ธนาคารกำลังดึงดูดเงินทุนที่ระดมมาได้

อัตราดอกเบี้ยเงินฝากในธนาคารพาณิชย์หลายแห่งปรับตัวสูงขึ้นอีกครั้งตั้งแต่ปลายเดือนกุมภาพันธ์ ส่งผลให้อัตราดอกเบี้ยเงินฝากออมทรัพย์สูงกว่าช่วงต้นปี เงินฝากระยะยาวหลายประเภทให้ผลตอบแทนเกิน 7% ต่อปีในบางธนาคาร ซึ่งบ่งชี้ว่าการแข่งขันเพื่อดึงดูดเงินฝากภายในระบบธนาคารกำลังทวีความรุนแรงมากขึ้น

ธนาคารหลายแห่งกำลังปรับอัตราดอกเบี้ยขึ้น

ตั้งแต่วันที่ 10 มีนาคม 2569 ธนาคารพาณิชย์หลายแห่งได้ปรับอัตราดอกเบี้ยเงินฝากขึ้นสำหรับระยะเวลาต่างๆ โดยเฉพาะอย่างยิ่ง ตั้งแต่วันที่ 10 มีนาคม ธนาคาร VPBank ได้เพิ่มอัตราดอกเบี้ยเงินฝากออมทรัพย์ขึ้น 0.2 - 0.5 จุดเปอร์เซ็นต์ สำหรับระยะเวลา 6 เดือนขึ้นไป สำหรับเงินฝากต่ำกว่า 1 พันล้านดอง ธนาคารคงอัตราดอกเบี้ยสำหรับระยะเวลา 1-3 เดือนไว้ที่ 4.54% ต่อปี ในขณะที่อัตราดอกเบี้ยสำหรับระยะเวลา 6-9 เดือนเพิ่มขึ้นเป็น 6.4% ต่อปี ระยะเวลา 12 เดือนเพิ่มขึ้นเป็น 6.5% ต่อปี และระยะเวลามากกว่า 12 เดือนเพิ่มขึ้นเป็น 6.2% ต่อปี

ก่อนหน้านี้ LPBank ได้ปรับอัตราดอกเบี้ยเงินฝากขึ้น 0.2 - 0.8 จุดเปอร์เซ็นต์สำหรับทุกระยะเวลา โดยเริ่มตั้งแต่วันที่ 3 มีนาคม ตามตารางอัตราดอกเบี้ยใหม่ ระยะเวลา 1-3 เดือนเพิ่มขึ้นเป็น 4.4% ต่อปี ระยะเวลา 6-9 เดือนเพิ่มขึ้นเป็น 6.2% ต่อปี ระยะเวลา 12 เดือนเพิ่มขึ้นเป็น 6.4% ต่อปี และระยะเวลามากกว่า 12 เดือนอยู่ที่ 6.6% ต่อปี ส่วน Sacombank ได้ปรับอัตราดอกเบี้ยขึ้นอย่างมีนัยสำคัญมากกว่า โดยเพิ่มขึ้น 0.6 - 1.3 จุดเปอร์เซ็นต์ เมื่อเทียบกับก่อนหน้านี้ ดังนั้น อัตราดอกเบี้ยสำหรับระยะเวลา 1 เดือนเพิ่มขึ้นเป็น 4.5% ต่อปี ระยะเวลา 3 เดือนเป็น 4.7% ต่อปี ระยะเวลา 6-9 เดือนอยู่ที่ 5.5% ต่อปี ระยะเวลา 12 เดือนอยู่ที่ 5.8% ต่อปี และระยะเวลามากกว่า 12 เดือนอยู่ที่ 6.3% ต่อปี นอกจากธนาคารที่กล่าวมาข้างต้นแล้ว ธนาคารอื่นๆ อีกหลายแห่ง เช่น Vietbank, MB, BaoVietBank และ VietABank ก็ได้ปรับอัตราดอกเบี้ยเงินฝากขึ้นตั้งแต่ปลายเดือนกุมภาพันธ์ถึงต้นเดือนมีนาคมเช่นกัน

อัตราดอกเบี้ยเงินฝากของธนาคารพาณิชย์หลายแห่งมีแนวโน้มสูงขึ้น

การปรับเพิ่มอัตราดอกเบี้ยเงินฝากพร้อมกันของธนาคารหลายแห่ง แสดงให้เห็นถึงความต้องการดึงดูดเงินทุนที่เพิ่มมากขึ้น ในบริบทของการแข่งขันที่รุนแรงขึ้นเรื่อยๆ เพื่อดึงดูดเงินฝาก การปรับเพิ่มอัตราดอกเบี้ยสำหรับเงินฝากระยะยาวจึงยังคงได้รับความสนใจเป็นพิเศษ เพื่อเสริมสร้างแหล่งเงินทุนระยะกลางและระยะยาว

จากข้อมูลล่าสุดของธนาคารกลางเวียดนาม ณ สิ้นไตรมาสที่สี่ของปี 2568 ระบบธนาคารมีบัญชีชำระเงินส่วนบุคคลมากกว่า 232 ล้านบัญชี โดยมียอดคงเหลือรวมกว่า 1.3 ล้านล้านดองเวียดนาม บัญชีเหล่านี้ส่วนใหญ่เป็นเงินฝากกระแสรายวัน (CASA) ที่ใช้สำหรับการชำระเงินรายวัน ซึ่งผู้ใช้สามารถถอนเงินได้ตลอดเวลา อย่างไรก็ตาม เงินฝากประเภทนี้มักมีอัตราดอกเบี้ยต่ำมาก เพียงประมาณ 0.1 - 0.5% ต่อปี ดังนั้น เพื่อให้มั่นใจได้ว่ามีแหล่งเงินทุนที่มั่นคงสำหรับการปล่อยสินเชื่อ ธนาคารจึงยังคงพึ่งพาเงินฝากประจำที่มีอัตราดอกเบี้ยสูงกว่าเป็นอย่างมาก

นายฟาม วัน เดา ประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายการเงิน ของ HDBank กล่าวว่า ในบริบทที่ธนาคารหลายแห่งประสบกับการเติบโตของสินเชื่อรายไตรมาสที่ต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ แรงกดดันในการดึงดูดเงินฝากอาจลดลงบ้าง อย่างไรก็ตาม ธนาคารยังคงต้องปรับปรุงต้นทุนอย่างต่อเนื่องเพื่อรักษาประสิทธิภาพในการดำเนินงาน HDBank มุ่งเน้นไปที่การเพิ่มเงินฝากกระแสรายวัน โดยเพิ่มขึ้น 32% ในปีที่ผ่านมา ขณะเดียวกันก็แสวงหาแหล่งเงินทุนสกุลเงินต่างประเทศที่มีต้นทุนต่ำกว่า นอกจากนี้ การเร่งการเปลี่ยนผ่านสู่ระบบดิจิทัลยังช่วยให้ธนาคารรักษาสัดส่วนค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานที่เหมาะสม ทำให้มั่นใจได้ว่าอัตรากำไรสุทธิจากดอกเบี้ย (NIM) จะคงที่โดยไม่ต้องเพิ่มอัตราดอกเบี้ยเงินกู้มากนัก ซึ่งจะช่วยสนับสนุนการผลิต ธุรกิจ และความต้องการของผู้บริโภคได้ดียิ่งขึ้น

จากมุมมองของตลาด รายงานตลาดเงินที่เผยแพร่เมื่อวันที่ 3 มีนาคม 2569 โดย MBS ชี้ให้เห็นว่า แม้ว่าอัตราดอกเบี้ยเงินฝากจะเพิ่มขึ้นประมาณ 100-150 จุดพื้นฐานในปี 2568 ธนาคารอาจยังคงเผชิญกับแรงกดดันในการระดมทุนในปี 2569 เนื่องมาจากความต้องการเงินทุนระยะกลางและระยะยาวที่เพิ่มขึ้นสำหรับโครงการลงทุนภาครัฐและการก่อสร้างโครงสร้างพื้นฐานที่มุ่งกระตุ้นการเติบโตทางเศรษฐกิจ

จากข้อมูลของ VNDirect การเคลื่อนไหวของอัตราดอกเบี้ยในอนาคตจะขึ้นอยู่กับความคืบหน้าของการเบิกจ่ายเงินลงทุนของภาครัฐและมาตรการกำกับดูแลระยะสั้นของธนาคารกลางเวียดนามเป็นส่วนใหญ่ ท่ามกลางการเติบโตของสินเชื่อที่สูงในช่วงปลายปี 2025 ธนาคารต่างๆ ยังคงอยู่ภายใต้แรงกดดันให้ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเงินฝากเพื่อชดเชยช่องว่างด้านสภาพคล่อง

อย่างไรก็ตาม ด้วยเป้าหมายการเติบโตของสินเชื่อประมาณ 15% ในปี 2026 ทิศทางนโยบายแสดงให้เห็นว่าหน่วยงานกำกับดูแลกำลังควบคุมกระแสเงินทุนอย่างเข้มงวด ซึ่งจะช่วยจำกัดกิจกรรมการเก็งกำไรและมีส่วนช่วยในการรักษาเสถียรภาพของอัตราดอกเบี้ย

อัตราดอกเบี้ยอาจลดลงในช่วงปลายปี

ผู้เชี่ยวชาญหลายคนเชื่อว่าแนวโน้มอัตราดอกเบี้ยเงินฝากที่เพิ่มขึ้นในปัจจุบันส่วนใหญ่เป็นเพียงระยะสั้น เนื่องจากระบบธนาคารกำลังปรับตัวเพื่อสร้างสมดุลให้กับแหล่งเงินทุนของตน

ดร. เชา ดินห์ ลินห์ จากมหาวิทยาลัยการธนาคารนครโฮจิมินห์ คาดการณ์ว่า ในช่วงครึ่งหลังของปี 2026 แรงกดดันด้านสภาพคล่องอาจค่อยๆ ผ่อนคลายลงเนื่องจากปัจจัยสนับสนุนหลายประการ ประการแรก การเพิ่มขึ้นของอัตราดอกเบี้ยเงินฝากในช่วงครึ่งแรกของปีจะช่วยปรับปรุงอัตราการเติบโตของเงินฝาก ซึ่งจะช่วยเสริมสร้างเงินทุนให้กับระบบธนาคาร ประการที่สอง การเร่งการเบิกจ่ายเงินลงทุนของภาครัฐจะช่วยนำเงินกลับเข้าสู่ระบบธนาคาร ซึ่งจะช่วยให้สภาพคล่องดีขึ้น

นอกจากนี้ การเติบโตของสินเชื่อในปี 2026 คาดว่าจะอยู่ที่ประมาณ 15% ซึ่งต่ำกว่าปี 2025 ปัจจัยนี้ ประกอบกับนโยบายควบคุมการไหลเวียนของเงินทุนเข้าสู่ภาคส่วนที่มีความเสี่ยงสูง เช่น อสังหาริมทรัพย์ จะช่วยลดแรงกดดันจากการขยายตัวของสินเชื่อที่มากเกินไป ดังนั้น อัตราดอกเบี้ยจึงไม่น่าจะปรับตัวสูงขึ้นอย่างมีนัยสำคัญในระยะยาว

จากมุมมองที่กว้างขึ้น ดร. เล ดุย บินห์ ผู้อำนวยการบริษัท อีโคโนมิกา เวียดนาม เชื่อว่าแรงกดดันในการขึ้นอัตราดอกเบี้ยได้เกิดขึ้นแล้วก่อนที่ความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ในตะวันออกกลางจะทวีความรุนแรงขึ้น สาเหตุหลักมาจากความต้องการเงินทุนที่เพิ่มขึ้นในระบบเศรษฐกิจ โดยเฉพาะในภาคการผลิตและธุรกิจ

นายบินห์กล่าวว่า "เมื่อความต้องการเงินทุนเพิ่มขึ้น ในขณะที่ปริมาณสินเชื่อไม่ได้เพิ่มขึ้นในสัดส่วนที่เท่ากัน อัตราดอกเบี้ยจึงมีแนวโน้มที่จะปรับตัวสูงขึ้น ปัจจัยทางภูมิรัฐศาสตร์เป็นเพียงส่วนเสริมที่เพิ่มแรงกดดันต่ออัตราดอกเบี้ยเท่านั้น"

ผู้เชี่ยวชาญท่านนี้กล่าวว่า ในบริบทปัจจุบัน การควบคุมและจัดสรรกระแสสินเชื่ออย่างมีเหตุผลมากขึ้น โดยให้ความสำคัญกับภาคการผลิตและธุรกิจ การส่งออก และอุตสาหกรรมที่สามารถสร้างมูลค่าเพิ่มให้กับเศรษฐกิจ เป็นสิ่งสำคัญอย่างยิ่ง

ที่มา: https://thoibaonganhang.vn/ngan-hang-hut-von-huy-dong-178861.html