 milliarder VND. Dette nivået fortsetter å slå rekorden som ble satt i fjor.

Ifølge SSI økte VCBs overskudd utover prognosen på grunn av netto renteinntekter, økt aktivakvalitet og en kraftig nedgang i kredittavsetninger, selv om disse forbedringene måtte oppveie en nedgang i driftsresultatet på nesten 15 % i samme periode.

På BIDV kunngjorde banken at overskuddet før skatt i 2024 er anslått til 30 006 milliarder VND (tilsvarende mer enn 1,1 milliarder USD), en økning på 12,4 % fra året før.

Med denne fortjenesten er BIDV den nest mest lønnsomme banken i systemet, rett bak Vietcombank. I likhet med sine tre «brødre» har BIDV en stor markedsandel i utlånsmarkedet.

BIDV har også den største eiendelsstørrelsen innen utgangen av 2023 i hele banknæringen, og når mer enn 2,3 billioner VND. Av dette bidrar detaljhandelssegmentet med den største andelen til BIDs kredittstruktur, og når 44 %, ifølge data fra KB Securities Vietnam (KBSV).

Agribank	11
Vietinbank	16,88
Vietcombank	14
BIDV	15.3
Bransjeomfattende	15. august

I mellomtiden avslørte VietinBank at banken nådde og oversteg planen. Tallet er anslått til rundt 26 300 milliarder VND, en økning på 8,7 % sammenlignet med 2023.

Ifølge en analytiker fra VPBanks er Vietinbanks utlånspotensial stort, alltid blant de fire beste i markedet. Kredittstrukturen har endret seg positivt mot segmentene personkunder og små og mellomstore bedrifter (SMB). Gjenopprettingen av SMB-er, til tross for den forsiktige mentaliteten, skaper fortsatt en drivkraft for kapitaletterspørsel.

Tidligere vokste CTGs detaljhandelssegment i tredje kvartal 2024 med 11,8 % sammenlignet med begynnelsen av året, 1,7 ganger høyere enn veksten til store bedriftskunder.

For ikke å nevne at Vietinbanks FDI-segment også vokste med 17,8 % sammenlignet med begynnelsen av året, noe som viser at banken har en fordel over andre banker innen FDI-kredittprodukter og absorberer kreditt fra den gode FDI-bølgen, ifølge VPBank-eksperter.

Tran Thi Khanh Hien – analysedirektør hos MB Securities (MBS) – sa at statseide banker er i gruppen som håndterer kostnader godt.

«I fjor hadde banknæringen en tendens til å redusere antallet filialer, transaksjonskontorer og minibanker, og øke digitaliseringen og netthandelen. I tillegg måtte mange banker i perioden 2018–2020 investere i kjernebankvirksomhet, og nå er avskrivningen nesten fullført», sa Hien.

Banknæringens prognose for 2025: Stadig mer intens

Ifølge VPBanks eksperter økte netto renteinntekter fra år til år på grunn av mer positiv kredittvekst og mer attraktive kapitalkostnader (på grunn av lave innskuddsrenter).

Men når man ser på NIM, er det lett å se at konkurransen er enda hardere i banknæringen når de fleste av dem har blitt mindre sammenlignet med samme periode. «Nedgangen i NIM er i både statseid og privat sektor, ikke bare i privat sektor som før», sa VPBanks-eksperter.

Dette viser at banknæringen kan være i ferd med å gå inn i en metningssyklus ettersom rentene i Vietnam vil fortsette å holde seg på dagens nivå, så det er svært viktig for banker å diversifisere sine ikke-renteinntektskilder.

Imidlertid gikk ikke-renteinntektene for de fleste banker ned i fjor, med unntak av noen tilfeller som registrerte uvanlige inntekter, som LPB og SHB. En årsak er at kryssalgsmarkedet for livsforsikring har kommet seg, men ikke betydelig.

Analyseteamet til ACB Securities (ACBS) anslår en økning på nesten 15 % i banknæringens overskudd i 2025 sammenlignet med 2024. Ikke-renteinntekter alene forventes å vokse sakte med 8,5 % på grunn av prognosen om fortsatte vanskeligheter i kryssalgssegmentet for forsikring.

Fru Hoang Viet Phuong – direktør for analyse og investeringsrådgivning hos SSI – sa at mange banker i de tidlige stadiene av den økonomiske gjenopprettingen fortsatt har problemer med å løse tap på fordringer, samt å finne måter å kontrollere gjeld med potensiell kredittrisiko på.

SSI-eksperter tror imidlertid at oppgangen i det nordlige eiendomsmarkedet vil forbedre investorenes stemning og tillit noe.

«Vi forventer at dette gradvis vil spre seg til det sørlige markedet i tiden som kommer. Dersom eiendomsmarkedet tar seg raskere enn forventet og juridiske problemer løses i 2025, vil banker med en høy andel utestående lån til eiendomssektoren dra nytte av dette», spår SSI-eksperter.

Kilde: https://tuoitre.vn/nho-dau-4-ong-lon-ngan-hang-lai-khung-toi-gan-5-ti-usd-20250115185524366.htm