Dobre stopy procentowe, firmy „rozpieszczane”

Stopy procentowe od depozytów rosną, natomiast stopy procentowe od kredytów raczej nie wzrosną, ponieważ sektor bankowy dąży do pobudzenia wzrostu akcji kredytowej pod koniec roku.

Premier właśnie wydał Oficjalny Komunikat nr 122/CD-TTg do Prezesa Banku Państwowego Wietnamu (SBV) w sprawie wzmocnienia rozwiązań w zakresie zarządzania kredytem w 2024 r. W szczególności skoncentrowano się na wysiłkach zmierzających do obniżenia stóp procentowych kredytów poprzez redukcję kosztów, uproszczenie procedur administracyjnych, usprawnienie stosowania technologii informatycznych i transformację cyfrową.

Mało prawdopodobne jest, aby doszło do wyścigu o podwyżki stóp procentowych od depozytów.

Bezpośrednio po telegramie Premiera, Bank Państwowy wydał Komunikat Oficjalny nr 9774, w którym apeluje do instytucji kredytowych i oddziałów Banku Państwowego w prowincjach i miastach o zdecydowane wdrożenie środków mających na celu stabilizację oprocentowania depozytów i obniżenie oprocentowania kredytów. Ponadto, Bank powinien nadal zdecydowanie i skutecznie wdrażać rozwiązania, upraszczać procedury kredytowe oraz zwiększać wykorzystanie technologii informatycznych i transformacji cyfrowej w procesach kredytowych.

Według reportera gazety Nguoi Lao Dong, w listopadzie 2024 r. na rynku nadal utrzymywał się trend wzrostu stóp procentowych depozytów, ale wzrost ten nie był znaczący.

Southeast Asia Bank ( SeABank ) to najnowszy bank, który wprowadził zmiany w tabeli oprocentowania depozytów, podnosząc je dość znacząco w niektórych okresach. Klienci wpłacający depozyty na okres 1-2 miesięcy płacą 3,4% rocznie; na okres 3-5 miesięcy oprocentowanie wynosi 4,1% rocznie. Najwyższe oprocentowanie w tym banku wynosi 5,45% dla okresów od 18 miesięcy.

W ostatnich miesiącach 2024 roku mało prawdopodobne jest, aby doszło do wyścigu o podwyżki stóp procentowych depozytów. Zdjęcie: TAN THANH

Obecnie w wielu bankach komercyjnych można spotkać również stopy procentowe przekraczające 6% w skali roku.

Pan Truong Dac Nguyen, szef działu analiz w firmie WiGroup Data Solutions, wyjaśnił, że pod koniec roku przedsiębiorstwa zwiększają produkcję i działalność, co prowadzi do zwiększonego popytu na kredyty, zmuszając banki do konkurowania o kapitał poprzez podwyższanie oprocentowania depozytów.

„Nie jest to zjawisko wyjątkowe dla tego roku, ale obserwowane w poprzednich latach. To pokazuje sezonowość. Jednak poziom stóp procentowych pozostaje niski, a ta korekta nie potrwa długo i nie spowoduje odwrócenia trendu stóp procentowych” – skomentował pan Nguyen.

Ekonomista – dr Dinh The Hien – stwierdził, że stopa procentowa mobilizacji została niedawno obniżona do 4,5–5% rocznie, co jest uzasadnione, ponieważ stanowi bezpieczny kanał inwestycyjny i nadal charakteryzuje się dodatnią realną stopą procentową w porównaniu z inflacją. Ostatnio wzrost stóp procentowych nakładów koncentrował się głównie na niektórych małych i średnich bankach, prawdopodobnie w celu zaspokojenia indywidualnych potrzeb kapitałowych, a nie na ogólnej sytuacji na rynku.

„Dlatego trudno jest prowadzić wyścig o podwyżkę stóp procentowych, zwłaszcza po tym, jak rząd i Bank Państwowy Wietnamu wprowadziły zmiany i zażądały od instytucji kredytowych rozwiązań pozwalających utrzymać niskie stopy procentowe, zwłaszcza w kontekście kontroli inflacji na niskim poziomie” – powiedział dr Dinh The Hien.

Trzeba wpompować na rynek 670 000 miliardów VND

Statystyki Banku Państwowego Wietnamu pokazują, że łączne saldo zadłużenia kredytowego całego systemu na koniec września 2024 r. osiągnęło 14,7 mln mld VND, znacznie przekraczając całkowitą mobilizację kapitału wynoszącą 14,5 mln VND. Sytuacja ta wywiera presję na płynność, zmuszając duże banki do dostosowania polityki stóp procentowych, aby sprostać rosnącemu zapotrzebowaniu gospodarki na kapitał.

Do końca października 2024 r. wzrost kredytów dla gospodarki w systemie bankowym wyniesie ponad 10,08%. Obliczony na podstawie całkowitego salda zadłużenia kredytowego na koniec sierpnia 2024 r., wyniesie on ponad 14 561 bilionów VND. Aby osiągnąć tempo wzrostu kredytów na poziomie 15% w całym roku, w ciągu ostatnich dwóch miesięcy roku konieczne będzie wprowadzenie na rynek około 670 000 miliardów VND.

Mając na uwadze szeroki zakres limitów kredytowych, Bank Handlowy Akcyjny Inwestycji i Rozwoju Wietnamu (BIDV) nadal promuje wdrażanie pakietów kredytowych o łącznej wartości ponad 19 000 miliardów VND.

Konkretnie BIDV przeznaczył kwotę 3 000 miliardów VND i 50 milionów USD na zapewnienie preferencyjnych pakietów kapitałowych dla przedsiębiorstw tekstylnych i odzieżowych w ramach nowych projektów inwestycyjnych/projektów renowacji i modernizacji zakładów, fabryk, maszyn i urządzeń w celu zwiększenia efektywności energetycznej, minimalizacji zanieczyszczenia środowiska lub planów realizacji zamówień eksportowych, które spełniają kryteria ekologiczne rynków (Europa, Ameryka, Japonia...).

Dla przedsiębiorstw inwestujących w projekty związane z czystą wodą, BIDV przeznaczyło 5000 mld VND na pożyczki, a także zobowiązało się do obniżenia stóp procentowych o maksymalnie 1,5 punktu procentowego w porównaniu do minimalnej stopy procentowej kredytów bankowych.

Oprocentowanie kredytów będzie konkurencyjne

Jak wynika z danych prezesa Wietnamskiego Banku Handlowego ds. Przemysłu i Handlu (VietinBank), od początku listopada 2024 r., dzięki intensywnej realizacji projektów inwestycji publicznych, przedsiębiorstwa biorące udział w realizacji tych projektów zwiększyły zapotrzebowanie na kredyty i są niemal obojętne na koszty kredytów, ponieważ stopy procentowe kredytów osiągnęły niemal najniższy poziom.

Banki nadal mogą jednak obniżać stopy procentowe dla firm, które działają efektywnie. Ponieważ obecnie, z powodu niepełnego wykorzystania limitu kredytowego, wszystkie banki dążą do zwiększenia niespłaconych kredytów, co prowadzi do zaciętej konkurencji.

Zdając sobie z tego sprawę, dr Dinh The Hien stwierdził, że banki silnie konkurują o klientów, zwłaszcza tych uczciwych, jeśli chodzi o oprocentowanie kredytów. Dlatego też trudno będzie jednocześnie podwyższyć stopy procentowe pod koniec roku.

„Wiele firm jest w dobrej kondycji, prowadzi stabilną działalność i może zaciągać pożyczki z oprocentowaniem wynoszącym zaledwie 7% rocznie. Z kolei firmy, którym wiedzie się gorzej, będą miały znacznie wyższe oprocentowanie przy ubieganiu się o kredyt. To problem konkurencyjny, który wymaga od kredytobiorców spełnienia wszystkich warunków, a nie tylko jednostronnej presji ze strony banku na obniżenie stóp procentowych” – analizuje dr Hien.

Dyrektor firmy handlującej produktami rolnymi w delcie Mekongu poinformował, że stopa procentowa za eksport produktów rolnych nigdy nie była tak niska jak obecnie, ale jego firma wciąż rozważa zaciągnięcie pożyczki, ponieważ obawia się nieefektywności i woli „leżeć w miejscu”, aby zachować kapitał. Dodał, że jego firma ma dobrą historię kredytową, dlatego krótkoterminowe pożyczki w VND mają oprocentowanie jedynie 2,7% rocznie, a pożyczki w USD 3,2%. „Nigdy nie byliśmy tak wspierani przez banki, aby pomóc im osiągnąć cele kredytowe na koniec roku. Firmy, które mają trudności z zaciągnięciem pożyczki, mogą mieć problemy z brakiem zabezpieczenia lub z ryzykiem kredytowym” – powiedział dyrektor firmy.

Bank jest dochodowy

Obecnie w Wietnamskim Banku Rolnictwa i Rozwoju Obszarów Wiejskich (Agribank) średnie oprocentowanie depozytów wynosi 3,64% rocznie plus koszty z tym związane, co przekłada się na średni koszt mobilizacji kapitału sięgający 5,12% rocznie. Tymczasem średnie oprocentowanie kredytów wynosi 6,8% rocznie. Zatem średnia różnica między kosztem mobilizacji kapitału a oprocentowaniem kredytów jest dość niska i wynosi -1,68% rocznie.

Podobnie w Asia Commercial Joint Stock Bank (ACB) średnie oprocentowanie pożyczek wynosi 6,67%/rok, różnica między oprocentowaniem depozytów a średnim oprocentowaniem pożyczek wynosi 2,56%/rok, co daje średnie oprocentowanie depozytów w wysokości 4,11%/rok.

Starszy członek kierownictwa VietinBanku stwierdził, że z wyjątkiem Agribanku, który jest w 100% własnością państwa, pozostałe banki komercyjne, w których różnica między oprocentowaniem kredytów a kosztami mobilizacji kapitału wynosi 2% lub więcej, są rentowne.

Pan Lam Ngoc Tuan, Dyrektor Spółdzielni Rolniczej Tuan Ngoc (HCMC):

Trzeba przedłużyć pożyczkę i jeszcze bardziej obniżyć stopę procentową

Spółdzielnia Rolnicza Tuan Ngoc zaciąga obecnie pożyczki o oprocentowaniu komercyjnym w wysokości 10% i wykorzystuje aktywa swoich członków jako zabezpieczenie. Obecnie spółdzielnia musi wybudować więcej obszarów przetwórczych i magazynowania pożniwnego, ale nie może pożyczyć kapitału, ponieważ nie ma aktywów, które mogłaby obciążyć hipoteką. W związku z tym spółdzielnia może jedynie „przetrwać”, a nie rozwijać się.

Chociaż spółdzielnia otrzymała pożyczki preferencyjne z Funduszu Wsparcia Rolników działającego przy Stowarzyszeniu Rolników Miasta Ho Chi Minh, kwota pożyczki jest niewielka i nie wystarcza na pokrycie popytu.

Po pandemii COVID-19 spółdzielnie w Ho Chi Minh City zmagają się z wieloma trudnościami i liczą na dłuższe wsparcie, które pomoże im się odbudować, np. w postaci przedłużenia terminów spłat pożyczek i obniżek stóp procentowych.

Pan Lu Nguyen Xuan Vu, przewodniczący Saigon Business Club, dyrektor generalny Xuan Nguyen Group Corporation:

Zawsze potrzeba więcej kapitału

Czwarty kwartał to czas, w którym firmy muszą kupować towary; oprócz tego trzeba uregulować pensje, premie i wiele innych wydatków. Dlatego większość firm, zwłaszcza małych i średnich, a także prywatnych... potrzebuje dodatkowego kapitału.

Ostatnio wiele banków aktywnie obniżyło stopy procentowe i oferuje korzystne pakiety wsparcia oprocentowania dla przedsiębiorstw, choć nadal zachowują dużą ostrożność w udzielaniu kredytów. Obecne oprocentowanie kredytów wynosi 6-8%, w porównaniu z poprzednim okresem, nastąpiła korekta w celu obniżenia stóp procentowych. Jednak obecny wzrost gospodarczy jest nadal powolny, a przedsiębiorstwom trudno przewidzieć siłę nabywczą rynku, co sprawia, że ​​nie są one na tyle odważne, aby inwestować w produkcję na wysokim poziomie, a jedynie na bezpiecznym poziomie. Przedsiębiorstwa obawiają się zapasów, a rotacja przepływów pieniężnych nie wystarcza na spłatę zadłużenia bankowego.

Ngoc Anh - Thanh Nhan zwróć uwagę

Source: https://nld.com.vn/lai-suat-tot-doanh-nghiep-duoc-o-be-196241128205503043.htm