Centro financeiro internacional: Oportunidade para os bancos acolherem fluxos globais de capital verde.

O Banking Times entrevistou o Sr. Nguyen Huu Huan, membro do Conselho Consultivo para a criação do Centro Financeiro Internacional na Cidade de Ho Chi Minh, sobre as oportunidades e os desafios para o sistema bancário vietnamita na mobilização e alocação de capital verde, considerando a iminente entrada em operação do Centro Financeiro Internacional.

Na sua opinião, a entrada em operação de dois centros financeiros internacionais no Vietnã abrirá oportunidades para o desenvolvimento de sistemas bancários verdes?

Acredito que este seja o caminho para a verdadeira integração financeira sustentável do Vietnã. Anteriormente, os bancos nacionais tinham dificuldade em acessar capital verde internacional devido a diferenças nos padrões de relatórios, na gestão de riscos ambientais e sociais ou na falta de um mecanismo para identificar projetos verdes. Mas quando os centros financeiros internacionais operarem de acordo com os padrões ESG e as IFRS (Normas Internacionais de Relatório Financeiro), teremos uma “linguagem comum” com os investidores globais.

Isso permite que os bancos vietnamitas acessem diretamente o capital de fundos climáticos, fundos ESG e instituições financeiras de desenvolvimento, como a IFC, o ADB ou fundos de títulos verdes, de forma mais transparente e competitiva.

Além disso, o centro financeiro internacional criará uma infraestrutura padronizada de negociação e identificação de ativos verdes, onde instrumentos financeiros sustentáveis, como títulos verdes, certificados de carbono e fundos de investimento de impacto, serão listados e negociados publicamente. Nesse momento, os bancos vietnamitas não apenas fornecerão empréstimos tradicionais, mas também poderão se tornar "estruturadores" financeiros verdes, atuando como intermediários que conectam investidores internacionais e empresas nacionais.

Mais importante ainda, a adoção das IFRS contribui para aumentar a confiança do mercado internacional. Quando as demonstrações financeiras dos bancos vietnamitas incluem avaliações de risco climático e conformidade com os critérios ESG, o custo de capital em transações internacionais será significativamente reduzido. Pode-se dizer que este é um passo para elevar a posição do sistema bancário vietnamita no cenário financeiro global.

Na sua opinião, qual é o maior obstáculo que dificulta o acesso dos bancos vietnamitas ao capital verde internacional?

A maior barreira é a falta de sincronização entre instituições, normas e capacidade. As instituições financeiras verdes ainda estão em fase inicial, e o Vietnã não possui um conjunto de normas verdes nacionais reconhecidas internacionalmente, o que torna os critérios para projetos verdes inconsistentes.

Os padrões de reporte também são limitados, visto que as IFRS não são amplamente aplicadas, o que torna os riscos climáticos e os impactos das emissões nas carteiras de crédito pouco transparentes. Investidores internacionais têm dificuldade em quantificar o nível de sustentabilidade dos bancos vietnamitas. Além disso, a capacidade de avaliação ESG é limitada; muitos bancos se restringem à triagem básica de riscos, carecem de dados, de modelos de cálculo do ciclo de vida do carbono e de especialistas.

Para solucionar os gargalos mencionados, é necessário aprimorar simultaneamente as instituições e os padrões nacionais de sustentabilidade; padronizar os relatórios de acordo com as normas IFRS e ESG; e aumentar a capacidade de monitoramento do crédito verde. Quando esses três fatores estiverem sincronizados, o capital verde global realmente fluirá para o Vietnã.

Na sua opinião, como os bancos vietnamitas devem desenvolver carteiras verdes, especialmente empréstimos vinculados a metas de emissões líquidas zero, para promover o crédito verde?

Em primeiro lugar, os bancos precisam mudar sua abordagem: o crédito verde não se resume a empréstimos menos prejudiciais ao meio ambiente, mas deve se tornar uma estratégia central em seu modelo de negócios, vinculada à meta de emissões líquidas zero do país.

Cada banco deve encarar sua carteira de crédito como um mapa de carbono, onde cada empréstimo possui uma “pegada” mensurável. Um projeto de energia renovável, transporte limpo ou cidade inteligente não apenas gera retornos financeiros, mas também cria valor ambiental tangível que pode ser quantificado e relatado de acordo com os padrões ESG.

Além disso, os bancos não devem se limitar a projetos verdes tradicionais, mas também devem abordar setores de alta emissão, como siderurgia, cimento e transporte, caso as empresas planejem transformar sua tecnologia ou utilizar energia renovável. Essa é a tendência de “financiamento de transição” que muitos dos principais centros financeiros do mundo estão promovendo fortemente.

Outra tendência notável são os empréstimos vinculados à sustentabilidade, em que as taxas de juros são ajustadas de acordo com o grau em que uma empresa atinge suas metas ESG. Empresas que reduzem mais as emissões recebem taxas de juros mais favoráveis. Este é um mecanismo para incentivar a mudança de comportamento, transformando metas ambientais em direcionadores de negócios específicos.

Para isso, os bancos precisam investir fortemente em capacidades de avaliação e medição de emissões, além de uma equipe de especialistas em ESG (Ambiental, Social e de Governança). Quando o sistema puder quantificar o impacto ambiental de cada empréstimo, o crédito verde deixará de ser um slogan e se tornará um componente essencial de uma estratégia de crescimento a longo prazo.

Muito obrigado!

Fonte: https://thoibaonganhang.vn/trung-tam-tai-chinh-quoc-te-co-hoi-de-ngan-hang-don-dong-von-xanh-toan-cau-173577.html